信息经济学第四章 委托代理与激励课件

信息经济学,信息管理与信息系统专业系列课程,信息管理与信息系统专业系列课程,信息经济学,信息经济学研究方法,第一节 规范研究与实证研究,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,委托代理与激励,委托代理,假设,结构,均衡合同,信任,激励机制 目标 框架 典型 应用,投标法 第一投标法 第二投标法,最优税 维克里最优税制 莫里斯最优税制,第一节 委托代理理论,委托代理基础理论的发展,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,委托代理与激励,源于本世纪40年代，在70年代获得迅速发展的委托代理理论，现在逐步成为信息经济学的主要研究领域之一，并不断受到经济学界和社会的重视。 一般认为，任何有组织的或需要进行组织的行动，都需要某种契约来协调组织内部人与人之间的行为，当这些社会契约在经济活动中存在并发挥效用时，就成为经济制度的基本内容之一。然而，这些社会契约如何达成，效率如何，以及市场参与者如何改进和限制这些契约的作用等等，就成为信息经济学委托代理理论探讨的问题。,第一节 委托代理理论,委托代理基础理论的发展,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,委托代理与激励,契约的要素：,第一节 委托代理理论,委托代理基础理论的发展,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,委托代理与激励,委托代理简单模型,关系假设,一般而言，只要在建立或签定合同前后，市场参与者双方掌握的信息不对称，这种经济关系都可以被认为属于委托代理关系。 掌握信息多（拥有私人信息）的市场参加者称为代理人 掌握信息少（没有私人信息）的市场参加者称为委托人 委托代理的均衡合同是处于信息优势与处于信息劣势的市场参加者之间展开对策的结果。,构成委托代理关系的基本条件： 第一：市场中存在两个相互独立的个体，且双方都是在约束条件下的效用最大化者。双方通过合同的方式确立彼此的关系和利益； 第二：代理人与委托人都面临市场的不确定性和风险，且他们二者之间掌握的信息处于非对称状态。首先，委托人不能直接观察代理人的具体操作行为；其次，代理人不能完全控制选择行为后的最终结果； 第三：代理人的非对称信息会对委托人带来不利影响。,第一节 委托代理理论,委托代理基础理论的发展,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,委托代理与激励,委托代理简单模型,关系假设,第一节 委托代理理论,委托代理基础理论的发展,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,委托代理与激励,委托代理简单模型,关系假设,第一节 委托代理理论,委托代理基础理论的发展,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,委托代理与激励,委托代理简单模型,关系假设,第一节 委托代理理论,委托代理基础理论的发展,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,委托代理与激励,委托代理简单模型,关系假设,信息结构,考虑三类简单的对策： （1）两个局中人下象棋完全信息结构 （2）每个局中人得5张纸牌，其中3张为明牌，2张为暗牌（牌面朝下）。在没有看各自的暗牌前，局中人下赌注，然后将暗牌翻转，握有最大牌者胜信息不完全、对称结构 （3）与第二类情况基本相同，只是局中人能够看他们各自的暗牌，然后再下赌注，当各自的暗牌翻转后，握有最大牌者胜信息不完全、非对称结构,第一节 委托代理理论,委托代理基础理论的发展,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,委托代理与激励,委托代理简单模型,关系假设,信息结构,均衡合同,假定市场上某个资本家希望聘请一个企业管理者为其管理企业，对生产成本、市场需求和劳动力供给等市场信息的掌握要比详尽和全面，与之间构成委托代理关系，为委托人，为代理人。 在建立和维持委托代理关系过程中存在许多困难： 一、选择代理人存在困难； 二、难以轻松地设计出在各种复杂条件下都能够对产生最大化刺激的合同，因为不可能在合同中确切地规定的具体行为和努力程度，即使能够做出规定，也难以对进行有效的观察； 三、企业利润的获得与多种因素相关； 四、在建立和维持委托代理关系的过程中，设计一份对和都有利的合同，存在困难。,第一节 委托代理理论,委托代理基础理论的发展,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,委托代理与激励,委托代理简单模型,关系假设,信息结构,均衡合同,信息经济学将达成委托代理均衡合同的条件概括为两个： 参与约束 激励相容 * 参与约束条件说明，代理人履行均衡合同后所获得的收益不能低于某个预定收益额。或者说，代理人接受委托人合同的预期收益不能低于他在同等成本约束条件下从其他委托人处获得的收益水平。 * 激励相容约束条件说明，代理人以行动效用最大化原则选择具体的操作行动，代理人获得预期效用最大化的同时，也保证使委托人的预期收益最大化。,小汤姆的故事 企业的薪酬设计,分蛋糕的机制 分蛋糕的比例决定蛋糕的大小 节约用电的公益广告 公司出差住宿补贴 配额指标的分配,第一节 委托代理理论,委托代理基础理论的发展,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,委托代理与激励,委托代理简单模型,关系假设,信息结构,均衡合同,激励不相容：瞎子背瘸子 目的地 A B,第一节 委托代理理论,委托代理基础理论的发展,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,委托代理与激励,委托代理简单模型,关系假设,信息结构,均衡合同,委托代理的信任,肯尼斯 阿罗认为： 委托代理的信任，构成市场经济的灵魂。缺乏这种信任是经济落后的原因之一。 一个成功的经济体制的特征之一，是委托人与代理人之间十分信任，以至于即使进行欺骗是“理性的经济行为”，代理人也不会欺骗委托人。,德国街头的无人售报亭 日本留学生的勤工俭学 加拿大的skytrain,路边求助者的困境 能力强的管理者的任用 企业供应链管理的困难,讨论：为什么民营企业最初多数都是家族制企业？,委托-代理的信任比较：,第一节 委托代理理论,委托代理基础理论的发展,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,委托代理与激励,委托代理简单模型,委托代理的信任,缺乏委托-代理信任导致社会的高交易成本: 教师上课 工人生产 警察巡逻 医生治病 例： 父亲与儿子（熟人社会的信任）,在市场经济中，委托代理信任主要体现在两个方面： （1）对委托代理合同的承诺，或对市场规则的承认和遵守 （2）敬业精神 例如： 遵守交通规则 两个留学生勤工俭学,信任程度高 交易成本低 经济效率高 信任程度低 交易成本高 经济效率低,市场参加者遵守各种经济规则的水平，体现了市场经济发展的成熟程度。然而，遵守市场经济规则，不可能在其他参与者不遵守的情况下要求某些个别参与者严格遵守，即使个别参与者能够在一时严格遵守规则，他们也没有动机长期地严格遵守规则。 对我国而言，提高委托代理的信任要比建立社会主义市场经济框架，甚至要比单纯从制度上由计划经济转变为市场经济，要复杂得多，也要漫长得多。,第二节 激励机制设计,激励机制简单模型,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,委托代理与激励,对于委托人来说，只有使代理人行动效用最大化，才能获得其自身效用最大化的收益，然而，要使代理人采取效用最大化行为，必须对代理人的工作进行有效的刺激。这样，委托人与代理人之间的利益协调问题，就转化为激励机制的设计问题。,高薪让人努力工作,办公室聘用漂亮的女职员,美丽洁净的新加坡（对违背规则的惩罚就是对遵守规则的奖励）,你可以买到一个人的时间，你可以雇一个人到固定的工作岗位，你可以买到按时或按日计算的技术操作，但你买不到热情，买不到创造性，买不到全身心的投入，你不得不设法去争取这些。 弗朗西斯（C. Francis）,第二节 激励机制设计,激励机制简单模型,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,委托代理与激励,激励机制的目标,由于委托人与代理人之间信息分布的非对称性，代理人可以利用两种方式获得对委托人的对策优势地位。,一是利用委托人难以观察到的私人信息（如是否有真才实学、产品质量是否过关等）而获得信息优势，使委托人处于不利的战略选择地位。,二是代理人利用委托人难以观察到的私人行动（如是否在工作上真正努力、是否改变原有的行动规则等）而获得信息优势地位。这种信息优势地位的获得通常是代理人在签定委托代理合同后采取的有利于自身收益（但损害委托人利益）的私人行动。,第二节 激励机制设计,激励机制简单模型,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,委托代理与激励,激励机制的目标,如果“说假话”的成本大于“说真话”的成本，绝大多数人会选择说真话；,如果“偷懒”的成本大于“不偷懒”的成本，作为一种集体理性选择的结果，就是“不偷懒”。,第二节 激励机制设计,激励机制简单模型,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,委托代理与激励,激励机制的目标,公共选修课的机制设计： 目标： 选课的收益 不选的收益 逃课的收益 从而将混学分的学生鉴别出来,方式： 随机做N次作业，以人数最少的一次作为考试,这种制度设计存在什么问题？,第二节 激励机制设计,激励机制简单模型,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,委托代理与激励,激励机制的目标,激励机制的框架,“激励”就是委托人拥有一个价值标准，或一项社会福利目标，这些标准或目标可以是最小个人成本或社会成本约束下的最大预期效用，也可以是某种意义上的最优资源配置,或个人的理性配置集合。,第二节 激励机制设计,激励机制简单模型,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,委托代理与激励,激励机制的目标,激励机制的框架,第二节 激励机制设计,激励机制简单模型,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,委托代理与激励,激励机制的目标,激励机制的框架,第二节 激励机制设计,委托代理基础理论的发展,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,委托代理与激励,委托代理简单模型,委托代理的信任,第一节 规范研究与实证研究,信息经济学的规范研究,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,信息经济学研究方法,规范研究的假设条件,构建模型与获得结论,经济学研究的核心是市场经济中各经济主体利益的分配与协调，对这一问题的基本分析方法就是以均衡为导向，探讨各资源的配置。其中，作为问题求解目标的均衡有一般均衡和局部均衡之分。 19世纪下半期，经济学的边际效用学派和新古典经济学派分别发展了一般均衡理论。,第一节 规范研究与实证研究,信息经济学的规范研究,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,信息经济学研究方法,规范研究的假设条件,构建模型与获得结论,边际效用学派是19世纪70年代到20世纪初，以边际效用价值论为理论基础的经济学学派。按照边际效用价值理论，商品价值是一种主观心理现象，表示人对物品满足人的欲望能力的感觉和评价；价值来源于效用，又以物品稀缺性为条件；价值尺度是边际效用；不能直接满足人的欲望的生产资料的价值，由其参与生产的最终消费品的边际效用决定；物品市场价格是买卖双方对物品效用主观评价、彼此均衡的结果，如果其他商品价格不变，则某一商品的价格只由该商品供求双方的主观评价来调节，并由能使供求达于均衡的边际评价来决定；如果考察所有商品在相互影响和制约条件下的价格决定，则各商品的价格之比应等于它们的边际效用之比。 边际效用学派对经济学有广泛而深远的影响。边际效用论和边际生产力论既是以马歇尔为代表的英国剑桥学派的理论支柱之一，也是现代微观经济学的重要组成部分。,小知识,信息经济学研究方法,模型建立的典范 一般均衡分析,里昂瓦尔拉斯 （Leon Walras，18341910）,里昂瓦尔拉斯，法国经济学家，边际革命领导人，洛桑学派创始人。19世纪50年代开始研究政治经济学，1870年被聘为洛桑大学政治经济学教授。瓦尔拉斯是边际效用价值论的创建人之一，他把边际效用称为“稀少性”，并在经济学中使用了数学，研究了使一切市场(不是一种商品的市场，而是所有商品的市场)都处于供求相等状态的均衡，即一般均衡，从而成为数理经济学和一般均衡理论的创建者和主要代表，他的一般均衡分析方法被经济学所普遍使用。瓦尔拉斯把自由竞争的资本主义看作最理想的制度，但也主张国家根据正义原则干预经济。,第一节 规范研究与实证研究,信息经济学的规范研究,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,信息经济学研究方法,规范研究的假设条件,构建模型与获得结论,模型推广和评论,第一节 规范研究与实证研究,信息经济学的规范研究,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,信息经济学研究方法,规范研究的假设条件,构建模型与获得结论,模型推广和评论,信息经济学的实证研究,实证研究的框架,信息经济学研究方法,第二节 博弈论,博弈论的基本概念,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,信息经济学研究方法,经济学研究的基本问题： 资源的有效配置 人的行为 经济学的基本假设：人是理性的 理性人：在一定的约束条件下，使自己的收益最大化。 经典意义的经济学，以经济主体人的自利行为以及相应的市场反应作为研究出发点。,第二节 博弈论,博弈论的基本概念,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,信息经济学研究方法,新古典经济学： 价格制度每个参与者的决策是独立的。 基本假设：（1）市场是竞争的 （2）信息是完全的 （3）产品是独立的 个人决策的分析：收入支出（价格），收益最大化 博弈论： 基本假设： （1）市场是不完全竞争的 （2）信息是不完全的 特征： 每个参与者的决策是相互影响的,“边际革命” 所谓边际分析方法，其实质即微分学的概念和方法在经济学中的移植和运用。在完全信息竞争市场和完全信息的垄断市场，企业决策就是“计算”。边际分析很好地解决了完全信息竞争和完全信息垄断情形企业的经济学决策理论问题。,“博弈革命” 比完全竞争和完全垄断都困难的是“寡头经济”(Oligopoly)。此时，同行业的对手很少，每个主体人的行为后果，受到对手行为的影响都很大。博弈论就是在这种情况下利益冲突的主体人的对策理论。,第二节 博弈论,博弈论的基本概念,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,信息经济学研究方法,局中人或参与人（players） 行动（actions） 信息（information） 策略或战略（strategies） 收益或支付（pay off） 均衡（equilibrium）,第二节 博弈论,博弈论的基本概念,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,信息经济学研究方法,博弈论的产生与发展,通常，人们将数学家冯 诺依曼（von Neumann）于1928年提出的二人零和博弈的极小化极大定理作为博弈论奠基的标志。1944年，数学家冯 诺依曼（von Neumann）和经济学家摩根斯坦恩（Morgenstern）合作发表了博弈论和经济行为一书，被认为是应用博弈论进行经济分析的开始。 20世纪50-60年代，博弈论确立了发展的基础。1950-1951年，Nash发表了两篇关于非合作博弈的重要论文。1950年，Tucker定义了“囚犯难题”（prisoners dilemma） 。Nash和Tucker的工作基本奠定了现代博弈论的基础。 20世纪60年代，泽尔腾（ Selten ）将纳什均衡的概念引入了动态分析。1967-1968年，海萨尼（Harsanyi）发表了具有不完全信息的由Bayesian局中人所进行的博弈。此后，他们两人长期合作，发展了非合作博弈理论。,第二节 博弈论,博弈论的基本概念,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,信息经济学研究方法,博弈论的产生与发展,通常，人们将数学家冯 诺依曼（von Neumann）于1928年提出的二人零和博弈的极小化极大定理作为博弈论奠基的标志。1944年，数学家冯 诺依曼（von Neumann）和经济学家摩根斯坦恩（Morgenstern）合作发表了博弈论和经济行为一书，被认为是应用博弈论进行经济分析的开始。,20世纪50-60年代，博弈论确立了发展的基础。1950-1951年，Nash发表了两篇关于非合作博弈的重要论文。1950年，Tucker定义了“囚犯难题”（prisoners dilemma） 。Nash和Tucker的工作基本奠定了现代博弈论的基础。,20世纪60年代，泽尔腾（ Selten ）将纳什均衡的概念引入了动态分析。1967-1968年，海萨尼（Harsanyi）发表了具有不完全信息的由Bayesian局中人所进行的博弈。此后，他们两人长期合作，发展了非合作博弈理论。,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,信息经济学研究方法,1994年诺贝尔经济学奖获得者： 美国数学家John F. Nash，德国经济学家Reinhard Selten，美籍匈牙利经济学家John C. Harsanyi。,1928年Nash出生于美国，1950年获Princeton大学数学博士学位，曾先后任教于MIT和Princeton大学。其博士论文非合作博弈首次区分了合作博弈与非合作博弈，并且提出了非合作博弈的所谓Nash均衡概念。,1930年 Selten出生于现属于波兰的德国城市，1961年获法兰克福大学数学博士学位，曾先后任教于柏林自由大学、比勒菲尔特大学和波恩大学。其主要贡献是在博弈论中引入了动态分析。,1920年Harsanyi出生于匈牙利，1947年获布达佩斯大学博士学位，后到美国，1954年获斯坦福大学博士学位，曾先后任教于澳大利亚国立大学、加州伯克利分校。于2000年去世。他的贡献是将不完全信息引入了博弈论的研究。,第二节 博弈论,博弈论的基本概念,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,信息经济学研究方法,博弈论的产生与发展,博弈论的主要概念及表述,第二节 博弈论,博弈论的基本概念,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,信息经济学研究方法,博弈论的产生与发展,博弈论的主要概念及表述,小游戏,我将给出的成绩分布如下： A 1/6 （略微少于此数） A- 1/6 B+ 1/6 B 1/6 B- 1/6 C 1/6 （略微少于此数）,在不被你同桌看到的情况下，在方框中填写字母或字母。把这个看成是成绩的赌注。 随机把你们分成两两一组： 如果你选，对手选，则你得A，对手得C； 如果你选，对手选，则你们都得B-； 如果你选，对手选，则你得C，对手得A； 如果你选，对手选，则你们都得B+,第二节 博弈论,博弈论的基本概念,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,信息经济学研究方法,博弈论的产生与发展,博弈论的主要概念及表述,小游戏,我将给出的成绩分布如下： A 1/6 （略微少于此数） A- 1/6 B+ 1/6 B 1/6 B- 1/6 C 1/6 （略微少于此数）,在不被你同桌看到的情况下，在方框中填写字母或字母。把这个看成是成绩的赌注。 随机把你们分成两两一组： 如果你选，对手选，则你得A，对手得C； 如果你选，对手选，则你们都得B-； 如果你选，对手选，则你得C，对手得A； 如果你选，对手选，则你们都得B+,me,pair,me,pair,囚徒困境 企业竞价 捕鱼 碳排放 太原出租司机罢工,第二节 博弈论,博弈论的基本概念,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,信息经济学研究方法,博弈论的产生与发展,博弈论的主要概念及表述,智猪博弈(boxed pigs),第二节 博弈论,博弈论的基本概念,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,信息经济学研究方法,博弈论的产生与发展,博弈论的主要概念及表述,智猪博弈(boxed pigs),第二节 博弈论,博弈论的基本概念,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,信息经济学研究方法,博弈论的产生与发展,博弈论的主要概念及表述,性别战(battle of the sexes),第二节 博弈论,博弈论的基本概念,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,信息经济学研究方法,博弈论的产生与发展,博弈论的主要概念及表述,性别战(battle of the sexes),第二节 博弈论,博弈论的基本概念,信息管理与信息系统专业系列课程信息经济学,信息经济学研究方法,博弈论的产生与发展,博弈论的主要概念及表述,斗鸡博弈(c