《市场经济中的企业》PPT课件.ppt

第四章 社会主义市场经济中的企业,学习目标,重点掌握企业的性质;现代企业制度的基本特征;国有企业制度创新。 掌握企业经营管理制度体制；企业经营目标；企业经营机制。 了解企业制度的变迁；企业成本、收益和利润；企业的经济行为。,第一节 企业的性质及类型,一、企业的性质,企业是市场体系中最重要的经济主体,构成经济运行的微观基础。 1.什么是企业?企业是具有独立产权的资源主体在一定契约条件下的专业生产与协作的经济组织。 要成为企业必须满足三个基本条件： 它必须具有独立的产权资源 是自主经营、自负盈亏、能独立承担财产责任和民事责任的经济实体。 具有一定契约关系 在内部分工基础上形成的协作关系,企业的基本特征,1.企业的生产性。企业首先是一个生产经营组织，都在从事与物质生产和服务生产有关的经济活动，它的各种功能都是通过它的生产经营来实现的。企业家才能利用是企业区别于市场的重要特征。 2.企业的营利性。企业是一个经济组织，经济组织必定服务于一定的经济目的，而赢利目的是企业最为显著的标志。,企业的基本特征,3.企业的实体性。企业是由一定的独立或相对独立的资产组成的一个价值实体，即“企业资产”。包括有形资产和无形资产。 有形资产包括厂房、机器、原材料、现金和库存产成品等。 无形资产则包括品牌、商标、专利和声誉。如美国的可口可乐的商品品牌的价值相当湖南2004年全年GDP产值。 4.企业的契约性。以企业家为中心签约人是企业区别于其他契约关系的根本特征。,总之,四方面的性质是相互联系的、不可分割的有机统一整体。其中，生产性和营利性是最本质的特征。,二、企业的类型,古典企业形式和现代企业形式 古典企业的两种主要形式是业主制企业和合伙制企业 现代企业形式是公司制企业,业主制企业,业主制企业：即只有一个产权所有者，业主投入个人财产，直接经营，享有全部经营所得，同时对企业债务承担完全责任。这种企业在法律上称为自然人企业。 特点：企业的所有权与经营权归于一体，企业的所有者同时又是生产经营者和管理者；业主对企业债务要以个人的全部财产承担无限责任。,业主制企业的优点和缺陷,优点： 所有权和经营权归于一体，企业开业和闭业的手续简单，产权可以自由转让； 经营灵活，决策迅速，精打细算。 缺陷: 业主个人财力和信用有限，难以从事大规模的生产经营活动； 企业的寿命有限； 对债务要承担无限的清偿责任，企业承担的风险大。当企业资产不足以清偿债务时，业主就用自己全部家财抵偿，有倾家荡产的可能。,合伙制企业,合伙制企业：一般有两个以上的人共同出资、共同监督和管理，并按其投资比例分享剩余的企业。 优点： 比业主制企业的资金来源和信用能力增强了； 合伙人对企业的债务负有无限连带责任，因此对全体合伙人的责任心和经营激励较为明显。,资产规模仍受到限制； 企业的组织结构不稳定； 所有决策都要经合伙人全体一致同意，容易造成决策的延误，降低管理效率； 各合伙人对企业债务承担无限连带责任，导致风险承担不均衡。,合伙制企业的缺陷,公司制企业,公司制企业又叫股份制企业，是指由两个以上投资人（自然人或法人）依法出资组建，有独立法人财产，自主经营，自负盈亏的法人企业。 企业是一个法人组织体，它以法人的名义行使民事权利，承担民事责任。 公司财产以股份的形式分属于股东。股东有权按股分享公司盈利。股东不能退股，但可以转让股权。,公司制企业的优点,实现了所有权与经营权的分离 实行有限责任制度 有利于大规模广泛地筹集资本 具有独立的生命（公司法人财产具有整体性、稳定性和连续性） 公司治理具有规范性,公司制企业的缺点,设立程序很复杂 多重的产权关系和复杂的公司治理结构，使得作为投资者的股东权益可能受到的侵害。,现代公司是企业制度的创新,现代公司是社会化程度很高的企业，是企业制度的一种创新，它的出现极大地促进了生产力的发展。公司制就是一种现代企业制度。,现代企业与古典企业的区别,现代企业 法人组织体 承担有限责任 公司治理结构,古典企业 自然人实体 承担无限责任 无治理结构,第二节 国有企业建立现代企业制度,一、企业制度及其变迁,（一）企业制度的界定 1.什么是企业制度? 企业制度是以产权制度为基础和核心的企业组织制度和管理制度的总和。 产权是以所有权（财产的归属权、占有权、支配权及使用权）为核心的财产权利的总称，是指民事主体享有的具有经济利益的权利。,构成企业制度的三项基本内容,企业产权制度 企业组织制度 企业管理制度 其中产权制度是核心,2.企业制度划分的类型,按照企业的法律责任形式，划分为有限责任制度和无限责任制度两种模式。 按照企业出资者的多寡，划分为独资制和合资制，相对应的企业可以称为独资企业和合资企业。 根据出资者所有制性质及其地位，划分为公有企业制度、私有企业制度和混合型企业制度。,（二）企业制度的变迁,1.企业产权制度的变迁 从产权制度看：企业财产组织制度的变革是从古典的业主制 合伙制 现代的公司制企业（股份制企业） 公司制企业产权制度安排的特征是： 出资人财产与企业法人财产相分离，委托代理关系及法人治理结构真正形成。 出资者只承担有限责任，风险大大分散。,二战后公司制的产权制度变革的新特点,股东多元化与股权分散化。 职工持股计划的发展。 法人持股增加。,2. 企业组织结构的变迁,从组织结构来看，企业制度的变迁是从古典企业组织形式演变为现代企业组织形式。 古典企业与现代企业组织结构的差异,公司组织结构类型,U型（一元结构） H型（控股结构） M型结构,公司组织结构,U型（一元结构）是一种集权式的结构。多适应于业务较单一的中小型企业，是与传统的业主直接管理的企业相联系的。,H型（控股结构）,H型是企业发展史上伴随着多元化经营的控股公司而出现的一种企业管理结构。是一种最大限度地引入市场机制的科层结构。母公司与子公司之间的纽带是松散的。,M型结构,M型结构综合了U型和H型两种结构。总部对第二层的职能部门和支持部门主要运用行政方式，而总部与子公司，子公司与子公司之间则在一定程度上引入市场机制。,U型、H型、M型企业内部交易协调机制的不同,U型结构主要采用行政方式配置内部资源； H型结构主要采用市场方式来配置资源； M型结构综合了上述两种结构，行政方式和引入市场机制相结合。 从历史发展过程看，企业内部组织结构是一个从U型H型M型的演化。在实际生活中更多见到的是几种类型的混合或变型，很难找到严格意义上的某种类型。但从总体上看，M型是U性和H型的综合和发展，是现代大公司科层结构的主流。,二、现代企业制度的基本特征,现代企业制度是社会化大生产和市场经济发展的产物，是用来规范或约束现代企业行为的一系列制度安排的总和。 现代企业制度包括： 现代企业产权制度 现代企业组织制度 现代企业法人治理结构,国有企业改革方向是建立现代企业制度,1993年党的十四届三中全会明确提出国有企业改革的目标是建立产权清晰、政企分开、责权明确、管理科学的现代企业制度。 根据我国公司法的有关规定，现代企业制度以公司企业（或股份制企业）制度为主要形式。,与古典企业制度相比较，现代企业 制度的基本特征如下：,投资主体的多元性与直接融资功能 公司法人制度 有限责任制度与投资风险的锁定功能 委托-代理关系成为现代企业的必然关系 公司法人治理结构与专业化经营管理,现代企业制度的基本特征,第一，投资主体的多元性与直接融资功能 现代企业主要采取股份制的形式，股份公司是通过投资入股的方式募集资本金而组建的，投资主体呈现多元化结构。企业通过发行股票进行直接融资，使融资的规模巨大。,第二，公司法人制度,法人：是指具有一定的组织机构和独立财产，能以自己的名义进行经济活动，享受权利和承担义务，依照法定程序成立的组织。 具备法人的三个特征：组织特征、财产特征和人身特征。 按法定程序通过发行股票设立公司后，公司的资本金即公司财产就形成独立的法人产权，股东的投资形成了独立于股东的法人财产权。,法人财产权,公司法人制度的核心是财产权的分离 各个投资者（股东）把财产投到企业，变成大股东代表的企业法人财产，企业出资人拥有最终财产权股票（股权凭证）； 企业作为法人则获得了法人财产权。依法享有法人财产的占有、使用、收益和处分权，以独立的法人财产对自己的经营活动负责。,第三，有限责任制度与投资风险的锁定功能,有限责任制度是指对公司债务责任的有限性 股东(出资者)投到企业的财产必须和他的其它财产能够严格的分开。当企业亏损以至破产时,出资者是以其出资额为限对公司的债务承担有限责任。 对公司法人而言，对其债务的追索是以其公司全部资产为限承担有限责任。如果公司出现资不抵债，就依法破产，表明公司的死亡。,有限责任制度出现的重要意义,一是减轻和分散了投资风险。投资者可以比较放心地把资本投给企业。即使该公司破产了，其损失也仅限于投资额的部分，不会连累到自己的其他财产。有利于促进资本的集中，公司规模迅速扩大。 二是经营者可以比较放心大胆地经营公司企业。公司对自己经营的全部财产责任也是有限的。这有利于经营者放开手脚独立负责，自主经营，推动公司的快速发展。,第四，委托-代理关系成为现代企业的必然关系,委托-代理关系是在企业层级组织中处理产权关系和上下级关系的一种基本方式。 如在股东会与董事会之间，股东会是委托人，董事会则是代理人；董事会与经理层的关系中，董事会是委托人，将日常生产经营权授权委托给经理层，经理层成为代理人。由于代理问题的存在，形成了主要为解决这一问题的法人治理结构。,第五，层级式的公司法人治理结构与专业化经营管理,公司法人治理结构是由股东大会、董事会、监事会和经理层组成。各个层次具有明确的职责和权益，在经营管理和控制的分工基础上形成相互制衡的运作机制。,公司组织机构各组成部分及其职权,股东会。股东会由全体股东组成，是公司的最高权力机构。股东通过投票表决行使自己的权力，决定公司的大政方针，但不直接介入公司的日常经营管理，对外不代表公司。 股东会的职权可以概括为四个方面：人事权、重大事项决策权、收益分配权、股东财产处置权。 董事会。是公司的决策机构。由股东大会选出的公司董事组成，对外代表公司。董事会对股东会负责，执行股东会的决议。董事会的主要职权是负责制定或审定公司的战略性决策且检查其执行情况,但不具体经营管理企业。,公司的组织机构的组成和职责,经理层。公司的执行机构，包括总经理、副总经理等高级执行官员组成。他们由董事会聘任或者解聘，对董事会负责。经理阶层在董事会的授权范围内拥有对公司事务的管理权和代理权，负责公司的日常经营管理工作。 监事会。公司的监督检查机构，享有监督董事会、董事、高级经理执行公司业务的权力以及审计公司财务情况的权力。监事会由股东大会选举产生并向股东大会负责，保护股东的合法权益。,公司治理结构的 分权制衡三方面关系,股东会对董事会是委托代理关系 董事会对总经理是授权经营关系 监事会对董事会和经理层是监督关系,三、国有企业建立现代企业制度的 关键是完善企业法人治理结构,按照现代企业制度要求改制后的国有企业，能否体现出公司制的基本特点，提高经济效益，增强公司的市场竞争力，关键在于能否形成有效的法人治理结构。 法人治理结构：即以股东为核心的利益相关者之间的相互制衡关系的泛称，其核心是在法律、法规和惯例的框架下，保证以股东为核心的利益相关者利益为前提的一整套公司权利安排、责任分工和约束机制。,公司多层级的委托代理关系,公司的产权关系及治理结构所体现的是多层级的委托代理关系，投资主体作为委托人将企业的控制权委托给董事会，形成托管关系。董事会又作为委托人将具体经营管理权委托给经理层，经理层成为这一层次的代理人如此结成多层次的委托代理关系。,委托代理制为何会产生？,原因：生产经营日益多样化、专业化、复杂化，使得经营管理更复杂、更科学，只有经过专门训练的、具有各种经营管理才能的人员企业家才能胜任公司的经营管理。在所有权和经营权分离的情况下，拥有资产所有权的所有者必然委托具有企业家才能的代理人经营管理，企业家作为代理人掌握企业资产的经营权。委托代理制也成为必然选择。,公司制企业存在委托代理风险问题,公司制企业存在委托代理问题，即委托代理成本可能大于收益的危险，主要原因在于委托代理制存在公司制企业的不同利益主体的目标不一致的问题。 如投资人（股东）追求的利润最大化，而股东代理人即董事会成员却有可能本身作为大股东，作出有利于大股东利益的决策，而损害中小股东的权益的决策。 经理层则可能实施追求个人收益最大化的措施而背离利润最大化的原则。,如何才能有效克服委托代理存在的问题？,要有效的克服委托代理存在的问题，降低委托代理成本和减少委托代理风险，关键是建立和健全对代理人的有效激励监督约束机制，需要形成一系列的制度安排： 健全的行之有效的法规体系 形成股东可以“用脚投票”的健全的股票市场 竞争性的职业经理市场 有效的激励机制 健全的、严格的财务及相关信息的披露制度。,第三节 企业管理体制与经营机制,一、企业经营管理体制,企业经营管理体制是指所有权与经营权之间关系的安排方式。主要有 国有国营管理制度 承包经营管理制度 股份制经营管理制度 其他经营管理制度,二、企业经营机制,企业经营机制，指企业生产和经营活动的各个环