报表分析2012春第三章(利润表分析)1.ppt

会计报表分析,第三章 利润表解读与分析,第一节 利润表概述 一、利润表的性质和作用 1、性质：反映某一会计期间经营成果的财务报表。是动态报表。 2、作用： 1）分析企业的经营成果和获利能力 2）评价企业管理绩效 3）作出合理的经营管理决策,二、利润表的结构 利 润 表 一、营业收入 减：营业成本 营业税金及附加 - 销售费用 管理费用 财务费用 资产减值损失 加：公允价值变动收益（损失以“”号填列） 投资收益（损失以“”号填列） 二、营业利润（亏损以“”号填列） 加：营业外收入 减：营业外支出 三、利润总额（亏损总额以“”号填列） 、 减：所得税费用 四、净利润（净亏损以“”号填列） 五、每股收益： （一）基本每股收益 （二）稀释每股收益 六、其他综合收益 七、综合收益总额,第二节 利润表主要项目解读与分析 一、营业收入项目的解读与分析 按照企业从事日常活动的性质，可将收入分为销售商品收入，提高劳务收入和让渡资产使用权收入。 对工商企业而言，收入最主要表现为商品的销售收入，是其主营业务收入。它通常也是企业进行利润操纵的主要对象。 （一）收入确认的分析 根据我国收入准则规定，企业在销售商品时，应同时满足以下五个条件，才能确认为收入： 1、企业已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购买方。 所有权上的主要风险，是指商品可能发生减值或毁损等形成的损失； 商品所有权上的主要报酬，是指商品价值增值或通过使用商品等产生的经济利益。,-通常情况下转移商品所有权凭证并交付实物后，商品所有权上的所有报酬和风险也随之转移，如大多数零售商品。 -在某些情况下，转移商品所有权凭证但未交付实物，商品所有权上的主要报酬和风险也随之转移，如交款提货方式销售商品。对方交款并取得提货单，即可视为主要报酬和风险已转移给对方。 -在某些情况下，转移商品所有权凭证或交付实物后，商品所有权上的报酬和风险并未随之转移。如企业尚未完成售出商品的安装或检验工作，且安装或检验工作是销售合同的重要组成部分；又如，销售合同规定了买方有权退货的条款，且企业又不能确定退货可能性。,风险和报酬的转移是收入确认的前提条件。如收入确认准则规定：附有退货条款的企业，如果无法根据以往经验确定退货比例的，在退货期届满前，不得确认销售收入。 为了规避收入确认准则这方面的规定，一些企业在与客户签订的正式销售合同中，只字不提自由退货权等可能意味着风险和报酬尚未转移等事项，而是通过补充协议或口头协议来约定，并不予以披露，以达到其提前确认收入的目的。 Informix公司，是一家诞生于硅谷的从事数据库管理的高科技公司。该公司以高速成长著称，1995年，该公司对外报告的销售收入达7.142亿美元，比1994年增长52%，1996年销售收入进一步增至9.393亿美元，比1995年增长32%。后经查实， Informix公司在1995年和1996年分别有8140万美元和21150万美元的收入是虚计的，虚计收入的手法便是隐瞒与其经销商签订的补充协议，在补充协议中列有该公司允许经销商将无法出售 的软件退回等表明出售时风险和报酬尚未实质性转移的条款。,2、企业不再对该商品实施继续管理权和实际控制权。 如售后签订了回购协议的，则商品出售时不能确认收入，而应确认为负债。 3、与交易相关的经济利益很可能流入企业。 一般来说，如果企业销售的商品符合合同或协议的要求，已将发票帐单交付买方，买方承诺付款，通常表明相关的经济利益很可能流入企业。 4、相关的收入金额能够可靠计量。 5、相关的已发生或将发生的成本能够可靠的计量。 （二）营业收入构成分析 1.主营业务收入与其他业务收入构成分析 如果企业的主营业务收入比重较低或不断下降,其发展前景和潜力值得怀疑. 2.营业收入产品品种构成分析 企业营业收入品种构成的变化反映了企业发展战略的变化和调整，通过分析，可以了解企业过去业绩的主要增长点，另一方面，也可藉此分析未来行业市场走势对各种收入的影响，从而企业未来收入的走势有大致的判断。,3 、营业收入区域构成分析 主要来自国内还是国外，若主要来自国外，要关注汇率变化，经济危机对企业未来收入的影响。 不同区域的消费者有不同的消费偏好，企业的产品在各区域的布局和配置是否迎合了这种偏好的差异。 企业营业收入的来源是否集中在企业所在地，这种对本地市场的占领是源于企业产品自身的竞争实力还是借助于地方政府的行政垄断所致？ 4 、关联交易收入与非关联交易收入构成情况分析,4 、关联交易收入与非关联交易收入构成情况分析 一方控制、共同控制另一方或对另一方施加重大影响，以及两方或两方以上同受一方控制，共同控制或重大影响的构成关联方。 关联方关系是指有关联的各方之间存在的内在联系。 从一个企业角度出发，其存在关联方关系的各方包括： 1）该企业的母公司 2）该企业的子公司 3）与该企业同受一母公司控制的其他企业 4）对该企业实施共同控制的投资方 5）对该企业施加重大影响的投资方 6）该企业的合营企业 7）该企业的联营企业 8）该企业的主要投资者个人及与其关系密切的家庭成员 9）该企业或其母公司的关键管理人员及与其关系密切的家庭成员 10）该企业的主要投资者个人，关键管理人员或与其关系密切的家庭成员控制，共同控制或施加重大影响的其他企业。该企业的主要投资者个人,关联方交易是指关联方之间转移资源、劳务或义务的行为，而不论是否收取价款。关联方交易形式多样，通常包括：购买或销售商品、购买或销售除商品以外的其他资产、提供或接受劳务、担保、租赁、提供资金往来（贷款或股权投资）等。 企业财务报表应该披露所有关联方关系及其交易的相关信息，具体包括： 首先，企业无论是否发生关联关系，均应当在附注中披露与该企业之间存在控制关系的母公司和子公司有关的信息； 其次，企业与关联方发生关联交易的，应当在附注中披露该关联方关系的性质、交易类型及交易要素，这些要素应当包括：交易的金额，未结算项目的金额、未结算应收项目的坏账准备金额，定价政策；,收入操纵的预警信号： 1.应收账款的增幅高于销售收入的增幅。 2.计提巨额的坏账准备。 如，四川长虹在2004年计提了巨额的坏账准备。 3.期末发生大额销售业务，下期发生大量退货。 4.销售收入与生产能力比例失调。 银广夏案例: 根据银广夏1999年和2000年年度报告显示,这两年的主营业务收入和净利润主要来自超临界二氧化碳萃取设备生产的萃取产品.该设备从德国引进,共引进500升萃取釜3个，根据财经记者调查，该公司的超临界二氧化碳萃取设备即便24小时连续运转，全年产量绝对不会超过20-30吨萃取产品，而该公司宣称向德国诚信公司出口130吨萃取产品，正是发现了银广夏的生产能力和销售收入比例的严重失调，并通过调查出口报关数据等， 财经记者最终揭露了这宗这起虚构收入的舞弊案，该公司在1999年和2000年分别虚构了2.39亿元和7.24亿元的销售收入。,5.收入主要来自关联交易。 6.销售收入与销货产生现金流量长期背离,二、营业成本项目的解读与分析 （一）营业成本解读与分析 营业成本是与营业收入相关的，已经确认了归属期间和归属对象的成本，包括主营业务成本和其他业务成本。 对外部分析主体而言，由于成本是商业秘密，故难以进行深度的营业成本分析。分析时主要关注以下两个方面： 1）营业成本确认的分析 按照配比原则，营业成本必须和与之相关的营业收入确认在同一会计期间。分析是否存在推迟或提前确认营业成本情况。 2）营业成本计量的分析 主要关注企业发出商品计价方法选择和变更的情况,对内部分析主体而言，由于掌握了充分的成本信息，有条件进行深度的分析，通过分析弄清营业成本升降的原因，以便有效控制营业成本，提高企业成本管理水平。 可比产品与不可比产品 可比产品是指企业过去年份就一直生产的产品，故有历史资料可供比较。 不可比产品是指本期第一次生产的产品。无历史资料可供比较。 可比产品营业成本分析 1.与上年相比的可比产品生产成本升降情况分析 从绝对数和相对数两方面进行分析： 1）成本升降额=实际产量*本年实际单位成本-实际产量*上年实际单位成本 2）成本升降率=成本升降额/实际产量*上年实际单位成本,2.与预算相比的可比产品生产成本升降情况分析 1）成本升降额=实际产量*本年实际单位成本-实际产量*本年计划单位成本 2）成本升降率=成本升降额/实际产量*本年计划单位成本,不可比产品营业成本分析 对不可比产品分析主要是与预算相比的生产成本升降情况分析 1）成本升降额=实际产量*本年实际单位成本-实际产量*本年计划单位成本 2）成本升降率=成本升降额/实际产量*本年计划单位成本,例: 甲公司共生产A.B.C三种产品，其中A.B为可比产品，本年实际产量分别为80件和350件，上年实际单位成本分别为100元和60元，本年计划单位成本分别为95元和50元，本年实际单位成本分别为93元和52元。C产品实际产量为18件，本年计划单位成本为80元，本年实际单位成本为85元。 产品成本计划完成情况分析： A产品本年实际成本=80*93=7440元 A产品本年计划成本=80*95=7600元 成本降低额=实际成本-计划成本=7440-7600=-160元 成本降低率=降低额/计划成本=160/7600=-2.11%,B产品本年实际成本=350*52=18200元 B产品本年计划成本=350*50=17500元 成本降低额= 实际成本-计划成本=18200-17500=700元 成本降低率=降低额/计划成本=700/17500=4% C产品本年实际成本=18*85=1530元 C产品本年计划成本=18*80=1440元 成本降低额= 实际成本-计划成本=1530-1440=90元 成本降低率=降低额/计划成本=90/1440=6.25% 全部产品本年实际总成本=7440+18200+1530=27170元 全部产品上年实际总成本=7600+17500+1440=26540元 成本降低额= 实际成本-计划成本=27170-26540=630元（超支） 成本降低率=降低额/计划成本=630/26540=2.37%（超支） 由上述分析可知， 该企业本年未完成成本计划，超支额630元，超支率2.37%。主要是B产品和C产品均没完成成本计划所致，故B产品和C产品应作为进一步分析的重点，分析其超支的原因何在。而A产品完成了成本计划，实际成本低于计划成本，对A产品则可分析一下是否存在进一步降低成本的潜力。,产品成本实际升降情况分析 A产品本年实际成本=80*93=7440元 A产品上年实际成本=80*100=8000元 实际降低额=本年实际成本-上年实际成本=7440-8000=-560元 实际降低率=降低额/上年实际成本=560/8000=-7% B产品本年实际成本=350*52=18200元 B产品上年实际成本=350*60=21000元 实际降低额= 本年实际成本-上年实际成本=18200-21000=-2800元 实际降低率=降低额/上年实际成本=-2800/21000=-13.33% 由上述分析可知， A产品和B产品实际成本与上年实际成本相比都有不同程度的下降。可将实际降低额和实际降低率与计划降低额和计划降低率作一比较，来分析成本计划降低任务的完成情况。,三、期间费用项目分析 期间费用是指本期发生的、不能直接或间接归入某种产品成本的、直接计入当期损益的各项费用，包括管理费用、销售费用和财务费用。 （一）期间费用分析方法 1、水平分析法 将各费用项目的实际数与上期数 或预算数进行对比，以揭示两者之间差异的大小及方向，分析产生差异的原因及其合理性。 分析时应把握重要性原则，绝对差异额大的项目和相对变动额大的项目均应列入分析重点。 2、垂直分析法 揭示各项期间费用中各明细费用项目的构成变化，分析费用构成变化的合理性。,（二）管理费用分析应注意的问题 管理费用是指企业行政管理部门为组织和管理生产经营活动而发生的各项费用。包括公司经费（包括行政管理部门职工工资及福利费、低值易耗品摊销、办公费和差旅费等）工会经费、董事会费（包括董事会成员津贴、会议费和差旅费等）聘请中介机构费、业务招待费、咨询费、诉讼费、研究开发费用、排污费等,分析时应注意： 对管理费用中与企业的业务量没有关系，属于相对固定的费用部分，如管理人员的工资及福利费、办公费等，若发生较大变动应引起注意。 对对管理费用中与企业的业务量有直接关系，会随着业务量变化而变化的费用部分，如企业发生的业务招待费，则应结业务量的增减情况来分析其变动的合理性。 对管理费用中的固定资产的折旧费用和无形资产的摊销费用，这部分费用金额的大小受企业会计政策影响较大，企业通过变更折旧方法、折旧年限、摊销年限等就能使账面费用降低，但这并不能说明企业费用控制的业绩。 对管理费用中的研发费用、职工培训费用等，是增强企业未来竞争能力和获利能力的必要投入，应在企业可承担的能力范围内适度增长，而不是一味控制或降低。,（三）财务费用分析应注意的问题 财务费用是指企业筹集所需资金而发生的筹资费用。包括利息净支出（减利息收入）、汇兑净损失（减汇兑收益）、金融机构手续费等。 分析时应注意： 利息费用水平的高低受企业筹资政策，即资金来源中负债比例，长短期债务比例的影响。企业借款规模、借款期限、借款利率都会影响到利息费用的高低。其中，借款规模和借款期限对企业来说是可控因素。 利息收入会导致企业财务费用减少，由于资金大量闲置导致企业利息收入增加从而导致对财务费用的冲减，是企业资金管理能力低下的表现，而非费用控制的业绩。 企业虽无法控制汇率的变化，但可以通过对汇率变化科学和合理的预测，及时调整企业的外汇资产和外汇负债来尽可能减少汇兑损失和增加汇兑收益。,（四）销售费用分析应注意的问题 是指企业在销售商品、提供劳务过程中发生的各项费用包括运输费、装卸费、包装费、保险费、展览费、广告费及为销售本企业商品而专设的销售机构（含销售网点、售后服务网点等）的职工薪酬、业务费、折旧费等经营费用。 分析时应注意： 对销售费用中与企业销售规模大小有关的费用，如运输费、装卸费、包装费、销售佣金等，要结合销售业务量的变化来分析其变动的合理性。 对用于提高企业和产品知名度的广告费和展览费，则应比较广告前后对企业营业收入提升的影响。增加的营业收入是否足以抵补广告和展览支出。,四、公允价值变动损益、投资收益及资产减值损失项目解读与分析 （一）公允价值变动损益 指企业持有按公允价值计量的交易性金融资产和投资性房地产在期末由于公允价值变动而导致的持有收益或持有损失。 是一种未实现的损益，也没有现金流量相伴随。,（二）投资损益项目 投资收益项目反映企业对外投资（包括对交易性金融资产、可供出售金融资产、持有至到期投资和长期股权投资）而获得的投资收益和损失。 包括投资持有期间获得的各种持有收益、处置投资形成的处置收益或损失，也包括采用权益法核算根据被投资企业损益情况按持股比例确认的投资收益和投资损失。 分析时需关注长期股权投资的不同核算方法对投资收益确认不同的影响。,（三）资产减值损失项目 如果资产不能为企业带来经济利益或者带来的经济利益低于其帐面价值，那么该资产就不能再予以确认或不能再以原帐面价值予以确认，应计提减值准备，否则会导致资产和利润的虚计。 会计期末，企业应对持有的固定资产，无形资产，持有至到期投资，长期股权投资，投资性房地产等长期资产进行减值测试，即比较一下期末这些资产的帐面价值与可收回金额. 可收回金额： 公允价值减去处置费用后的净额与预计未来现金流量的现值的较高者 如果可收回金额帐面价值,则按其差额确认减值损失,计提减值准备.作分录: 借：资产减值损失 贷：固定资产减值准备 无形资产减值准备 长期股权投资减值准备 持有至到期投资减值准备 - 这些长期资产的减值准备一经计提，在以后期间不得转回。,对流动资产中的应收帐款，存货等也应计提减值准备： 应收帐款计提坏帐准备时： 借：资产减值损失 贷：坏帐准备 存货计提跌价准备时： 借：资产减值损失 贷：存货跌价准备 上述资产减值准备的计提，在以后期间是可以转回的。 分析时需要关注计提是否及时？计提金额是否合理？,五、营业外收支项目解读与分析 （一）营业外收入项目 是指企业发生的与其日常活动无直接关系的各项利得。 包括：非流动资产处置利得、非货币性资产交换利得、债务重组利得、捐赠利得、政府补助、罚没利得等。 非货币性资产交换利得，是指在非货币性资产交换中换出资产为固定资产和无形资产的，换入资产公允价值大于换出资产帐面价值的差额，计入营业外收入。 债务重组利得，是指重组债务的账面价值超过了清偿债务的现金，偿债的非现金资产的公允价值，所转股份的公允价值或重组后债务帐面价值的差额。,营业外收入与企业日常活动无关，具有偶发性，不具有持续性。 在营业外收入中，较多被上市公司用来操纵利润的是债务重组和政府补贴等。 一些亏损上市公司，特别是ST或*ST公司，为避免被摘牌，往往会通过债务重组方式来“扭亏为盈” 根据对深圳主板487家上市公司2007年年报的统计显示，截止2007年年底，深市主板公司中ST和*ST公司共计103家，存在债务重组收益的ST或*ST公司高达50家，占 ST或*ST公司总数的比例接近50%，其中债务重组收益最高的*ST公司债务重组收益高达8.6亿元。 沪深两市2129家上市公司2010年年报显示：有26家上市公司的债务重组损益在净利润中所占比重超过100%，值得关注。,（二）营业外支出 是指企业发生的与其日常活动无直接关系的各项损失。 包括：非流动资产处置损失、非货币性资产交换损失、债务重组损失、盘亏损失、捐赠支出、非常损失等。 非货币性资产交换损失，是指在非货币性资产交换中换出资产为固定资产和无形资产的，换入资产公允价值小于换出资产帐面价值的差额，计入营业外支出。 债务重组损失，是指重组债权的账面价值超过了受让现金金额，受让非现金资产的公允价值，所转股份的公允价值或重组后债权帐面价值的差额。,第三节 利润质量分析 一、高质量利润的特征 1、真实性 高质量利润的确定必须以企业实际发生的交易和事项为依据并如实地加以确认，计量，记录和报告。 2、现金保障性 高质量的利润必须具有良好的变现能力。 3、持续性 高质量的利润是基于其主业发展基础之上的可持续，可重复的利润，而不是来自于企业某一期间偶然的，暂时性的非经常性的收益。,二、利润质量分析视角 1、从会计政策和会计估计的选择和变更角度分析 一般来说，采用稳健的会计政策和会计估计所确认的利润要比采用激进的会计政策和估计所确认的利润质量要高。 如果企业没有采用适度稳健的会计政策，就会造成对有关费用和损失的确认不够及时和全面，利润就会因包含潜在的风险损失而降低质量。 如四川长虹2002年和2003年对应收账款计提的坏账准备不够稳健会导致其这些年份利润质量的低下。 故在进行利润质量分析时，应关注会计政策和会计估计选择的合理性和稳健性。 如有会计政策和会计估计变更，则应分析这种变更的合理性及对利润产生的影响。,满足下列条件之一的，可以变更会计政策： （1）法律、行政法规或者国家统一的会计制度等要求变更。 （2）会计政策变更能够提供更可靠、更相关的会计信息。 可以变更会计估计的情形： （1）赖以进行估计的基础发生了变化； （2）取得了新的信息、积累了更多的经验。 如果上市公司会计政策发生异常变动，又无法合理解释其原因的，就应该注意判断其是否存在利润操纵行为。,2、从利润的结构角度分析 营业利润尤其主营业务利润在企业利润中所占比重越大，则企业利润来源越持久和稳定，利润质量也越高。 主营业务利润/利润总额 营业利润是指营业外收支以外所有因素形成的盈利，其各构成项目的利润质量也存在着较大差别。如公允价值变动损益等项目质量较差。 调整后的营业利润/利润总额,证监会要求上市公司在编制的年度财务报告中披露非经常性损益项目及金额 非经常性损益：是指与公司正常经营业务无直接关系，以及虽与正常经营业务相关，但由于其性质特殊和偶发性，影响报表使用者对公司经营业绩和盈利能力作出正常判断的各项交易和事项产生的损益。 如非流动性资产处置损益、债务重组损益、非货币性资产交换损益、计入当期损益的政府补助、因不可抗力因素(如遭受自然灾害)而计提的各种资产减值准备,单独进行减值测试的应收款项减值准备的转回,持有交易性金融资产公允价值变动损益,采用公允价值计量模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益,处置交易性金融资产和可供出售金融资产取得的投资收益等。,证监会要求上市公司除应披露非经常性损益的项目和金额外,还应对重大的非经常性损益项目的内容增加必要的附注说明 非经常性损益是证监会对上市公司进行监管一项重要的监管指标，它对企业首次公开发行、上市公司再融资以及申请撤销特别处理等方面都具有决定性的影响。 如上市公司在主板首次公开发行要达到的其中一项的财务指标:公司最近3个会计年度净利润均为正数且累计超过人民币3000万元,净利润以扣除非经常性损益后较低者为计算依据. 上市公司要进行再融资如配股和增发,财务上必须达到:公司最近三年连续盈利(净利润以扣除非经常性损益后较低者为计算依据) 扣除非经常性损益的净利润/净利润,关注企业利润中来自关联方的比重及其合理性和公允性。 关注已实现利润和未实现利润在企业利润中所占比重 如公允价值变动损益属于未实现的损益。,3、从现金流量与利润的关系角度分析 会计利润是以权责发生制为基础确认的，运用权责发生制确认收入与费用时，往往需要较多的职业判断，也给管理当局很大的利润操纵空间。 若会计利润不能转化为足够的实际现金净流入，利润的质量往往就存在问题。 高质量的利润要有现金流量支持，一般来说，经营活动现金流量与利润的伴随程度越好，利润质量越高。 通过会计操纵而增加的利润并不会带来经营性现金流量的增加。,施乐案例 施乐公司 （单位：百万美元） 1994 1995 1996 1997 1998 1999 持续经营活动产生的现金流量 733 789 442 472 -966 -9 持续经营活动产生的净收益 794 1174 1199 1452 1572 1424 现金流量对净收益的比率 0.92 0.68 0.37 0.33 -0.61 -0.01 如果使用持续经营产生的净收益作为业绩标准，施乐公司在19941999年经历了一段时期的繁荣增长。但现金流量对净收益比率的逐年下降则发出了清晰的预警信号，即施乐公司的盈利质量有恶化的倾向。 2002年4月21日，SEC指控施乐公司进行财务舞弊，欺诈投资者。事后调查显示，施乐公司在1997年1999年间高估税前利润分别为7.18亿，5.92亿和6.20亿美元。,四川长虹 （单位：亿元） 2001年 2002年 2003年 2004年 销售收入 95 126 141 115 净利润 0.89 1.76 2.41 -36.81 经营性现金净流量 13.73 -29.73 -7.75 7.6 长虹销售收入在2002年有了很大的改观（之前从1998年起一直处于不断下降趋势）比2001年增长了31亿，净利润也比2001年增长了0.87亿，但与销售收入和净利润大幅增长相背离的是经营活动现金净流量的急剧下降。 04年经营活动现金净流量之所以有显著好转与应收票据贴现有关，长虹04年12月将10.72亿元的应收票据向银行贴现，并将其列示在经营活动现金流量部分，这些现金流量本应列示在筹资活动产生的现金流量，剔除这一影响，长虹04年的经营活动净现金流量仍应为负数（-3.12亿元）,4、从酌量性成本支出角度分析 固定成本可区分为约束性固定成本和酌量性固定成本。约束性成本是企业为维持正常生产经营能力所必须支出的最低成本。这个成本不能随意改变，否则会影响企业正常经营开展。 酌量性成本是指企业管理当局可以通过自己的决策而改变其数额的成本，如研究开发费用，人力资源培训费用等。 压缩这部分成本对当期经营不会有大的影响，但会影响企业未来的竞争能力和获利能力。 这部分费用的发生有助于提升企业未来的竞争能力和盈利能力，因此，若通过一味压缩酌量性成本来提高利润，则利润的质量往往较差。 5、关注注册会计师审计报告及管理当局的说明,5、关注注册会计师审计报告及管理当局的说明 关注是否存在更换会计师事务所的现象 关注审计报告的类型，关注非标意见审计报告的强调事项和保留意见事项 关注企业董事会和监事会对非标意见审计报告相关事项的说明。,三、利润操纵手段及案例分析 (一)利润操纵的类型 1、利润最大化 2、利润最小化 3、利润平滑化 (二)上市公司利润操纵的手段 1、不安排交易，仅仅利用会计政策和方法进行操纵 特点：不违背会计准则的形式，却违背会计准则的实质，钻会计准则的空子。,1）滥用会计政策 如：资产减值准备的计提 资产是预期能为企业带来经济利益的资源，当由于内外部环境等因素的变化等原因，导致资产的预期未来经济利益低于其帐面价值时，资产就发生了减值。期末，若资产的可收回金额低于帐面价值，则应确认资产减值损失和计提相应的减值准备。 借：资产减值损失 贷：*资产减值准备 有的企业就利用不提、少提，或本期多提，下期冲回来操纵利润