“资管最新业态和期货资管优势”专题培训.ppt

,期货资管业务业态分析,内容提要,期货资管业务发展和展望 期货资管的基本流程介绍 业务部门如何利用期货资管平台展业,期货资管业务发展和展望,公司期货资管业务发展轨迹,2012年 11月,第一批取得期货资产管理业务资格,开展一对一资产管理业务规模为0.68亿,2013年,一对一资产管理业务规模为2.5亿,2014年,2015年,一对多放开，积极拓展银行渠道开展项目合作，资产管理业务规模为78亿,2016年 6月,已经与招商、浦发、民生、中信、工商、平安、兴业通过FOF/MOM、单项目对接、私行代销形式项目合作资管产品数量达到351个，总规模为167亿,期货资管业务发展和展望,期货资管业务发展和展望,2016年以来，财富中心月均接受并过会的各类产品项目56个左右，拟发累计规模为400多亿。,因为各种原因暂停或放弃的产品项目月均在21个左右，涉及拟发规模约280亿左右。,目前尚在进行中的进行对接产品约106个，涉及拟发规模约80亿左右。,期货资管业务发展和展望,资管业务特点： 一对一/一对多-（6.3亿/161.3亿）-1:25 一对多（管理型/结构化）-（29亿/131亿）-1:4.5 结构化产品占到80%，优先资金主要来自银行渠道，其次为公司团队自募。 产品涉及期货保证金规模为35亿，占 20%左右。,期货资管业务发展和展望,银行渠道合作产品系列： 招商银行：锐腾系列-FOF（投固定收益）(母8:1) 安盈系列-私行代销（投固定收益） 锐锦系列-私行代销（投固定2.8%+浮动）（母5:1） 浦发银行：稳健系列-FOF（投固定收益）（母9:1） 民生银行：锦绣系列-FOF（投固定收益）（母9:1） 工商银行：锐泽系列-FOF (投固定收益）（母9:1） 兴业银行：兴业系列-FOF（投管理型）（母5:1） 中信银行：和信系列-FOF (投固定收益）（母9:1）,期货资管业务发展和展望,资管业务收入：1-5月份累计管理费收入985万。 目前平均管理费费率：年率0.27%,期货资管业务发展和展望,资管业务是期货公司新的收入增长点。根据测算，目前期货经纪业务保证金手续费转化率为年率0.8%，是资管业务规模的3倍左右。未来资管规模超过期货保证金规模是必然的，资管业务收入有望与期货手续费净收入平分秋色。,期货资管业务发展和展望,内容提要,期货资管业务发展和展望 期货资管的基本流程介绍 业务部门如何利用期货资管平台展业,分配产品经理,产品过会,拟定相关 合同及协议,托管、银行 审核合同,客户确认 合同内容,开证券户、 申请PB（如有）,产品运作,产品尽调,业务部门 上报新产品,业务部门、投顾 确认合同内容,合规 审核合同,定稿走 OA,申请 印刷合同,客户签署,开期货户 并送中证登、出股东卡,产品备案,产品募集,产品估值、交易、风控,产品清算、销户 或续期,期货资管的基本流程介绍,期货资管的基本流程介绍,账户管理,估值管理,风险管理,募集、托管、委托人资金划拨,产品备案,期货开户及销户,证券开户及销户,套保申请,合同管理,份额登记及 资管系统清算,产品账套建立,公共数据读取,每日估值核算,日常资金划拨,信息披露,产品终止清算,产品风控要素审核,产品审核,资管系统维护,PB系统维护,风险监控,估值预估,风险压力测算,预警及清盘 通知及处置,期货资管的基本流程介绍券商PB系统（已使用）,期货资管的基本流程介绍券商PB系统（已测试）,内容提要,期货资管业务发展和展望 期货资管的基本流程介绍 业务部门如何利用期货资管平台展业,业务部门如何利用期货资管平台展业,了解公司资管业务的优势： 银行渠道白名单优势。 市场规模领先优势。 产品运营团队经验优势。,业务部门如何利用期货资管平台展业,了解资管业务及相应流程： 不同产品结构、产品要素、风控要素、资金成本。 产品项目流程。 能够给客户提出建设性建议。 体现自身专业性。,业务部门如何利用期货资管平台展业,跳出期货市场以外在更大的证券市场中拓展业务。 利用银行合作渠道优势拓展投顾资源。 拓展券商渠道，发展通道合作业务和资源互换。,业务部门如何利用期货资管平台展业