论《证券法》对中小投资者的利益保护.doc

论证券法对中小投资者的利益保护 摘要：证券法作为我国经济方面的重要法律，也是新中国成立后第一个由国家最高立法机构起早的法律，有着重要的存在意义。证券法的存在为我国证券投资市场环境的维护起到了重要的作用。众所周知，证券投资具有收益高、风险大的特点。也正是因为证券市场的高回报特征，使得更多的中小投资者将目光转向证券市场。作为高风险的证券投资行业，证券法应该注重对于投资者的利益保护，尤其是对中小投资者的利益保护。本文以论证券法对中小投资者的利益保护为题，其主要内容是通过与证券法的结合。透析其对于中小投资者的保护政策，并根据当前证券市场的相关因素，为保护我国中小证券投资者的利益提出相应的建议。 关键词：证券法、证券投资、风险预估、权益保护 一、前言 （一）研究的背景及现状 证券法自1999年7月1日生效以来，一直以来在维护证券市场环境中扮演着重要的角色。随着全球经济化的加深，外资企业在中国的进一步拓展，证券市场更加充满活力的同时也变得更加复杂。机遇与挑战总是并行的，就像证券投资高利润所伴随的高风险一般。在这个时候，更需要一部具有现实指导意义的法律来指导证券市场的运营。而证券法正好充当了这一角色。 中小投资者是我国证券市场上最为活跃的因素，也是利益最容易受到侵害的集体。在证券法发展与完善的十几年里。国家也在不断加大证券投资中，对于中小投资者的权益保护。相信随着经济全球化的不断加深，我国证券法也会不断的完善，从而更加适合证券投资市场的应用。 （二）研究的内容及意义 在证券投资市场中，中小投资者的作用是不能忽略的。作为投资领域人数最多的群体，中小投资者在投资领域承担着重要的责任与义务。本文以“论证券法对中小投资者的利益保护”为题，其主要内容是通过最新完善的证券法中的内容，分析其对于中小投资者利益保护的体现所在，并根据当前市场环境及证券法相关条令，为中小投资者的利益保护提出创新性的意见。 对于中小投资者的利益保护，不但可以维护我国证券市场的环境，更可以促进证券市场良好的运作发展。这对于我国经济的稳步提升有着重要的意义。 二、证券法中对于中小投资者利益保护的相关制度 （一）以投资者为证券市场的核心 证券法自颁布至完善，始终坚持两个原则。一个是以保护投资者合法权益为原则，另一个是以公开、公平、公正为原则。也正是因为对于这两个基本原则的坚守，证券法才能在历史的洪流中保持住自己的地位与魅力。 首先证券法中规定了以投资者为证券市场核心要素的基本思想，因此在证券法的完善当中，始终重视投资者的权益保护。尤其是对于中小投资者，证券法更是给予了相关的关注。 （二）坚持公开、公平、公正的证券市场环境 其次在公开、公平、公正的法律要求下，中小投资者可以更好的保护自己的利益。相较于大型投資者，中小投资者在证券交易市场往往处于被动的状态，其利益受到企业与大型投资者的双重压榨，而证券法的出台则有效保护了中小投资者的利益。为营造公平、公正的证券投资环境创作了条件。 三、证券法对于中小投资者利益保护不足及政策创新 （一）过分注重交易安全、忽略法律引导 证券法的出台是要是对于证券交易中的交易安全从而制定的，主要是对于证券交易过程中将会出现的问题进行预防与解决。但是在这个过程中，证券法忽略了对于中小投资者的法律引导。导致投资者对于证券法的内容模糊不清。最终往往还是损害了中小投资者的利益。 因此政府在完善法律的同时，也要开展法律普及教育。让证券法可以深入中小投资者的心中，从而为保护中小投资者的利益作出真实的贡献。 （二）未能建立起完善的证券投资保障机构 由于我国证券市场建立的时间较短，证券法出台的时间也仅仅只有十八年之久。因此法律还不够全面，对于中小投资者的保护政策还不够完善。 其重要的一个不足是未能建立起贯彻于证券交易风险始末的监察机构。虽然在我国已经建立了犹如证监会此类的权益保障机构。但是其维护证券市场明显存在针对性与弊端。未能考虑到证券交易的全局把控。 因此在证券法完善的过程中，更要重视证券监察各部门的合作与沟通。将政府与社会的力量相结和，从而构建出更加完善的证券法体系结构。 四、结论 我国的证券市场起步相对较晚，暂时还处于发展的阶段。但是有了更多中小投资者的加入，证券市场也在逐渐迸发着别样的活力。证券法的出台为我国的证券市场营造了相对稳定的市场环境，也为我国证券中小投资者带来了真实的法律保护与利益。本文以“论证券法对中小投资者的利益保护”为题，介绍了证券法对于中小投资者利益保护所在，并结合我国证券市场的特点，为其不足提出了相应的创新意见。希望通过本文的创作，可以为我国从事证券工作的相关研究者，带来具有参考价值的建议。 参考文献： 1法律和投资者保护：国际比较J.郑振龙，林海.福建论坛（经济社会版）.xx（08） 2保护投资者权益的法J.杨振山.中国律师.1999（04） 3企业与公司法纵论M.法律出版社，赵旭