（企业管理专业论文）论我国企业集团发展战略.pdf

内容提要 江泽民同志在党的十六大的报告中指出，要“通过市场 和政策引导，发展具有国际竞争力的大公司大企业集团。” 在一次国有企业改革与发展的座谈会上，他强调指出，“要 集中力量抓好一批大型企业。一个国家的经济发展、工业化 的实现、经济整体素质的提高，主要依靠大型企业和企业集 团。”发展企业集团，是国有企业战略性重组的重要内容， 对产业结构调整和产业结构升级、对中小企业的发展都具有 非常重要的意义。 我国企业集团发展的历史不算太长，有许多问题需要我 们在理论上和实践中认真加以解决，本文试图在这方面作一 点研究。全文由三部分组成： 第一部分一上篇，即现状篇，共两章。在对企业集团作 了简短介绍( 包括企业集团性质、特征、地位与作用) 后， 着重研究了我国企业集团发展的现状，肯定了企业集团在我 国经济发展中的历史贡献。 第二部分一中篇，即借鉴篇。简要介绍国外企业集团发 展的情况。国外，特别是发达国家企业集团发展历史久远， 各国的情况亦不尽相同，不可能逐一介绍，本文只粗线条的 介绍日、美、韩三国的情况。这一部分还对新一轮全球企业 并购进行了分析一在我看来，这是当今世界上企业集团发展 值得关注的新动态。 第三部分一下篇，战略篇。这是我试图阐述的全文的“重 头戏”。这一部分共五章，分别论述我国企业集团发展战略 制定的背景及分析了我国企业集团在发展过程中存在的困 难和问题。制定了我国企业集团发展战略：产权多元化战略、 大集团战略、跨国经营战略和技术创新战略。之所以选择这 些方面进行研究9 主要是因为我感觉它们是当前亟待解决的 几个重大问题。 企业集团发展战略研究是一个非常庞大的系统，涉及的 知识和内容非常多。由于本人学识水平和能力所限，文中不 妥之处在所难免，望各位老师、专家不吝批评指正。 关键词：企业集团发展战略 s u 心a r y p r es i d e n tj i a n gc o m m e n tsa th isr e p o r ti nt h e1 6 “ p a r t y sm e e t i n g ：t t is n e c e s s a r y t od e v e l o p l a r g e s c a l ec o m p a n ya n dg r o u pe n t e r p r is e ，w h i c h h a v e g r e a l ；i n t e r n a l ；i o n a lc o m p e l ；i t i o f tt h r o u g h le a d i n gb ym a r k e ta n dp 0 1 i c y h ea ls 0 e m p h a s i z e i na n o t h e r s y m p o s i u mc o n c e l r l i n g c o u n t r y o w r l e re n t e r p r i s e s r e f o r m i n g 7 , r i t h a n d d e v e l 0 1 9 i n gt h a t ：w es h o u l df o c u so u rp o w e ro na p a r t o f l a r g e s c a l ee n t e r p r i s e i tis m a i i 1 l y d e p e n d i n g o n 1 a r g e s c a l ee n t e r p r i s ea n d g r o u p e n t e r p r i s et 0r e a l iz et h e e c o n o mj c s d e v e l o p m e n t 、 i n d u s t r i a l - iz a t i o r la n dw h o l ee c o n o m i c q u a l i l ；y e n h a n c i n g d e v e l o p i n gg r o u pe n t e r p r i s e p l a y s a i m p o r t a n t 1 2 0 lei n c o u n t r y o w n e i e n t e r p r i s e st a c t i c l e f o r m i n g a n diso f m e a n i n g f u l i i 1i n d u s t r i a l s t r u c t u r e s c h a n g i n g a n d e v a l u a t i n g a n dt h e d e v e l o p i n g0 f s m a l lo rm i d d l es c a l ee n t e r p r i s e i no u fc o u n t r y ，t h eh is t o r yo fg r o u p e n l ；e r p r i s e sd e v e l 0 1 3 i n gi sn o t1 ；o o 1 0 n g t h e r e a r em a n yq u e s ti o nw a i t i n gf o rs e r i o u s 圭ys o i v i n g n o to n l yit 1 t h e o r y f i e l db u ta ls 0i n p r a c t i c e r h ist h e s i si n t e n d st 0m a k es o m ee o n t r i b u t i o ni n t h e o r ys t u d yf o rt h i sf i e l d ，t h ew h o l et h e s i si s c o n s is t e d b yt h r e ed e p a r t m e n t s ： t h e f i r s t ，p r a t t i c a l s i t u a t i o n a f t e rb r i e f i n t r o d u c t i o no f g r o u pe n t e r p r i s e ，s u c h a si t s q u a li t y 、f e a t u r e 、f u n c t i o na n d 、s o c i a lp o s i t i o n ， t h ew r i t e rf o c u s e so nt h ep r a c t i c es i t u a t i o no f g r o u pe n t e r p r i s e sd e v e l o p i n g i no u rc o u n t r y 。 t h ew r i t e r a p p r o v e s t h eh i s t o r i ec o n t r i b u t i o n m a k i n gb yg r o u pe n t e r p r i s ei no u r c o u n t r y s e c o n o m i c d e v e l o p i n g ， a sw e l l a n a l y s i s t h e d i f f i c u l t i e sa n d p r o b l e m se x i s t i n g i ni t s d e v e l o p i n gp r o c e s s t h es e c o n d ，l e a r n i n ga d v a n t a g e sf r o mo t h e r s i n t h i sp a r t ，t h ew r i t eb r i e f l yi n t r o d u c e sh o wg r o u p e n t e r p r i s ed e v e l o p e di no t h e rc o u n t r y 。i na b o a r d ， e s p e c i a l1 y i ns o m e d e v e l o p e dc o u n t r y ，g r o u p e n t e r p r i s e h a s l o n gd e v e l o p i n gp e r i o d 。t h e s i t u a t i o ni nd i f f e r e n tc o u n t r yi sn o ts a m e 。i t 主s h a r dt oi n t r o d u e i n gt h e ma l l ，s oi nt h i st h e s i s t h ew r i t e r j u s tg e n e r a l l y i n t r o d u c e st h e s i t u a t i o ni nj a p a n 、k o r e aa n da m e r i c a n i nt h is p a r t ，t h ew r i t e ra l s oa n a l y s i st h en e wc o m i n g t r e n do fg l o b es c a l e e n t e r p r i s e sm e r g i n g i n t h ew r i t e r s o p i n i o n t h i st r e n disw o r t h0 f g r e a tc o n c e r n i n g 。 t h e t h i r d ，s t r a t e g i 6s o l v i n g 。t h i sp a r t i st h e c o r e0 fw h o l et h e s is i nt h is p a r t ，t h ew r i t e r d i s c u s s e s f o u rs t r a t e g ya b o u tt h ed e v e l o p i n go f g r o u pe n t e r p r i s ei no u rc o u n t r y ：t h es t r a t e g yo f d i v e r s i f y i n gt h ep r o p e r t yr i g h t 、t h es t r a t e g yo f e n l a r g i n gt h eg r o u pe n t e r p r i s e 、t h es t r a t e g yo f t r a n s n a t i o n a lo p e r a t i o na n dt h es t r a t e g yo fs k i t 王 r e v o t u t i o n 。t h em a i nr e a s o nt h ew r i t e rc h o o s e t h isf i e l dt 0s t u d yist h a ti nt h ew r i t e ro p i n i o n t h e y a l1a r e i m p o r t a n tq u e s t i o i l sw h ic ha r e w a i t i n gf o rs o i v i n ge a g e r l ya tp r e s e n t t os t u d yt h ed e v e l o p i n gs t r a t e g yo fg r o u pe n t e r p r i s e ， t o ob o a r dk n o w l e d g ea r er e q u i r e d f o rt h e1i m i t a t i o n o fk n o w l e d g ea n da b i l i t yt h ew r i t e rc a nn o ty i e l d s ，t h e w r i t e rj u s tt r yh i sb e s tt om a k es o m es t u d yi ns o m ef i e l d u n d e rt h i sb o a r df i e l do f g r o u pe n t e r p r i s e t h e m i s t a k e sa n d1 i m i t a t i o no c c u r r e di n t h i st h e s i sa r e r e g r e t t a b l e a n d w i s h i n gy o ug i v i n gy o u r c o m m e n t s 1 n c e r e l v k e yw o r d s ：g r o u pe n t e r p r i s e d e v e l o p i n gs t r a t e g y c h i n a 序言 国际经验表明，一个国家要成为世界经济强国，必须有 一批实力雄厚的世界级的大公司、大企业。随着经济全球化 和我国对外开放力度的加大，特别是中国已经“入世”，中 国企业面临着国内和国际两个市场的激烈竞争。在这样一种 大背景下，发展以资本为纽带、具有较强竞争力的跨地区、 跨行业、跨所有制和跨国经营的大型企业集团，对于增强我 国经济实力就更具有特别重大的战略意义。 改革开放以来，党中央、国务院十分重视大公司、大集 团的发展，我国企业集团取得了较快发展，为经济的建设作 出了应有的贡献。但与国外规范的企业集团相比差距还很 大，存在着诸多困难和问题，迫切需要尽快加以解决。 中国共产党第十六次全国代表大会提出了全面建设小 康社会，开创中国特色的社会主义事业新局面的战略目标。 全面建设小康社会，企业集团肩负着重大的历史责任。因此， 探讨企业集团改革与发展战略，推动我国大公司大企业集团 健康发展，就成为一项紧迫的任务。 y5 6 6 2 1 5 昆明理工大学学位论文原创性声明 本人郑重声明：所呈交的学位论文，是本人在导师的指导下( 或 我个人) 进行研究工作所取得的成果。除文中已经注明引用的内容外， 本论文不含任何其他个人或集体已经发表或撰写过的研究成果。对本 文的研究做出重要贡献的个人和集体，均已在论文中作了明确的说明 并表示了谢意。本声明的法律结果由本人承担。 学位论文作者签名：凛凄西 日期：2 0 0 3 年0 4 月0 9 日 上篇：瑷状麓 第肇企业集团概论 一、企业集团及其基本特征 企业集爨是良资本必主簧联结缓繁麓霹公霭麓主体，以集鬻章程 为共同行为规范的母公司、子公司、参股公司及其他成员企业或机构 共同组成的具有一定规模的企业法人联合体。o 企业集溺的主要特征是： l 、企渡集团是一个蕊横遴大的企监群体 企业集团是一个企业群体，这个群体通常幽十几、几十甚至上百 个独立的具有法人资格的企业组成。但是，这个群体不是若干个单个 企鲎翡一般集合或者蓠单拼凑，丙是枣有蕾藏稀共霜翻益的企泣联合 而成的，这是企业集团不同于其他企业联含形态之处。 规模融大是企业集团的一个基本特征。幽今许多大型企业集团， 萁经济实力毫相当予一个中等国家或我国个中等发达程度的省懿 经济规模。对于企业集团威潞达到什么样盼黼模并无明确的标准，而 是因不同时期、不同国家丽异。但即使在企业集团发展的早期，其规 模也是栩当可观。 2 、众渡集团具有楣巍獠度的稳固性 企业集团有一个对其他企业具有控制力和影响力的核心，这个核 心通过各种纽带与成员企业联合。一般来讲，构成企业集团联结纽带 睡寄资本、技术、销售、痿纛、驻务等，其中基本鲶联蠹纽带是姿本 毛蕴诗：搬业集团扩展动因、模式与案例，广求人民出版社，2 0 0 0 年版。第8 页 联结纽带，它在一定程度上可以对其他联结纽带起决定作用。 作为企业集团主要联结纽带的资本纽带，通常是以持股或控股方 式实现的。由于资本的股份化通常都具有严格的法律、法规约束，资 本一经股份化，便具有相当的稳固性和可靠性。这就为企业集团的发 展提供了良好的条件，同时也是企业集团之所以能得以长期存在并长 足发展的重要原因。 3 、企业集团的组织结构具有明显的层次性 根据集团成员企业与集团公司之间相互关系的不同，可以把企业 集团分为核心层、紧密层、半紧密层和松散层四个层次：企业集团中 的核一t 5 层一般由一个或几个重要企业组成，他们是整个企业集团的中 坚或核心；紧密层一般由核心企业全资或控股的子公司组成；半紧密 层一般由核心企业持股的企业组成；松散层一般由合同或协议单位组 成。( 如图1 1 图1 一l 企业集团中的核心企业又称为“母公司”，是实力强大的经济实 体，并在产品、技术、管理方面占优势，能够对集团的经营活动起主 导和控制作用。核一t 5 企业是整个企业集团运转的中轴，处于企业集团 “金字塔”的顶端。( 如图l - 2 ) 核心企业可以是一个大公司，也可 以是几个或更多的大公司。资本是母公司与其他成员企业之间最主要 的联系纽带。除部分以契约关系形成的关联企业外，母公司为其成员 企业的出资人。 母公司( 核心企业) 子公司 il子公司 参股公司ll 参股公司ll 参股公司il 参股公司 成员企业il 成员企业il 成员企业ii 成员企业 图1 - - 2 二、企业集团的地位和作用 美国著名经济学家彼得林德特在其著名的国际经济学一书 中说过这样一句话：“在本世纪9 0 年代，世界上的商务活动是在一些 行动越来越像国家的巨大贸易集团及大型国际经济实体之间进行 的。”用这句话来描述当代企业集团在社会经济生活中的重要作用是 恰如其分的。企业集团在国内、国际经济生活中都占有重要地位，发 挥着不可替代的作用。 l 、企业集团有利于资源优化配置，发挥企业的整体优势 ，3 首先，从资本集中的角度看，以股份制为基础的企业集团通过其 成员企业相互之间尤其是核心企业向其联合企业的投股，使资本以一 种非合并的形式迅速集中，形成了企业集团生存和发展的强大物质基 础。其次，从资源配置方面看，企业集团使企业资源得到了优化配置。 因为通过集约化生产，在不增加劳动力、资金等生产要素的情况下， 使存量资产得以有效盘活，获得了1 + 1 2 的群体优势。再次，企业集 团使企业经营风险的有效分散成为可能。这主要体现在两个方面。一 是企业集团一般都是实力雄厚、生产、资本高度集中，在竞争中难以 被对手击败；二是企业集团普遍进行多元化经营，使经营风险机制得 以确立。此外，企业集团有利于降低信息费用，节省交易费用，提高 经济效益。 2 、企业集团有利于推动技术进步，促进经济增长 据有关统计资料表明，日本技术进步对经济增长的贡献率为5 5 、德国为5 5 1 、美国为4 7 7 ，这说明发达国家经济增长主要是 靠技术进步推动的。而各国技术进步的主要支撑点就在企业集团。从 企业集团形成过程看，企业集团这种高度协调的企业组织密切注视不 断发展变化的外部环境，不断调整发展战略，以获取最大利润，取得 规模经济为中心，一贯重视提高企业集团的整体技术水平，以求高质 量、高附加值的产品。如以单一企业为技术进步主体，虽然能使技术 进步有较明确的目标、成功率高，但单个企业既缺乏独立进行技术进 步的人才，也缺乏雄厚的资金，难以拥有技术进步的基础。而企业集 团可以集中成员企业的科研开发资源( 人才、资金) ，为技术进步的 协调提供了基础。通过发挥群体优势，联合开发、加强了集团整体的 技术进步功能。企业集团还与本集团所在行业具有相关关系的独立研 究机构密切合作，或与著名大学的科研机构合作开办技术开发机构， 进行新技术项目的合作开发。通过组织协调，加快了技术进步的步伐， 缩短了技术供给与技术需求之间的距离，促使科研成果迅速向生产转 化i 成为推动经济增长的“核动力”。 3 、企业集团有利于增强市场竞争力 只有企业集团才能形成群体优势，才能增强国际市场的竞争力。 从国民经济整体来看，企业集团属于微观范畴，是国民经济大系统中 的一个子系统；然而对于企业集团成员企业来说，它则是一个大系统。 企业集团的特性和功能并非单个企业功能的简单相加，而是会产生群 体优势。因为企业集团在生产经营活动中进一步拓宽了分工范围和协 作空间，使集团内不同企业之间扬长避短，优势互补，通过生产资料 在集团内部的相互协调，设备的相互配套，使各成员企业的生产资料 和设备各得其所，发挥在单一企业中难以发挥的潜能。通过集团内部 各企业间劳动力的相互协调和转移，可以弥补企业在单独经营情况 下，企业职工人数和素质与生产经营活动不能平衡的缺陷，容易做到 量才选用、人尽其才，充分发挥劳动者的作用。集团还可以实现企业 管理互补。企业集团是各企业组成的经济系统，在共同经营目标协调 下，各成员企业之间存在着较为密切的人流、信息流、物流关系，促 使企业管理的经验和方法互为渗透、互相影响、取长补短，从而使管 理水平提高。企业集团以名优产品为主线，扩散到所有配套企业和协 作生产，从而扩大了市场覆盖率，直接促进市场竞争力的提高。 4 、从宏观上看，企业集团有利于加强和完善宏观经济调控 一方面，企业集团通过控股、相互参股、共同投资等资本联结纽 带，死死盯住某些新兴产业领域或新的系列产品进行规模较大的生 产，既提高了生产的集中度，又提高了专业化程度，有力地促进了产 业结构和产品结构的合理化。 另一方面，企业集团还能在一定程度上保持国民经济的稳定性。 这是因为，企业集团是以股份制为主要基础，其成员基本上都是股份 公司，且形成相互参股的关系，在一定程度上使得各成员企业间具有 共同利益。股份公司的一系列优点使得公司只要不破产，无论公司的 所有者如何变动和公司经营者如何变动，或股份转手于谁，资本都不 会被股东抽走。从而保证了公司本身生产经营的稳定性。企业集团规 模巨大，在国民经济中具有举足轻重的地位，因而企业集团的稳定性 在一定程度上保持了整个国民经济的稳定性。 以上分析表明，企业集团对经济的发展起着越来越重要的作用， 它已经成为衡量一个国家或地区经济实力的重要标志。从美国幸福 杂志每年一次的世界5 0 0 强评选来看，世界5 0 0 强的国家或地区分布 情况与各国或地区的经济实力成正比，即一个国家或地区的整体经济 发展水平越高，拥有的世界5 0 0 强数量就越多；反之亦然。发达国家 中，仅美国和日本两国就拥有4 0 左右的5 0 0 强。中国大陆随着近 年来经济的快速增长，世界5 0 0 强的数量已由1 9 9 5 年的2 家增加到 2 0 0 0 年的9 家( 见表l 一1 ) 。 表l 一1 ：1 9 9 5 年一2 0 0 0 年世界5 0 0 强的国家或地区分布 国家( 地区) 1 9 9 5 矩 1 9 9 6 年一，1 9 9 7 年1 9 9 8 生1 9 9 9 矩2 0 0 0 定 美国 1 5 31 6 21 7 51 8 51 7 91 8 5 日本1 4 11 2 61 1 21 0 01 0 71 0 5 法国 4 24 23 93 93 73 5 德国4 04 l4 2 4 23 73 5 英国 3 33 53 63 94 03 5 瑞士1 61 41 2 1 11 01 1 韩国 1 21 31 291 21 0 意大利1 21 2 1 3 1 11 07 加拿大 6681 21 21 5 中国大陆 233599 i 中国香港 121111 有关资料显示，世界5 0 0 强已占据了全球生产的4 0 ，国际贸 易的5 0 ，国际技术贸易的6 0 ，国际直接投资的9 0 。o 第二章我国企业集团的发展状况 一、我国企业集团发展的历史回顾 - 在中国组建企业集团的主张由来以久。早在五十年代，理论界和 一些领导人就主张建立托拉斯等企业组织，但由于各方面的原因未能 实现。改革开放以后，组建企业集团才进入逐步实施的过程。 宋力刚：透视世界5 0 0 强，中国石化出版社，2 0 0 1 年版，第5 页 1 、“三不变”的简单联合阶段( 1 9 7 8 年至1 9 8 2 年) 1 9 7 8 年，一些地区和部门为了贯彻中央关于“调整、改革、整顿、 提高”的方针，针对当时企业结构不合理的情况，在政府的支持下， 一些在产品加工和技术协作方面有联系的企业，通过一定的合同或其 他书面协议的形式，确立某些方面、某些环节的协作关系，形成了生 产型的、低层次的、松散的、形式多样的经济联合体，构筑了企业集 团的雏形。1 9 8 0 年7 月1 日国务院发布了关于推动经济联合的暂 行规定，规定在“三不变”( 所有制关系不变、隶属关系不变、 财务关系不变) 的条件下，有限制地推动企业联合工作。规定强 调了三方面的内容：一是强调实行“发挥优势，保护竞争，推动联合” 的方针。二是阐述了经济联合的意义。三是规定了经济联合的组织原 则。 在“三不变”政策规定下笼统强调联合，是这一阶段实行经济联 合的基本特征。这一时期的经济联合是在看到经济联合能扬长避短、 发挥优势、打破分割、促进协作、提高效益的优点后提出的，是一种 有意识的、积极主动的经济政策策略。这对于从政策角度展开我国的 经济联合，进一步调整生产关系对生产力发展水平的相对适应性，推 动经济生活不断现代化以及生产的迸一步社会化，有极为重要的现实 意义。但必须看到，当时正处在经济体制改革之初，政策取向是实行 有限地引入市场的计划经济体制，经济体制的本质仍是计划经济的。 在这种改革最初目标的影响下，企业的经济联合处处显示出计划经济 的特征。在这种限制之下，企业的经济联合不可能有多大的作为。 、 j 2 、横向联合阶段( 1 9 8 2 年至1 9 8 7 华) t 9 8 2 年党鲢_ 卜二大诺开，特裂是1 9 8 4 年党戆二簇三中全会发 布了装予经济体箭致鼙鹣决定，进一疹要求雄动经济联台。这一 时期的横向经济联合，较上一时期笼统提出的经济联合，狸认识上、 政策规定上都向前推进了一步。1 9 8 6 年邂务院再次发布了关于进 一步接动横蠢羟赛联合若干遗嚣嚣燕定，较大建裁激了撼方察企盈 实行横向经济联合的积极性，不同形式、不同层次，打破地区、部门、 隶属、所有制层次的经济联合体如雨后眷笋在全国各地破土而盛。把 全鬓鬻一稼监统一起来的审霉轻工监惑公司、孛匿囊兴建拱慧公遥； 把一行业中部分有榴湖挑务韵企业部分域全部联合起来的汽、二 汽联营公司；把军工企业与民用企业结合的霈陵集团专业公司等等。 都是雀逮一时麓诞生的。， 。 3 、。缀建集滋羚袋( , t 9 8 7 年至1 9 9 0 年) 1 9 8 7 年，国家体潋瓣和原国家经娄发布了关于组建和发展企 业集团的几点意见，备耪经济联合体开始默“集匿”名称激现。各 - 势金选集鼹迄应运嚣垒，发器逸速。羲至1 9 8 9 年，我嚣澄涟瓣登记 的企业集团已达1 6 3 0 个。从行业看，主簧分布在机械、纺织、轻工、 电子等行业；从地域着，主要分布在东北经济区、长江三角洲、珠江 三蹙溅、牮孛缝区。笈震蠛谈戆毒广东，2 4 0 个；上海，1 4 7 个；江 苏，1 0 9 个；山东，8 1 个国。“企业集团”的名称，就是这时期普遍 毛蕴诗：企业集团扩展劫西、模式与案例+ 广求人民出版社，2 0 0 0 匀兰版，搽2 7 2 页 使用的。 4 、企业集团试点阶段( 1 9 9 0 年至1 9 9 7 年) 1 9 9 0 年七届人大通过的国民经济和社会发展十年规划和“八 五”计划明确提出，有计划地组建一批跨地区、跨部门的企业集团。 1 9 9 1 年1 2 月，国务院批转了国家计委、国家体改委和原国务院生产 办关于选择一批大型企业集团进行试点的请示，对组建企业集团 的条件、要求、目的、原则以及试点政策，给予了明确的规定。紧接 着，国务院选择了基本上作为行业排头兵、资产利税大户的5 7 家企 业集团进行试点。1 9 9 3 年1 2 月公司法颁布后，按照公司法 改建和规范企业集团试点，成为这一阶段企业集团建设的主要内容。 据初步统计，到1 9 9 6 年底，登记注册的企业集团多达2 0 0 0 多家。 这一阶段企业集团的试点工作主要包括两方面的内容：一是帮助 企业集团建立规范化的组织与管理体制。在初步建立产权联结纽带， 理顺集团内部关系；扩大配置功能，壮大集团实力；推动公司改造， 建立现代企业制度；加强结构调整，形成和提高规模经济；深化集团 内部改革，形成竞争机制以及提高国际化经营能力等方面，都取得了 良好的进展。二是制定了一些有利于企业集团迅速发展的扶持政策。 主要包括：区别不同情况将企业集团在国家或省级计划中实行单列； 坚持在企业集团推行税利分流的改革；逐步建立财务公司，在集团内 部融通资金，并适当扩大融资手段，经批准可发行债券和股票；逐步 赋予试点企业集团自营进出口权；授权经营国有资产，将试点企业集 团紧密层企业的国有资产统一授权给企业经营和管理，建立集团内部 的产权纽带，使紧密层企业成为核心企业的全资或控股公司；扩大试 点企业的经营自主权。 “。8 “ 5 、大型企业集团试点的深化阶段( 1 9 9 7 ) 1 9 9 7 年5 月，国务院批转下发了由国家计委、国家经贸委和国 家体改委制定的关于进一步深化和扩大大型企业集团试点的意见。 该意见确立了大型企业集团在国民经济中的重要地位和作用。提 出要以建立现代企业制度为目标深化企业集团试点，按照建立现代企 业制度的要求进行企业集团的制度创新，建立以资本为联结纽带的母 子公司体制；强调了要大力增强企业集团，尤其是集团母子公司实施 长期战略发展的重要性，制定相应政策和配套措施强化集团母公司的 功能建设，重点是完善集团的资本营运功能、投融资功能、科技开发 等功能。决定将国家试点的企业集团由5 7 家扩大到1 2 0 家，新增的 试点集团中包括了3 家非国有的企业集团。 为促进企业集团规范、健康地发展，原国家体改委于1 9 9 8 年3 月下发了国家体改委关于企业集团建立母子体制的指导意见。国 家工商局于1 9 9 8 年4 月6 日发布了企业集团登记管理暂行规定。 这两个文件为企业集团推进建立现代企业制度的改革，实行集团管理 体制的创新提供了政策依据。对企业集团和母子公司体制的基本概 念、企业集团建立母子公司体制的目的和原则、母公司与子公司的界 定、母子公司基本权利和义务关系、集团成员企业进行公司制改造的 基本要求、政府有关部门要切实加强组织和领导工作等问题作了一些 石趸磊鬲玉谥业集团扩展动因、模式与案例，广东人民出版社，2 0 0 0 年版，第2 1 4 页 规定。 二、我国企业集团的历史贡献 在中国，虽然企业集团诞生的时间不算太长，实力也不太强，但 它对经济的发展，工业化的实现，经济整体素质的提高都产生了巨大 的影响，作出了重要的历史贡献。 l 、企业集团经济总量已占重要地位，经济效益明显提高 据国家统计局统计，到1 9 9 9 年底，全国省部级以上部门批准成 立的企业集团共2 3 0 2 家，实现营业收入2 7 6 5 9 亿元，资产总额4 9 2 5 0 亿元，企业集团数占全国独立核算工业企业数的1 2 7 ，资产总额和 营业收入却分别占5 1 1 和4 5 5 。国有控股企业集团占主导地位， 集团母公司中国有控股公司1 3 5 9 家，实现营业收入2 2 4 5 5 亿元，分 别占全部企业集团的5 9 和8 1 2 。 近几年，在严峻的经济形势下，企业集团经济保持了较快增长， 出口增加，资产回报率高于国有大中型企业。1 9 9 8 年1 1 5 家试点企 业集团全年完成工业总产值( 1 9 9 0 年价) 5 2 6 2 7 亿元，增长1 3 1 ， 比国有企业、国有大中型企业和国有重点企业分别高8 5 、8 9 和 2 3 。虽然受亚洲金融危机的影响，1 9 9 8 年试点企业集团的出口仍 比1 9 9 7 年有较大幅度的增长，出口交货值3 9 3 5 亿元，增长4 6 。 1 1 5 户试点企业集团资产利润率为1 0 5 7 ，比国有大中型企业高 o 5 9 1 个百分点，劳动生产率为3 3 9 8 万元人，比国有大中型企业高 0 5 11 万元；资产负债率为6 2 i 9 9 ，比国有大中型企业低1 0 5 个百分 点；净资产比上年增值8 7 3 ，比国有大中型企业高2 6 2 个百分点。 2 、试点工作取得了显著进展，摸索了一些基本经验和做法 按照国务院的要求，试点企业集团结合改革和发展的实际，认真 制定试点方案，使企业集团试点工作扎实推进。随着试点工作的深化， 集团母公司功能建设得到加强，企业集团的整体素质和竞争力，适应 市场的能力得到提高。到1 9 9 7 年底，1 2 0 家试点企业集团中有4 4 家 成立了财务公司，7 l 家成立了国家级技术中心，有6 6 家上市公司。 通过探索，积累了一些企业集团发展的重要经验和成功做法。比 如，企业集团的框架应以现代企业制度为基础：适当缩短管理链条， 企业集团层次最好控制在三层以内等。一些企业集团转换经营机制、 调整结构、内部制度建设，以及国有资产保值增值等方面都摸索了一 些成功经验。 3 、企业集团已成为了我国国有企业重组、行业重组的一种主要 企业组织形式 我国企业集团的组建虽然带有一定的行政色彩。但其深远的意义 在于，取消了企业的行政主管部门，为政企分开铺平了道路。通过重 组，壮大了企业集团的实力，在国有经济占据控制地位的前提下，为 建立适度有序的市场竞争格局奠定了组织框架的基础。这些都为建立 适合我国国情的现代企业制度作出了重大贡献。 中篇：借鉴篇 第三章国外企业集团概述 我国的企业集团建设才刚刚起步，只有2 0 年左右的时间，建立 什么样的企业集团模式才能适应中国国情，仍在探索之中。在这种情 况下，了解当今世界经济发达国家和地区不同的企业集团模式，对我 国发展企业集团有极好的借鉴作用。 一、日、美、韩企业集团模式 l 、日本国的企业集团模式 企业集团的萌发在欧洲，但成形在日本。由于日本本国的特殊历 史原因，日本企业集团的发展沿两条主线进行，相应地，也存在两种 不尽相同的企业集团模式。 模式之一，以旧财阀为基础所形成的企业集团模式，即以大银行 和综合商社为核心，通过资本、人事、交易关系、组织及契约纽带， 将不同行业的一个( 有时两个) 大企业联结在一起，形成横向企业集 团，也称六大企业集团。包括三菱、三井、三和、芙蓉和第一劝业。 结构图如图3 1 所示： 图3 1 曰本和平经济会议曾做出总结，认为六大企业集团模式有六个 特征： r ( 1 ) 企业集团成员之间的股权关系呈环形持股状态，通过各企 业之间的环形持股，形成联结企业集团的连结网。这里所谓的环形持 _ 股，是指企业集团多个骨干核心层成员之间均多边持股，或者说所有 骨干企业之间两两相互持股。在企业集团联结问题上，通过环形持股 所形成的联结网络，在突出核心企业的权威性方面，是无所作为的， 但能保证持股企业平等与监督。之所以采取这种持股方式，也与日本 大企业集团核心层、紧密层企业为数众多且实力相当有很大关系。为 了保证环形持股基础上的相互监督不流于形式，各持股企业还互派人 员兼任持股企业的董事，把相互监督与制约落到实处。下表3 2 列 示了三菱集团内三家大公司之间的环形持股情况。 表3 1三菱集团内三家公司的环形持股 三菱银行( )三菱公司( )三菱重工( ) 三菱银行5 o3 6 三菱公司 1 71 6 三菱重工3 0 3 2 三菱集团总持股 1 8 12 5 51 7 5 资料来源：赵增耀企业集团治理，机械工业出版社，2 0 0 2 年版，第9 8 页 ( 2 ) 由骨干成员企业单位的董事长或总经理，组成企业集团的 经理会。经理会作为企业集团的决策机构，是事实上的大股东会，定 期举行会议，协商、决定集团中的重大问题。在六大企业集团中，有 资格进入经理会的骨干企业，有1 6 0 多个。 ( 3 ) 以大银行作为企业集团的核心。六大企业集团，主要是通 过改造旧财阀组建的。以银行为企业集团的核心，有其历史的必然性。 作为企业集团核心的银行，有义务为集团成员进行系列贷款，提供融 资服务。并在企业经营不善时，出面进行挽救。其中住友集团对马自 达汽车公司的挽救就是典型的个例子。1 9 7 3 年第一次石油危机发 生后，马自达公司由于其发动机比其他公司耗油多而陷入破产边缘， 此时，集团内的住友银行积极组织营救活动：包括向马自达公司提供 低息贷款，派遣几名高级管理人员帮助经营，并鼓励马自达公司卖掉 住友银行的股票。由于集团内成员的积极援助，马自达公司克服了暂 时的困难，重新成为一个盈利企业。 ( 4 ) 以综和商社为企业集团的中枢。六大企业集团，都有自己 的综和商社，为集团组织专业性的购销活动。 ( 5 ) 实行多元化经营。在拥有银行和综和商社的基础上，立足 于第二产业中的重工业、轻工业发展，开发第一、三产业，形成多样 化、多样化经营。 ( 6 ) 从整个集团的利益出发，进行联合投资，开辟新事业。在 六大企业集团中，投资的出发点往往是出于对整个企业集团利益的考 虑，各成员企业之间投资的关联性很强。这种投资方式，对于形成集 团利益共同体，保持企业集团的长期繁荣，有重要作用。 模式之二，纵向企业集团( 新兴独立企业集团) 模式。新兴独立 郑大勇：中国企业集团竞争发展之路，中国经济出版社，2 0 0 0 年版，第2 0 页 企业，是日本六、七十年代实行重工业化过程中出现的一批大企业。 日立、松下、索尼、东芝、新e | _ 镁：。举筒汽车等公司都属于这一时期 产生的新兴独立企业集团。该模式是以大制造企业为核心，围绕某一 商标产品的生产和销售，采用持股、特许、长期交易等方式，将数千 个中小企业连结起来，形成产、供、销紧密协作的企业集团。结构图 如3 2 所示： 图3 2 与六大企业集团相比，独立企业集团有如下特点： ( 1 ) 以一个大企业为集团核心，向外辐射组建企业集团。这一 点与六大企业集团以多个大企业为集团核心层的做法不一样。集团核 心既是实力强大的经营性公司，又是子公司的控股公司。由核心企业 对每个成员持股，形成核心企业的辐射式持股，是这类企业集团股权 关系的典型特色。由这种持股特点决定，作为核心企业的控股公司， 对被持股公司或子公司，实行垂直控制。 ( 2 ) 企业集团的领导机构，由核心企业的董事会组成。这一点 与六大企业集团由众多骨干企业领导共同组成经理会，作为企业集团 领导机构的情况大不一样。由核心企业向子公司派遣董事和主要管理 人员，从组织上落实控股公司对子公司的控制权。 ( 3 ) 以生产某种产品为主，适当展开多种经营。这一点与六大企 业集团面面俱到不同，这类企业集团没有设置专门的、强大的金融和 销售机构。 ( 4 ) 注重对协作企业的指导，提高集团的整体素质。核心企业对 松散层的协作企业给予极大的关注，使松散层企业松而不散，提高协 作质量和水平。 2 、美国的企业集团模式 美国企业集团也有两种典型模式，一是以家族控制为核心的垄断 财团，二是以大公司为核心的集团公司。 美国财团形成于1 9 世纪末2 0 世纪初，随着当时生产力的发展和 社会化程度的提高，出现了第一批财团。二战前，美国已形成了摩根、 库恩一罗比、洛克菲勒、芝加哥、梅隆、杜邦、克利富兰等八大财团。 二战后，特别是2 0 世纪5 0 年代以来，由于家族对核心企业股票控制 的减少和分散，原有的家族控制集团已演变为若干个大公司和金融组 织的联合控制。如摩根银行是摩根家族的核心企业，但战后摩根家族 丧失了对其的控制权。1 9 7 9 年摩穰锻行的前1 1 名大股东共拥有全 部股权的2 0 。4 ，摩摄家族援拥有1 0 5 。o 在以家族控制为特征的垄断财团影响力e l 渐衰退的同时，采用集 团公司组织的新集团，在美国已占有主导地位。如通用汽车、i b m 、 微软、可口可乐等大型集团公司。美阉掰的企业集团大都实行如图3 3 掰示静三缀组织结构形式。 醒3 3 荚国集团公司的最高权利机构为集团公司本部或母公司，丽母公 司最高权力机构为股东大会，股东通过股东太会选举鹫枣，再由董事 会聘任总经理。美国熬团公司的股权都比较分散，个人股东所占比重 在5 0 以上，傻黢零大会 筝翔得到削弱。董事会交予主要由辩都董 事构成，一般占到鲞攀会成员7 0 发右，尽管其独立性较强，但由 于其与公司没有直接的利害冲突，使得董事会的职能受到影响，经理 麓掇麓公霹太权。 3 、韩国企业集团模式 赵增耀；企业集团治理，机械一r 业出版社，2 0 0 2 年版，第1 0 4 页 在韩阉，有两大类金照集团模式：一怒戳家族为背景静大集团，翔 现代集团、乐喜集团、金星集团等；二怒e f j 政府投资经营的大企业， 如大韩石油、韩国信托镣。在战后韩国经济的发展过程中，这两类企 亟集蘩发矮迅速，在黧氐经济中邑占有卡分重要豹遗位，势逐步形成 了一些共同特点： ( 1 ) 采用“集团会长营运委员会子公司一工厂”的四级组 织结构。翅圈3 4 爨示： 黧3 4 柱这形式中，集团会长是最高领导，在会长之下设营运委员会， 相当予顾问委员会。德运委员会聘请集闭内部有经验的予公司会长 ( 楣懑予董事长) 、搴圭长( 期当手蔻经联) 参加，怼集豳熬重大经营 活动和发展战略，提漱意见或实施方案。营运委员会作为个协助会 长的篱理协调和决策参谋机构，同时还拥有人事任免权、投资决策权 和子公司营业计划审批粳。子公司是独立法入，独立核算、自负盈亏， 自身w 以发行股票、爨股上市。工厂仅懋子公司的生产肇位。 ( 2 ) 规模巨大，经营领域多元化 1 9 8 7 年，韩国5 0 家大企业集团的总产值为9 7 兆韩元，占韩国 国民生产总值的5 9 3 。韩国企业集团之巨大，不仅位居“亚洲四小 龙”之首，而且在国际上也位居前列。1 9 8 5 年，三星、现代两大集 团入选“全球5 0 0 强企业”，分别位居第4 2 位和4 4 位。1 9 9 0 年，三 星集团更是破纪录地实现了4 5 0 亿美元的销售额，名列全球第1 1 位。 韩国各大企业集团之间竞争极为激烈，一个集团决不向另一集团 定购零件，因而各大企业集团所经营的项目几乎无所不包。以现代集 团为例，其下属4 3 家企业，