（会计学专业论文）公允价值会计估计中的会计职业判断研究.pdf

- t r u “ f - _ t h er e s e a r c ha b o u tt h ea c c o u n t i n gp r o f e s s i o n a l ju d g m e n t si n i f a i rv a l u ea c c o u n t i n ge s t i m a t e s l i a oy a q i n b m ( h u n a nu n i v e r s i t y ) 2 0 0 8 at h e s i ss u b m i t t e di np a r t i a ls a t i s f a c t i o no ft h e r e q u i r e m e n t sf o rt h ed e g r e eo f m a s t e ro fm a n a g e m e n t a c c o u n t i n g i nt h e g r a d u a t es c h o o l o f h u n a nu n i v e r s i t y s u p e r v i s o r p r o f e s s o rx i es h i f e n o c t o b e r , 2 0 1 0 阻p一 p - 噜 一 l l 湖南大学 学位论文原创性声明 本人郑重声明：所呈交的论文是本人在导师的指导下独立进行研究所取得的 研究成果。除了文中特别加以标注引用的内容外，本论文不包含任何其他个人或 集体已经发表或撰写的成果作品。对本文的研究做出重要贡献的个人和集体，均 已在文中以明确方式标明。本人完全意识到本声明的法律后果由本人承担。 作一：薜鼢吼砂月万日 学位论文版权使用授权书 本学位论文作者完全了解学校有关保留、使用学位论文的规定，同意学校保 留并向国家有关部门或机构送交论文的复印件和电子版，允许论文被查阅和借 阅。本人授权湖南大学可以将本学位论文的全部或部分内容编入有关数据库进行 检索，可以采用影印、缩印或扫描等复制手段保存和汇编本学位论文。 本学位论文属于 作者签名： 导师签名： 1 、保密口，在年解密后适用本授权书。 2 、不保密团。 ( 请在以上相应方框内打“寸，) 商雄辩 日期：砂l 口年f 峭力日 日期：加f 口年lf 月乃日 舅 专 ， 1 0 - 1 l 硕：l 二学位论文 摘要 公允价值是经济学中价值概念的会计表达，是对能反映会计要素本质特征的现值概 念的体现，有着深厚的理论基础，对它的运用符合现值与价值计量目标，是当今会计发 展的大趋势。然而公允价值会计估计具有较大的不确定性，特别是当不存在可观察输入 值时，公允价值的估计更加复杂。因此，为降低公允价值会计估计结果的风险性，在估 计公允价值时，会计人员应当合理运用会计职业判断。 本文在系统研究总结前人研究成果的基础上，阐述了公允价值、会计估计、公允价 值会计估计及会计职业判断的内涵，辨析了公允价值会计估计与会计职业判断的关系； 介绍了当今国际上比较前沿的公允价值理念，并以此为基础，较深入地研究了在公允价 值会计估计中应当如何进行会计职业判断以满足公允价值会计估计的目标，创造性地总 结了在公允价值会计估计与披露过程中，可能因会计职业判断而出现的重大风险。本文 提出，应加强公允价值的理论研究，完善公允价值会计准则，建立与公允价值会计估计 相关的会计职业判断内部控制制度，评估、识别和应对判断中的风险，以达到提高公允 价值会计估计中会计职业判断质量的目的。 本文的研究将有助于提高会计人员在公允价值会计估计中的会计职业判断水平，提 高会计信息的质量，促进公允价值的全面应用，并有助于公允价值的理论研究与公允价 值会计准则的完善。本文的研究成果对我国会计准则与国际会计准贝怕，j 持续全面趋同将 有一定的现实意义。 关键词：公允价值；会计估计；会计职业判断 l i 鲁 、 - 6 - 焉0。 、 一 h 一 口 1 一 一 移 公允价值会计估计中的会计职业判断研究 a b s t r a c t f a i rv a l u ei sa l la c c o u n t i n ge x p r e s s i o no nv a l u ei ne c o n o m i c s ，a n di sa ne m b o d i m e n to f t h ep r e s e n tv a l u ec o n c e p tw h i c hr e f l e c t st h ee s s e n t i a lc h a r a c t e r i s t i c so fa c c o u n t i n ge l e m e n t s ； a n di th a sap r o f o u n dt h e o r e t i c a lb a s i s t h eu s eo ff a i rv a l u ei sc o n s i s t e n tw i t ht h eo b j e c t i v e s o ft h ep r e s e n tv a l u e ，a n dt h et r e n do fa c c o u n t i n gt h e o r yd e v e l o p m e n t h o w e v e r , f a i rv a l u e a c c o u n t i n ge s t i m a t e sh a sg r e a tu n c e r t a i n t ya n di sc o m p l e x ，e s p e c i a l l yw h e nt h e r ea r en o t o b s e r v a b l ei n p u t s h e n c e ，i no r d e rt od e c r e a s et h er i s k si nt h ee s t i m a t e dr e s u l ta b o u tf a i rv a l u e ， a c c o u n t a n t ss h o u l du s ea c c o u n t i n gp r o f e s s i o n a lj u d g m e n t sp r o p e r l yw h e ne s t i m a t i n gf a i r v a l u e f i r s t ，t h i sp a p e rh a ss t a t e dt h em e a n i n go ff a i rv a l u e ，a c c o u n t i n ge s t i m a t e s ，f a i rv a l u e a c c o u n t i n ge s t i m a t e sa n da c c o u n t i n gp r o f e s s i o n a lj u d g r n e n t sb a s e do np r e v i o u ss t u d i e s ；a n d i d e n t i f i e dt h er e l a t i o n s h i pb e t w e e nt h ef a i rv a l u ea c c o u n t i n ge s t i m a t e sa n da c c o u n t i n g p r o f e s s i o n a lj u d g m e n t s e c o n d ，t h i sp a p e r h a si n t r o d u c e dt h ei n t e r n a t i o n a la d v a n c e df a i rv a l u e c o n c e p t s ；a n do nt h eb a s i so ft h e s ec o n c e p t s ，i th a ss t u d i e dh o wt o m a k ea c c o u n t i n g p r o f e s s i o n a lj u d g m e n t si nf a i rv a l u ea c c o u n t i n ge s t i m a t e st om e e tt h eo b j e c to ff a i rv a l u e m e a s u r e m e n t ，a n dc r e a t i v e l ys u m m a r i z e dt h es i g n i f i c a n tr i s k sw h i c hm i g h te x i s ti n t h e p r o c e s s e so fe s t i m a t i n ga n dd i s c l o s i n gf a i rv a l u e f i n a l l y , t h i sp a p e rh a sp r o p o s e dt h ew a y t o i m p r o v et h eq u a l i t yo ft h ea c c o u n t i n gp r o f e s s i o n a lj u d g m e n t si n f a i rv a l u ee s t i m a t e s ，f o r e x a m p l e ，t os t r e n g t h e n t h ef a i rv a l u eo ft h e o r e t i c a lr e s e a r c h ，t oi m p r o v et h ef a i rv a l u e a c c o u n t i n gs t a n d a r d s ，a n dt oe s t a b l i s ha ni n t e m a lc o n t r o ls y s t e mt oa s s e s s ，i d e n t i f ya n d r e s p o n dt ot h er i s k sa s s o c i a t e dw i t ht h ea c c o u n t i n gp r o f e s s i o n a lj u d g m e n t s i naw o r d ，t h i ss t u d yw i l li m p r o v ea c c o u n t a n t s a b i l i t yo fm a k i n ga p p r o p r i a t ej u d g m e n t s i nf a i rv a l u ej u d g m e n t se s t i m a t e s ，a n dt h eq u a l i t yo fa c c o u n t i n gi n f o r m a t i o n ，a n dp r o m o t et h e f u l la p p l i c a t i o no ff a i rv a l u e a l s o ，i tw i l lc o n t r i b u t et ot h et h e o r e t i c a lr e s e a r c ho ff a i rv a l u e a n dt h ei m p r o v e m e n to ff a i rv a l u ea c c o u n t i n gs t a n d a r d s t h er e s u l t so ft h i ss t u d yw i l lh a v e s o m ep r a c t i c a ls i g n i f i c a n c eo nc o n t i n u o u sa n df u l lc o n v e r g e n c eb e t w e e nc h i n e s ea c c o u n t i n g s t a n d a r d sa n di n t e r n a t i o n a la c c o u n t i n gs t a n d a r d s k e yw o r d s ：f a i rv a l u e ；a c c o u n t i n ge s t i m a t e ；a c c o u n t i n gp r o f e s s i o n a lj u d g m e n t i i i 转 k ， 查 硕十：学位论文 目录 学位论文原创性声明和学位论文版权使用授权书i 摘要i i a b s t r a c t i i i 第l 章绪论1 1 1 选题背景与研究意义1 1 2 文献综述2 1 2 1 国外公允价值会计估计中会计职业判断研究演进3 1 2 2 国内公允价值会计估计中会计职业判断研究文献综述7 1 2 3 公允价值会计估计中会计职业判断研究评价9 1 3 研究方法与结构1 0 第2 章公允价值及会计职业判断相关概念辨析1 1 2 1 公允价值的内涵研究1 1 2 1 1i a s b 与f a s b 关于公允价值计量准则研究的差异分析11 2 1 2 公允价值的内涵分析1 l 2 2 会计估计、公允价值计量与公允价值会计估计辨析1 2 2 2 1 会计估计与公允价值会计估计l2 2 2 2 公允价值计量与公允价值会计估计1 3 2 3 会计职业判断内涵分析1 3 2 3 1 判断、职业判断与会计职业判断1 3 2 3 2 会计职业判断的定义1 3 2 3 3 会计职业判断质量的影响因素1 4 2 1 3 4 会计准则的不完备与会计职业判断1 5 2 4 公允价值会计估计与会计职业判断15 第3 章公允价值会计估计中会计职业判断的一般原则1 6 3 1 公允价值的初始确认1 6 3 2 资产的公允价值会计估计的相关假设1 6 3 3 负债的公允价值会计估计的相关假设18 3 4 公允价值会计估计的一般原则1 9 第4 章公允价值会计估计过程中的会计职业判断2 0 4 1 判断主市场2 0 4 2 判断活跃市场价格是否反映了公允价值2 0 4 3 交易量与活动水平显著降低情况下的会计职业判断2 1 4 4 不存在可观察输入值情况下的会计职业判断2 2 4 5 估价技术中的会计职业判断2 3 i v ， 、 公允价值会计估计中的会计职业判断研究 4 6 运用第三方报价时的会计职业判断2 6 4 。7 公允价值会计估计披露中的会计职业判断2 6 4 7 1 判断公允价值层级2 6 4 7 2 公允价值会计估计披露中的会计职业判断2 7 第5 章发展中经济体中会计职业判断运用情况及建议2 9 5 1 发展中经济体公允价值会计估计中会计职业判断运用情况2 9 5 2 提高公允价值会计估计中会计职业判断质量的措施3 l 结论3 3 参考文献3 5 致谢3 8 v 公允价值会计估计中的会计职业判断研究 1 1 选题背景与研究意义 第1 章绪论 公允价值是经济学中价值概念的会计表达，是对能反映会计要素本质特征的现值概 念的体现i l j ，有着深厚的理论基础。2 0 世纪9 0 年代以来，公允价值在美国会计实务中 的运用越来越广泛，但分散在各会计准则中的有限的公允价值计量与披露指南越来越不 能满足现实的需要。因此，为增加公允价值计量的一致性与可比性，扩展有关公允价值 计量的披露，美国财务会计准则委员会( f i n a n c i a la c c o u n t i n gs t a n d a r d sb o a r d f a s b ) 于2 0 0 6 年9 月1 5 日发布了f a s1 5 7 公允价值计量( s t a t e m e n to f f i n a n c i a la c c o u n t i n g s t a n d a r d sn o 1 5 7 ，f a s1 5 7 ) 1 2 l ，但该准则更多的是关注活跃 市场环境下的公允价值计量与披露问题。 2 0 0 7 年，美国爆发“次贷 危机，后迅速蔓延为全球性的金融危机。金融界等认为 公允价值会计有顺周期性，是导致这次金融危机的罪魁祸首，应当取消f a s l 5 7 。2 0 0 8 年1 0 月3 日，美国国会通过紧急经济稳定法，该法案要求s e c 在9 0 日内就公允价 值计量提交相关研究报告；2 0 0 8 年1 2 月3 0 日，s e c 向国会提交的报告指出：不应该 废止f a s l 5 7 ，因为f a s l 5 7 只是定义了公允价值，为公允价值的计量提供了一个框架， 并要求相应的披露，它并没有要求公允价值计量，该要求是由其他会计准则规定的，因 此，该报告认为，废止f a s l 5 7 并不能停止公允价值计量；并且提出了改进公允价值计 量的建议i 3 1 。 金融危机的爆发，各界人士对公允价值的误解，更体现出认清公允价值内涵的必要 性与研究非活跃市场环境下公允价值计量与披露的紧迫性。在全球金融危机爆发前后， f a s b 一共发布了4 项工作人员立场公告( f a s bs t a f f p o s i t i o n f s p ) ，其中f s pf a s l 5 7 3 阐述了在非活跃市场环境下，如何运用f a s1 5 7 ；并举例说明了当金融资产所处的市场 非活跃时，确定其公允价值应当考虑的关键因素1 4 】；该公告后来被f s pf a s l 5 7 4 当资 产或负债的活动数量和水平显著降低时，公允价值的决定以及非有序交易的识别所取 代【5 】。f a s b 的这一系列f s p 补充了在非活跃市场环境下计量与披露公允价值的指南。 2 0 0 9 年5 月2 8 日，国际会计准则理事会( i n t e r n a t i o n a la c c o u n t i n gs t a n d a r d sb o a r d ，简称 i a s b ) 以f a s l 5 7 为基础发布了公允价值计量( ( e x p o s u r e d r a f t ) ) 的征求意见稿，旨在为活跃与非活跃市场环境下的公允价值计量与披露提供指 南【6 1 ；2 0 0 9 年9 月的匹兹堡g 2 0 峰会督促国际会计机构在2 0 1 1 年6 月前建立全球统一 的高质量会计准则，基于此，2 0 0 9 年l o 月，f a s b 与i a s b 建立了每月会晤机制，共同 商讨公允价值计量与披露准则的趋同问题。2 0 0 9 年9 月1 0 日，我国财政部颁布了中 国企业会计准则与国际财务报告准则持续全面趋同路线图的征求意见稿，将积极参与 i a s b 为应对本次国际金融危机对金融工具、公允价值计量、财务报表列报等项目的修 改工作。 然而，公允价值是市场参与者在计量日的有序交易中销售资产所接受或转让负债所 1 硕上学位论文 付出的价格，是对当前市场状况下市场参与者之间虚拟的、有序的交易下的脱手价格的 估计，其本身就是一种估计；而非活跃市场环境下的公允价值计量面临着更多困难与复 杂的情况，如当可观察输入值不可获得时，需要运用现值技术等估价技术，此时需要更 多的估计判断，因此，在各准则制订机构紧锣密鼓地进行公允价值计量准则持续全面趋 同工作的当下，在公允价值计量的全面应用要求高质量的会计职业判断水平时，研究公 允价值计量中的会计职业判断，是具有深远意义的。 并且，安然事件的发生暴露出的规则导向会计准则的问题，使准则制订机构更偏向 于基于原则导向( 目标导向) 制订会计准则。原则导向( 目标导向) 的会计准则必然增 大准则运用中会计职业判断的空间。因此，研究会计职业判断，也是会计准贝u 原则导向 ( 目标导向) 的要求。与一般会计估计中的会计职业判断相比，公允价值会计估计中的 会计职业判断更复杂，对会计人员的职业水平要求更高，所以，公允价值会计估计中的 会计职业判断是会计职业判断非常重要的组成部分，对其的研究将有助于提高整个会计 职业界的会计职业判断水平，从而更有效地执行会计准则的要求，提高会计信息质量， 实现财务报告目标。 另外，国际审计与鉴证准则理事会( i n t e r n a t i o n a la u d i t i n ga n da s s u r a n c es t a n d a r d s b o a r d ，i a a s b ) 在2 0 0 8 年发布了修改和重新起草的第5 4 0 号国际审计准则包括公允 价值会计估计的会计估计及其相关披露的审计( ( r e v i s e da n dr e d r a f i e d ) ) ， 要求审计师关注高风险、会计判断以及潜在偏见等方面，为审计师如何评估包括公允价 值会计估计的会计估计的不确定性对风险评估的影响、管理层做出会计估计的方法、管 理层假设的合理性以及披露的恰当性提供了指南【7 】；这为研究公允价值会计估计中的会 计职业判断提供了可供借鉴的经验。 1 2 文献综述 国际与国内学者对公允价值的研究，可以分为两大类：基础理论研究与应用研究。 国际上对公允价值基础理论的研究主要表现在对公允价值定义以及财务会计概念框架 中计量部分的研究；而应用研究主要是针对公允价值计量技术、公允价值在某些领域的 应用问题以及实证研究与公允价值审计的研究；国内对公允价值基础理论方面的研究， 前期主要集中在对公允价值意义及其在会计中某些方面运用的研究，以及对国外公允价 值研究的介绍；2 0 0 4 年以后，以谢诗芬教授的专著公允价值：国际会计前沿问题研究 为代表的国内研究比较系统全面地研究了公允价值，“独创性地研究了公允价值概念和 理论基础等，在国内乃至国际公允价值的研究中都具有划时代的意义；对公允价值的 应用研究范围与内容则与国际研究大同小异。本章将对国内外公允价值研究的演进过程 分基础理论研究与应用研究两部分分别进行评述。 2 公允价值会计估计中的会计职业判断研究 1 2 1 国外公允价值会计估计中会计职业判断研究演进 1 2 1 1 公允价值理论研究演进 国外对公允价值理论的研究主要可见于美国财务会计准则委员会与国际会计准则 理事会颁布的相关准则中。在美国的会计准则中，最早、最正式的“公允价值”概念表 述可见于a p b 发表的会计原则委员会报告书第4 辑( a p bs t a t e m e n tn o 4 ) ，即公允价值 是“在包含货币价格的交易中，收到资产时所包含的货币金额，( 以及) 在不包含货币或 货币要求权的转让中的交换价格的近似值”。该定义将负债排除在公允价值计量范围之 外，对交易各方和交易市场也没有做出限定。此后，a p b 又在发布的第1 6 、1 8 、2 l 、 2 9 号意见书中要求企业对一些资产以公允价值进行计量。1 9 9 6 年，f a s b 在颁布的第 1 2 5 号财务会计准则公告( f a s1 2 5 ) 金融资产的转移、服务权及负债解除的会计处理 中重新界定了公允价值定义，即：公允价值是“一项资产( 或负债) 的公允价值是自愿的 双方在现行交易( 即非被迫或清算销售) 中据以购买( 或承担) 或销售( 或清偿) 资产( 或负债) 的金额。”( f a s1 2 5 ，p a r a 4 2 ) 。f a s1 2 5 对公允价值定义中的计量对象囊括资产和负债， 并严格界定参加交易各方、交易市场和交易时间，对取得资产或负债的公允价值设定了 许多限制条件。f a s b 在2 0 0 0 年发布的第7 号财务会计概念公告( s f a c7 ) 中指出，公允 价值是“在当前的非强迫或非清算的交易中，自愿的双方之间进行资产( 或负债) 交易( 或 发生与清偿) 的会额。”2 0 0 4 年6 月，f a s b 在其颁布的准则征求意见稿公允价值计量 中将公允价值定义为：“资产或负债在熟悉情况( k n o w l e d g e a b l e ) 、非关联的( u n r e l a t e d ) 自 愿参与者之间的当前交易中进行交换的价格”。2 0 0 6 年9 月1 5 日，f a s b 正式发布了 第1 5 7 号美国财务会计准则公告( f a s1 5 7 ) 公允价值计量，为公允价值计量与披露的 第一份系统指南。在f a s1 5 7 中，公允价值被重新定义为，“计量日，市场参与者在有序 交易中，销售资产所接受或转移负债所付出的价格。 i a s b 在2 0 0 9 年5 月2 8 日发布的 公允价值计量( e d ) 中，以及f a s b 于2 0 1 0 年6 月2 9 日发布的美国公认会计原 则与国际财务报告准则共同的公允价值计量与披露要求的修正稿( 征求意见稿) ( a m e n d m e n t sf o rc o m m o nf a i rv a l u em e a s u r e m e n ta n dd i s c l o s u r er e q u i r e m e n t si nu s g a a pa n di f r s s ( e x p o s u r ed r a f t ) ) 中，均沿用了该公允价值的定义。该公允价值定义坚 持了脱手价格观，强调了市场参与者视角，以及阐明了该价格为有序交易下的价格，是 迄今为止国际上对公允价值最为先进的定义。 在发布f a s1 5 7 之后，随着会计环境的不断变化，f a s b 对f a s l 5 7 的完善也在不断进 行中。从2 0 0 7 年美国“次贷 危机开始到后来全球性金融危机的期间内，f a s b 先后发 布了4 项工作人员立场公告，分别为2 0 0 8 年2 月1 4 日发布的f s pf a s1 5 7 1 ：修改了f a s1 5 7 的应用范围f 8 】；2 0 0 8 年2 月1 2 日，f a s b 发布f s pf a s1 5 7 2 ，推迟了对除了基于连续的 基础在财务报表中以公允价值确认和披露的项目之外，其他非金融资产与非金融负债应 用f a s1 5 7 的时间 9 1 ；2 0 0 8 年1 0 月1 0 日，f a s b 发布f s pf a s1 5 7 3 在非活跃市场条件 下如何确定金融资产的公允价值，阐述了在非活跃市场环境下，如何运用f a s1 5 7 ；并 举例说明了当金融资产所处的市场不活跃时，确定其公允价值应当考虑的关键因素； 硕l ：学位论文 2 0 0 9 年4 月9 日，f a s b 发布了f s pf a s1 5 7 4 当资产或负债的活动数量和水平显著降低 时，公允价值的决定以及非有序交易的识别，肯定了f a s1 5 7 中的公允价值定义，列 举了报告主体在确定资产或负债的活动数量和水平是否显著降低时需要考虑的因素，以 及确定交易是否为非有序交易需要考虑的因素1 5 】。 另外，f a s b 还通过发布会计准则更新( a c c o u n t i n gs t a n d a r d su p d a t e ，a s u ) 来完 善f a s1 5 7 。2 0 0 9 年8 月，f a s b 发布第5 项会计准则更新( a c c o u n t i n gs t a n d a r d su p d a t e ， 简称a s u ) 以公允价值计量负债( m e a s u r i n gl i a b i l i t i e sa tf a i rv a l u e ) 指出，当同类负债 的活跃市场报价信息不可获得时，报告主体应当如何考虑该负债或其对应资产转让受限 制的因素【1 0 】。2 0 0 9 年9 月，f a s b 发布第1 2 项会计准则更新对计算每股净资产价值( 或 其等值) 的某些个体的投资( i n v e s t m e n ti ne n t i t i e st h a tc a l c u l a t en e ta s s e tp e rs h a r e ( o r i t se q u i v a l e n t ) ) ，表明了：当一项投资属于该a s u 规定的范围，并且若该项投资在计量日 的每股净资产价值( 或其等值) 的计量符合美国公认会计原则会计准则编纂 t o p i c 9 4 6 的计量原则，则允许投资者基于该投资的每股净资产价值( 或其等值) 来计量其公允价 值；同时，该a s u 也要求在准则范围内按照投资的主要类别披露投资的性质等特征i l 。 2 0 1 0 年1 月，f a s b 发布2 0 10 年第6 项会计准则更新改进公允价值计量的披露 ( i m p r o v i n gd i s c l o s u r e sa b o u tf a i rv a l u em e a s u r e m e n t s ) ，明晰与新增了相应的公允价值 披露要求i l2 。2 0 1 0 年6 月2 9 日，f a s b 发布了关于t o p i c 8 2 0 的a s u 提案对美国公认会计 原则与国际财务报告准则中共同的公允价值计量与披露要求的修正( a m e n d m e n t sf o r c o m m o nf a i rv a l u em e a s u r e m e n ta n dd i s c l o s u r er e q u i r e m e n t si nu s g a a pa n di f r s s ) ， 修正了某些语言的表达方法以与i a s b 的公允价值计量( e d ) 缩小差异，在计量方面， 阐释了最大最好使用( t h eh i g h e s ta n db e s tu s e ) 和计价前提( v a l u a t i o np r e m i s e ) 与非金融 资产、金融资产以及负债之间的关系等；在披露方面，增加了对非金融资产的使用不同 于其最大最好使用、公允价值第三层级中计量不确定性分析等披露要求1 1 3 】。 f a s b 发布的f a s1 5 7 为公允价值计量与披露的第一份系统指南，其对公允价值的定 义也是迄今为止所有公允价值定义中最先进的。但f a s1 5 7 主要关注活跃市场环境下的 公允价值计量与披露问题；随着金融危机带来的一系列问题的出现，非活跃市场环境下 公允价值计量与披露问题同趋凸显。在金融危机发生后，f a s b 通过研制与发布了一系 列工作人员立场报告与准则更新，补充了对非活跃市场环境下公允价值计量与披露的规 定，提供了负债的公允价值计量框架，改进了公允价值的披露要求，f a s b 正在逐步完 善公允价值计量与披露的准则。 尽管f a s b 是国际上研究公允价值计量准则的先驱，但i a s b 也紧跟其后。2 0 0 5 年， i a s b 将公允价值计量准则的研制提上日程；2 0 0 6 年2 月2 7 日，为建立一套高质量的、 统一的会计准则体系，i a s b 与f a s b 达成了一个谅解备忘录( ar o a d m a pf o rc o n v e r g e n c e b e t w e e ni f r s sa n du sg a a p - - 2 0 0 6 - 2 0 0 8 m e m o r a n d u mo fu n d e r s t a n d i n gb e t w e e nt h e f a s ba n dt h ei a s b ) ，公允价值计量指南为二者数个共同项目之一。2 0 0 6 年11 月3 0 日， i a s b 以f a s1 5 7 为基础发布了公允价值计量讨论稿，评论截止日期为2 0 0 7 年4 月 4 公允价值会计估计中的会计职业判断研究 2 日，后来延期于2 0 0 7 年5 月4 日，共收到回信1 3 6 封；基于这些反馈，i a s b 于2 0 0 9 年5 月2 8 日发布了公允价值计量( 征求意见稿) ，该征求意见稿是基于f a s l 5 7 及 f a s b 在2 0 0 9 年5 月以前发布的所有关于f a s l 5 7 的补充文件，评论日期截止为2 0 0 9 年9 月2 8 日，共收到1 6 0 封回倒州。 从2 0 0 9 年1 0 月开始，i a s b 与f a s b 每月通过视频或者圆桌会议的方式，讨论该 征求意见稿与t o p i c8 2 0 之间的差异及评论者提出的相关问题，以期建立一个高质量的、 统一的公允价值计量准则。2 0 0 9 年1 0 月2 0 日，i a s b 在伦敦的会议上为公允价值 计量项目的再研讨制订了初步计划，讨论了其所收到的关于公允价值计量( e d ) 的 评论信；几乎所有的反馈都支持i a s b 的该公允价值计量项目，且认为i a s b 与f a s b 应当共同努力构建一个完全趋同的公允价值计量指南，也提出了关于脱手价格、负债的 公允价值计量及非活跃市场下的公允价值计量等方面的建议【1 4 1 5 】；2 0 0 9 年l o 月2 7 日， 在美国诺沃克举行的联合会议上，i a s b 与f a s b 一致同意其目的是确保美国公认会计 原则( u s g a a p ) 与国际财务会计准则( i f r s s ) 对公允价值有相同的涵义；二者均同 意除了在文字与语言风格上必须的细微差别外，i f r s s 与u s g a a p 中的公允价值计 量要求应当相同，f a s b 同意考虑关于i a s b 的公允价值计量( e d ) 的评论，并同意， 如果有必要，其将修正有关公允价值计量的美国公认会计原则；二者还同意一旦其了解 到存在认为i f r s s 与u s g a a p 中的公允价值计量要求有差异的观点，其将共同商议 这些观点1 1 6 ；2 0 0 9 年1 2 月1 6 日，i a s b 与f a s b 在伦敦的联合会议上讨论了构建共同 公允价值计量指南的项目计划，二者同意共同努力消除i a s b 的公允价值计量( e d ) 与t o p i c 8 2 0 之间的差异，并计划于完成2 0 1 0 年9 月公允价值计量项目的趋同【1 7 】；2 0 1 0 年1 月1 8 日，在伦敦召开的圆桌会议上，i a s b 与f a s b 讨论了“公允价值的定义”、“当 市场活跃度降低时如何计量公允价值”、“公允价值的初始确认( i n i t i a lr e c o g n i t i o n ) 、“首 日确认的利得和损失( r e c o g n i t i o no f d a yo n eg a i n so rl o s s e s ) ”、“以公允价值计量负债”、 “未执行风险( n o n p e r f o r m a n c er i s k ) 、“限制负债转移的因素”、“以公允价值计量自有 权益工具、“市场参与者视角”及“参考市场( r e f e r e n c em a r k e t ) 等1 0 项内容，肯定 了公允价值的脱手价格观i l7 1 2 0 1 0 年2 月1 6 日，i a s b 与f a s b 讨论了“非金融资产 的最大最好使用 、“增支价值( i n c r e m e n t a lv a l u e ) ”、“非金融资产的计价前提”、“计量 金融工具的公允价值”、“公允价值的溢折价( p r e m i u m sa n dd i s c o u n t s ) 、“计量难以计价 的资产或负债( 包括无报价的权益工具) 的公允价值”及“计量投资于投资公司实体的 投资的公允价值( m e a s u r i n gt h ef a i rv a l u eo fi n v e s t m e n t si ni n v e s t m e n tc o m p a n ye n t i t i e s ) ” 等7 项内容【l8 】：2 0 1 0 年3 月3 日，i a s b 与f a s b 讨论了为难以计价的资产或负债的公 允价值计量研制教育材料的计划，该计划源于新兴与转型经济体中的企业提出的在其区 域如何运用公允价值计量原则的关注；二者都认为不应该有“发达经济体的公允价值” 与“发展中经济体的公允价值”之分，即无论经济发展状况，都应当采用相同的公允价 值计量准则9 1 ；2 0 1 0 年3 月1 1 日，i a s b 与f a s b 暂时决定最大最好使用概念及计价前 提只与非金融资产有关，与金融资产与金融负债无关；并讨论了如何计量投资组合中金 5 硕i ：学位论文 融工具的公允价值【2 0 】；2 0 1 0 年3 月1 7 日至2 4 日，i a s b 与f a s b 就公允价值计量的相 关披露问题进行了商议，讨论了是否要求报告主体对第三层级的公允价值计量披露其敏 感性分析，以及是否应当将其范围限制在金融资产与负债上，明晰了i a s b 的公允价 值计量( e d ) 与t o p i c 8 2 0 在描述公允价值披露要求上的重大语言差异。i a s b 就其将 发布的公允价值计量准则的“范围”与“金融工具首日确认的利得与损失 等问题召开 了会议【2 l 】：2 0 1 0 年3 月3 1 日，f a s b 讨论了关于研制征求意见稿来讨论公允价值计量 的相关问题；2 0 1 0 年4 月8 日，i a s b 讨论了是否需要重新发布公允价值计量的征求意 见稿1 2 2 1 。 2 0 1 0 年6 月2 9 日，i a s b 重新发布了一个有限的关于公允价值披露的征求意见稿一 一公允价值计量的计量不确定性分析披露( m e a s u r e m e n tu n c e r t a i n t ya n a l y s i s d i s c l o s u r ef o rf a i rv a l u em e a s u r e m e n t ) ，评论日期截止到2 0 1 0 年9 月7 同。该征求意见 稿要求对被划分在公允价值层级的第三层级的公允价值计量披露其计量不确定性分析， 并要求在披露计量不确定性分析时，报告主体应当考虑相关的不可观察输入值之间的相 关性的影响。截止到9 月1 7 同，i a s b 共收到8 8 封相关评论信1 2 引。 为制定一套全球统一的、高质量的公允价值计量与披露会计准则，f a s b 与i a s b 两大准则制定机构的努力有目共睹，同时也取得了卓有成效的研究成果。在f a s b 与 i a s b 的共同努力下，明晰了公允价值的定义，阐述了公允价值是基于“市场参与者视 角”下的“脱手价格”，提供了越来越多的有关负债公允价值计量与披露的指南，逐步 完善了在非活跃市场环境下的公允价值计量与披露框架，为其他各准则制定机构制定合 理的公允价值计量与披露准则提供了范例。 1 2 1 2 公允价值应用研究演进 国外对公允价值应用的研究主要分为以下几个方面： 对公允价值计量的相关技术问题的研究：如国际会计准则委员会( 简称i a s c ，后 被i a s b 取代) 的现值问题文稿以及会融工具联合工作组( 简称j w g ) 的准则草 案和结论基础，金融工具和类似项目都对公允价值中的现值技术进行了深入的研剜2 4 】。 对某领域中公允价值的应用问题，此类研究可见于各准则制定机构发布的相应准 则，如公允价值在金融工具中的运用可见于f a s b 发布的f a s l 3 3 以及i a s b 发布的 i f r s 3 9 。 对公允价值信息的实证检验也是公允价值应用研究的一部分。有对公允价值信息披 露的相关性与可靠性检验，如b a r t h ( 1 9 9 4 ) 以美国银行二十年的有关数据为样本，采用 估价模型和收益资本化模型检验了证券投资公允价值信息以及证券投资基于公允价值 的投资收益，与相对应的历史成本信息相比，是否具有增量信息含量；对颁布与实施大 量采用公允价值的会计准则所引起的市场反应的检验，如b e a t t y ，c h a m b e r l a i na n d m a g l i o l o ( 1 9 9 6 ) 以美国1 9