（会计学专业论文）综合收益列报改进研究.pdf

摘要 财务报告是随着社会经济环境的不断变化而变化的，它从不同的角度反映企业的财 务状况、经营成果和现金流量。在资本流动全球化和企业自身经营日益多元化的今天， 现行财务报告已经表现出了一定的局限性，在新经济环境的背景下，西方各国纷纷用全 面收益的思想来改革财务报告，满足信息使用者进行决策需要，这也为我国提供报告全 面收益的客观条件。 我国2 0 0 6 年2 月颁布的企业会计准则中也可以看到现行收益报告向全面收益 报告转变，但是全面收益报告属于国外先进的会计理论与方法，能否在我国运用，还要 取决于全面收益报告在我国应用的可行性和必要性。我国虽然于2 0 0 6 年2 月1 5 日颁布 新企业会计准则，但现行收益的确认仍然以实现原则为基础，这与西方国家的相关规则 相差甚远。 全文采用实证分析于规范分析相结合的方法，基于综合收益的相关理论，阐述了综 合收益在我国运用的可行性和必要性，通过分析比较美国、英国、g 4 + l 以及国际会计准 则理事会的改革措施，结合我国综合收益运用现状，得出继续推进全面收益模式的启示， 最后提出我国进一步推行全面收益的措施和建议。综合收益理论下对我国利润表进行改 革，有助于改进我国收益确认方面存在的不足，提高收益的信息质量，不仅有助于财务 报告使用者的经济决策，而且也有助于加强我国在收益确认方面与国际上的可比性。 关键词：综合收益；列报改进；启示；改进措施 s t u d yo nt h e p r e s e n t a t i o no f c o m p r e h e n s i v em c o m ei m p r o v i n gp r o b l e m s h a oj u a n j u a n ( a c c o u n t i n g ) a b s t r a c t w i t ht h ec o n s t a n tc h a n g i n go ft h es o c i a le c o n o m ye n v i r o n m e n t ，f i n a n c i a lr e p o r t i n gh a s b e i n gc h a n g i n ga l lt h et i m e f i n a n c i a lr e p o r t sa r ea b l et or e f l e c tt h ef i n a n c i a lp o s i t i o n ，r e s u l t s o fo p e r a t i o na n dc a s hf l o wf r o md i f f e r e n ta n g l e so ft h ee n t e r p r i s e i nt h ef l o w i n go fc a p i t a l g l o b a l i z a t i o na n db u s i n e s se n t e r p r i s e sd i v e r s i f i c a t i o n ，t h ec u r r e n tf i n a n c i a lr e p o r th a ss h o w e d s o m el i m i t a t i o n s i nt h en e we c o n o m i ce n v i r o n m e n tb a c k g r o u n d ，m a n yw e s t e r nc o u n t r i e s a c t i v e l yr e f o r mf i n a n c i a lr e p o r t 谢t 1 1t h e o v e r a l li n c o m et h o u g h t s ，a n dm e e tt h en e e do f i n f o r m a t i o ni no r d e rt om a k er i g h td e c i s i o n s i ta l s op r o v i d e so b j e c t i v ec o n d i t i o n sf o rc h i n at o r e p o r tt h ec o n s o l i d a t e di n c o m e w es h o u l ds e et h ec h a n g ef r o mt h ec u r r e n te a r n i n g sr e p o r tt oo v e r a l le a r n i n g sr e p o r t , b e c a u s eo ft h e p r o m u l g a t e d t h en e wa c c o u n t i n gs t a n d a r d sf o re n t e r p r i s e s b u tt h e c o n s o l i d a t e di n c o m eb e l o n g st of o r e i 盟a d v a n c e da c c o u n t i n gt h e o r ya n dm e t h o d ，t h ew i d e l y u s ei no u rc o u n t r yd e p e n d so nt h ef e a s i b i l i t ya n dn e c e s s i t yo fa p p l i c a t i o n i nt h ec u r r e n t p r a c t i c e ，o u rc o u n t r yd e t e r m i n e st h ei n c o m ea st h eh i s t o r i c a lc o s ta n dd e t e r m i n e st h ei n c o m e a c c o r d i n gt ot h er e a l i z a t i o np r i n c i p l e i th a sab i gg a pb e t w e e n t h ei n t e r n a t i o n a lc o u n t r i e sa n d o u r s a l m o u g ho nf e b r u a r y 15 2 0 0 6 ，c h i n a s m i n i s t r yo ff i n a n c ep r o m u l g a t e da n dt h e i n t e r n a t i o n a lp r a c t i c eo fe n t e r p r i s ea c c o u n t i n gs t a n d a r d s ，o u rc o u n t r y se a r n i n g sr e p o r ts t i l l a n dw e s t e r nc o u n t r i e st h es t a n d a r ds e t t i n gb o d i e sr e l e v a n ts t a n d a r d se x i s t ss o m ed i f f e r e n c e t h i sa r t i c l em a i n l yu s e st h es t a n d a r dm e t h o d ，i n t r o d u c e st h eb a s i ct h e o r yo ft h eo v e r a l li n c o l n ea n d f i n a n c i a lr e p o r t sa n da n a l y z e st h ef e a s i b i l i t ya n dn e c e s s i t yo ft h ea p p l i c a t i o no fc o n s o l i d a t e di n c o l l l e t h e p a p e ra n a l y s i st h er e f o r mm e a s u r e so ft h eu n i t e ds t a t e s ，b r i t a i n ，g 4 + 1a n dt h ei n t e r n a t i o n a la c c o u n t i n g s t a n d a r d sb o a r da n dp u s hf o r w a r dt h eo v e r a l lr e v e n u em o d e li nc o n n e c t i o nw i mt h eu s i n gp r e s e n ts i t u a t i o n o ft h ec o m p r e h e n s i v ei n c o m e l a s t l y , i tp u t sf o r w a r dt h em e a s u r e sa n ds u g g e s t i o n st of u r t h e rp r o m o t et h e c o n s o l i d a t e di n c o m e u n d e rt h et h e o r yo fc o m p r e h e n s i v e ，o u rc o u n t r yr e f o r m st h ei n c o m es t a t e m e n t , w h i c h h e l p st oi m p r o v et h ec u r r e n tm c o m es t a t e m e n td e f e c t s ，a d v a n c e s0 1 1 1 c o u n t r yi n c o m ep r e s e n t a t i o nm o d e l ， a n dh e l p st h ei n t e r n a t i o n a lc o n v e r g e n c eo fa c c o u n t i n gs t a n d a r d s t h a tp r o v i d su s e f u ld e c i s i o ni n f o r m a t i o n s t of i n a n c i a lr e p o r tu s e r s ，s o l v e st h ed e m a n do fi n f o r m a t i o nu s c l st or a i s ei n c o m ed e t e r m i n e dt h ec h a l l e n g e s o ft h em o d e ，i n c r e a s e st h eu s e f u lo ft h ep r o f i tr e p o r ti nm a k i n gd e c i s i o na n dh e l p st ot h ec o m p a r i t i o n a m o n g i n t e r n a t i o n a lc o u n t r i e si nt h ef i e l do fc o m p r e h e n s i v ei n c o m e k e yw o r d s ：c o m p r e h e s i v ei n c o m e ；p r e s e n t a t i o ni m p r o v e m e n t ；e n l i g h t e n m e n t ；i m p r o v e m e n t me a s u r e s 中国石油大学( 华东) 硕士学位论文 第1 章前言 1 1 研究背景和意义 1 1 1 研究背景 长期以来，经济学界和会计学界对于“收益 的概念都有不同的认识。传统的收益 指的是与工业经济时代的经济环境和会计目标相适应，以历史成本和实现原则为基础。 但是现在“决策有用观占据主要地位，传统的收益已不能提供全面收益信息来适应使 用者对收益信息的需求，所以以历史成本和收入实现制为原则的现行收益模式难以全 面、相关地反映企业的财务业绩状况，忽视了其他未实现的价值增值，己远不能满足信 息使用者的需求，从而传统的收益报告模式受到了严峻挑战。 基于上述原因，英美等西方国家积极研究和改进财务业绩报告，由i a s b 和f a s b 联合设立的协调项目组发表了“改进财务报表列报咨询建议 讨论稿，并推出四张主表 的基本列报模式，其中重点是列报综合收益表。然而我国也具有了改进财务报告和列报 的环境，全文就是在这种大背景下，立于本国国情，结合西方国家的经验，对我国综合 收益列报改进进行研究。 1 1 2 研究意义 近年来，关于财务业绩报告改进一直是会计界的热点问题，同时报告综合收益也具 有下面几方面的意义。 ( 1 ) 有助于实现会计目标 现行收益的信息质量不能完全按照可靠性来保障，经济的发展和金融工具的不断创 新使得信息使用者需要全面相关的信息，因此现行收益的确认以“受托责任观”转向“决 策有用观”，以便信息使用者能够做出正确的经济决策。 ( 2 ) 有助于协调国际会计准则 i a s b 与f a s b 对业绩报告等项目逐步达成一致，综合收益的内涵也得到国际的一 致认可，我国如若推动经济发展和全球经济一体化进程，改革现行收益、增加国际间的 可比性和联系也要势在必行。 ( 3 ) 有助于资本市场的健康发展 。 资本市场的健康发展离不开投资者保护机制的完善，即获得企业完整、真实的财务 业绩信息，但公司盈余管理现象严重，给投资者带来不利的信息。综合收益报告，将有 力的降低企业利润操纵空间，有利于资本市场真实反映企业的盈利状况，从而使企业做 出正确的决策。 第l 章前言 ( 4 ) 有助于资源的优化配置 管理层意图分类法在国际上初步建议采用，即将资产和负债按照管理层的经营活动 进行分类，这样可以明确企业的资金流向，提高监管部门的监管工作，使信息使用者更 好的掌握企业的经营动态，优化资源的配置。 总之，综合收益弥补了传统收益的弊端，在理论研究上具有重要的意义。 1 2 国内外研究现状 由于经济环境的不断变化，对于综合收益列报问题的研究一直从未中断并且处于紧 锣密鼓的进行中，下面我们将介绍国内外的研究现状。 1 2 1 国外研究现状 以历史成本为基础的传统收益模式已经不能全面、真实的反映企业的真实业绩，不 能充分满足信息使用者的需求。鉴于此，许多经济学者掀起了一股研究传统收益局限性 的风潮，萨加简、利弗、雷麦什等著名经济学者通过实证研究表明，企业传统收益表由 于没有向财务报表信息使用者提供企业未实现的收益，因此导致收益表的相关性随着时 间的推移逐渐降低。1 9 9 6 年史蒂文m 沃尔曼曾评价传统收益指出，传统收益表因可 靠性原因忽视很多相关的信息。赫特斯在1 9 9 8 年实证研究中也指出报告综合收益有助 于清晰了解收益管理，真实反映企业的业绩信息。 鉴于此，国外不少会计准则制定机构和组织纷纷制定相关规定，如英、美、国际会 计准则委员会和g 4 + l 等国际组织改进收益报告，满足报表使用者的信息需求。 以上研究和改革反映了一些共同趋势：( 1 ) 业绩报告改革目标一致，都是在决策有 用观下为信息使用者提供更加有用的全面收益信息；( 2 ) 突破了实现原则，将已确认而 “未实现 净资产变动作为当期业绩变动内容；( 3 ) 列报思路基本相同，主要通过一表 法、两表法和所有者权益变动法来来实现列报模式的转变。 国际上对综合收益改革的思路是先建立框架，然后制定具体准则，但是目前的综合 收益还未包括完整的有价值信息，完善综合收益列报、建立完整的体系任重道远。 1 2 2 国内研究现状 国际上对综合收益的研究限于动因、国际比较、基本理论和模式选择，2 0 世纪我国 国内许多学者对综合收益也相对集中于这几个方面，同时取得了一定成果。 葛家澍教授最早研究综合收益问题，他不仅指出传统收益的不足，而且还高度评价 了西方国家针对业绩报告的改进措施。同时在有关财务报告的课题研究中，指出了会计 要素的确认计量规则，为综合收益在我国的改进奠定了基础。 2 中国石油大学( 华东) 硕士学位论文 程春晖博士也研究了综合收益在国际上的发展趋势和我国改革业绩报告等相关问 题，在全面收益会计研究中对会计要素确认计量和报告进行了深入的分析，同时指 出利润表改进要结合我国国情，方能取长补短，推进综合收益列报的改进。 王辉博士不仅分析传统收益的缺陷，指出改进的方向，而且还具体分析了综合收益 的各个组成部分，提出改革综合收益列报要分阶段进行，循序渐进，切记一气呵成。2 0 0 2 年王松年与顾兆峰从公允价值入手，深入剖析国际会计准则制定机构改革业绩报告的原 因和意义，同时基于认知成本提出采用一表法列报的措施。 周萍对i a s b 和f a s b 业绩报告联合研究项目进行深入研究，提出我国在改进综合 收益列报方面的几点建议：首先，重视综合收益理论研究；其次立足本国国情，借鉴国 外经验；再次，循序渐进改革综合收益列报，即从两表法过渡到一表法。赵彦峰基于会 计目标的改变，提出改革财务报告的必要性，强调按照管理层意图分类法对综合收益进 行列报【1j 。 综合收益问题一直是行业内学者的研究热点，为在我国的应用提供了理论基础，本 文也是在此基础上，对我国综合收益列报改进问题进行研究。 1 3 研究方法与论文内容框架 1 3 1 课题研究方法 本文已有理论成果和现状分析的基础上，利用各种方法进行数据分析，结合实际情 况和国外经验，提出综合收益列报的改进措施，具体方法如下： ( 1 ) 运用历史研究方法和文献评述法，对国内外全面收益观的相关理论进行综合评 述，在此基础上，对我国全面收益观的改进制度的体系框架进行设计。 ( 2 ) 运用规范研究的方法，在综合收益理论的基础上对比西方国家的研究成果，分 析我国全面收益观下财务报告列报的现状及问题，并提出完善我国全面收益观下的财务 报告列报的具体措施。 ( 3 ) 运用定性描述与定量分析相结合的方法，对我国全面收益观下的财务报告列报 进行改进，并提出对策和建议。 1 3 2 研究内容 本文的研究内容如下所示： 第一章是前言，主要介绍综合收益的研究背景、意义、国内外研究现状，最后提出 提出本文的研究框架。 第二章是介绍综合收益理论，全文从综合收益角度入手，介绍了综合收益的相关理 第1 章前言 论，为后续研究奠定了理论基础。 第三章对比中西方综合收益列报及启示。主要通过对英、美等全面收益模式的对比， 结合我国全面收益的列报现状，得出我国列报改进的启示。 第四章主要分析综合收益列报改进的可行性和必要性。这一部分通过对我国现行收 益运用是否合理，还有哪些不足，得出我国现行综合收益确实存在不足之处，这与第三 章得出的启示不谋而合，意味着还有改进之处。 第五章综合收益的财务报告改进的对策。主要改进现行财务业绩报告和所有者权益 变动表，同时增加财务报告的披露信息。 1 3 3 研究框架 本文的研究框架如下图1 1 所示： 圆 | 至巫互 | | 三巫三 | | 臣亟一| 图1 - 1 本文的研究框架 4 中国石油大学( 华东) 硕士学位论文 第2 章综合收益综述 2 1 综合收益的概念及其相关会计要素的概念界定 2 1 1 综合收益的概念 综合收益的概念最早由f a s b 提出，即“一个主体在某一期间与非业主方面进行交 易或发生其他事项和情况所引起的权益变动。它包括这一期间内除业主投资和派给业主 款以外的一切权益变动”。后来，f a s b 在第5 号财务会计概念框架“财务报表要素的确 认与计量 中再次指出，“报告期的整套的财务报表应当包括综合收益及其组成部分的 报告 ，但最终以准则的形式再次出现则是1 9 9 7 年f a s b 发布第1 3 0 号财务会计准则 ( s f a s ) “报告全面收益 ，将综合收益划分为净收益和其他综合收益两个部分，并为 综合收益的报告提供了单表式、两表式和所有者权益变动表式等选择，但未涉及综合收 益确认与计量【2 】。 我国企业会计准则讲解2 0 0 8 ) ) 中有关所有者权益变动表部分对综合收益作了详细 阐述：综合收益，是指企业在某一期间与所有者之外的其他方面进行交易或发生其他事 项所引起的净资产变动。综合收益的构成包括净利润和直接计入所有者权益的利得和损 失两部分。由此可以看出我国对综合收益的概念与国际上基本是一致的。综合收益概念 终极的内涵是，在收益的确定方面要遵循“资产负债观，而不是“收益费用观 。但由 于财务会计固有特点的制约，目前的全面收益表包含的内容除了传统利润表的内容之 外，只包括限定项目所形成的其他综合收益。 2 1 2 其他综合收益的概念 国际会计准则m s l 号财务报表的列报对其他综合收益定义为，按照国际财务 报告准则不要求或不允许在损益中确认的收益和费用项目( 包括重分类调整) 【3 1 。在我 国现行会计准则规定下，所有者权益的来源包括所有者投入的资本、直接计入所有者权 益的利得和损失、留存收益等。而其他综合收益反映企业根据企业会计准则规定未在损 益中确认的各项利得和损失扣除所得税影响后的净额。 结合上述讨论可得出其他综合收益是指直接计入所有者权益的利得和损失，即企业 在非日常活动所形成或发生的、不在损益中确认的、会导致所有者权益增加或减少的、 与所有者投入资本或者向所有者分配利润无关的经济利益的流入或流出。 各个概念间的关系以公式列示如下： 年末所有者权益= 年初所有者权益+ 所有者投入资本向所有者分配利润+ 其他权益 性交易导致的所有者权益的增加其他权益性交易导致的所有者权益的减少+ 综合收益 第2 章综合收益和财务报告综述 总额 综合收益总额= 净利润+ 其他综合收益 净利润= 收入费用+ 直接计入当期利润的利得直接计入当期利润的损失 其他综合收益= 直接计入所有者权益的利得直接计入所有者权益的损失 2 2 综合收益的历史变迁 2 2 1 分析工具 ( 1 ) 会计环境及权变观 环境观在研究问题时强调要将历史背景考虑在内，充分考虑当时当地的具体情形以 及主要制约因素。在管理学中权变理论认为在管理活动中由于组织的内在要素和外在环 境条件都各不相同，所以在管理活动中某一原则和方法并不适用于任何情景，进而要根 据组织中的内在要素和所处环境随机应变。这种管理理论突出了环境变量在管理中的重 要性，体现了环境决定的观念。权变观也就是以环境为基础的会计研究方法，把会计目 标放在第一位，根据会计环境制约，制定合理的会计目标，然后根据会计目标制定出一 个财务会计概念框架，以此适应环境的会计准则体系，指导会计实务工作以保证会计信 息的高质量。 ( 2 ) 会计目标决策有用观和受托责任观 财务报告目标是会计研究的逻辑起点，也是会计实务活动的出发点。f a s b 在1 9 7 8 年1 1 月颁布的财务会计概念框架公告第1 号( s f a s l ) 就是企业财务报告的目标 ( o b j e m i v e so ff i n a n c i a lr e p o r t i n gb yb u s i n e s se n t e r p r i s e s ) 。2 0 世纪7 0 年代，美国会计 界对于会计目标的研究形成了两个流派决策有用观和受托责任观。其中决策有用观是 指财务报告为现有的和潜在的投资者、债权人以及其他报表使用者提供有用信息以做出 合理决策。受托责任观是指会计目标是以恰当的形式有效地反映和报告受托者对受托责 任履行情况。而我国将这两者同时提出，认为财务会计报告的目标是向财务会计报告使 用者提供与企业财务状况、经营成果和现金流量等有关的会计信息，以及反映企业管理 层受托责任履行情况，有助于财务会计报告使用者做出经济决策【4 1 。因此下文解释是在 会计目标具有决策有用和受托责任的双重性基础上展开论述的。 ( 3 ) 不完全反映假说 面对证券市场上大量的无效定价现象，公司管理层通过盈余手段操纵股价，监管者 不断完善信息披露标准以提高信息的披露质量，针对上述与有效市场假说相悖的证据， b l o o m f i e l d ( 2 0 0 2 ) 在理性预期模型及实验经济学的基础上提出了不完全反映假说( i r h ) ， 6 中国石油大学( 华东) 硕士学位论文 这种新假说认为市场价格反映信息的程度取决于解析成本，成本越高越难以被价格反 映，它对有效市场假说下的异常现象做出更为合理的解秽5 】。如在s f a s l 3 0 中只是将原 本存在的财务报告附注和其他财务报告中的其他综合收益信息在财务报表中进行系统 的报告，并不涉及会计的确认和计量，若按照有效市场假说，加上没有新的公开信息的 披露，对企业契约和企业状况并不产生影响，并且利润表和所有者权益变动表格式只是 相同信息在不同报表中列报的问题，因此传统会计理论难以做出合理解释，运用不完全 假说可以对这些问题做出合理解释。 2 2 2 综合收益格式的变迁 在s f a s l 3 0 颁布前财务报告的附注和其他财务报告中就存在着其他综合收益项目， 此方式在会计研究中称为综合收益的披露格式；在s f a s l 3 0 的征求意见稿中，其他综 合收益项目可以通过两表法和一表法列报，称为综合收益的利润格式；在正式颁布 s f a s l 3 0 中，通过所有者权益变动表列报其他综合收益项目，此种方式称为综合收益的 所有者权益变动表格式。 ( 1 ) 披露格式阶段 按照历史成本的原则，资产和负债都是按业务发生时的成本计量；按照实现一配比 原则，收益表只反映已取得现金或现金要求权的特定交易的结果。传统会计环境下，历 史成本与实现原则相辅相成。但是随着会计环境的变化，为提高会计信息的相关性和实 现会计目标，资产负债表某些资产和负债实行公允价值计量，突破历史成本计量属性， 若利润表还是受实现原则的限制，从而导致资产负债表和利润表本原逻辑关系的瓦解， 未实现利得和损失被排除在利润表外【6 】。为解决此问题，财务报表的概念扩展到了财务 报告，使那些无法再财务报表中进行确认的信息暂时得以在报表附注或其他财务报告中 披露。若通过披露来反映这些信息可以提高会计信息的相关性，同时也不会影响对管理 者的激励，因为未实现利得和损失主要受市场影响，不能反映管理当局的业绩成果，若 将其纳入利润表不利于对管理者的激励。综合收益列报的披露格式正式踏入会计历史的 舞台。 ( 2 ) 明确列报格式阶段 基于会计信息质量要求的相关性和可靠性，并根据不完全反映假说解释综合收益的 明确列报： 首先，会计信息的相关性。综合收益是指传统实务中确认的净收益与在各个会计 期间内其他业主交易引起的权益变动，代表着传统会计收益向经济收益发展的趋势。相 第2 章综合收益和财务报告综述 关性由于是指会计信息具有影响决策能力的特征，所以判断会计信息是否具有相关性要 从具有预测价值、反馈价值和及时性等方面进行。首先，从预测价值和反馈价值方面来 说，传统的净收益忽视或排斥未实现的价值增值，是以实现原则为基础的经营成果观， 不利于信息使用者预测和评估企业的价值；其次，未实现利得和损失的存在导致净收益 报告存在时间差，这将会损害会计信息的及时性。在综合收益列报的格式下，其他综合 收益在报表附注和其他财务报告进行列报，信息使用者更容易收集和分析其他综合收益 信息，降低信息的解析成本，从而能够提高其他综合收益的相关性。 其次，会计信息的可靠性。斯科特( 2 0 0 6 ) 认为盈余管理是企业管理者在一系列 可供自由选择的会计政策中，选择使自身价值最大化的会计政策的行为，它包括两层含 义：第一是机会主义行为，以自身利益为出发点，损害了其他利益，是有害的；第二是 在发生突发事件时，保护了自身以及企业的利益。当利润指标是企业契约的执行变量时， 直接计入所有者权益的利得和损失为管理者提供了盈余管理的手段。以可供出售金融资 产为例，管理者通过对可供出售金融资产进行有选择性的出售，企业适当的操纵净利润， 但不会影响综合收益。因此机会主义下的盈余管理降低了财务报告的可靠性，它使盈利 信息成为数字游戏，对外部信息使用者失去有用性。按照不完全反映假说，综合收益明 确列报后，不仅解析成本比披露格式低，而且管理者的盈余管理行为也容易被信息使用 者察觉，从而提高财务报表信息的决策有用性。 ( 3 ) 所有者权益变动表格式 f a s b 颁布的s f a s l 3 0 只是关注综合收益的列报格式，但并不涉及会计确认和计量 问题，而且也不会影响企业契约，因为企业的收益和财务状况并未受到影响。我们将求 助于不完全假说来解释： 首先，综合收益的内在缺陷。所有者权益变动表中存在大量非综合收益信息，影 响信息使用者决策，因此利润表格式下的综合收益具有优势。但当综合收益通过利润表 格式列报时，信息使用者会充分的消化，认为公司业绩波动性大，风险高，从而导致公 司股价下降，对管理者的评价和激励降低，因此综合收益列报的所有者权益变动表格式 有利于管理者的激励。 其次，基于有效契约观的盈余管理。盈余管理有一定的积极作用，如面对未来的 不确定性，可以使管理当局面临突发事件时做出快速反应，克服合同的不完备性和刚性， 降低契约成本，保护企业和管理者的利益。另外，管理者掌握了企业的内部信息，必要 时可以通过“利润均衡化”的手段传递企业原本难以传递的内部信息，从而减少投资者 8 中国石油大学( 华东) 硕士学位论文 评估和决策的障碍，维护企业和管理者的利益。如果综合收益通过利润表格式列报时， 信息使用者就会发现管理当局的各种盈余管理行为，降低盈余管理对企业和管理人员的 价值，给管理者带来消极作用。因此，非显著的所有者权益变动表格式能够更好地发挥 盈余管理的积极作用，有利于激励企业管理者。 ( 4 ) 利润表格式 上面小节讨论的假设前提是财务报告使用者认为通过利润表格式列报其他综合收 益比所有者权益变动表格式不显著。这个假定的成立取决于使用者对综合收益的熟悉程 度低。当使用者对综合收益熟悉之后，委托责任目标转为决策有用性，进而综合收益列 报从所有者权益变动表格式转为利润表格式。我国在2 0 0 9 年6 月发布企业会计准则 解释第3 号，要求企业应当在利润表“每股收益项下增列“其他综合收益 和“综 合收益 项目，在此之前会计准则要求通过所有者权益变动表列报综合收益，准则制定 机构对综合收益列报格式的修订反映了这个趋势。 2 3 综合收益的理论基础 综合收益属于会计学的范畴，但是也不可能脱离其他学科而独立存在，特别是经济 学和财务学的支撑，综合收益的理论是建立在这些学科理论基础之上的。 2 3 1 经济学理论基础 综合收益使会计收益更接近于经济收益。收益的概念最早起源于经济学中，1 8 9 0 年英国古典经济学家亚当斯密( a d a ms m i t h ) 在国富论中首次将收益解释为“财 富的增加”。在此基础上，艾马歇尔在经济学原理中首次在企业中引入收益观， 并且提出实体资本和增值收益的经济学收益，并且区分资本和收益的内涵。1 9 世纪末2 世纪初，经济学家欧文费雪又重新定义经济收益概念，认为收益是补偿资本后的增量， 表现为货币收益、精神收益以及实际收益三种。而后，美国经济学家亨利思维尼认为 企业所拥有的资产价值的利得和损失也要计入收益中。 综合收益的提出，说明会计收益向经济收益发展，突破了实现原则，力求收益的 真实性，但是它也并未直接运用经济收益的理念，而是对价值变动的确认规定了严格的 标准，更加追求收益的客观性。 2 3 2 财务学理论基础 综合收益符合干净盈余理论要求。2 0 世纪6 0 年代后财务界认为企业的基本目标是 实现企业价值最大化。接着怎样根据数字来计量企业价值成为当时的热点问题，1 9 9 5 年西方学者费尔萨( g a f e l t h a m ) 和奥尔森( j a o h l s o n ) 提出了“干净盈余理论( d e a n 9 第2 章综合收益和财务报告综述 s u r p l u st h e o r y ) ，该理论根据资产负债表和收益表中的数据来计量企业市场价值，认为 在假定的理想状态下，企业价值主要是由股利流决定的，也就是企业价值是股利流的现 值，用公式( 2 1 ) 表示： p a - - b v + g ( 2 1 ) 式中，b v 是某一时点企业资产负债表中的资产净账面价值；g 是未来反常盈利的 预期现值，如果等式成立就要求所有损益项目必须通过收益表反映。当g = o 时，即是“无 偏向会计”，此时反常盈利不具有持续性，企业价值出现在资产负债表中，收益表没有 任何信息含量。 但是，费尔萨和奥尔森指出，理想状态并不存在，可以证明收益表还是有着重要 作用，为此他们引进了一个“盈利持续性概念，用公式( 2 2 ) 表示： o x a ( t ) = 6 2 0 x a ( ：t - 1 ) + ( t ) ( 2 - 2 ) 式中o x a ( t ) 表示t 年度的反常盈利，c a ) 是存续常数，0 ( i ) 耋1 ，e 是期间t 内出现 状态对盈利的影响结果。当6 2 = 0 时即表示出于无偏见状态下，然而在现实中6 2 o 即上 年出现状态的影响会持续到未来年度，比如由于利率提高导致第一年出现不好的状态， 这个经济影响可能会超出当年； o 即一段时期后，任何特定年度反常盈利的影响会 消失，例如利率升高的影响最终会消失。概括的讲，竞争最终会消除正或负的反常盈利。 干净盈余理论表明6 0 值愈高，反常盈利的持续性越久，收益表对企业价值的影响越 大，也就是收益表对投资者评价公司价值的作用也就愈重要 刀。实际上，干净盈余理论 将会计理念导向资产负债观，即要求资产按照现行价值或公允价值计量。在现实经济中， 投资者不可能自行熟练地从其他信息来源中计算出准确的反常盈利( g ) 取值，因此， 会计人员应当十分注重资产、负债信息的真实完整性，尽可能准确地确认和计量公司资 产和负债的账面价值，以减少投资者通过其他途径来评价反常盈利所需花费的代价。干 净盈余理论为会计收益概念转为资产负债观下的综合收益提供了财务学理论基础。 2 3 3 会计学理论基础 ( 1 ) 收益确认的理论总括收益观和当期经营观 收益的确认存在两种观点：当期经营观( c u r r e n to p e r a t i n gp e r f o r m a n c ev i e w ) 和总 括收益观( a 1 1 i n c l u s i v ei n c o m ev i e w ) 。当期经营观认为收益表应当反映当期经营活动并 且企业能够控制的经济业务所获得的收益，总括收益观则认为收益是报告期内业主权益 的总变动，收益表应当包括本期确认的所有损益项目。 综合收益更倾向于总括收益观，原因是：由于企业经营活动的连续性和会计分 l o 中国石油大学( 华东) 硕士学位论文 期假设使得“当期 的界限很难界定，并且企业在业务和自身性质方面存在差异使得在 确认收益的营业性和非营业性上存在困难，所以实务上运用当期经营观比较困难；综 合收益中的某些项目属于已确认但未实现的净资产价值变动，按当期经营观，这些项目 是非营业项目，不能计入当期收益；按总括收益观，都计入当期损益，而不能直接计 入所有者权益。所以综合收益与总括收益观的要求相一致。 ( 2 ) 收益计量理论资产负债观和收入费用观 收入费用观和资产负债观是收益计量属性的两种不同观点。收入费用观在历史成 本和实现原则的基础上，只确认已实现的收益。而资产负债观更接近经济收益的概念， 认为收益实质上是一定期间内净资产的增加，它采用现行价值和公允价值来计量，突破 了传统的历史成本和配比原则的束缚，把诸如物价变动或者自创商誉等因素导致的企业 资产或盈利能力的变化作为收益，提高了会计信息的相关性。由于综合收益反映的是某 一主体在报告期内，除与业主间的交易外企业全部净资产的变化，因此资产负债观下的 收益计量才能满足综合收益的要求。 ( 3 ) 资本保全理论 资本保全是指在资本得到维护和成本得到回收以后，才能确认收益。它包括货币 资本保全和实物资本保全。货币资本保全理论应是会计收益的确定依据，也是现行财务 报告的基础，而实物资本保全理论是经济收益的确定依据，其区别在于对计量属性的要 求不同。在货币资本保全概念下，物价变动的影响应作为持产损益计入收益；而在实物 资本保全概念下，物价变动的影响应作为资本的调整项目，直接计入权益。如果严格按 照实物资本保全理论的观点，则应将所有资产和负债因价格变动所产生的利得和损失都 计入权益。现行实务中只将部分项目因价格变动产生的利得和损失作为资本调整数的做 法，只能看成是在坚持货币资本保全的同时，结合了稳健性原则和实现原则的要求。这 种做法，反而使得收益的确定既不是建立在实物资本保全理论的基础上，也不是建立在 完整的货币资本保全理论基础上。只有实行综合收益，将价格变动产生的全部利得和损 失都包括在全部收益之中，才能真正符合货币资本保全理论的要求。 ( 4 ) 财务报表的勾稽理论 1 9 8 5 年1 2 月f a s b 发布的财务会计概念公告第6 号“财务报表的各种要素 ( s f a c n o 6 ) 定义了1 0 项报表要素，即资产、负债、权益或净资产、业主投资、派给业主款、 全面收益、收入、费用、利得和损失。f a s b 认为各张财务报表是相互关联的，并将上 述十项报表要素分为两类。第一类中包括三个要素，即资产、负债和权益( 净资产) ， 1 1 第2 章综合收益和财务报告综述 其余七个要素属于第二类报表要素。在上述两类要素中，第一类要素因发生第二类各种 要素而变动，而且在任何时候都是后者的累计结果；如果没有相应的其他资产的减少( 增 加) ，或相应的负债或权益的增加( 减少) ，则资产的增加( 减少) 不会发生，这种关系 被称为“勾稽。因此损益表和资产负债表可用下列公式反映： 当期收益= 期末权益。期初权益本期业主投资+ 本期派给业主款 ( 2 3 ) 各个要素的关系如图2 1 所示： 图2 - 1 各要素之间的关系 f i 9 2 - 1 t h er e l a t i o n s h i po fk i n d so fe l e m e n t s 然而，由于某些利得和损失未计入收益表而直接计入资产负债表传统收益报告并 未实现资产负债表和收益表的勾稽。 1 2 中国石油大学( 华东) 硕士学位论文 第3 章中西方综合收益列报对比及启示 3 1 英国综合收益列报 1 9 9 2 年1 0 月，英国会计准则委员会( a s b ) 率先颁布第3 号财务报告准则( f r s3 ) 报告财务业绩，引入了一张新的财务报表“全部已确认利得与损失表”( s t a t e m e n to f a l lr e c o g n i z e dg a i n sa n dl o s s e s ) ( 又称第二业绩表) ，便于向会计信息使用者提供能够反 映因当期利得和损失而使除业主投资及对其分配外的权益的增减变动，与损益表一起报 告会计主体的全部财务业绩信息，使得信息使用者能够利用这些信息能够预测企业未来 的发展状况。英国是采用传统收益表加一张新的综合收益表呈报综合收益的典型。它们 之间的关系如图3 - 1 所示： 已确认利得和损失 未 实 现 1r 确认利咖= = 】1 血、i 二l j l 迓烘。叫葛蒜茹 ：l i j 财务业绩报告 k 。； ：广_ 1： 图3 - 1 a s b 业绩报告组成 f i 9 3 - 1 t h ec o m p o s i t i o no ff m a n c i a lp e r f o r m a n c er e p o r t sa b o u ta s b 附注1 - 资料来源：王辉综合收益会计，立信会计出版社，2 0 0 1 年版) a s b 对于业绩报告的改革是创造性的，建议的“全部已确认利得与损失表 基本格 式，如表3 1 所示： 1 3 一忍吲主 第3 章中西方综合收益列报对比及启示 表3 - 1 全部已确认利得与损失表 t a b l e 3 - 1a uc o n f i r m e dt h a tt h eg a i n sa n dl o s s e s 项目本期上期 当期净利润 2 97 未实现利得和损失：重估财产 46 外币折算差异 ( 3 )7 贸易投资 ( 2 )5 2 82 5 以前年度调整 ( 1 0 ) 当期全部已确认的利得和损失 1 8 附注1 ：资料来源：a b s ，f r s 3 ，“r e p o r t i n gf i n a n c i a lp e r f o r m a n c e ” 因此，a s b 颁布的f r s 3 中制定的规定为他国综合收益列报改进提供了良好的示范 作用。 3 2 美国综合收益列报 f a s b 率先提出综合收益概念，并将其定义为某一主体在报告期内业主投资和分派 业主款以外的交易事项和情况引起的一切权益变动。这是1 9 8 0 年颁布的s f a cn o 3 中 对综合收益概念的界定【8 1 。2 0 世纪末正式提出报告全面收益的规定，主要是解决报告其 他综合收益的问题。并且将综合收益划分为净收益和其他综合收益两大类。f a s b 鼓励 企业按两种格式报告全面收益：一表法( 收益与全面收益表) 、两表法( 新增全面收益 表) 以及权益变动表法报告形式。 同时，f a s b l 3 0 也规定对前期已确认但本期已实现的利得和损失进行重分类调整， 避免综合收益的重复计算。 f a s b 改革综合收益列报特点： 首先，主要规范综合收益及其组成因素在企业财务报表体系中的报告与列示，回避 了全面收益及其组成的确认与计量；+ 其次，综合收益的某些部分绕过收益表直接报告在资产负债表权益中； 最后，综合收益及其组成，仍是由收入、费用、利得、损失要素所构成，但作为报 告，综合收益又分为净收益和“其他综合收益 两部分。它们的区别是，构成净收益的 利得和损失是己实现的，而构成其他综合收益的利得