（工商管理专业论文）西安市商业银行外汇业务操作风险管理研究.pdf

题目：西安市商业银行外汇业务操作风险管理研究 专业：工商管理 学员姓名：刘建华 学员签名：弓i 延年 导师姓名：王正斌 导口币签名：么形参乏z ，、广 摘要 操作风险管理正日益成为全球银行业风险管理的重要研究领域。2 0 0 1 年9 月巴塞尔委员会正式将操作风险定义为“因为内部对人方面、系统方面或外来因 素方面的操作不足或失当而导致损失的风险”。随后又将操作风险纳入风险管理 的框架，为其设定新的资本要求。国际上一些大银行在操作风险管理上已经积累 了较为丰富的经验，并取得一定的成就。目前我国的商业银行缺乏风险意识，尤 其是在操作风险方面基本没有什么量化操作风险的科学方法，不能正确反映所承 受的风险，操作风险的管理水平亟待提高。 西安市商业银行是一家地方性的股份制商业银行，由于其成立时间短、资产 规模小，因此属于我国银行业中继国有商业银行和股份制商业银行之后的第三梯 队。近年来随着国内金融环境的日益宽松，地方性城市商业银行陆续开办了外汇 业务，但是由于在外汇业务本身以及管理方面都缺乏实践经验，因此还存在很多 普遍性的漏洞。本文选取西安市商业银行作为研究对象，首先从多个角度介绍了 国内外银行业对操作风险的研究成果以及对操作风险的界定，之后通过对西安市 商业银行外汇业务所处内、外部环境的分析，采用s w o t 分析法分析得出目前 应该采用的业务发展战略。结合实际业务中现存的一系列问题，以巴塞尔协议提 出的完善的风险管理体系框架为依据，最终提出西安市商业银行应该在有效控制 操作风险的前提下，从风险管理体系、业务流程、规章制度、基础设施等几个方 丽着手解决操作风险管理方面存在的问题。 本文在对西安市商业银行的内外部环境进行分析时，主要采用了比较分析法 和s w o t 分析法，通过与其他银行的对比找出差距，通过s w o t 分析法来确定 最终的业务发展战略。 【关键词】：商业银行外汇业务操作风险 【研究类型】：应用研究 t i t l e ：o p e r a t j o n a j r is k m a n a g e m e n t o fx i a nc ；t y c o m m e r c i a ib a n ki nf xb u s j n e s s s p e c i a i t y ： b u s in e s sa d m in is t r a t i o n s t u d e n t sn a m e ：liujia n h u a t h es t u d e n tsig n s ：l n 寺仉k q t e a c h e r sn a m e ：w a n gz h e n g b i n t h et e a c h e rs i g n s ： a b s t r a c t o p e r a t i o n a lr i s km a n a g e m e n ti sj u s tt u r n i n gi n t ot h e i m p o r t a n t r e s e a r c hi n t e r e s ti nr i s km a n a g e m e n to fw o r l db a n k i n gs y s t e m o n s e p 9 ， b a s e lc o m m i t r e ea d v a n c e dt h ef o r m a ld e f i n a t i o no fo p e r a t i o n a lr i s kt h a t “t h er i s ko fl o s sr e s u l t i n gf r o mi n a d e q u a t eo rf a i l e di n t e r n a lp r o c e s s e s ， p e o p l ea n ds y s t e m so rf r o m e x t e r n a le v e n t s a c c o r da d d so p e r a t i o n a lr i s k i n t or i s km a n a g e m e n tf r a m e w o r ka n ds e t sn e wc a p i t a lc h a r g ef o ri t s o m e l e a d i n gb a n k si nt h ew o r l dh a v eb e e nv e r ys u c c e s s f u li no p e r a t i o n a lr i s k m a n a g e m e n t ，a c c u m u l a t i n gr i c he x p e r i e n c e a tp r e s e n t ，c o m m e r c i a lb a n k si n c h i n ah a v el i t t l ea w a r e n e s so fr i s k s ，e s p e c i a l i fi nt e r m so fo p e r a t i o n a l r i s k i nf a c t t h e r en os c i e n t i f i cm e t h o d st h a tc a nq u a n t i f ys u c hr i s k s a n da c c u r a t e l yr e f l e c tt h er i s ki n c u r r e d m a n a g e m e n ti nt h i sr e g a r dn e e d s t ob ei m p r o v e di m m e d i a t e l y a sar e g i o n a lj o i n t s t o c kb a n k ，x i t ot h et h i r d a r r a n g e m e n ta f t e rt h e a nc i t yc o m m e r c i a lb a n kb e l o n g s f i r s ta r r a n g e m e n t ，s t a t e o w n e d c o m m e r cia 1b a n ka n dt h es e c o n d ，j o i n t s t o c kb a n k b e c a u s eo fi t ss m a l1 a s s e ts c a l e r e c e n t y e a r s ，m a n yc i t yc o m m e r c i a lb a n k sg e tt h e1 i c e n c eo f f x b u s i n e s s ，b u tn o w ，s o m ep r e v a l e n t q u e s t i o n sh a v e b e e nf o u n d i ti s b e c a u s et h e ya r es h o r to fe x p e r i e n c e si no p e r a t i n ga n dm a n a g e m e n t i nt h i s a r t i c l e ，w es t u d yx i a nc i t yc o m m e r c i a lb a n k ，f i r s t l yi n t r o d u c e st h e d e f i n iti o na n dr e s e a r c hr e s u l t si no p e r a t i o n a lr i s ko fw o r l db a n k i n g s y s t e m ，t h e ns u m m a r i z e st h ed e v e l o p e m e n t a ls t r a t a g e ma f t e ra n a l y s e st h e i n n e ra n do u t e rc o n d i t i o n so ff xb u s i n e s si nx i a nc i t yc o m m e r c i a lb a n k w i t hs w o ta n a l y t i c a lm e t h o d a c c o r d i n gw i t he x i s t i n gp r o b l e ma n dt h e c o r r e l a t i v er u l e si nn e wb a s e lc a p i t a la c c o r d ，a tl a s t ，as e r i e so f s t i m u l a t i v em e a s u r e so no p e r a t i o n a lr i s km a n a g e m e n tw e r ep r e s e n t e dt o c o n t r o lo p e r a t i o n a lr i s ki nf xb u s i n e s se f f e c t i v e l y ，t h e s em e a s u r e sm a i m y i n c l u d er i s kc o n t r o l s y s t e m ，p r o c e s sf l o w ，r e g u l a t i o n ，f i n a n c i a l i n f r a s t r u c t u r e a n ds oo n i nt h i sa r t i e l e ，t h ec o m p a r a t i v ea n a l y t i e a lm e t h o dw a su s e dt of i n d t h eg a pw it ho t h e rb a n k sa n ds w o ta n a l y t i c a lm e t h o dw a su s e dt om a k es u r e t h eb u s i n e s sd e v e l o p e m e n t a ls t r a t a g e m 【k e y w o r d s ：c o m m e r c ja ib a n k ：b u s i n e s so ff o r e i g ne x c h a n g e ；o p e r a t i o n a r s km a n a g e m e n t 【r e s e a r c ht y p e ：a p p ii e dr e s e a r c h 西北大学学位论文知识产权声明书 y 8 9 3 5 6 5 本人完全了解学校有关保护知识产权的规定，即：研究生在校攻 读学位期间论文工作的知识产权单位属于西北大学。学校有权保留并 向国家有关部门或机构送交论文的复印件和电子版。本人允许论文被 查阅和借阅。学校可以将本学位论文的全部或部分内容编入有关数据 库进行检索，可以采用影印、缩印或扫描等复制手段保存和汇编本学 位论文。同时本人保证，毕业后结合学位论文研究课题再撰写的文章 一律注明作者单位为西北大学。 保密论文待解密后适用本声明。 学位论文作者签名：三妞指导教师签名：乏兰垄夕 一一兰兰印三一一! 竺矽4 西北大学学位论文独创性声明 本人声明：所呈交的学位论文是本人在导师指导下进行的研究工 作及取得的研究成果。据我所知，除了文中特别加以标注和致谢的地 方外，本论文不包含其他人已经发表或撰写过的研究成果，也不包含 为获得西北大学或其它教育机构的学位或证书而使用过的材料。与我 一同工作的同志对本研究所做的任何贡献均已在论文中作了明确的 说明并表示谢意。 学位论文作者签名：弓攀- 阜 知j 年i 月j ，日 1 导论 1 1 选题背景 2 0 0 4 年上半年，中国金融领域的风云人物非国家审计署审计长 李金华莫属。6 月2 3 日，李金华向全国人大常委会作了关于2 0 0 3 年度中央预算执行和其他财政收支的审计工作报告，报告甫一公布， 就在社会上引起强烈反响，旋即刮起一场席卷全国的审计风暴。正是 通过这一报告，冯明昌、姚康达一个个金融大犯的名字进入人们 的视线；正是通过这一报告，南海华光7 4 2 1 亿元骗贷大案、工商银 行上海外高桥支行姚康达7 1 4 1 万元个人住房贷款案、交通银行锦州 分行2 2i 亿元不良贷款核销案一起起令人触目凉心的金融大案 被公之于众；正是通过这一报告，虚假个人消费贷款、关联企业骗贷、 票据诈骗、内外勾结一桩桩变化多端的作案手法被揭穿于世人面 前。更为主要的是，审计报告所揭示的案件仅为冰山一角，远未揭示 出我国银行业在这方面的巨大风险隐患。因为，我们还未忘记王雪冰、 刘金宝等一批银行高官黯然离职的情形，却又传来中银香港朱志、丁 燕生落马的消息；我们尚未摆脱2 0 0 2 年中信实业银行3 7 亿元票据 骗贷大案给银行带来的阴影，却又遭受周正毅数十亿元贷款的困扰， 进而又深陷德隆神话破灭的阴霾。类似的案件还有很多，足见此类风 险之巨。不过，这些还都是表面现象。根据巴塞尔委员会关于操作风 险的界定，以上案件均属于操作风险的范畴。换句话说，中国银行业 面临的操作风险正在逐渐显现，且严重程度令人担忧。也正是这些金 融案件的曝光，才使得中国的金融行业尤其是银行业将银行内部的操 作风险管理提高到了前所未有的高度。 1 2 选题意义 本文选取西安市商业银行的外汇业务作为研究对象，通过对这一 个体在操作风险管理方面存在问题的揭示、分析，最终以巴塞尔委员 会提出的较为完善的银行操作风险管理体系框架为依据，总结出西安 市商业银行如何在执行其扭转性业务发展战略的同时，加强外汇业务 操作风险管理的一系列措施。 这一研究题目是在商业银行操作风险问题受到社会广泛关注的 大背景下，针对国内中小金融机构操作风险管理理念以及经验都严重 匮乏的实际情况而确定的。通过本文的研究，可以部分揭示出国内银 行业，尤其是地方性的中、小金融机构目前在外汇业务操作风险管理 方面存在的现实问题，可以清楚地看到其距离规范的管理模式尚存在 的巨大差距，而文章中所提出的西安市商业银行在拓展外汇业务的同 时，加强其操作风险管理的各项措施也同样适用于其他地方性的城市 商业银行，解决的是城市商业银行这一群体中普遍存在的一个问题， 具体措施具有一定的可借鉴性。 1 3 解决问题 本文通过分析主要解决了两个方面的问题。 第一，本文通过对西安市商业银行外汇业务面临的内外部环境的 分析，确定了在其下一步的业务发展中应该采用扭转性的业务经营战 略，扬长避短，加大业务拓展力度。 第二，在明确了外汇业务发展战略和现存问题的基础上，本文总 结出西安市商业银行在大力拓展外汇业务的同时加强操作风险管理 的若干项具体措施。 1 4 论文结构 本文从介绍国内外银行业对自身操作风险管理进行研究的成果 入手，先后介绍了目前被公认的关于操作风险的定义、操作风险与银 行其他类型风险的关系、操作风险未来的发展趋势以及操作风险管理 现阶段在我国国内监管部门及中国银行的实践情况，通过这一部分的 介绍使读者对银行操作风险有一个初步的印象。 文章的第二部分主要是对西安市商业银行外汇业务所处的业务 环境进行分析，通过分析结果首先确定其业务发展战略，同时总结出 目前在操作风险管理上存在的问题。 第三部分是本论文的主要部分，它是在上一部分分析得出西安市 商业银行应该采取扭转型战略大力拓展外汇业务的基础上，先阐述采 用扭转型战略大力拓展外汇业务与进行风险控制之间的关系，然后简 单介绍了巴塞尔委员会提出的风险管理框架，明确了解决现存问题的 基本思路是以国内银行业的世纪发展状况为出发点，以巴塞尔协议提 出的管理框架为最终发展目标，进而总结出西安市商业银行在外汇业 务的操作风险管理方面需要采取的改进措施。 困 图1 1 论文结构目 1 5 研究方法 本论文的研究对象是西安市商业银行外汇业务，并在外汇业务所 涉及的众多管理问题中选取有关操作风险的管理问题作为研究样本。 分析过程中，本文主要使用了s w o t 分析法和比较论证的方法。 s w o t 分析法：用来对西安市商业银行外汇业务的经营环境进行 分析，以此来确定下一步的业务发展战略。 比较分析法：文章中大量的使用到比较分析法，通过与同业或有 关管理规定的比较分析，找出西安市商业银行在操作风险管理方面目 前存在的差距，最终提出解决方法。 2 国内外操作风险管理研究 2 1 国外银行业操作风险管理研究现状 根据国际银行业目前关于银行操作风险管理的相关研究，我们从 操作风险的定义、巴塞尔委员会的研究、操作风险与其它风险的区别 与联系以及操作风险管理未来的发展趋势等四个方面进行介绍。 2 1 1 国外银行业关于操作风险的定义 国际银行业的风险管理实践表明，有什么样的风险认识，就会有 什么样的风险管理水平。因此，对操作风险进行准确、合理界定是建 立完善、有效的操作风险管理体系的前提和基础。 国际上关于操作风险的界定可以归纳为三种观点“”： 广义的操作风险观念：把市场风险和信用风险以外的所有风险都 视为操作风险。 狭义的操作风险观念：只有金融机构中与运营部门有关的风险才 视为操作风险，即由于控制、系统及运营过程中的错误或疏忽而可能 引致潜在损失的风险。 显然，广义观念和狭义概念均不利于操作风险管理工作的开展。 广泛的内涵往往使得人们很难对其进行准确计量，而狭义的概念往往 会因不能覆盖所有操作风险而使银行遭到一些意想不到的损失，比如 偶尔发生的停电也会使银行产生极大的损失。因此，越来越多的人倾 向于接受介于广义和狭义之间的操作风险概念。 介于广义与狭义之间的操作风险观念：这种界定首先区分了可控 制事件和由于外部实体如监管机构、竞争对手的影响而难以控制的事 件，进而将可控制事件的风险定义为操作风险。其中最具代表性的是 巴塞尔委员会和国际清算银行的界定，尽管两者对于操作风险定义的 描述不尽相同，但对于操作风险涵盖范围的确定却是完全一致的。根 据2 0 0 4 年通过的巴塞尔新资本协议，操作风险是由于不完善或失 灵的内部程序、人员和系统或外部事件导致损失的风险。也就是说操 作风险可以分为4 类1 ： 人员因素引起的操作风险：包括操作事物、违法行为( 员工内部 欺诈、内外勾结) 、违反用工法、关键人员流失等情况。 流程因素引起的操作风险：分为流程设计不合理和流程执行不严 格两种情况。 系统因素引起的操作风险：含系统失灵和系统漏洞两种情况。 外部事件引起的操作风险：主要是外物欺诈、突发事件以及银行 经营环境的不利变化等情况。 2 1 2 巴塞尔委员会对银行操作风险的研究 巴塞尔委员会于2 0 0 2 年6 月开始，进行了“操作风险量化影响 度的调查”( q i s 2 ) ，8 9 家银行提交了数据，是2 0 0 1 年( q i s l ) 3 0 家银行的近3 倍，8 9 家银行提供的组合数据涵盖了逾4 ，7 0 0 0 个损失 事件。统计结果如下n ”： 表2 一l8 9 家银行2 0 0 2 年操作风险损失事件数目 损失事件数目银行数目全面综合信息部分综合信息未提供信息 o 一5 02 71 241 1 5 1 1 0 08503 1 0 1 2 0 01 4626 2 0 l 一5 0 01 742l l 5 0 1 1 0 0 01 4329 1 0 0 l 一2 0 0 03oo3 2 0 0 152l2 未按业务部门提供信息1o o1 合计8 93 21 14 6 表2 - 28 9 家银行2 0 0 2 年操作风险损失事件与损失金额的分布 单什损火金额损失事件数目损失事件产生金额( 单位：千欧元) 数目比例( )总金额比例( ) o 1 03 1 30 7 01 9 3 4o 0 2 1 0 5 03 6 7 4 57 7 77 2 0 4 8 99 2 0 5 0 l o o4 7 1 9l o o3 2 4 7 8 34 2 0 l o o 一5 0 04 2 1 78 9 08 4 7 6 4 51 0 9 5 0 0 一1 0 0 05 6 31 2 03 8 7 8 1 85 0 0 1 0 0 0 一1 0 0 0 06 1 91 3 01 7 4 8 7 5 22 2 4 1 0 0 0 09 3o 2 03 7 6 4 1 0 44 8 3 合计4 7 2 6 91 0 0 07 7 9 5 5 2 51 0 0 o 由表2 1 可以看到，提交信息的8 9 家银行发生的损失事件数目 相差悬殊，从仅发生1 件到超过2 0 0 0 件。超过一半的银行( 8 9 家中 的4 9 家) 损失事件数目在2 0 0 件以下，其中2 7 家银行少于5 0 件。 表2 2 中单个事件损失金额在1 0 一5 0 千欧元区间内损失事件数目最 多，占到了7 7 7 。给银行造成损失最严重的损失事件数目却是比重 最小的部分，其数目9 3 件仅占比0 2 0 ，但其产生的损失金额却占 到了全部损失金额的4 8 3 。这充分显示了相对于市场风险、信用风 险，操作风险发生频率低、但是一旦发生就会造成极大的损失，甚至 危及到银行的存亡的特点。 2 1 3 操作风险与银行其他风险的区别与联系 按照巴塞尔协议对银行风险的划分，目前银行面临的风险主要分 为信用风险、市场风险和操作风险三大部分。从风险管理的历史发展 进程来看，操作风险是在2 0 世纪9 0 年代发生一系列重大事件的背景 下开始受到重视，市场风险、信用风险则由于跟操作风险的性质不同， 较早地受到重视，并且现在已经逐渐成熟，而操作风险则是刚刚起步， 许多问题都有待解决。 ( 1 ) 操作风险与市场风险、信用风险具有的显著区别可以通过 下表得以体现。 表2 - 3 操作风险与市场风险、信用风险的区别 操作风险市场风险和信用风险 发展阶段 起始阶段比较成熟 与整竹嘲暂i 体系有关，只要有员仅与特定条件如：市场变化、交 定义 工、系统南簦 q 町锗阿能发生易对手等因素有关 其损失可能对一个银行造市场风险自嘬 a 员失5 髓鹾纽菜碲场 风险产生后的损失程度成致命打击所投 的全静资金；信用风险的髟邻月 度是觅黝 损火计量直接损失加间接损失直接损失 风险计量数据有效数据较少数据库相对完整 与企业员j ：的关系与每一个员工有关关系不大 ( 2 ) 除了以上区别外，操作风险与市场风险、信用风险又具有 密切的联系。 1 ) 操作风险与市场风险、信用风险都属于机构全面风险管理框 架下的部分，它们连同其它风险共同构成了完整意义上的全面风险管 理。为了建立起真正意义上的全面风险管理，操作风险在处理结果上 应能够同市场风险和信用风险的处理结果建立联系。 2 ) 在风险管理原则与策略方面，很多方面是通用的。例如经济 定价模型( e c o n o m i cp r i c i n gm o d e l s ) 、情景分析、期望损失模型、 因素驱动模型( f a c t o r - d e r i v e dm o d e l s ) 等。 3 ) 操作风险与市场风险、信用风险在一定条件下难以区分，相 互交织在一起。由操作风险可能导致市场风险、信用风险；市场风险、 信用风险则可以反映出一个机构在操作风险管理上存在缺陷。 4 ) 操作风险管理、市场风险管理与信用风险管理的侧重点不同， 可以在一定程度上弥补相互之间的不足。例如，信用风险管理的很多 模型就借鉴了市场风险管理的方法和理论。 2 1 4 操作风险管理的发展趋势 ( 1 ) 银行面临的风险中操作风险的比例将会增加。市场风险管 理、信用风险管理都已经有了较为成熟的模型和技术，使用复杂的金 融衍生产品、先进的数量模型、更为高科技化的交易方式可以在很大 程度上降低市场风险和信用风险。但是这些措施的使用往往会增加银 行面临的操作风险。 ( 2 ) 越来越多的银行将会致力于开发内部的操作风险管理框 架。这种情况的出现一方面是由于操作风险的地位日益重要，已经成 为风险管理中的重点，另一方面则是来自于监管机构的压力。巴塞尔 新协议在资本充足率的定义中已经纳入了操作风险，要求企业度量操 作风险并为其分配资本金。 ( 3 ) 很多的银行将使用内部度量方法来确定资本金。如果银行 开发了具有监管机构认可的内部度量方法，那么可以使用它来确定自 己的资本金，最低可以达到使用b a s e l 协议中标准方法的7 5 。因此 一个良好的内部度量方法将会降低银行的资本需求，从而降低银行的 资金成本，增强其竞争力。 ( 4 ) 成熟的度量模型将是定性分析与定量计算的结合。度量模 型的发展可能会按照这样一种顺序：首先银行使用定性风险评估的办 法来确定银行目前所面临的操作风险包括哪些、这些风险的重要程 度；然后，银行为每一类操作风险选取指标，开始持续对风险进行监 测，同时收集建立模型所需要的数据；最后，将定性分析、风险指标、 数量模型相结合，以得到一个可以用于资本分配的度量模型。 ( 5 ) 由于单个银行的损失事件的记录并不充足，因此无法进行 很好的统计分析。所以，很可能会出现同行业内的银行之间共同分享 历史数据记录，或者由监管机构负责建立一个中央数据库以分类统计 损失事件，提供统计结果供银行使用。 2 2 国内操作风险管理研究现状 2 2 1 国内银行监管部门对操作风险的研究现状 如果说，国际商业银行在操作风险管理方面尚处于初级阶段，那 么我国商业银行的操作风险管理更是处于初级阶段之初级阶段。在国 际银行业以及监管机构全面加强银行操作风险管理的大环境下，虽然 中国银监会先后翻译并公布了巴塞尔新资本协议第三次征求意见稿， 号召国内银行业研究、学习新的协议精神，尽快向巴塞尔新协议标准 靠拢，但是考虑到目前国内商业银行资本充足率、信息披露及风险管 理处境，全面实施新资本协议尚存在巨大的困难。 操作风险管理是一个非线形的过程，正因为操作风险具有的独特 性，短时间内难以用实证办法准确计量，通常是采用自我评估和主要 风险指标管理的方法。因此，在完善监管的过程中，国际监管组织和 银行监管当局高度重视风险管理规章制度建设工作，始终将研究总结 良好经验，督促、指导商业银行建立规范化、标准化管理制度作为完 善监管的重要任务。银监会成立以来，高度重视规章制度建设，针对 当前存在的管理薄弱环节，及时发布关于加大防范操作风险工作力 度的通知，提出防范操作风险“十三条措施”，发布商业银行授 信工作尽职指引、商业银行内控评价试行方法等多项风险管理指 引和指导性文件，提示风险要点和管理重点，规范商业银行业务经营 管理行为，对有效督促、指导商业银行监控和改正缺陷起到良好效果。 2 2 2 中国银行建立操作风险管理体系案例 目前，尽管国内商业银行业务复杂程度不高，但由于缺乏相应的 规章制度、缺乏有效的内控机制及监管，对操作风险认识十分缺乏， 国内银行业的操作风险也十分严重。如中行广东开平分行事件造成 4 83 亿美元巨额亏损；还有张恩照事件、刘金宝事件等无不是银 行操作风险的结果。也正是针对国内银行的操作风险，无论是四大国 有银行还是股份制银行纷纷在采取不同的方式，制定制度与规则，优 化业务流程和风险管理模式，加强内外部审计等方式来加强操作风险 的量化与管理。如建行内审制度的改革、工行内部评级法的确立等都 意识到了操作风险的重要性。以中国银行为例，作为中国银行业的代 表，不仅在业务领域占有市场的绝大部分比重，如今在操作风险管理 体系的建立方面，也同样走在了中国银行业的最前端。面对近年来内 部发生的多起金融案件，2 0 0 5 年中国银行将加强内部风险管理作为 其上市重组的重头戏。 到目前为止，中行首先在重组中已经调整了风险管理组织架构， 实施风险政策分层管理，将风险管理政策分为董事会、管理层、业务 操作层面分别管理，不同层次的授信政策有相应的批准程序。其中风 险政策委员会为董事会的下设机构，负责审定重大风险管理政策制 度，并监督执行；第二，对现有的风险管理政策制度进行集中清理， 确定风险管理的政策制度框架、管理流程；第三，整合业务流程，加 强风险集中管理。中后台支持系统趋于集中，基层行则更集中经理进 行营销啪。第四，在资金业务方面，中国银行借助风险管理与监控系 统，形成了交易、风险监控、清算的自动化与一体化。目前利用各种 数量化模型，风险实时监控的手段由简单发展到复杂，形成了以风险 价值为主，压力测试、情景分析、单个基点变动估值等一系列工具为 辅的风险评估体系，可以随时为决策层和投资经理提供多层次、多角 度、全方位的风险管理数据与分析，从而强有力的支持了投资决策以 及日常经营管理。 2 3 国内外操作风险管理研究评述 自从操作风险被金融界提高到与市场风险和信用风险同样的高 度进行广泛研究以来，各类有关操作风险的文章频频出现在金融管理 类的报刊杂志上。但是截至目前，国外的研究主要侧重于对风险测量 工具的研究，如纽约联邦储备银行外汇委员会于2 0 0 4 年1 1 月发布了 外汇操作风险管理，列举了一系列有关外汇操作风险管理的最佳 做法，主要介绍了市场实践的最新进展2 0 1 0 而其中数据模型的建立 方法又占有绝大部分的比重。尽管如此，这些测量工具也并未在国外 的银行业中得到普及，目前只是极少数在风险管理方面发展较快的带 有投行性质的全球性大银行，建立了自己的风险管理体系，使用了部 分的风险测量工具。总体而言，国外银行业对操作风险管理的研究更 侧重于实践操作部分， 在我国国内，银行业还未全面引入操作风险概念，对操作风险尚 未有一个全面、系统的认识。在此情况下，无论是在操作风险管理理 念，还是操作风险管理框架，抑或是操作风险管理手段上，均存在很 大缺陷。目前国内专门论述操作风险的书并不多，就是这为数不多的 书还全部翻译自国外，没有一本对中国的情况进行考虑，更没有结合 中国银行业的实际情况进行分析。显然，这与目前国内银行业对操作 风险知识的强烈渴求是不相匹配的。这些书对处于特殊国情下的国内 商业银行的实际指导意义也因此而大打折扣。因此国内操作风险的研 究现阶段还停留在对操作风险的认识和操作风险管理理念的建立方 面。研究人员认识到目前国内商业银行在操作风险管理方面存在大量 漏洞，其背后的原因也与中国银行业特有的行业背景有着千丝万缕的 联系，但是所有的研究都是从一个相对宏观的角度对问题进行揭示， 对各类不同性质的银行由于其特性造成的操作风险并没有进行深入 的研究。在风险测量工具方面也停留在初步的理论探讨阶段。 3 西安市商业银行外汇业务操作风险管理现状及分析 3 1 西安市商业银行基本情况介绍 西安市商业银行成立于1 9 9 7 年，是西安市人民政府控股，由国 有股、法人股和众多个人股共同组成的地方性股份制商业银行，总股 本1 0 7 亿元人民币，其中：国有股9 6 0 0 万元，城镇集体资本金5 4 4 l 万元， 法人股6 9 8 亿元，个人股1 7 1 亿元夕 资股5 4 0 0 万元。西安市政府为 第大股东。西安商行总部目前设2 0 个部、室、中心，营业网点1 1 5 个，在岗员工2 1 3 9 人，全行实行“一级法人、统一管理、分级负责” 的扁平化管理模式。截止2 0 0 4 年底，全行各项存款余额达2 2 9 亿元， 比建行初期增加1 7 1 亿元，增加2 8 4 8 3 ，年平均递增4 2 ；各项 贷款余额1 6 7 亿元，比建行初期增加1 4 0 亿元，增加5 1 8 5 ，年平 均递增7 4 ；资产总额达2 5 3 亿元，比建行初期增加1 8 4 亿元，增 长2 6 7 ，年平均递增3 8 ；资本充足率达到5 1 9 ，累计实现利润 1 3 亿元。在银行家杂志暨中国商业银行竞争力“研究中心”于 2 0 0 5 年3 月1 2 日在北京发布的2 0 0 3 2 0 0 4 年度中国商业银行综合 竞争力排名榜单中，西安市商业银行在全国1 1 2 家城市商业银行中， 综合竞争力排名第9 位，市场规模排名第1 2 位。 3 2s w o t 环境分析及业务经营策略的选择 3 2 1 西安市商业银行外汇业务内部环境分析 ( 1 ) 竞争优势 内部环境因素包括优势因素和弱点因素，它们是组织在其发展中 自身存在的积极和消极的因素，属主动因素，一般归类为相对微观的 如管理的，经营的，人力资源的等不同范畴。竞争优势是指一个企业 超越其他竞争对手的能力，或者指公司所特有的能提高公司竞争力的 东西。一般从6 个方面对企业的竞争优势进行分析“1 。 表3 - i企业竞争优势要素 分析要素具体内容 独特的生产技术+ ，低成本生产方法，领先的革新能力，雄厚 1 、技术能力优势的技术实力，完善的质量控制体系，丰富的营销经验，上乘的 客户服务等 先进的生产流水线，现代化设备+ ，丰富的资源储存，充足的 2 、有形资产优势 资金，完备的资料信息等 3 、无形资产优势优秀的品牌形象，良好的商业信用，积极进取的企业文化+ 4 、人力资源优势关键领域拥有专长的职员+ ，很强的组织学习能力，丰富的经 验 5 、组织体系优势高质量的控制体系+ ，完善的信息管理系统，忠诚的客户群+ 等 l 。、竞争能力优势 产品开发周期短，强大的经营网络，对市场环境变化的灵敏 反应，与供应商良好的伙伴关系，市场份额的领导地位等 根据上表中6 个方面的考察内容，结合银行业的性质和业务特 点，我们选取其中的1 0 个考察点( 在内容名称后以“水”进行标识， 其中每个考察点的权数均为1 0 ，本项考察总得分1 0 0 ) 对西安市商 业银行外汇业务的竞争优势加以分析。通过逐项的衡量我们得出，在 西安市商业银行目前的外汇业务经营中，具有的显著业务优势是： 1 ) 在西安市场拥有独特的业务技术 由于外汇业务的特殊性，银行之间的资金往来不是像人民币资金 那样通过由人民银行充当的清算中介进行交换、传递的。其资金往来 绝大多数发生在跨国的银行之间，因此在开办外汇业务的银行，都必 须安装环球金融电讯系统( s w i f t ) 用来进行客户资金、银行自有资 金的调拨。在该系统中，世界上的任何一个银行都只能拥有一个系统 代码，因此对于国内各类全国性的银行，其分支机构的资金往来则必 须通过其总行的中转。而西安市商业银行，虽然其资产规模、业务规 模不大，但因其是一级的法人机构，所以在s w i f t 系统中有自己的代 码，可以直接与世界各地的银行进行资金往来，无需任何中转。在这 一方面，西安的外汇业务市场上的其他银行无法与其相比。这一业务 优势主要体现在资金划转的线路缩短、中转银行减少，从而提高了汇 款业务的速度，减少了客户为中转银行支付的各项费用。 下面我们以一笔境外客户的汇入汇款为例，以线路图的方式来反 映两种资金划转方式的差别。 圈呕 境 内 客 户 图3 - i 汇入汇款线路图 2 ) 对市场环境变化的反应相对比较灵敏 从西安市商业银行的企业性质上我们不难看出，作为地方性的股 份制商业银行，地方财政是其最大股东，因此其经营的地理区域仅限 于西安市辖内的九区四县。这样的经营管理范围，与全国性的国有商 业银行和股份制商业银行相比已经非常集中，加之其整体规模有限， 所有的经营网点在同一行政区域内，不存在地域上的分散性和差异 性，因此对市场环境中发生的任何变化，都能及时地做出相应反应， 从上至下的政策传递速度也较其他银行迅速。 由于在l o 个竞争优势考察点中西安市商业银行的外汇业务只具 备其中的2 项，因此，在这一部分的得分为2 0 。且不具备的其他8 项考察点自然而然成为其竞争劣势，在下一部分进行讨论。 ( 2 ) 竞争劣势 竞争劣势是指某种企业缺少或做得不好的东西，或指某种会使企 业处于劣势的条件。通过上一部分竞争优势的分析，我们将西安市商 业银行外汇业务目前处于竞争劣势的8 个考察点，总结归纳为六个方 面的内容进行逐项分析。 1 ) 客户资源 圈圈 西安市商业银行的外汇业务正式开办于2 0 0 2 年1 0 月2 4 日，到 目前为止也仅有不到三年的时间。这样的业务资历无论是与中国银行 几十年的外汇专业银行身份相比，还是与各股份制商业银行遍布全国 的经营网络相比，都是名副其实的市场新进入者。在加之其总体规模 小，业务覆盖面小，所以在外汇业务方面，西安市商业银行还未创立 起自己的品牌形象，不仅客户的认知度低，就连银行同业之间的认可 度也还处于培育阶段。 2 ) 市场份额 截至2 0 0 4 年底，西安辖区内可办理外汇业务的银行共有1 3 家， 分别为：交通银行西安分行、招商银行西安分行、农业银行陕西省分 行、建设银行陕西省分行、东亚银行西安分行、光大银行西安分行、 上海浦东发展银行西安分行、西安市商业银行、中信实业银行西安分 行、华夏银行西安分行、中国银行陕西省分行、民生银行西安分行和 工商银行陕西省分行。在这样相对激烈的竞争环境中西安市商业银行 究竟占有怎样的市场份额，我们通过外汇业务中具有代表性的外汇存 款和国际结算量两项指标，以西安市银行同业协会提供的统计数字加 以说明： 图3 - 22 0 0 4 年1 2 月西安市外汇存款分布图 图3 - 32 0 0 4 年1 2 月西安市国际结算量分布图 ( 数据来源：西安市银行同业协会关于2 0 0 4 年四季度外汇业务统计 情况通报，详见附录) 由上面两幅图我们可以看到，西安市商业银行目前在西安市外汇 业务市场上的市场份额非常小，还不具备与其他银行竞争的实力。 3 ) 操作风险控制体系 现代商业银行发展的实践证明：风险控制和商业银行自身发展密 不可分。控制风险、减少风险正是为了商业银行自身更好的发展。目 前我国商业银行建立一个健康、稳健的风险控制体系已是迫在眉睫。 具体说来，主要包括建立完善、垂直的风险控制机构体系；保持风险 控制的独立性；建立相应的风险控制指标体系；建立健全各项风险控 制的规章制度；建立合适的风险控制的奖惩制度；建立独特的风险文 化几大部分。但是考虑到外汇业务操作风险的特殊性，结合西安市商 业银行的现实情况，我们从外汇业务的管理结构以及外汇业务的业务 流程两个方面对其不足之处加以说明。 第一、管理结构 西安市商业银行现有经营支行1 1 5 个，但是可以办理外汇业务的 只有高新路支行1 个，同时高新路支行兼任总部业务管理层面的国际 业务部的全部职责。在办理日常业务、拓展市场的同时，还担负有与 监管部门协调沟通、制定外汇业务各项规章制度以及外汇业务在全行 推广等多项任务。 f 股东大会 i i l l 监事会 l 董事会 l 舱事会办公室 lj 行长 jl 肇事会办公室、研究发展部 副行长 2 0 个部、室、中心( 含国际业务部) n 5 个经营支行( 含高新路支行) 图3 4 西安市两业银行组织机构图 由组织结构图我们可以看到，在西安市商业银行的外汇业务方 面，高新路支行既是业务管理部门，又是业务经营部门；既是规章制 度、业务流程等内控制度的制定者，同时也是这些制度的执行者，再 加上缺乏有效的业务监控，其中隐藏不少的操作风险隐患在所难免。 第二、业务流程 在银行众多的外汇业务产品中，最能够体现业务流程对操作风险 管理重要性的业务品种非外汇交易类莫属。而对于此类业务，最重要 的环节之一就是交易流程的完善和有效。值得一提的是，这不单纯指 设立个风险管理部门而已，而是设立一个控制体系，协调各个相关 部门之间的合作关系，并保证这个控制体系能够运作良好，相关部门 共同确保银行所控制的风险在可承受范围之内“。 外汇交易类业务中通常所说的前台、中台和后台，即银行的交易 部门、风险监督部门和交易清算部门。然而，单有这三个部门还是不 够的，许多银行还单独设立了风险额度部门，管理各种不同类型的风 险额度的批准和更新。有一点需要特别指出的是，前台、中台和后台 应该是三个完全独立的部门，应该向三个相互独立的主管部门负责， 以确保风险控制的真正实施。但是在西安市商业银行的外汇业务中， 外汇交易完全由其下属的资金科完成，在没有风险额度、交易额度的 情况下，前、中、后台业务由两名交易员相互复核后即可完成。这其 中的差距不言而喻。 另外，在西安市商业银行外汇交易业务中，后台的日常业务主要 在于根据前台交易成交时与交易对手确定的收付款路线进行收付款。 如果发生后台收付款路线错误，将可能导致境外账户透支而赔付利息 或支付调账费用。此外，后台操作风险还包括客户交易起息日当日账 户余额不足致使银行垫付资金等风险。但是对此类业务人员操作不当 而导致的风险目前后台主要依靠人工处理，手工操作过多，缺乏系统 支持。在外汇业务发展迅速，金融产品不断创新，衍生产品得以广泛 应用的大趋势下，这一问题显得尤为突出。 4 ) 业务设备 在业务设备方面，由于涉及多个业务门类，因此我们通过与上海 银行的外汇业务设备情况进行比较，来说明西安市商业银行目前所处 的劣势。 袭3 - 2 外汇业务设备清单 设备名称上海银行西安市商业银行 外汇业务综合系统有正在开发 外汇交易信息终端 4 台1 台 外汇交易终端 2 台 无 电话交易系统易特威电话交易系统无 中台风险控制系统路透k o n d o r +无 后台清算系统路透k + t p无 除了上述各项业务设备配备已经比较完善外，上海银行目前已经 实现了前、中、后台的自动连接，以及数据的自动导入，下一步他们 将着手实现外汇业务的完全直通车。相比之下，西安市商业银行离完 善的风险控制系统所要达到的标准还有很长的路要走| 2 2 1 。 5 ) 从业人员 截至目前，西安市商业银行的所有外汇业务都集中在高新路支行 办理。该支行现有员工2 4 人，其中研究生4 人，大学本科毕业1 6 人。 尽管该支行本科以上人员占比超过8 0 ，但是在西安市商业银行外汇 业务开办之前就具有外汇业务从业经验的却没有一个人。因此对西安 市商业银行的外汇业务而言，目前还不具有经验丰富的人员，在人力 资源上依然处于劣势。 6 ) 产品开发 受到外汇业务开办时间短、从业人员经验缺乏、硬件设备不完善 等条件的影响，西安市商业银行目前的新产品研发能力相当薄弱，不 具备推出在业务品种上推陈出新、能够有效控制各类风险，且在产品 价格上具有市场竞争力的产品的能力。现阶段的# i - ，e 业务还主要集中 在完善业务品种，缩小与市场上其他竞争对手差距的追赶阶段。 从另一个角度讲，随着国内银行业# l , t e 业务的整体