（工商管理专业论文）Tax+Planning+for+Real+Estate+Development+Companies——An+Example+from+ABC+Company.pdf

论文原创性声明 本人郑重声明：所呈交的学位论文，是本人在导师的指导下， 独立进行研究工作所取得的成果。除文中已经注明引用的内容外， 本论文不包含任何其他个人或集体已经发表或撰写过的作品成果。 对本文的研究作出重要贡献的个人和集体，均已在文中以明确方式 标明。本人完全意识到本声明的法律结果由本人承担。 学位论文作者签名： 日期：o 年6 j 为歹日 学位论文使用授权声明 本人完全了解中山大学有关保留、使用学位论文的规定，即： 学校有权保留学位论文并向国家主管部门或其指定机构送交论文的 电子版和纸质版，有权将学位论文用于非赢利目的的少量复制并允 许论文进入学校图书馆、院系资料室被查阅，有权将学位论文的内 容编入有关数据库进行检索，可以采用复印、缩印或其他方法保存 学位论文。 学位论文作者签名 聊虢亦 日期：。年o f 月纠日日期：，o 年心月钞日 t a b l eo fc o n t e n t t a b l eo fc o n t e n t l a b s t r a c t 2 c h a p t e rl ：p r e f i m i n a r y 3 1 1b a c k g r o u n do fs t u d y 3 1 2o b j e c t i v e so fs t u d y 3 1 3m e a n sa n dp r o c e d u r e so fs t u d y 4 1 4l i t e r a t u r er e v i e wa n da p p l i c a b l et h e o r y 5 c h a p t e r2 ：r e a le s t a t ei n d u s t r ye n v i r o n m e n ta n dc o m p a n yc h a r a c t e r i s t i c s 11 2 1c u r r e n tc o n d i t i o no fc h i n e s er e a l e s t a t ei n d u s t r y 1 2 2 2p r o p e r t ym a r k e ti ng u a n g z h o u ( 2 0 0 4 2 0 0 8 ) 1 4 2 3c h a r a c t e r i s t i c so fr e a le s t a t ed e v e l o p m e n tc o m p a n i e s 15 c h a p t e r 3 ：i n f l u e n c e so ft a x e s 1 7 3 1i m p a c to ft a x e so nr e a le s t a t ed e v e l o p m e n tc o m p a n i e s 17 3 2i m p a c t so ft a x e so ng o v e r n m e n t 2 0 c h a p t e r4 ：s t a g e so fr e a le s t a t ed e v e l o p m e n t a n da s s o c i a t e dt a x e s 2 4 4 1s t a g e so fr e a le s t a t ed e v e l o p m e n t 2 4 4 2t y p e so fa s s o c i a t e dt a x e s 3 3 4 3i n v o l v e dt a x e sa te a c hs t a g eo fr e a le s t a t ed e v e l o p m e n t 4 7 c h a p t e r5 ：t a xp l a n n i n gt e c h n i q u e sa n dp r e v e n t i o n 4 9 5 1t a xp l a n n i n gt e c h n i q u e s z 1 9 5 2g o v e r n m e n t a lp r e v e n t i o n 51 c h a p t e r6 ：a b cc o m p a n y t a xp l a n n i n g 5 6 6 1c a s ei n t r o d u c t i o n 5 6 6 2t a x e sw i t h o u tt a xm i t i g a t i o n 5 9 6 3t a x e sw i t ht a xm i t i g a t i o na n dr e s u l t s 6 7 c h a p t e r7 ：c o n c l u s i o n 7 4 r e f e r e n e e 7 8 a c k n o w l e d g e m e n t s 8 0 d e c l a r a t i o n 8l t a xp l a n n i n gf o rr e a le s t a t ed e v e l o p m e n t c o m p a n i e s a ne x a m p l ef r o ma b c c o m p a n y m a j o r ：i m b a m a j o rd e g r e ec a n d i d a t e ：t a n ，x u ef e n s u p e r v i s o r ：p r o f e s s o rl i a o ，j u n p i n g a b s t r a c t d u et ot h ed y n a m i cc h a n g e sa n dt h em a c r o e c o n o m i cc o n t r o lf r o mt h e g o v e r n m e n t st ot h er e a le s t a t ei n d u s t r yi nr e c e n ty e a r s ，t h ec h i n e s er e a le s t a t ei n d u s t r y i su n d e r g o i n gt h r o u g hat r e n di nw h i c ht h em a r k e tw i l lb er e f i n e da n dw i l lb e v e r t i c a l l yc o n f o r m e d i na d d i t i o n ，b e c a u s eo ft h ep a r t i c u l a r i t yo ft h ei n d u s t r y , t a x p a y m e n ta n dt a xm i t i g a t i o na s s o c i a t e dw i t ht h ei n d u s t r yh a sa l w a y sb e e nc o m p l i c a t e d i s s u e s r e a le s t a t ei n d u s t r yh a sd r a w nag r e a ta m o u n to fa t t e n t i o nf r o mt h es o c i e t y b e c a u s eo fi th u g ei m p a c t so np e o p l e sd a i l yl i v e s t h i sa t t e n t i o nm a i n l yf o c u s e so n t h ep r i c eo f p r o p e r t i e s ，t h ep r o f i tm a r g i no f r e a le s t a t ec o m p a n i e s ，a n dt a xm i t i g a t i o n , d o d g i n g ，a n de v a s i o np r o b l e m sr e l a t e dt ot h er e a le s t a t ei n d u s t r y t a xp l a n n i n ga n dm i t i g a t i o ni sat a xd e c i s i o nm a k i n gb e h a v i o rt h a tc o m p a n i e s e n g a g ei n t or e d u c et a xp a y m e n t sa n dt om a x i m i z ec o m p a n i e s e c o n o m i cr e t u r n s t h ep u r p o s eo ft a xp l a n n i n ga n dm i t i g a t i o ni st ol i g h t e nt h et a xb u r d e nw h i l ea v o i d i n g a n yv i o l a t i o nr i s ko fl a w sa n dr e g u l a t i o n s t a xp l a n n i n gi su s u a l l yd o n et h r o u g h a c t i v i t i e st h a ta r ea l l o w e dw i t h i nt h eb o u n d a r yo fl a w sa n dr e g u l a t i o n s ，s u c ha s w e l l p l a n n e do p e r a t i o n ,i n v e s t m e n t s ，f i n a n c e , t r a n s a c t i o n s ，a n ds o o n ri s i n d i v i d u a la n db u s i n e s sb e h a v i o rt ol o w e rt a xc o s t st oa c h i e v et h eg o a lo fp r o f i t m a x i m i z i n g c o m p a n i e ss h o u l dn o to n l ya d h e r et ol a w sa n dr e g u l a t i o n st of u l f i l l t l l e i ro b l i g a t i o n sa st a xp a y e r s ，b u ta l s on e e dt om a k eg o o du s eo ft h ep r e f e r e n t i a l p o l i c i e st ot a k et h ea v a i l a b l eo p p o r t u n i t i e so fm a x i m i z i n gv a l u e so ft h e i ro w n k e yw o r d s ：e n t e r p r i s e ，t a xp l a n n i n g , t a xm i t i g a t i o n , r i s k s ，i n f l u e n c e s 2 c h a p t e r1 ：p r e l i m i n a r y 1 1b a c k g r o u n do fs t u d y i nr e c e n ty e a r s ，t r e n d so fr e a le s t a t em a r k e th a v eb e c o m et h ef o c u sp o i n to fm o s t p e o p l e t h ec h i n e s er e a le s t a t ei n d u s t r yi sac o m p r e h e n s i v ei n d u s t r ya sw e l la sa l e a d i n gb a s i ci n d u s t r yt h a tc o n t r i b u t e sm a s s i v e l yi nt h eo v e r a l ln a t i o n a le c o n o m y i t a l s op r o m o t e se c o n o m i cg r o w t hg r e a t l y i ti su n d e r g o i n gat r e n di nw h i c ht h em a r k e t w i l lb er e f i n e da n dw i l lb ev e r t i c a l l yc o n f o r m e d t h ei n d u s t r yh a se x p e r i e n c e dr a p i d d e v e l o p m e n t ss i n c et h eh o u s i n gd i s t r i b u t i o nr e f o r mo f19 9 8 t h ed e v e l o p m e n to f r e a le s t a t eh a sw i d ee f f e c to l lm a n yo t h e ri n d u s t r i e s ，s u c ha sc o a l ，e l e c t r i c i t y , s t e e l ， f i n a n c e ，a n dt r a n s p o r t a t i o n f u r t h e r m o r e ，t h ei n c r e a s e i n p o p u l a t i o n a n dt h e a c c e l e r a t i o no fu r b a n i z a t i o n h a s s t r e n g t h e n e d t h e d g j dd e m a n df o rh o u s i n g d r a m a t i c a l l y t h i s l e a v e s h u g cm a r k e tv a c a n c y f o rr e a le s t a t e i n d u s t r y s d e v e l o p m e n ta n dg r o w t h t a x a t i o nl a w sa n dr e g u l a t i o n sh a v ec h a n g e da n dh a v eb e e ni m p r o v e da l o n gt h e d e v e l o p m e n to fr e a le s t a t ei n d u s t r y p r o c e s s e sa r ep e r f e c t e dc o n s t a n t l y t h e c o m b i n e de f f e c to ft h e s et w oi st h er e d u c t i o no fo p p o r t u n i t i e sf o rr e a le s t a t e d e v e l o p e r s lm a n i p u l a t i o no nc o n c r e t ep r a c t i c a l i t ya n de c o n o m i cr e t u r n s i na d d i t i o n , t a xp a y m e n t sa c c o u n tf o rm o r et h a n4 0 o fw h a td e v e l o p m e n tp r o j e c t sb r i n gt ot h e c o m p a n y a sar e s u l lr e a le s t a t ec o m p a n i e ss h o u l dn o to n l ya d h e r et ol a w sa n d r e g u l a t i o n st of u l f i l lm e i ro b l i g a t i o n sa st a xp a y e r s ，b u ta l s on e e dt om a k eg o o du s eo f t h ep r e f e r e n t i a lp o l i c i e st ot a k et h ea v a i l a b l eo p p o r t u n i t i e so fm a x i m i z i n gv a l u e so f t h e i ro w n 1 20 b j e c t i v e so fs t u d y t a xp a y m e n t sc o n t r i b u t eab u l kp a r tt ot h et o t a lr e a le s t a t ed e v e l o p m e n tc o s t s t a x # a r m i n g i sat a xd e c i s i o nm a k i n gb e h a v i o rt h a tc o m p a n i e se n g a g ei nt or e d u c e 3 t a xp a y m e n t sa n dm a x i m i z ec o m p a n i e s i n c o m e s t h ep u r p o s eo ft a xp l a n n i n gi st o l i g h t e ne n t e r p r i s e s t a xb u r d e nw h i l ea v o i d i n ga n yv i o l a t i o nr i s ko fl a w sa n d r e g u l a t i o n s t a xp l a n n i n gi su s u a l l yd o n et h r o u g ha c t i v i t i e st h a ta r ea l l o w e dw i t h i n t h eb o r d e ro fl a w sa n dr e g u l a t i o n s ，s u c ha sw e l l - p l a n n e do p e r a t i o n ，i n v e s t m e n t s ， f i n a n c e ，t r a n s a c t i o n s ，a n ds oo n i ti si n d i v i d u a la n db u s i n e s s si n s t i n c ta n d b e h a v i o rt ol o w e rt a xc o s t s c o m p a n i e sa r er e q u i r e db yl a w sa n dr e g u l a t i o n st o f u l f i l lt h e i ro b l i g a t i o n sa st a xp a y e r s ，b u tt h e yc a na l s ou t i l i z ea n dm a k eg o o d e m p l o y m e n to fp r e f e r e n t i a lp o l i c i e st ot a k et h ea v a i l a b l eo p p o r t u n i t i e st oa c h i e v et h e g o a lo fm a x i m i z i n gr e t u r n s t h eo b j e c t i v eo f t h i ss t u d yi st oi l l u s t r a t et h ep r o c e s s e so f r e a le s t a t ed e v e l o p m e n t a n da l lt h et a x e st h a ta r ei n v o l v e dw i t he a c hs t a g e f u r t h e rm o r e ，t h i ss t u d yw i l la l s o s h o wt h ea v a i l a b l em e a n sa n dp r o c e d u r e so ft a xp l a n n i n ga n dm i t i g a t i o nf o rr e a l e s t a t ec o m p a n i e st om a n i p u l a t ea l o n gt h ep r o c e s s e so fd e v e l o p m e n t t h r o u g ht h e t h e s ep r o c e s s e sa n ds t u d i e s t h i sp a p e rw i l lc o m eu pw i ms e v e r a lp r a c t i c a lt e c h n i q u e s f o rm a n a g e m e n to fc o m p a n i e st oc h o o s ef r o mb a s e do nt h e i ro w nc h a r a c t e r i s t i c so f t h e i rd e v d o p m e n tp r o j e c t s 1 3m e a n sa n dp r o c e d u r e so fs t u d y t h es t u d yw i l lt a k ec o n s i d e r a t i o no fb o t ht h ec u r r e n tr e a le s t a t ei n d u s t r y e n v i r o n m e n ta n dt a xl a w sa n dr e g u l a t i o n s i tw i l la l s oc o m b i n ear e a lc a s e ，a b c c o m p a n y shp r o j e c t ，t os h o wh o wt a xp l a n n i n ga n dm i t i g a t i o ni n f l u e n c ea c o m p a n y so p e r a t i o na n dp r o f i t a b i l i t y t h es t u d yw i l lt a k ec o n s i d e r a t i o no fa b c c o m p a n y so w nc h a r a c t e r i s t i c s a n du n i q u e n e s s 鹪w e l l 懿t h eb r o a di n d u s t r y e n v i r o n m e n t q u a n t i t a t i v ea n a l y s i si sa l s oe m p l o y e di nt h i ss t u d yt os e eh o wr e a l e s t a t ec o m p a n i e sc a nm a n i p u l a t ec u r r e n tt a xl a w sa n dr e g u l a t i o n sa n dp r e f e r e n t i a l p o l i c i e st oa c h i e v em e i rt a r g e t s t h ed o c u m e n t a r yo v e r v i e wo ft h i ss t u d yi sc o n s i s t e do ft e c h n i q u e sw h i c ha r e u t i l i z e db yc o m p a n i e si nt a xp l a n n i n ga n dm i t i g a t i o n , a n dp r e v e n t i o nm e a n st h a ta r e 4 a v a i l a b l et og o v e r n m e n ti no r d e rt ol i m i tt a xe v a s i o na n dm i t i g a t i o n t h i ss t u d yw i l l a l s oe x a m i n et h eu s a g ea n dt h ee f f e c t i v e n e s so ft h e s et e c h n i q u e st h r o u g ht h er e a lc a s e t h i ss t u d yw i l lf i r s ti l l u s t r a t et h ec u r r e n ti n d u s t r yc i r c u m s t a n c e ，s t a g e so fr e a l e s t a t ed e v e l o p m e n t ，t y p e so ft a x e sa s s o c i a t e dw i t he a c hp h a s eo fr e a le s t a t e d e v e l o p m e n t ，a n dl a s t l yw i l ls h o wh o wa b cc o m p a n yc a ne m p l o yt h et e c h n i q u e so f t a xp l a n n i n ga n dm i t i g a t i o ni ni t so p e r a t i o no fhp r o j e c t 1 4l i t e r a t u r er e v i e wa n da p p l i c a b l et h e o r y l i t e r a t u r ele v i e w t h eh i s t o r yo ft a xp l a n n i n gc a nb et r a c e db a c kt ot h e19 t hc e n t u r yi nw h i c ht h e s o c i a ls t a t u so ft a xs p e c i a l i s t sw h od i dc o n s u l t a t i o no nt a xm a n a g e m e n ts t a r t e dt or i s e g r a d u a l l y a st i m ep a s s e sb y , t h ep o p u l a r i t yo ft a xp l a n n i n gg a i n sm o m e n t u m a st a x l a w sa n dr e g u l a t i o n sa r ew r i t t e na n di m p o s e db yl e g i s l a t o r s s t a r t i n gf r o mt h e 19 8 0 s ，p e o p l et r i e dt oi m p l e m e n tt h e o r e t i c a lt h i n k i n go ft a xp l a n n i n gi nr e a ll i v e s ， a n das e r i e so fs t u d i e sa n db o o k sa r ep u b l i s h e ds i n c et h e n t h e s es t u d i e sf o c u so n d i f f e r e n tt a xp l a n n i n gm e t h o d st od i f f e r e n tt y p e so ft a x e s ，a n dd i s c u s sa b o u tt h e t i m i n go ft a xp l a n n i n g a tt h es a m et i m e , s c h o l a r sb e g a nt o u t i l i z ee m p i r i c a l a n a l y s i so ns t u d i e so ft a xp l a n n i n gi nv a r i o u sa s p e c t s ： 1 m y r o ns s c h o l e s c o n t r a c t i n gt h e o r yi sa p p l i e di nt a xp l a n n i n g t a xp l a n n i n g i s d e r i v e df r o mt h ep r e s e n c eo fu n c e r t a i n t ya n da s y m m e t r i ci n f o r m a t i o nb e t w e e nt a x p a y e r sa n dt a xc o l l e c t o r s b e c a u s eo fi n f o r m a t i o na s y m m e t r y , t a xp a y e r su s u a l l y h a v eb e t t e ra n dm o r ei n f o r m a t i o na b o u tt h e i rr e a lo p e r a t i o n a ls i t u a t i o n , h e n c en l e y a r ei nab e t t e rp o s i t i o nt h a nt h et a xc o l l e c t o r st od ot a xp l a n n i n g ( m y r o ns s c h o l c s ，m a r ka w o l f s o n , 19 91 ) 2f a i r n e s so fat a xs y s t e mh a ss i g n i f i c a n ti m p a c t so na l le n t i t y sa t t i t u d et o w a r d s l e i rd e g r e eo fc o m p l i a n c eo ft a xp a y i n g a sp e o p l e st a xk n o w l e d g ei n c r e a s e s ， m e yt e n dt on l i i l l 【t h a tt h ed e g r e eo fs e r i o u s n e s so ft a xe v a s i o ni sg r e a t e r i n a d d i t i o n , a l le n t e r p r i s em u s tp o s s e s ss u f f i c i e n ta m o u n to fk n o w l e d g eo ft a x s p l a n n i n gi no r d e rt oa c t u a l l yi m p l e m e n tt a xp l a n n i n g ( k n u te r i k s e na n dl a r s f a l l a n ，19 9 6 ) 3t a xp l a n n i n gf o rm u l t i n a t i o n a l o r g a n i z a t i o n s i sa l s os t u d i e d e x t e n s i v e l y m u l t i n a t i o n a lf i r m sd ot a xp l a n n i n gb a s e do nd i f f e r e n tt a xp o l i c i e sa n dr a t e s i m p o s e db yd i f f e r e n tc o u n t r i e s m a n ys t u d i e sh a v es h o w nt h a ti n t e r n a t i o n a lt a x p l a n n i n gi sa ne s s e n t i a lp a r to fb u s i n e s ss t r a t e g i e s m a n a g e r so fm u l t i n a t i o n a l f i r m sn e e dt oc o l l e c t i v e l yc o n s i d e rd i f f e r e n tt a xp o l i c i e sf r o mv a r i o u sa r e a sw h e n t h e ya r em a k i n gd e c i s i o n st os t r e n g t h e nt h ec o m p e t i t i v e n e s so ft h e i rf i r m s t h e m e t h o d so ft a xp l a n n i n gt h a tm u l t i n a t i o n a lo r g a n i z a t i o n sc a ne m p l o yi n c l u d e t r a n s f e ro fi n c o m e ，t r a n s f e r p r i c i n g ,r e f u n d i n gt a x e so fe x p o r t s ， a n dc a s h m a n a g e m e n t ， a n ds oo n m u l t i n a t i o n a lf i r m sn o r m a l l yu t i l i z ec h a n g e si n s t r u c t u r ea n dt r a n s a c t i o nt oa c h i e v et h eg o a lo ft a xp l a n n i n g ( w i l l i a mey a n c e y a n dk a r e ns c r a v e n s ，19 9 8 ) t h ea b o v es t u d i e sa r eo n l yaf e wo ft h em a n ys t u d i e sp e r f o r m e db yf o r e i g n s c h o l a r so nt a xp l a n n i n g r e s e a r c ha n ds t u d i e so ft a xp l a n n i n ga b r o a di sr e l a t i v e l y m o r em a t u r e dt h a nt h eo n e si nc h i n a t a xp l a n n i n gi nf o r e i 印c o u n t r i e si sm o r e s y s t e m a t i ca n ds p e c i a l i z e d i na d d i t i o n ，t h ea p p l i c a t i o no fa c a d e m i cr e s e a r c ha n d s t u d i e si nr e a l i t yi sw i d e s p r e a da n de x t e n s i v ei nf o r e i 缈c o u n t r i e s t h e yt e n dt oh a v e s p e c i a l i z e dt a xa g e n c i e sa n dc o n s u l t a t i o nf i r m st h a tp r o v i d ep r e s t i g i o u ss e r v i c e st ot a x i nc o n t r a r y , r e s e a r c ha n ds t u d i e s0 1 1t a xp l a n n i n gw a ss t a r t e dd o m e s t i c a l l ys i n c e t h et a xr e f o r mi n19 9 4i nw h i c hh o u s e h o l dg r o u p sa r ew o r s eo f fi nt h er e f o r mb e c a u s e o fr e d i s t r i b u t i o no fr e s o u r c e sf r o mh o u s e h o l dt og o v e r n m e n ts e c t o r s t h ee m p h a s i s o ft a xp l a n n i n gs t u d i e sg r a d u a l l ys h i f t e df r o mt h eg o v e r n m e n tp o i n to fv i e wt ot h e e n t e r p r i s ep o i n to fv i e w a l t h o u g hd o m e s t i cs t u d i e so nt a xp l a n n i n gs t a r t e dl a t ei n c o m p a r i s o nw i t ht h eo n e si nd e v e l o p e dc o u n t r i e s ，t h e ya c c e l e r a t e da th i g hr a t e o u t o ft h en u m e r o u sb o o k sa n ds t u d i e sp u b l i s h e d ，o n l yaf e wa r em e n t i o n e db e l l o w b e c a u s eo ft h el i m i t a t i o no nl e n g t ho ft h i sp a p e r ： 1 d o m e s t i cs c h o l a r si n v e s t i g a t et h ed e f i n i t i o n , c h a r a c t e r i s t i c s ，p r i n c i p l e s ，a n ds oo n o ft a xp l a n n i n gb ya n a l y z i n gt h es t u d i e so ft a xp l a n n i n gf r o ma b r o a da n db y 6 c o m b i n i n gt h eu n i q u e n e s so ft h ec h i n e s ee c o n o m y t h e s es t u