（工商管理专业论文）中集集团成功关键因素研究.pdf

摘要 摘要 总部设在蛇1 5 的中国国际海运集装箱集团公司，仿佛是突然冒出来的一个“奇 迹”，引起了人们的关注。这个公司的总裁麦伯良在中央电视台对话节目里亮 相，爆出了令国人兴奋的新闻：这个集团如今占有世界集装箱市场3 8 的份额， 并且在该行业中居于主导地位。在举国上下都在谈论如何应对加入w t o 的时候， 这无疑是一个值得深入研究的企业。 中集集团是一家新型的国有企业，其从事的集装箱制造业是一个竞争非常激 烈的行业，业内既有中集、广船这样的国有企业，又有现代、进道、太平等外资 企业，还有顺安达、通运等民营企业。中集在与这些强大的竞争对手的竞争中建 立了自己的竞争优势，取得了良好的经营业绩。 本论文从制衡的股权结构、规范的法人治理结构、现代企业制度三个方面阐 述了中集的治理结构，并对它所带来的权力的制衡和股东的优化进行了分析：在 研究了企业家对企业贡献的基础上，分析了中集的企业家麦伯良的素质、能力和 贡献，并对中集集团与企业家的互动机制进行了研究；分析了中集集团的企业战 略背景，目前以及未来的企业战略，总结归纳了中集制定战略的合理性；制定了 好的战略之后还要有效的实施战略，论文最后总结归纳了中集实施战略的技巧和 经验以及效果。 综上所述，中集集团成功的关键因素有：合理的公司治理结构、杰出的企业 领导人、正确的企业战略和有效的战略实施。合理的公司治理结构是基础，它为 构造健全的所有制提供了前提，而好的所有制的建立，使得企业领导人得以充分 发挥作用，企业因此有了一个得力称职的操作核心主体，企业也就有了无须外力 推动就可以自我前进的发动机。有了动力企业怎么走，这又离不开恰当的战略和 有效的战略实施。企业经营的现实要求则是这四个要素构成和发展的最基础的动 因。这四个要素之间存在着紧密相连的辩证关系，中集的成功在于按照企业经营 的现实要求拥有这些要素并实现了它们首尾相接的良性循环。 本论文通过实地调查研究对中集集团的成功关键因素进行了研究和分析，试 图通过剖析中集的成功经验，为中国企业特别是大型国有企业和国有控股企业参 与国际竞争提供一个可资借鉴的案例。 关键词 中集集团；企业战略；公司治理结构；企业家 华南理工大学工商管理硕士学位论文 a b s t r a c t c i m cg r o u pl o c a t e di ns h e k o uc a t c h e sp e o p l e sa t t e n t i o nl i k eas u d d e nm i r a c l e t h e p r e s i d e n to fc i m cg r o u p s a i di nt h ed i a l o g u e p r o g r a m o fc c t vt h a tc i m c g r o u p p o s s e s s e s3 8p e r c e n t so ft h ew o r l dc o n t a i n e rm a r k e t ，a n dl e a d st h ei n d u s t r y c e r t a i n l y i t sa ne n t e r p r i s ed e s e r v ed e e pr e s e a r c hw h e na l lt h ep e o p l ea r et a k i n ga b o u th o wt o r e a c tt oe n t e r i n gw t o c i m cg r o u pi san e ws t y l es t a t e o w n e d e n t e r p r i s e t h e r e a r e v e r y f u r i o u s c o m p e t i t i o n si nt h ei n d u s t r yo fm a k i n g c o n t a i n e r t h e r ea r es t a t e o w n e de n t e r p r i s el i k e c i m c g r o u p 、k s c f a n df o r e i g ne n t e r p r i s el i k eh y u n d a i 、j i n d o 、s i n g e m a s a n d o t h e re n t e r p r i s el i k es h u n a n d a 、t o n g y u n a m o n gt h e c o m p e t i t i o nc i m cg r o u p b u i l d si t sa d v a n t a g e sa n d a c q u i r e sg o o dp e r f o r m a n c e t h e p a p e re x p a t i a t e st h em a n a g i n gs t r u c t u r et h r o u g hb a l a n c e a b l es t o c ks t r u c t u r e 、 n o r m a t i v ec o r p o r a t i o nm a n a g i n gs t r u c t u r e ，a n da n a l y z e st h eb e n e f i t ；b a s e do nr e s e a r c h o f e n t e r p r i s e rc o n t r i b u t i o n t oe n t e r p r i s e ，i ta n a l y z e st h e s t u f f 、a b i l i t ya n dc o n t r i b u t i o n s o fm a ib o l i a n g ，a n dt h ei n t e r a c t i v e s y s t e mb e t w e e ne n t e r p r i s e ra n de n t e r p r i s e ；i t a n a l y z e st h eb a c k g r o u n d so fs t r a t a g e mm a n a g e m e n tf o rc i m cg r o u p ，a n di t sp r e s e n t a n df u t u r es t r a t a g e m ，t h e ni ts u m m a r i z e st h er a t i o n a l i t yo fs t r a t a g e m ；a f t e rm a k i n g s t r a t a g e mt h e r em u s tb eae f f e c t i v ee x e c u t i o n ，i ts u m m a r i z e st h es k i l l 、e x p e r i e n c ea n d e f f e c ti nt h ee n do f p a p e r i nt o t a l ，t h ek e ys u c c e s sf a c t o r so fc i m c g r o u p a r er a t i o n a lm a n a g i n gs t r u c t u r e 、 o u t s t a n d i n gl e a d e r s 、c o r r e c ts t r a t a g e ma n de f f e c t i v ee x e c u t i o n r a t i o n a lm a n a g i n g s t r u c t u r ei st h eb a s e i tp r o v i d e sp r e m i s ef o rb u i l d i n ga g o o dp o s s e s s i n gs y s t e ma n di t c a nm a k ef u l lu s e so ft h el e a d e ro f e n t e r p r i s e s ot h ee n t e r p r i s eh a s af i to p e r a t i o nt e a m ， i tc a na d v a n c ew i t h o u to u t s i d ef o r c e t h e nt h e r ec o m et oac o r r e c t s t r a t a g e ma n d e f f e c t i v ee x e c u t i o n a m o n gt h ef o u rf a c t o r st h eo r i g i n a ld r i v ei st h e p r a c t i c a ld e m a n d s t oe n t e r p r i s e t h e r ea r ec l o s ed i a l e c t i cr e l a t i o n sa m o n gt h ef o u r f a c t o r s ，t h es u c c e s so f c i m cg r o u pi s p o s s e s s e st h ef o u rf a c t o r sa c c o r d i n gt ot h ep r a c t i c a ld e m a n d sa n d r e a l i z e sa g o o dc y c l eo ft h e m t h ep a p e rr e s e a r c h e sa n d a n a l y z e s t h e k e y s u c c e s sf a c t o r so fc i m cg r o u p t h r o u g hi n v e s t i g a t e ，t r i e st op r o v i d eac i t a b l ec a s ei nc o m p e t i n gi n t e r n a t i o n a l l yf o r c h i n e s ee n t e r p r i s e s e s p e c i a l l yf o rh u g es t a t e o w n e de n t e r p r i s e sa n ds t a t e c o n t r o l l e d a b s t r a c t e n t e r p r i s e st h r o u g ha n a l y z i n gt h es u c c e s s f u le x p e r i e n c e s o fc i m c g r o u p k e y w o r d s ：c i m c g r o u p ；c o r p o r a t es t r a t e g y ；m o d e r ne n t e r p r i s es y s t e m ；e n t r e p r e n e u r h i 第一章绪论 第一章绪论 1 1 研究对象及其背景 总部设在蛇口的中国国际海运集装箱集团公司，仿佛是突然冒出来的一个“奇 迹”，公司总裁麦伯良在中央电视台对话节目里亮相，爆出了令国人兴奋的新 闻：这个集团如今占有世界集装箱市场3 8 的份额，并且在本行业居于主导地位。 在举国上下都在谈论如何应对加入w t o 的时候，这无疑是一个值得深入研究的企 业。本论文以中集集团的创建、发展和辉煌业绩为线索，研究它的成功关键因素。 1 1 1 行业背景 集装箱制造业发展至今经历了几十年时间，而亚洲的制箱业称霸世界已有二 十多年。7 0 年代产箱中心在日本，8 0 年代韩国取代日本成为新的生产中心，到9 0 年代这个中心移向中国大陆并得到了长足的发展。中国的海运集装箱制造业始于 7 0 年代末8 0 年代初，最初有深圳中集、广船、大旺、上海现代四家箱厂。当时年 生产能力不足4 万标准箱，仅占世界总产量的1 。 集装箱制造业属于资金和劳动力密集型产业，具有从劳动力成本高的地区向 劳动力成本低的地区转移的规律。同时，集装箱工业的发展还与国际贸易和航运 业的形势密切相关，2 0 世纪9 0 年代国际贸易迅速发展，在经济全球化的大环境中， 国际海运和集装箱运输业持续发展，集装箱需求迅猛增长，全球集装箱保有量呈 直线上升趋势，年平均增长率达9 6 1 ，给中国的集装箱工业发展带来了难得的机 遇。 伴随着集装箱出现供不应求的局面，国内新的集装箱厂如雨后春笋般出现， 1 9 9 3 年已有生产厂家3 7 家，从1 9 9 3 年开始国内集装箱厂家的总产量连年居世界 排名第一，出口金额在十亿美元以上，进入机电产品出口前十名行列，2 0 0 0 年中 国造箱1 5 6 万标准箱，占全世界产量的8 5 ，金额达到2 4 亿美元。但另一方面， 由于国内箱厂生产能力增长过快，供过于求的局面很快显现，各厂家为了生存， 竟相压价争取定单。 华南理工大学工商管理硕士学位论文 表卜1全世界各种集装箱生产总量的变化单位：千标准箱 箱型1 9 9 5 焦1 9 9 6 笠1 9 9 7 笠1 9 9 8 正 1 9 9 9 征2 0 0 0 住2 0 0 1 住 干货箱 1 2 6 51 1 3 51 2 3 01 2 9 01 3 4 21 7 3 89 8 8 冷藏箱 7 68 59 19 4 59 01 0 19 5 5 罐式箱 1 21 51 5 11 5 71 498 5 交换车体2 53 03 4 93 5 84 64 85 1 北美内陆箱 3 32 82 53 04 33 43 2 小计1 4 1 11 2 9 31 3 9 61 4 6 61 5 3 51 9 3 01 1 8 5 资料来源：集装箱工业2 0 0 2 1 1 1 2 中集集团的创建 中集集团的前身一一中国国际海运集装箱有限公司成立于1 9 8 0 年，是深圳地 区最早的中外合资企业之一，同时也是中国最早的四家国际标准集装箱专业制造 商之一，最初由招商局集团和丹麦宝隆洋行共同投资3 0 0 万美元组建，公司的经 营管理由合资的外方负责。由于八十年代国际航运市场不景气，加上管理松散， 外方管理层与中方员工由于文化的隔阂而产生严重对立，导致生产效率极低，质 量低劣，公司连年亏损。据公司上报给蛇口税务局的报告显示，至1 9 8 5 年1 2 月 3 1 日止，公司累计亏损2 2 0 万美元，占公司合资资本的7 4 ，到1 9 8 6 年，公司不 得不停产，外方管理人员全部撤出，全公司裁员2 0 0 多人，只剩下5 9 名员工，公 司面临破产的危机。 1 9 8 7 年开始，国际航运业出现了复苏的迹象。招商局上层领导看准时机，对 中集实施资产重组。他们请来了中国远洋运输公司参股，公司改组为三方合资企 业，中远和招商局各占4 5 股份，丹麦宝隆洋行占1 0 股份，投资规模扩大为4 0 0 万美元，由董事会任命的总经理负责公司的经营管理，业务慢慢走上了正轨。集 装箱销售从1 9 8 7 年的4 3 0 标准箱达到1 9 9 3 年的3 3 5 3 8 标准箱。此时中集的毛利 率平均达到2 0 以j z ，净资产收益率接近5 0 ，籍此公司积累了一定的经济实力， 不过更重要的是，通过这几年的运作，公司的管理逐渐理顺，在管理机制上为日 后的大发展打下了良好的基础。 1 1 3 中集集团的发展历程 上世纪9 0 年代初，中国进出口贸易趋向繁荣以及低成本的劳动力资源使全球 集装箱生产基地由韩国向中国转移，由于当时集装箱制造业的利润率高达3 0 ，国 2 第一章绪论 内许多企业盲目上马集装箱生产线，市场竞争目趋激烈，致使该行业利润率大幅 度降低。1 9 9 2 年中集的年产能不足2 万标准箱，明显处于劣势。中集的决策者敏 锐地意识到，集装箱工业是典型的规模经济，规模上去了，才有空间去降低成本， 提高效益。 集装箱制造业是一个资金、劳动力密集型产业，技术含量相对不高，但投入 巨大。此时的中集虽然在发展中，但实力还很弱，资金上并不占有优势。投入巨 额资金在各地设厂，对当时的中集来说并不现实。中集的决策者选择了收购兼并 的扩张方式。 1 9 9 1 年，麦伯良就任中集总经理后，在中集采取了一系列整顿措施。他一方 面重视市场调查，把握市场走向，培养专业营销队伍，全面接触国际主要航运公 司和集装箱租赁公司，逐渐扩大市场覆盖面并优化客户结构，另一方面，以降低 成本为目标，狠抓公司内部管理，提高产品质量，使企业竞争实力得到明显增强。 为了配合其兼并扩张战略，中集在资本市场上采取了一系列的活动以获得兼 并所需要的资金。1 9 9 2 年5 月，中集开始进行内部股份化改组工作。1 9 9 3 年1 月， 通过员工认购新增发行的内部股方式，新增股本5 7 6 万股，占总股本的9 8 月， 中集被批准为公众上市公司。中集a 股、b 股相继上市挂牌交易，筹得了开展兼并 所需要的大笔资金。 1 9 9 3 年初，中集收购了大连集装箱公司5 1 的股权，首先在华北地区建立了 生产基地。1 9 9 4 年7 月，中集收购了南通顺达集装箱公司7 2 的股权，建立了华东 基地。这样加上在深圳的生产基地，中集两年内便完成了在中国大陆全方位的生 产服务格局。在对被收购公司进行成功改造后，中集集团又在9 6 年兼并了广东新 会的一家集装箱厂，当年集团的产销量达到了1 9 9 万标准箱，实现了世界第一的 梦想。1 9 9 8 年，中集集团利用集装箱行业内部进行大调整的机会，又先后兼并了 青岛现代冷藏箱公司、青岛现代集装箱公司、天津北洋集装箱公司、上海远东集 装箱公司等四家企业，战略布局进一步优化，全球集装箱龙头的地位更加巩固。 9 0 年代初开始，伴随着中集积累了一定的经济实力，公司开始介入多元化业 务。 1 9 9 1 年，中集成立了机场设备公司，制造登机桥等产品。 1 9 9 2 年，成立了南京金鹏房地产开发有限公司，注册资金l ，0 0 0 万元人民币， 中集占6 0 股份。 1 9 9 5 年1 月，成立了上海中集内燃发电设备有限公司，生产冷藏箱用外挂式 华南理工大学工商管理硕士学位论文 内燃发电机。3 月2 2 日，上海中集冷藏箱有限公司合资历合同签约，项目总投资 额5 0 0 0 万美元，注册资本2 8 0 0 万美元，中集集团占7 0 股份。 1 9 9 7 年9 月，中集投资2 6 6 6 万美元与上海市宝山城乡投资经营有限公司合作 投资经营上海逸仙路桥发展有限公司，建设、经营逸仙路高架和蕴川路大桥，专 营权2 5 5 年。1 2 月，中集柬埔寨银路木业有限公司成立，获得3 1 5 万公顷森林 2 5 年开采权。随即又购买了位于苏里南的3 0 公顷森林为期2 0 年的开采权。目的 是为自己的集装箱木器厂地板厂提供原材料，以解决集装箱木地板货源紧张，价 格不稳定的问题。 1 9 9 9 年3 月，以1 9 2 0 万美元购入青岛现代冷冻集装箱有限公司的长期资产。 2 0 0 0 年1 1 月，中集与英国u b h i 签订“战略合作联盟协议暨技术转让协议”， 标志着中集开始涉足罐式集装箱领域。 随着国内公路运输特别是高速公路运输方式的逐步现代化，中集又瞄准了为 国内客户提供高速、安全、节能、环保的多样化运输设备，投入大量的资源和精 力开发半挂车和集装箱底架车产品。2 0 0 1 年共完成了十多个品种的样车试制，并 已开始市场试销。 1 1 4 中集集团的辉煌业绩 从1 9 9 6 年开始，中集集团取代了韩国进道集团稳稳占据了集装箱制造业世界 第一的位置，韩国企业的集装箱产销量从辉煌时期的超过全球5 0 的市场份额逐步 下降到1 5 左右，而这3 5 几乎都是被中集集团抢了过来。中集集团的集装箱产销 量从1 9 9 6 年起连续六年保持世界第一，其主导产品干货集装箱的全球市场占有率 高达3 8 ，成为国际集装箱业最大的供应商，2 0 0 0 年集团产销7 2 万标准箱，超过 行业排名第二至四位的新加坡胜狮、韩国进道、现代集团的年产量总和，实现主 营业务收入近9 0 亿元人民币，净利润4 6 亿元人民币。中集从最初只能生产单一 产品的一个小厂，发展成为了今天拥有集装箱、机电产品、木业、房地产等4 个 产业，2 3 家下属公司的大型集团公司。中集集团现已拥有2 6 亿元净资产，1 5 0 0 0 位员工，1 2 个战略布局于华南、华东、华北三大区域的生产基地，能够提供三大 系列一百多个品种的集装箱。 中集集团的出色表现获得了社会各界的认同：名列中国最大的5 0 0 家外商投 资企业第1 1 位，2 0 0 0 年中国最大1 0 0 0 家企业( 集团) 营业收入第7 0 名，中国最 具投资价值的1 0 0 家a 股上市公司榜首，中国上市公司5 0 强，2 0 0 0 年中国出口额 4 第一蕈绪论 最大的2 0 0 家企业第十位，广东省工业企业( 集团) 5 0 强第十位。中集集团成为 中国制造业的一个成功典范，国家经贸委企业改革司调查组经过认真考察之后， 认为中集集团是一家初步确立了世界级地位的中国企业，为中国企业走向世界树 立了榜样。 表卜2全世界各主要集装箱生产企业历年业绩 位：千标准箱 企业名称 i 9 9 51 9 9 61 9 9 71 9 9 8 1 9 9 92 0 0 02 0 0 1 中集集团 1 4 11 8 63 6 04 0 54 6 36 7 0 4 2 5 盛狮太平 1 1 01 1 91 2 4 1 3 91 6 02 2 12 0 8 现代集团 9 51 1 01 2 51 3 0 1 5 81 5 49 0 进道集团 1 1 51 4 01 6 6 1 7 51 4 81 3 79 0 新华昌 1 l1 52 02 94 56 35 0 印尼鲲鹏 2 l2 93 45 4 4 85 83 5 广船国际 2 32 73 23 34 04 6 2 8 东莞茉同 1 21 72 11 0 伟廉集团 2 63 43 61 8 3 24 6 长荣重工 4 85 36 15 13 86 6 通运集团 3 94 55 52 93 5 4 6 其他企业 2 5 l2 0 12 4 39 4 总计6 2 9 7 5 81 2 5 51 3 2 71 3 8 51 7 7 21 0 3 0 资料来源：集装箱工业2 0 0 2 1 表1 - 3中集集团销售额、净利润、净资产增长状况单位：百万元 1 9 9 31 9 9 41 9 9 51 9 9 61 9 9 71 9 9 81 9 9 92 0 0 02 0 0 1 销售额 6 9 51 3 4 22 3 5 73 4 7 84 2 9 34 9 1 45 i 9 78 9 5 46 7 6 5 税后利润 6 89 41 3 81 8 21 9 42 4 62 5 84 6 25 4 3 净资产5 7 6 1 2 4 21 9 2 63 0 7 63 8 6 94 3 0 76 6 2 36 6 4 15 9 3 7 资料来源：中集集团历年年报 1 2 研究的目的和意义 企业是国民经济的微观基础，企业经营机制的完善程度直接影响国民经济的 运行状况，并且决定着国民经济的发展速度。国有企业的改革，已走过十几年的 艰苦历程，大体上可以分为三个阶段：第一阶段从1 9 7 8 年1 2 月到1 9 8 4 年9 月， 这是扩大企业自主权的改革阶段。第二阶段从1 9 8 4 年1 0 月到1 9 9 1 年1 2 月，实 华南理工大学工商管理硕士学位论文 行两权分离，政企分开，对大多数国有企业实行承包经营责任制，对一些小型企 业实行租赁经营，并对少数企业进行了股份制和企业集团的改革试点。第三阶段 以1 9 9 2 年初邓小平同志视察南方重要谈话和1 9 9 2 年1 0 月党的十四大提出建立社 会主义市场经济体制为标志，特别是1 9 9 3 年1 1 月，党的十四届三中全会通过的 中共中央关于建立社会主义市场经济体制若干问题的决定，国有企业改革由政 策调整转向制度创新，逐步进入建立适应社会主义市场经济体制需要的现代企业 制度的新阶段。 国有企业改革经历了从“利益约束”到“产权约束”的转变过程：所谓“利 益约束”即通过改革企业决策机构和利益引入市场机制，通过计划与市场的结合 来调动企业积极性，具体表现在对企业实行放权让利。所谓“产权约束”即实行 资产的国家终极所有权与企业法人财产权分离，从而确立企业法人地位。国有企 业改革以产权制度改革为核心，进入企业制度创新的新阶段。国有企业改革的思 路从放权让利转到企业制度创新，明确提出建立现代企业制度，要着眼于解决企 业深层次矛盾，着力进行制度创新。建立现代企业制度，是多年来经济体制改革 特别是企业改革经验的总结和理论的发展。建立现代企业制度是为了解决企业深 层次矛盾，解放和发展企业生产力，调整不适应生产力发展的生产关系所进行的 一次深刻变革。 作为我国国民经济的主体，国有企业具有举足轻重的地位。然而，由于历史 的原因，许多国有企业在面对激烈的市场竞争时，显得极不适应。突出的表现是 机制不活，结构不合理，管理薄弱，缺乏市场竞争力。我们常常会发现，从事同 样一个行业的众多企业中，外资企业、民营企业效益好过国有企业，发展快过国 有企业。不过，我们也欣喜地发现，经过多年的改革探索，在大多数国有企业仍 处于微利或亏损状态的同时，一批顺应市场需求、具有竞争力的企业却在市场竞 争中脱颖而出。 本论文之所以研究中集集团的成功关键因素，是基于以下几点原因： 1 、研究中集的成功经验对国有企业的改革具有一定的借鉴意义。 中集是一家国有企业，而在集装箱制造业内，既有像韩国现代、进道这样的外 资企业，又有顺安达、通运这样的民营企业，还有广船等国有企业。中集在激烈 的市场竞争中击败了现代、进道等强大的竞争对手，成为业内的世界第一，而同 样是国有企业的广船却在头几年效益良好的情况下错失发展良机，以致到现在举 步维艰。 第一苹绪论 2 、研究中集的成功关键因素有利于中集认清自身得不足与优点，扬长避短实 现更好的业绩。中集的业绩十分真实，中集所从事的是传统的机械制造业，其成功 是注重企业经营管理的结果而不是偶然的运气所致。 3 、研究中集的成功关键因素对我国企业应对w t o 有一定的借鉴价值。 经济全球一体化促进了国际间生产要素的自由流动和产业资本的相互渗透， 国际间的经济联系空前紧密。随着全球经济格局的重组，中国将成为“世界工厂” 已是大势所趋。但是我们应该清醒地认识到，“世界工厂”并不会轻易地、自动地 转移到中国来，哪些行业能转移、能否较快地转移、能否成功地转移，主要取决 于中国企业的筹谋能力及奋争的力度。中国需要更多的像中集这样具有国际竞争 力的企业，需要更多的像中集这样的行业“世界第一”。如果为数众多的国有企业 都能增强自身的竞争优势，扭亏为盈，对于国计民生都具有十分重大的意义。本 篇论文就是试图通过剖析中集的成功经验，为中国企业特别是大型国有企业和国 有控股企业参与国际竞争提供一个可资借鉴的案例。 1 3 研究的内容和方法 对中集集团有所了解的人，常常会对导致该企业迅速崛起的一项战略行为留 下深刻印象，那就是其成功的低成本扩张战略。此外中集集团的成功经验有很多， 人才战略、品牌战略、企业文化等等。本文作者在对中集的调研中，产生了总结 中集成功关键因素的想法。笔者将着眼点置于企业的内部，寻找其成功的关键因 素，旨在总结出可供其他企业借鉴的成功经验。然而具体到中集身上，笔者认为 透过某些特定的企业行为，去研究产生这些行为背后的企业治理机制、领导制订 和实施企业战略的经营者行为，作为对这家企业的发展战略的研究的补充，将更 加全面并具有更实际的意义。从国有企业这个特定的角度来看中集，它相对于竞 争对手的优势主要是来源于上述几个方面，更进一步地说，这几个方面是有着紧 密的联系的。独特的股权结构形成了独立的、有作为的董事会，董事会采用的职 业经理人制度造就了杰出的企业家，杰出的企业家是一个企业的宝贵财富，他具 有独到的战略眼光和非凡的领导能力，带领企业通过正确的战略行动取得有利的 竞争地位，创造辉煌的经营业绩。因此，这几个方面构成了中集成功的关键因素。 具体来说，在第一章中，首先简述了中集集团从小到大、由弱到强、由一家 厂到收购兼并同行十多家厂、由单一业务到多元化经营的发展历程。第二章对中 集集团的公司治理结构进行分析研究，探讨了两股制衡的股权设置给企业带来的 好处：第三章研究了杰出的企业家在企业发展中所起的重要作用，对国有企业采 华南理工大学工商管理硕士学位论文 用职业经理人制度作了一些探讨，特别关注了经理人选择和长期激励这两个困扰 许多国有企业的关键问题；第四章研究中集集团的发展战略，包括其低成本竞争 战略，兼并扩张战略及相关多元化发展战略，通过企业内外部环境的分析，论证 了中集所选择的企业战略的正确性，说明了正确的企业战略对于企业发展所起到 的至关重要的作用；第五章研究了中集有效的战略实施，对中集在战略实施中的 一些独到的经验进行了分析，内容包括如何选择兼并目标，如何迅速使被兼并企 业效益大幅度提高，如何保证集团对下属子公司的控制力等，如何以灵活的融资 手段配合兼并等等。 由于工作的关系，笔者从1 9 9 4 年开始与中集就有密切的接触，亲眼目睹了中 集腾飞的主要过程，因而有便利条件进行大量的调研，掌握了中集集团发展过程 中的第一手资料，同时也参阅了企业管理理论界对中集经验的一些总结和研究， 形成了这篇论文的主要观点。本论文通过实地调查研究，运用理论与实践相结合、 定性与定量相结合、静态与动态相结合的方法对中集集团成功关键因素进行了研 究，主要采用了实证研究的方法。 1 4 文献综述 1 4 1 国有企业公司治理结构与企业绩效关系的相关文献 决定企业绩效的因素是什么? 产权、公司治理结构、内部人控制、企业家作用、 内部管理水平、经营战略等之间的关系是什么? 不少专家学者对此进行了研究和 探讨。其中较有代表性的有张维迎，按照企业理论和产业组织理论的研究范式来 分析企业的行为及绩效。为了说明的方便，我们将这些因素之间的关系用图的形 式表示出来( 参见图卜1 ) 。在图中，单箭头表示各因素间决定与被决定( 或者说影 响) 的关系，双箭头表示互相影响。该理论给出几个主要的结论。 首先，产权安排决定公司治理结构。产权既是企业权威的主要来源又是履行 这种权威的主要动力。这样一个事实决定了一个公司治理结构的优劣与否主要取 决于其产权的安排是否合理。对于国有企业来说，国家所有制意味着国家应当对 企业拥有权威。但是，国家是一个“虚拟的所有者”，它没有能力恰当地履行其权 威。这里包含两层含义，一是国家在应当履行其权威的时候没有能力去“尽责”， 由此产生严重的“内部人控制”；二是在不应当干预的时候，中央部门和各级地方 政府可能会以国家代表人的身份去履行国家的权威，从而导致“过度干预”。 其次，公司治理结构影响着企业家的素质( 能力) 和努力。有学者指出( 张维迎， 第一章绪论 1 9 9 8 ) ，中国的国有企业改革未能解决长期激励和经理人选择这两个主要问题。正 是由于这样一个事实，国有企业的经理能力在长期内一直没有得到很好的提高。 相比之下，通过“自然选择”机制选拔出来的非国有企业经理的能力要高得多。 更为重要的是，国家所有制不能解决经理的长期激励( 努力) 问题，而且可能导致 一种扭曲的激励效应。 图卜l 一个综述型框架 资料来源：张维迎，产权、治理结构与企业绩效 其三，企业家的素质( 能力) 和努力水平决定企业的内部管理水平和经营战略， 并通过这两者同时影响着企业的行为。公司治理结构对于企业的内部管理水平和 经营战略也有着重要的影响，但它主要是通过影响经理来影响管理水平和经营战 略的。强调企业家素质和努力的重要性的意义在于：一方面，企业家的能力对于 9 华南理工大学工商管理硕士学位论文 企业的管理水平和经营战略有着不言而喻的影响，这是我们为什么如此强调企业 家选拔机制从而公司治理机制( 从而产权) 的主要原因。另一方面，仅仅有能力还 不行，我们还必须有一种机制保证经理( 企业家) 有积极性努力工作。 其四，市场结构与公司治理结构、企业的内部管理水平和经营战略、企业行 为等互相影响。特别是市场结构不仅直接而且间接通过企业行为来影响企业绩效。 1 4 2 企业家作用的相关文献 从二十世纪初开始，伴随着工业经济的兴起，企业家这个特殊群体逐渐引起 了经济学家们的关注。 著名经济学家舒伯斯特在新世界辞典中对企业家下过这样一个定义：企 业家是一个经济冒险事业的组织者，特别是组织、拥有、管理并承担这一事业全 部风险的人。 美国哈佛大学著名管理学教授约翰波特在变革的力量一书中认为，企 业家是具有懂现代技术，懂现代管理，有国内外的经营经验，善于运用归纳思维 和统计方法进行现实观察、分析和研究发展战略能力的人才。 奥地利学派第二代的代表人物米塞斯提出，企业家就是以其想象力、预测力 对不断变化的市场信息做出反应，并推动市场有序变化的人。 著名经济学家哈耶克提出，企业家就是能够根据不完全的信息，以自己独特 的才能，发现新的供给或需求机会，推动财富生产得以增长的人。 柯兹纳以米塞斯、哈耶克的企业家理论为基础，构建了自己的企业家理论。 柯兹纳认为，企业家的显著特征就是企业家警觉( a l e r t n e s s ) 。企业家警觉是指 企业家能发现其他实际或潜在竞争者不能发现的各种可能性，是企业家所固有的 能够发现对他有用的信息的能力或行为倾向。这种警觉包括：对已变化了的条件 或环境的警觉，对忽略的可能性的警觉，对即将到来的机遇的警觉，对未来的警 觉，对有用信息的警觉，避开不利因素的本能反应等。 最有影响的应当算约瑟夫熊彼特的企业家理论。他将企业家定义为创新、 生产要素新组合以及经济发展的主要组织者与推动者。“创新”是熊彼特理论的主 要贡献之一，也是我们理解他的企业家理论的关键点。在经济发展理论一书 中，熊彼特对“创新”下了一个著名的定义。他指出，“创新”是指“企业家对生 产要素的新的结合”，也就是建立一种“新的生产函数”。它包括以下五种情况： 引入一种新的产品或提供一种产品的新质量；采用一种新的生产方法；开拓一个 l o 第一章绪论 新市场；获得一种原材料或半成品的新的供给来源；实行一种新的企业组织形式。 企业家之所以进行创新活动，是因为他洞察到了创新为他带来的赢利机会。 如果企业家创新成功，那么就会获得一种超出正常利润的“剩余”，即创新利润。 只按传统模式经营管理企业的人，是与创新利润无缘的，是不能称为熊彼特所谓 的“企业家”的。 从丰富多彩的经济思想史中，我们可以看出，企业家应具备以下特征：第一， 强烈的创新精神、创新意识与创新能力。企业家与一般经营者的真正区别就在于 前者有创新的意识与创新的能力。这种创新的范围是很广泛的，包括观念创新、 技术创新、资源配置的创新、管理的创新、服务的创新、制度的创新、战略的创 新、人力资源使用的创新、市场的创新等等。第二，具有对市场变化的灵敏触觉 和对经济生活的高度敏感性。这种警觉使他们能正确地预见未来发展的方向，及 时抓住即将到来的千载难逢的机遇。第三，永不满足的经济冲动。这种冲动要求 企业家勤奋工作，顽强拼搏。 1 4 3 企业战略管理的相关文献 若干年来，企业管理界的人们一直在探求对这样一种现象的解释：为什么在 相同的历史时期和社会环境中有一些企业获得长期的成功和不断发展，而另一些 企业则徘徊不前或走向破产呢? 直n - - 十世纪六十年代，人们才从对这种现象的战 略思考中获得了比较满意的答复。当时，西方资本主义在经过第二次世界大战以 后的高速发展之后，进入了一个高度竞争的阶段。以美国为例，激烈的竞争致使 每年新生的4 0 万家企业在一年内倒闭了三分之一，余下企业的三分之二又在以后 的五年中陆续消亡。企业管理者比以前任何时候都更加明确地感到市场已经变成 了战场。严峻的现实使企业家和管理者开始对各种企业的长期发展和经营思想进 行认真的观察和分析，企图从中找出能使企业长盛不衰的良方。1 9 6 5 年，美国的 安索夫( h i a n s o f f ) 率先出版了企业战略论，指出只有那些认真分析企业内、 外环境因素，并且能够根据这种分析制定自己的发展方向、目标和途径的企业才 能在竞争中取胜。安索夫揭开了企业战略研究的序幕。 经过上述激烈竞争阶段之后，6 0 年代末的欧美各国陆续出现了许多大型、多 样化经营的企业。如何对这种包括许多行业不同的分厂在内的集团式或联合体式 的企业进行有效和有效率地管理，是这些大企业迫切需要解决的问题。1 9 7 0 年， 美国的弗雷德博尔奇( f r e db o r c h ) 就任通用电气公司( g e ) 的总经理。一年后， 华南理工大学工商管理硕士学位论文 他大胆地将战略管理的思想和方法运用到公司的管理上来，并使通用电气公司在 随后的几年中获得了巨大的成功。通用电气公司为其它企业开创了成功地实施战 略管理的先例。 7 0 年代以后，西欧的尤其是美国企业遇到了来自日本企业的强劲挑战。日本 企业的成功和迅速崛起引起了西方管理学者和企业家的高度重视，其中一些人更 是亲临日本进行研究，并通过著述来总结和揭示日本企业成功之秘诀。有的人认 为是终身雇佣制、年功序列制、企业的价值观、生产组织的管理，另一些人则认 为是质量控制小组、日本的文化传统及政府的支持。但是重视企业长期发展的战 略以及战略管理则被公认为是日本企业成功的重要经验之一。这一发现给西方企 业实行战略管理以极大的推动。西方学术界出版了大批企业战略管理的专著和教 材，各大学的工商管理学院也纷纷将企业战略管理列为工商管理学硕士教学计划 的一部分，一些管理咨询公司也推出了企业战略咨询服务，7 0 年代后半期和8 0 年代可以称为西方企业的战略管理时代。 回顾西方企业发展的历史，可以发现企业战略管理之所以在7 0 年代就逐渐地 为西方企业所重视，主要是因为它适应了这一时期西方企业发展的客观要求。从 7 0 年代起西方企业的发展呈现以下几个重要的特征： 第一，企业的规模日益扩大，管理层次越来越多。从企业总经理到班组长的 管理层次，在一些大企业已不是几层而是十几层。这两个方面的变化使大企业管 理的有效性和效率问题变得十分重要了。 第二，企业发展的主要途径已经开始从集中化转为多样化。为了避免或减少 企业的风险和获取稳定的收入，许多企业开始在不同的行业寻找自己的发展机会。 第三，企业与社会的关系变得日益紧密，企业的社会责任大大地提高了。 第四，企业之间的竞争已经从本地化、地区化、全国化、国际化进入全球化 的时代。面对这种新的情况一些超大型的全球化企业寻求用全球化的竞争战略 在全世界范围内推销高质量、低成本、标准化的产品。而另一些中、小型企业则 干方百计制定自己的战略以寻找有利于自己生存和发展的空间。越来越多的企业 认识到：要想在当今的条件下生存和发展，就必须要有自己的企业战略。 第五，在上述四个方面的影响下，与企业有关的各种环境因素大大地增多了， 多因素而不是单因素同时影响企业的情况随处可见。每一种因素的变化也明显加 快了。在这种情况下，企业关起门来定计划或被动地适应环境变化显然是不够的， 必须制定正确的和明确的战略来确定企业的位置，并在这个位置上创造自己的独 第一章绪论 特优势。 1 4 4 中集的相关研究成果 尽管所处的行业不为大多数人所熟悉，但由于取得了十分出色的经营业绩，近 来中集还是引起了人们特别是企业理论界的关注。2 0 0 2 年3 月，国家经贸委企业 改革司、中国经济体制改革研究会、中国集团公司促进会和经济日报经济新闻采 访中心等单位联合主办了“中国企业国际化经营暨中集集团发展经验研讨会”，与 会的专家、学者对中集的成功经验作了一些总结，概括起来有以下的一些观点： 1 中集注重研发，拥有自有品牌和自主知识产权，形成了国际竞争力。 2 中集较好地利用了中国具有的比较优势，形成了特定产品在国际市场上的 竞争力，有全球资源整合的能力。 3 通过资本运营，进行收购兼并，形成了规模经济。 4 中集在制造业这样的传统产业，很好地处理了传统产业与现代化的结合， 使传统产品采用现代化的技术、现代化的管理、现代化的资本运营、现代化的市 场开拓，建立了国际化的客户服务体系、国际化的合资生产体系、国际化的技术 服务体系、国际化的采购体系、国际化的融资体系。 5 中集集团很好地利用了后发优势。后发优势在传统产业的发展里面表现得 特别明显。传统产业在发达国家已经发展了很多年，我们知道它的发展模式、发 展轨迹，技术也比较成熟，可以在发展中免费地或者低成本学习发达国家的经验 教训和技术。 6 中集没有一股独大的问题，有一个相对比较均衡的股权结构，这种股权结 构运行的机制效果是比较好的。在这样的股权结构里，任何一方，包括任何一个 股东，包括企业的经营者，都处在一种制衡的状态中，谁都不能为所欲为，所以 公司制运作是比较规范的。某一个机构或者法人，如果取得企业的全部或控股股 权，特别是当这个股东是国有股代表的时候，往往会对职业经理人过多地干预。 7 中集的成功，其中一个因素就是管理团队的稳定性。正因为有稳定的经营 团队，企业才能有长远的规划，并能把规划加以落实。经营团队是最能给资本市 场信心的东西。中国企业应该重视企业家的培养。企业家的事业在企业，对企业 家的重用提拔方法不是让他去当政府官员或给他更高的职位，而是要给他更多的 资源。 华南理工大学工商管理硕士学位论文 第二章公司治理结构 以建立现代企业制度为内容的国有企业改革，是建立社会主义市场经济体制 的中心环节。国有企业改革的目的，是为了彻底摆脱传统计划体制下形成的种种 弊端，在发展社会主义市场经济的条件下找到全民所有制的最佳微观实现形式和 运作方式，通过制度创新，建立现代企业制度，转换国有企业经营机制，寻求实 现公有制与市场经济相结合的有效途径，优化资源配置，改善经济结构，进一步 解放和发展生产力，充分发挥社会主义制度的优越性。 要使国有企业顺利进入市场，在优胜劣汰中实现国有资产的整体优化，一个 重要任务就是重塑千万个符合市场竞争要求的、独立的经济运行主体，建立起以 公有制为主体的现代企业制度。 2 1 中集集团的公司治理结