（区域经济学专业论文）我国社区银行现状分析与发展对策研究.pdf

我国社区银行现状分析与发展对策研究 摘要 社区银行作为针对国民经济体系中最具活力的中小企业、个体工商户、居民、农 户的一项金融制度安排，其发生和发展是中国推进金融体制改革，建立现代金融体系 的必然要求。尤其在金融危机的冲击下，加快社区银行体系的发展，已经成为加大对 “三农”、中小企业金融支持的迫切需要。当前，中国的许多中小银行已经进入社区 银行发展的初级阶段，其中农村合作金融机构和城市商业银行是最具社区属性的银 行。然而这些银行是在不完善的市场经济条件下运行的，与西方发达国家的社区银行 还存在很大差异。因此，中国社区银行的发展需要在理论和实践方面的深入探索。但 是当前国内对社区银行理论体系的构建还不完善，缺少实证研究。所以，本文要在实 证分析的基础上，对社区银行的发展进行探索，以期对中国社区银行的现实发展和未 来图景有比较准确的定位。这是本研究的意义和价值所在。 为此，本文结合中国经济发展的现实环境和中国金融发展的方向，运用金融共生 理论和产权制度理论，对社区银行的发展进行理论分析，通过实证研究来剖析中国社 区银行发展的现状，并针对社区银行存在的体制和经营机制问题，提出相应发展对策， 以期为中国社区银行的发展提供理论和决策参考。 本文基于金融共生理论的分析视角，得出：社区银行的共生对象应该是小企业等 中小经济主体，并且通过政策、法律等外部环境的改善，社区银行可以与中小经济主 体实现一体化对称性互惠共生，形成长期稳定的共生关系。因此，发展社区银行可以 有效缓解国内中小经济主体的金融供给不足，实现金融对实体经济的有效促进。而后 又通过个案分析和计量分析再次证明该结论。其中，在计量分析部分，本文采用广义 差分变换，消除变量之间的自相关，以更准确的计量经济学语言将社区银行对区域中 小经济主体发展的促进作用量化。同时，利用金融共生理论，结合案例对计量结果加 以分析，既肯定了社区银行对区域中小经济主体发展的促进作用，又深入挖掘了结果 产生的原因。进而，本文又得出以下结论：银行内部制度的完善是社区银行发展的根 本，而经济、政策、文化等外部环境的支持则是社区银行发展的条件，两者缺一不可。 然而中国区域经济差异明显，发展相对成熟的社区银行集中于民营经济发达、金融改 革步伐较快的沿海地区。从整体而言，中国社区银行尚处于发展的初级阶段，存在产 权制度不完善、经营管理不规范等银行内部制度问题以及相关法律法规不健全、社会 信用制度不完善等外部制度问题，需要深入的理论和政策研究，来推动社区银行的发 展。 因此，本文针对社区银行的发展模式、产权组织和经营模式以及监管体系进行研 究，认为：中国的社区银行应利用不同金融模式的优势，形成层次鲜明、相互补充的 社区银行组织形式；通过合理的产权制度安排、求异型市场定位策略、有效的激励约 束机制、严格的风险管理来完善银行的内部制度；建立以银行内部控制体系为基础， 以监管部门的专职监管制度为核心，以社区银行业自律组织为依托，以社会监督为补 充的全方位金融监管体系。作者相信，随着中国经济市场化程度的不断提高，社区银 行作为一种制度安排，必将成为中国银行业今后一段时期内的一个重要组成部分。 关键词：社区银行；金融共生；银行产权；现状：对策 i i r e s e a r c ho nt h ep r e s e n ts i t u a t i o na n d c o u n t e r m e a s u i 己e sf o rc o 心仉 n i t yb a n k si nc h i n a a bs t r a c t c o m m u n i t yb a n ki saf i n a n c i a li n s t i t u t i o na g a i n s tt h em o s td y n a m i ce n t i t i e so ft h e n a t i o n a le c o n o m i cs y s t e m ，t h a ta r es m a l l m e d i u me n t e r p r i s e s ，i n d i v i d u a li n d u s t r i a la n d c o m m e r c i a lh o u s e h o l d s ，r e s i d e n t sa n df a r m e r s a n di t so c c u r r e n c ea n dd e v e l o p m e n ti st h e i n e v i t a b l er e q u i r e m e n to ft h ee s t a b l i s h m e n to fam o d e mf i n a n c i a ls y s t e m i nt h ef a c eo f t h ef i n a n c i a lc r i s i s ，c h i n an e e d st oa c c e l e r a t et h ee x p l o r a t i o na n dd e v e l o p m e n to f c o m m u n i t yb a n k i n gs y s t e m ，w h i c hi st h eu r g e n tn e e dt oi n c r e a s ef i n a n c i a ls u p p o r tf o rt h e “a g r i c u l t u r e ，c o u n t r y s i d ea n df a r m e r s ”a n ds m a l l - m e d i u me n t e r p r i s e s a tp r e s e n t ，m a n y s m a l la n dm e d i u m s i z e db a n k si nc h i n ah a v ee n t e r e dt h ei n i t i a ls t a g eo fd e v e l o p m e n to f t h ec o m m u n i t yb a n k i n gs y s t e m a n dr u r a lc o o p e r a t i v ef i n a n c i a li n s t i t u t i o n sa n dc i t y c o m m e r c i a lb a n k sa r ev e r yc l o s et ot h eb a s i ca t t r i b u t i o no fc o m m u n i t yb a n k s a st h e m a r k e te c o n o m yi m p r o v e di nv a r y i n gd e g r e e s ，t h e s eb a n k sa l ev e r yd i f f e r e n tf r o m c o m m u n i t yb a n k si nw e s t e r nn a t i o n s t h u s ，t h ef u r t h e re x p l o r a t i o no ft h e o r ya n dp r a c t i c e i sn e e d e df o r t h ed e v e l o p m e n to fc o m m u n i t yb a n k si nc h i n a h o w e v e r ，t h ec u r r e n t d o m e s t i ct h e o r yi nc o m m u n i t yb a n k i n gs y s t e mi si m p e r f e c t ，s u c ha si t sl a c ko fe m p i r i c a l r e s e a r c h t h e r e f o r e ，t h es t u d yo nc o m m u n i t yb a n k si nt h i sa r t i c l ew i l lb eb a s e do nt h e e m p i r i c a la n a l y s i s ，i no r d e r t og r a s pt h ec h i n e s ec o m m u n i t yb a n k s r e a ld e v e l o p m e n ta n d t h ef u t u r ep r o s p e c ta c c u r a t e l y ，w h i c hi st h es i g n i f i c a n c ea n dv a l u eo ft h es t u d y t ot h i se n d ，t h es t u d yw a sc a r r i e do u ta sf o l l o w s ，o nt h eb a s i so ft h er e a l i t yo fc h i n a s e c o n o m i cd e v e l o p m e n te n v i r o n m e n ta n dt h ed i r e c t i o no fc h i n a sf i n a n c i a ld e v e l o p m e n t f i r s t l y ，t h i sp a p e rs t u d i e dt h ed e v e l o p m e n to fc o m m u n i t yb a n k so nt h et h e o r e t i c a la n a l y s i s w i t hf i n i c a ls y m b i o s i st h e o r ya n dp r o p e r t yr i g h ts y s t e mt h e o r y s e c o n d l y , t h ep a p e r a n a l y z e dt h ec u r r e n ts i t u a t i o no fc h i n e s ec o m m u n i t yb a n k st h r o u g he m p i r i c a lr e s e a r c h t h i r d l y , t h ep a p e rp r o p o s e dt h ec o r r e s p o n d i n gc o u n t e r m e a s u r e st os o l v et h ep r o b l e mo f i i i s y s t e mo fo r g a n i z a t i o na n do p e r a t i o n a lm e c h a n i s m si nc o m m u n i t yb a n k s ，i no r d e rt o p r o v i d et h e o r e t i c a la n dp o l i c y - m a k i n gr e f e r e n c ef o r t h ed e v e l o p m e n to fc o m m u n i t yb a n k s i nc h i n a b a s e do na n a l y s i so ft h ef i n a n c i a ls y m b i o t i ct h e o r y ，t h ep a p e rg e t st h ec o n c l u s i o nt h a t t h es y m b i o t i co b j e c to fc o m m u n i t yb a n k sa r es m a l la n dm e d i u m - s i z e de c o n o m i ce n t i t i e s s u c ha st h es m a l le n t e r p d s e s t h r o u g ht h ei m p r o v e m e n to ft h ee x t e r n a le n v i r o n m e n t ，a n i n t e g r a t e d ，s y m m e t r i c a la n dr e c i p r o c a ls y m b i o s i sw i l lb ee s t a b l i s h e db e t w e e nc o m m u n i t y b a n k sa n di t ss y m b i o t i co b j e c t ，a n dr e l a t i o n s h i pw i l lb es t a b l ef o rl o n g h e n c e ，a c c e l e r a t i n g t h ed e v e l o p m e n to fc o m m u n i t yb a n k si nc h i n ac a ne f f e c t i v e l ya l l e v i a t et h ei n s u f f i c i e n t f i n a n c i a ls u p p l yt os m a l la n dm e d i u m s i z e de c o n o m i ce n t i t i e s a n dt h e nt h ec o n c l u s i o n w a sa l s op r o v e dt h r o u g hc a s ea n a l y s i sa n dq u a n t i t a t i v ea n a l y s i s a n di nt h eq u a n t i t a t i v e a n a l y s i so ft h i sp a p e r ，t h eg e n e r a l i z e dd i f f e r e n t i a lt r a n s f o r mw a su s e dt oe l i m i n a t et h e a u t o c o r r e l a t i o nb e t w e e nv a r i a b l e s t h u s ，t h er o l eo fc o m m u n i t yb a n k sp e r f o r m i n gc a nb e m o r ea c c u r a t e l yq u a n t i t a t i v ea s s e s s e d a tt h es 甜r l l et i m e ，t h i sa r t i c l ea n a l y z e dt h er e a s o n s o ft h er e s u l t si nd e p t h 嬲w e l la sc o n f i r m e dt h a tc o m m u n i t yb a n k sc a np r o m o t et h e d e v e l o p m e n to fr e g i o n a ls m a l la n dm e d i u m s i z e de c o n o m y ，t h r o u g h t h ef i n a n c i a l s y m b i o s i st h e o r ya n dc a s ea n a l y s i s a n dt h e nt h ep a p e rg e t s t h ec o n c l u s i o n s ：p e r f e c t i n t e m a ls y s t e m sa r et h ef u n d a m e n t a ld e v e l o p m e n to fc o m m u n i t yb a n k s ，a n dt h es u p p o r to f t h ee x t e r n a le n v i r o n m e n ti st h ec o n d i t i o n sf o rt h ed e v e l o p m e n to fc o m m u n i t yb a n k s ，w h i c h a r eb o t hi n d i s p e n s a b l e h o w e v e r ，t h er e l a t i v em a t u r i t yo ft h ec o m m u n i t yb a n k sf o c u si nt h e c o a s t a la r e a s ，w h e r et h ep r i v a t ee c o n o m yi sm o r ed e v e l o p e da n dt h ef i n a n c i a lr e f o r mi s a d v a n c i n gf a s t e r o nt h ew h o l e ，t h ec o m m u n i t yb a n k si nc h i n a a r ei nt h ei n i t i a ls t a g eo f d e v e l o p m e n t a n dt h e r ea r em a n yp r o b l e m sn e e dt o b es o l v e d ，i n c l u d i n gt h ei n t e r n a l s y s t e mi s s u e so ft h ec o m m u n i t yb a n k s ，a n dt h ee x t e r n a ls y s t e mi s s u e s t h u s ，s t u d y o n t h e o r ya n dp o l i c yi sn e e d e dt op r o m o t et h ed e v e l o p m e n to f t h ec o m m u n i t yb a n k s t h e r e f o r e ，t h ea r t i c l ep u tf o r w a r dt h r e es t r a t e g i e sa b o u th o wt op r o m o t e o u r c o m m u n i t yb a n k s ，a i m e da tt h es t u d yo ft h ed e v e l o p m e n ts t y l e ，p r o p e r t yr i g h t s o f o r g a n i z a t i o n s ，t h eb u s i n e s sm o d e la n d t h em o n i t o r i n gs y s t e m f i r s t l y , t h ec o m m u n i t yb a n k s i v s h o u l dm a k eu s eo ft h ea d v a n t a g e so fd i f f e r e n tf i n a n c i a lm o d e l ，t of o r mt h ec o m p l e m e n t a r y o r g a n i z a t i o no fc o m m u n i t yb a n k sw i t hm u l t i - l e v e l s e c o n d l y ，i m p r o v et h ei n t e m a ls y s t e m s o fb a n k st h r o u g har a t i o n a ls y s t e mo fp r o p e r t yr i g h t s ，h e t e r o t y p i cm a r k e tp o s i t i o n i n g s t r a t e g y ，e f f e c t i v ei n c e n t i v ea n dr e s t r a i n t m e c h a n i s m sa n dr i g o r o u sr i s km a n a g e m e n t t h i r d l y , e s t a b l i s ht h ef u l lr a n g eo ff i n a n c i a lr e g u l a t o r ys y s t e m ，w i t ht h eb a s eo ft h ei n t e r n a l c o n t r o l s y s t e m ，t h e c o r eo ff u l l t i m e m o n i t o r i n gs y s t e m ，t h ec o m p l e m e n t a r yo f s e l f - r e g u l a t o r yo r g a n i z a t i o no fc o m m u n i t yb a n k sa n ds o c i a ls u p e r v i s i o n k e yw o r d s ：c o m m u n i t yb a n k s ；f i n i c a ls y m b i o s i s ；p r o p e r t yr i g h t so f b a n k ： p r e s e n ts i t u a t i o n ；c o u n t e r m e a s u r e s v 浙江师范大学学位论文独创性声明 本人声明所呈交的学位论文是我个人在导师指导下进行的研究工作及取得 的研究成果。论文中除了特别加以标注和致谢的地方外，不包含其他人或其他机 构已经发表或撰写过的研究成果。其他同志对本研究的启发和所做的贡献均已在 论文中作了明确的声明并表示了谢意。本人完全意识到本声明的法律结果由本人 承担。 作者虢马雠 日期洳7 年月日 学位论文使用授权声明 本人完全了解浙江师范大学有关保留、使用学位论文的规定，即：学校有权保留 并向国家有关机关或机构送交论文的复印件和电子文档，允许论文被查阅和借阅，可 以采用影印、缩印或扫描等手段保存、汇编学位论文。同意浙江师范大学可以用不同 方式在不同媒体上发表、传播论文的全部或部分内容。 保密的学位论文在解密后遵守此协议。 作者签名哪臣翮警 8 0 驴日 ( 一) 选题背景及研究意义 、导言 。选题背景 回顾中国经济体制改革的三十年历程，金融体制改革明显滞后于实体经济体系改 革，金融体系结构无法满足实体经济发展对金融服务的需求，缺乏足够成熟有效的专 司于中小经济主体服务的金融机构，进而导致中小企业融资困境和农村资金供给不足 的长期存在。这种菠规金融供给的缺失又为菲正规金融的存在创造了机遇，虽然非正 规金融对民营经济的发展起到了积极的促进作用，但它缺乏正式的法律规范、科学的 管理和引导，存在非法高息集资放贷，跨境洗钱等黑色金融，对经济和社会有潜在的 威胁1 1 。 针对金融产业发展的滞后性，胡锦涛总书记在十七大报告中强调“推进金融体制 改革，发展各类金融市场，形成多种所有制和多种经营形式、结构合理、功能完善、 高效安全的现代金融体系”闼，而建立多层次的金融机构，弓l 导民间资本进入银行业 是当前金融工作的重点。社区银行作为针对国民经济体系中最具活力的中小企业、个 体工商户、居民、农户的一顼金融制度安排，其发生和发展不仅是改善中小经济主体 融资环境，吸收民间资本的有效途径，更是推进中国金融改革的必然要求。尤其在金 融危机的冲击下，加快探索和发展社区银行体系，是2 0 0 8 年国务院关于当前金融 促进经济发展的若于意见中w 建立多层次信贷供给市场”【3 1 和2 0 0 9 年政府工作报 告中“加大对三农、中小企业等薄弱环节的金融支持 网所要求的，也是时代性 制度变迁的要求。 当前中国许多地区的中小银行已经显现出了不同的社区银行初级阶段的发展特 征，其中农村合作金融机构和城市商业银行是中国最具社区属性的银行。然面，由予 l 市场经济的基本制度和机制还不健全，特别是社会信用制度的不完善和自身体制以及 经营机制上的一些问题，这些中小银行与西方市场经济发达国家的社区银行还存在很 大的差异。因而中国目前的社区银行是一种在不完善市场经济条件下运行的社区银 行，有学者称之为“准社区银行 。同时，中国社区银行尚未成为普遍推行的金融制 度安排，发展较为成熟的社区银行只是集中于个私经济发达的地区，因而社区银行的 发展格局相对欠缺，难以承担其应该承担的社会功能。因此，剖析具有中国经济特色 的社区银行现状，探讨中国社区银行未来的发展对策，使之更有效地服务于中国经济 和社会的发展，也就形成了本文研究的空间和任务。 2 研究意义 社区银行在国外早已成为一个国家金融体系中极其重要的组成部分，对社区银行 的研究也已成为金融学研究领域的一项重要内容。在中国，社区银行尚处于探索阶段， 实践和理论相对国外而言略显苍白，而深入研究社区银行的现实意义却日益重要。因 此，本研究是基于理论和现实的考虑而进行的。首先，就理论意义而言，本研究借助 金融共生理论以及产权制度理论对中国社区银行发展的理论依据加以分析，利用个案 分析和计量分析，对中国社区银行的现状进行剖析，最后针对中国社区银行存在的问 题提出对策，丰富和发展了社区银行理论。其次，从现实而言，本研究可以加深人们 对中国社区银行的理解，阐明其建立和发展的深层机理，解释其现实的建构和未来的 发展趋势和创新方向，以期为中国未来社区银行的具体实践提供理论指导，并进一步 为政府相关部门的政策制定提供决策依据和参考。 ( 二) 国内外研究现状 1 国外研究现状 社区银行是从西方发达国家引进的一个概念，在国际上，没有统一的、权威的定 义，而且在不同的国家有不同的称谓，如日本称作地方银行、德国称作区域性银行。 而我国所说的社区银行，应来自于美国“c o m m u n i t y b a n k ”一词【5 1 。由于“社区 并 2 不是一个严格界定的地理概念，它既可以指一个州、一个市或一个县，也可以指城市 或乡村居民的聚居区域【6 】，因此，社区银行并不可以按照中文字面简单理解成位于城 市社区的银行。 在实践中，大多数研究者把社区银行定义为资产规模低于某一上限的银行，如 s c o t te h e i n 等( 2 0 0 5 ) 将资产在1 0 亿美元以下的银行划为社区银行【刀，a l l e nn b e r g e r ( 2 0 0 4 ) 等对发达国家和发展中国家的社区银行给出了不同的界定标准，发达国家社 区银行被定义为资产在l o 亿美元以下的国内银行，而发展中国家的社区银行则被定义 为资产l 亿美元以下的国内银行以及外资银行【8 】。堪萨斯储备银行的报告中提出的判 别社区银行的标准与众不同。在这份报告中，把社区银行定义为总资产低于1 亿美元 组织所拥有的银行【9 1 。k e e t o n 等( 2 0 0 3 ) 等指出按照规模大小来判别社区银行会产 生问题【i o 】。r o b e r td e y o u n g 等( 2 0 0 3 ) 承认了这种判别方式的误区，并且提出了判 定社区银行的五项指标，但仍坚持资产指标是划分社区银行的最好途径【l 。当然对于 社区银行的定义还有更细致的描述，如1 9 8 1 年l g i b s o n 的定义，“社区银行是社区的 财政生命线。通过其提供的个性化的、私密的以及成本低廉的服务，社区的个人和企 业客户可以开展与本地经济运行相关的财务交易。同时，社区银行还致力于社区改善 并实现投资人预期的回报 f 1 2 】。 对于社区银行定义的分歧只是研究的起点，综观国外文献，对社区银行的研究主 要集中在五个方面： ( 1 )社区银行和中小企业之间的信贷关系。 b e r g e r 和u d e l l ( 1 9 9 5 ，1 9 9 8 ) 先后两次考察了大银行和小银行在贷款行为上的 差异，验证了小银行较之大银行在中小企业贷款上具有明显的积极性和优势f 1 3 】f 1 4 1 。 s t r a h a n 和w e s t o n ( 1 9 9 6 ) 认为，中小银行固有的资产规模决定了其是中小企业理想的 融资伙伴【1 5 1 。还有许多学者从关系型贷款的角度得出中小银行是中小企业最佳融资伙 伴的结论，如b a n e r j e e 等( 1 9 9 4 ) 通过“长期互动”假说( 1 0 n gt e r mi n t e r a c t i o n h y p o t h e s i s ) 以“共同监督”假说( p e e rm o n i t o r i n gh y p o t h e s i s ) i 正明社区银行在从事关系 型贷款方面的比较优势b 6 ；b e r g e r 等( 1 9 9 9 ) 论证了大银行同时进行交易型贷款和关系 型贷款时，将面临范围不经济【1 7 】；b e r g e r 和u d e l l ( 2 0 0 2 ) 从银行组织结构视角深入 挖掘了社区银行在处理关系型贷款上的优势【1 8 】；c o l e 等( 2 0 0 4 ) 亦认为大银行的标准化 贷款模式不适合中小企业，小银行则由于灵活化的信贷模式而具有为中小企业贷款的 优势。s t e i n ( 2 0 0 2 ) 和b r i e k l e y a 等( 2 0 0 2 ) 则分别从控制权激励和所有权激励视角进 行研究，证明社区银行较大银行更适合处理模糊性强、人格化特征显著的“软信息， 在向信息相对不对称的中小企业提供关系型融资时拥有优势1 9 】t 2 0 1 2 1 】。 ( 2 ) 社区银行的效率 银行业是一个规模效益明显的行业，但规模效益与小银行的竞争优势是并行不悖 的，大、小银行基于完全不同、甚至是完全互补的市场定位，各自在特定领域具有比 较优势，这是市场专业化分工的结果。社区银行依靠低廉以及个性化的金融服务，不 仅获取了稳定的核心储蓄，而且建立了品牌优势。美国联邦储蓄保险公司的统计、 w i l l i a mk e e t o n 等( 2 0 0 3 ) 的分析、t h o m a sm h o e n i g ( 2 0 0 5 ) 的研究都通过具体的数 字说明了社区银行对于美国经济发展较缓地区的农业和小企业借贷等特殊领域所做 的贡献【2 2 】1 2 3 】 2 4 1 。b a s s e t t 和b r a d y ( 2 0 0 1 ) 还指出社区银行在逆境中的增长速度快于 大银行，并且在某些盈利指标上趋于超过大银行【2 5 】。 ( 3 )社区银行的竞争优势 社区银行的竞争优势主要体现在地缘优势、信息优势、成本优势方面。j a m e s h a r v e y 和k e n n e t hs p o n g ( 2 0 0 1 ) ，h a u s w a l d 和m a r q u e z ( 2 0 0 2 ) ，分别从不同角度 分析了社区银行的地缘优势。前者认为银行致力于为特定的市场( 物理距离近的市场) 提供服务以求获得信息租，大银行一般座落在远离潜在的中小企业借款人的位置，处 理中小企业的软信息成本高昂；相反，与中小企业邻近的社区银就可以发挥地缘优势， 为小企业提供关系型借贷【2 6 1 。后者认为社区内的企业和居民对存款利率的敏感性较 低，社区银行可以利用地缘优势获得大量廉价且稳定的核心存款，保持社区银行流动 性。而b a n e r j e e 等( 1 9 9 4 ) 的“长期互动”假说和“共同监督”假说则证明了中小金 融机构的信息优势。 ( 4 )社区银行的经营风险 w i l l i a mr e m m o n s 等( 2 0 0 4 ) x 寸社区银行的特有风险进行了概括：一是敏感性风 险，即，较之大银行，社区银行更易于受到个人客户贷款违约的侵害：二是本地市场 风险，大多数社区银行经营地域集中，使其客户群体易于被同一区域的经济环境所影 响【2 8 】。m e y e ra n dy e a g e r ( 2 0 0 1 ) 认为，小型农业银行在遭受所在区域的地方经济冲击( 县 4 级水平) 时，并非一定会形成风险。因此，社区银行的地域扩张，可能并不会带来更 多的地域多样化的收益【2 9 】。e r g u n g o r ( 2 0 0 2 ) 对1 9 9 6 2 0 0 0 年社区银行经风险调整的收 益率的研究发现，小企业贷款增加了总资产收益率，但降低了社区银行的经风险调整 的总资产收益率 3 0 】。h o l l a n d ( 1 9 9 8 ) 等人从银行体系的稳定性出发，认为地区性银 行规模相对较小，即使它们倒闭或破产也小会造成系统性风险，对经济影响程度甚小 【3 l 】 o ( 5 )社区银行所面临的挑战 学术界认为社区银行所面临的挑战主要是：( 1 ) 管制的放松。d e y o u n g 和d u f f y ( 2 0 0 2 ) 从地理管制放松和业务管制放松两方面，阐述了社区银行竞争环境的日益恶 化【3 2 】。( 2 ) 银行业的大量并购。面对并购浪潮，许多学者相信社区银行凭借其独特 性幸存甚至是更好的发展下去( 如d e y o u n g 等，2 0 0 3 ；h e i n 等，2 0 0 5 ) 。还有学者针 对并购对中小企业贷款数量之间的关系进行研究，如p e e ka n dr o s e n g r e n ( 1 9 9 7 ) 3 3 】， a v e r ya n ds a m o l y k ( 2 0 0 0 ，2 0 0 3 ) 】f 3 卯。( 3 ) 技术进步。p e t e r s e n 和r a j a h ( 2 0 0 2 ) 发现信息和通讯技术的进步导致信息迅速、及时、高效地传递给贷款机构，且此种传 递并不依赖于地理上的亲近性，为远距离提供贷款创造了条件【3 6 1 。d e y o u n g 、h u n t e r 和u d e l l ( 2 0 0 2 ) 同样认为，新的贷款和金融技术正使得小企业向当地市场外的贷款机 构传递关于他们自身贷款可行性的信息变得容易。社区银行的传统优势受到了威胁。 ( 4 ) 非银行金融机构的竞争。b a s s e t 和b r a d y ( 2 0 0 1 ) 指出，来自于“并行的银行体 系 ( ap a r a l l e lb a n k i n gs y s t e m ) 不断加剧的竞争可能削弱社区银行的竞争地位。 d e y o 血g 、h u n t e r 和u d e l l ( 2 0 0 2 ) 亦指出共同基金、在线经纪账户和其他新型的储 蓄与投资工具的出现，为可能的银行存款人提供了更广泛的选择机会，从而增加了社 区银行核心存款的稀缺性。 尽管国外的研究已经相当成熟，但仍存在两点不足：国外主要是对社区银行存 在的原因和生存能力进行研究，对社区银行的运作机制的研究很少；以大部分研究 只是对社区银行本身进行研究，而对其生存的金融生态环境没有给予关注。实际上， 社区银行能存在并发展依赖于其生存的环境，包括法律、政策、行业组织等。 2 国内研究现状 我国社区银行尚处于探索发展阶段，对社区银行理论体系的构建不如国外丰富， 就国内已有的研究材料看，主要集中在两个方面： ( 1 ) 中国发展社区银行的必要性和可行性。 林毅夫、李永军( 2 0 0 1 ) 认为利用资本市场解决我国中小企业融资困难的方案是 不可行的，惟一的方法就是大力发展中小金融机构，建立一个以中小金融机构为主体 的金融体系就成为我国金融体制改革的必然选择【3 7 】。李志贽( 2 0 0 2 ) 通过模型分析得 到，引入中小银行将使中小企业得到的信贷增加，还能使整个经济的效率得到提高f 3 8 1 。 巴曙松( 2 0 0 2 ) 则提出，在国有银行撤出的地区建立社区银行可以填补金融服务的真 空【3 9 】。梁立俊( 2 0 0 3 ) 从最优贷款规模出发，大银行和小银行的贷款优势分别在大额贷 款市场、小额贷款市场。因此，由于存在中小企业经济，中小银行是一个健全的银行 体系不可缺少的部分【4 0 】。钟伟( 2 0 0 3 ) 认为，通过引入社区银行，可以解决中国中小 企业融资困境和基层金融空洞化等问题【4 l 】。晏露蓉、林晓甫( 2 0 0 3 ) 则对中国社区银 行的市场需求和发展可能性进行了分析，得出结论，社区银行在中国运行具有竞争力 优势，在目标市场能够可持续发展f 4 2 1 。钟伟( 2 0 0 4 ) 指出社区银行实质是一种民营银 行，是为社区里的中小企业服务的银行，因此可以通过建立社区银行来引导民间资本 进入银行业f 4 3 1 。黄励岗( 2 0 0 5 ) 认为借鉴美国社区银行的制度有利于国内城市商业银 行的改革【4 4 1 。杨蔚东等( 2 0 0 6 ) 认为发展社区银行不仅可以满足多层次的金融产品需求 和个性化金融服务，还可以增强银行业竞争力，促进区域经济发展，因此要发展社区 银行【4 5 1 。 ( 2 ) 中国社区银行发展对策分析。 王爱俭( 2 0 0 5 ) 认为，我国社区银行设立模式应以“改造为主 ，在管理模式上 应有良好的治理结构和监管规则为基础，其发展需要一个外部的金融环境支持【4 6 】。应 宜逊、李国文在充分肯定中国发展社区银行的现实意义的基础上，提出了一整套的发 展思路：当前发展社区银行的条件已经成熟，应当及时“出台”，同时要注意配套改 革，实行市场化、法制化的“准入、退出”与监管，使新生的“社区银行真正成为 预算硬约束的，面向小企业和个体工商户的县城商业银行【4 7 】。钱水土、李国文( 2 0 0 6 ) 认为社区银行的设立途径有三种：由民营企业资本组建、将现有小型金融机构进行改 造、由民间非正规金融引导为社区银行【4 引。杨蔚东等( 2 0 0 6 ) 翅i j f f s w o t 分析法，研究 了社区银行的目标市场、战略定位和发展战略。高勇( 2 0 0 7 ) 认为由中小民营资本分 6 散持股的股权结构方式，可有效提高社区银行的市场价值，为其扩大融资提供了便利。 宋嫒嫒( 2 0 0 7 ) 指出要在完善发展社区银行的制度环境的基础上，大力发展社区银行 1 4 9 。彭路( 2 0 0 7 ) 借鉴美国社区银行在拉动欠发达地区和欠发达部门经济发展方面的 成功经验，认为我国为解决经济结构的二元性和金融结构的二元性，应把社区银行作 为县域发展极和县域经济的金融支撑，以求社区银行与地方经济的协同发展【5 0 1 。 总体来看，中国己在对发展社区银行的必要性、重要性的论证、对国外社区银行 发展情况的介绍、对发展社区银行的思路等方面取得了比较可观的成果和一致的认 识，形成了一定的理论价值和应用价值。但是，由于社区银行实践的限制，相关研究 还存在着明显的缺陷和不足：在系统性、理论性研究方面还缺乏深度和前瞻性的趋势 分析；分析方法和工具过于简单化，较少利用规范的理论框架来分析和解释问题，缺 乏形式化研究成果；部分简单的理论阐述而没有实证检验结果的支撑；较多地介绍国 外社区银行的经验和做法，相对缺少在中国现实社会经济环境下如何发展社区银行的 深入研究。因此，对于社区银行的宏观机制、微观机制以及外部环境的建设等方面都 有待进一步加以体系化、规范化和形式化的研究。 3 述评 综观国内外有关社区银行的研究文献，国外文献不仅在数量上多于国内，而且在 理论框架构建、分析工具运用、研究主体的广泛性和深入性等方面均要强于国内，这 与国外有着成熟和发达的社区银行体系密不可分。社区银行在市场经济发达的西方国 家已有很长的发展历史，在现今仍然发挥着其应有的作用。而我国的社区银行整体上 仍处于探索阶段，相关理论研究有待进一步的规范和深入，因此国内文献的数量和质 量均落后于国外。 ( 三) 研究思路与方法 1 研究思路 本文沿着“理论分析现状分析提出对策”的路线进行研究。首先利用金 7 融共生理论、产权制度理论对社区银行的发展进行理论分析。然后现状分析分为两部 分进行，一是在总结国外社区银行发展经验的基础上，分析对中国社区银行发展的启 示；二是利用个案分析、计量分析等实证研究方法剖析中国社区银行发展的现状。最 后针对我国社区银行产权制度不完善、经营管理不规范、监管体系不健全等体制和经 营机制问题，提出相应的对策，以期为社区银行的发展提供理论参考。 图1 1 研究思路图 8 解 决 问 题 提出问题ii 分析问题 2 研究方法 ( 1 ) 理论分析法。本文首先利用金融共生理论、产权制度理论对社区银行发 展进行理论分析，然后在我国社区银行发展的实证研究和对策研究中多次利用上述理 论进行分析。 ( 2 ) 比较分析方法。本文对美国社区银行和日本地方银行的发展进行比较分 析，总结对中国。社区银行发展的启示。 ( 3 )个案分析方法。通过个案分析将空泛的理论分析与社区银行实践紧密结 合，增强论证有效性。 ( 4 )计量分析法。本文对社区银行与区域中小经济主体之间的关联性进行计 量分析，通过回归结果将关联性以定量的形式确定下来。 ( 5 )实地调研。作者参与导师主持的“全国农村社区服务体系建设研究 课 题，曾于2 0 0 8 年赴四川调研，其中涉及农村社区金融服务的调查，对于四川地区农 民融资情况以及农村信用社贷款条件、贷款上限等信息有真实的了解。并通过课题组 的集体研讨活动了解了全国其他省份农村社区金融服务的概况。另外，作者有幸参与 有关浙江稠州商业银行的课题调研，获得了较详细的第一手资料。因此笔者对于农村 金融服务状况和浙江省社区银行发展有较强的感性认识。 ( 四) 难点、创新点与不足 1 难点 中国社区银行尚处于发展的初级阶段，其发展的格局相对欠缺，没有成为在全国 范