（产业经济学专业论文）省级高新技术产业政策比较分析及安徽相关政策优化研究.pdf

摘要 二十世纪九十年代初，为了迎接新技术革命的挑战，我国政府作出了加速发展高 新技术产业的战略决策，特别是国家高新技术产业开发区的应运而生，极大地推动了 科技与经济和社会效益的紧密结合，调动了地方政府发展高新技术产业的积极性和创 造性。二十世纪九十年代中期以来，各地政府开始针对本地特点制定了一系列高新技 术产、l e 政策。各地政府在制度创新和转变政府职能方面，出现了“比、学、赶、超” 的趋势，并进入新的竞争发展阶段。经过十多年的加速发展，高新技术产业已成为区 域经济新的增长点，为培育所在城市的新兴支柱产业和带动区域经济发展做出了重要 贡献。地方政府在高新技术产业发展中地位和作用也日益凸现，但对地方高新技术产 业政策的研究尚显不足，高新技术产业发展中“政府失灵”问题依然潜在。要加快安 徽高新技术产业发展，必须改变有关政策失灵问题，通过借鉴和创新。创建有限、有 为、有效政府，赢得高新技术产业发展的制度优势和竞争力。本文旨在：根据产业经 济学和高新技术产业发展的相关理论研究成果，运用比较分析方法，选择北京、上海、 广东( 包括深圳) 、江苏、浙江、安徽等地作为研究对象，通过比较省级政府扶持高 新技术产业政策和环境优化的措施，分析安徽与其它省份高新技术产业政策差异，进 而提出安徽加速高新技术产业政策的建议，以推动安徽高新技术产业持续健康发展。 关键词：高新技术产业省级政策比较分析优纯研究 a b s t r a c t a tt h e b e g i n n i n g o f19 9 0 s ，c h i n e s e g o v e r n m e n t m a d eas t r a t e g i c a ld e c i s i o nt o f a c i l i t a t et h e d e v e l o p m e n t o f h i g h - n e wt e c h n o l o g y i n d u s t r i e si no r d e rt om e e tt h e c h a l l e n g e sb o u g h tb yt h en e wt e c h n o l o g yr e v o l u t i o n e s p e c i a l l y , t h ee m e r g e n c eo f n a t i o n a l h i g h - n e wt e c h n o l o g yi n d u s t r y z o n e g r e a t l yp r o m o t e d t h ec o m b i n a t i o no f s c i e n c ea n dt e c h n o l o g yw i t ht h ee c o n o m i ca n ds o c i a l b e n e f i t s ，a n di n s p i r e d t h el o c a l g o v e r n m e n t s le n t h u s i a s ma n di n i t i a t i v et od e v e l o ph i 曲一n e wt e c h n o l o g yi n d u s t r i e s s i n c e t h em i d d l eo f19 9 0 s ，t h el o c a l g o v e r n m e n t sb e g a nt o m a k et h e i rp o l i c i e st o d e v e l o p h i g h f l e wt e c h n o l o g yi n d u s t r i e sa c c o r d i n gt ot h el o c a lc h a r a c t e r i s t i c s i ns y s t e m i n n o v a t i o n a n df u n c t i o n t r a n s i t i o n t h e s e g o v e r n m e n t sa r ec o m p e t i n gw i ma n ds t u d y i n g f r o mo n e a n o t h e ra sw e l la s c a t c h i n gu pa n do v e r t a k i n go n ea n o t h e r a f t e rt e ny e a r s q u i c k e n e d d e v e l o p m e n t ，h i g h n e wt e c h n o l o g yi n d u s t r i e s h a v eb e c o m et h en e wg r o w t hp o i n t sf o r r e g i o n a le c o n o m y , m a k i n gg r e a tc o n t r i b u t i o n st of o s t e r i n gn e ws u p p o r t i n gi n d u s t r i e sa n d b r i n g i n ga l o n gt h ed e v e l o p m e n to fr e g i o n a le c o n o m y t h es t a t u sa n df u n c t i o no fl o c a l g o v e r n m e n t s a r eg a i n i n gi m p o r t a n c e ，b u tt h es t u d i e so nt h el o c a lp o l i c i e sa r en o te n o u g h ，a s ar e s u l t ，t h ep r o b l e mo f ”g o v e r n m e n tm a l f u n c t i o n “s t i l le x i s t si nt h ed e v e l o p m e n to ft h e s e i n d u s t r i e s i no r d e rt o e x p e d i t e t h e d e v e l o p m e n to fh i g h n e wt e c h n o l o g yi n d u s t r i e s i n a n h u i p r o v i n c e ，w e m u s t g e t r i do fm a l f u n c t i o n s ，w h i l e e s t a b l i s h i n g ap r o m i s i n g g o v e r n m e n tb yr e f e r r i n g t o o t h e r s e x p e r i e n c e a n di n n o v a t i o n s ，s ot h a tw ec a n g a i n a d v a n t a g e sa n dc o m p e t i t i v e n e s sf o rt h ed e v e l o p m e n to fh i g h - n e wt e c h n o l o g yi n d u s t r i e s b a s e do nt h et h e o r i e so fi n d u s t r i a le c o n o m i c sa n dt h es t u d i e so f ft h e d e v e l o p m e n to f h i g u n e wt e c h n o l o g yi n d u s t r i e s t h i sp a p e r , c o m p a r i n gt h ep o l i c i e st os u p p o r th i g h - n e w t e c h n o l o g yi n d u s t r i e sa n dt h em e a s u r e st oo p t i m i z et h ee n v i r o n m e n to fb e o i n g ，s h a n g h a i ， g u a n g d o n g ( s h e n z h e ni n c l u d e d ) ，j i a n g s u ，z h e j i a n g ，a n da n h u i ，a n a l y z e st h ed i f f e r e n c e so f t h ep o l i c i e so nh i g h n e wt e c h n o l o g yi n d u s t r i e sb e t w e e na n h u ia n do t h e rp r o v i n c e s ，a n d t h e np u t sf o r w a r ds e v e r a lp r o p o s a l sf o ra n h u it oa c c e l e r a t ei t sd e v e l o p m e n to f h i g h - n e w t e c h n o l o g yi n d u s t r i e s ，s oa st oi m p e lt h ec o n t i n u a la n dh e a l t h yd e v e l o p m e n to fa n h u i s h i 曲一n e wt e c h n o l o g yi n d u s t r i e s k e yw o r d s ：h i g l l n e wt e c h n o l o g yi n d u s t r i e s 一p r o v i n c i a lp o l i c i e s ，c o m p a r i s o na n a l y s i s ， o p t i m i z a t i o ns t u d i e s 合肥工业大学 本论文经答辩委员会全体委员审查，确认符合合肥工业大学硕士 学位论文质量要求。 主席： 委员： 导师 答辩委员会签名 ， “ 一、 p7 抄 髟 、 f 纱f 么 乙 鹞窆军 l 包式 沪府发( 2 0 0 0 ) 5 5 号 2 2 则上不超过总额的5 0 9 6 ，对于市、地、县( 市) 等财政给予匹配资助的项目，同 等条件下予以优先支持。省创新资金数等金额以上的自有资金匹配，项目实施周 期一般不超过两年。 福建资金贴息资金分二次拨付，其中首次拨付不超过7 0 9 6 ；无偿资助数额一 般不超过8 0 万元。无偿资助资金分二次拨付，其中首次拨付6 0 ，余额视项目验 收情况拨付；部分回收所资助的资金试行在项目结束后按一定的比例回收，继续 用于省创新资金的滚动发展。资助数额一般不超过1 0 0 万元，个别重大项目最高 不超过1 8 0 万元，资助资金分二次予以拨付，其中首次拨付7 0 ，余额在通过中 期监理后拨付。对技术起点高，具有较好市场需求、有望形成新兴产业的项目， 采取资本金投入方式。选择若干项目进行试点，所投入的省创新资金作为股本金， 委托风险投资公司进行管理。股本金数额一般不超过1 8 0 万元，且不超过企业注 册资本的2 0 。 5 2 银行贷款和担保政策比较 各省市都注重运用银行贷款和信用担保支持高新技术产业的发展。上海和江 苏都以科技进步条例的形式规定，科技信贷规模的年增长幅度高于信贷规模的年 增长幅度；支持民营科技企业建立共同发展基金，用于民营科技企业的信贷担保。 在用信贷政策发展高新技术产业方面，福建和上海的政策力度较大。关于进一 步加快福建省高技术及其产业发展的若干规定中要求各金融机构要完善科技信 贷管理和服务体系，适当扩大基层行对科技型企业的贷款审批权限，拓宽贷款领 域，运用多种信贷方式，增加高新技术信贷投入，促进高新技术产业发展。金融 机构应在信贷等方面积极支持高新技术企业和高新技术项目。国家和省级立项的 高新技术项目贷款，银行要根据国家投资政策及信贷政策规定，可支持列入投资 概算添置的生产必需设备、检测仪器等固定资产。各商业银行对有效益、有还贷 能力的科技产品出口所需的流动资金贷款要根据信贷原则优先安排、重点支持， 对资信好的科技产品出口企业可核定一定的授信额度，在授信额度内，要根据信 贷、结算管理要求，及时提供打包放款及履约保函、预付金保函等多种金融信用 支持。积极办理科技型中小企业的信贷业务。各金融机构信贷人员要主动加强与 科技型中小企业的沟通和信息交流，促进银企之间稳定的联系制度，积极受理科 技型中小企业的贷款申请，合理评价科技型中小企业资信，公开贷款程序，对手 续完备的贷款申请要在规定期限内迟早予以答复，进一步提高审批效率。配合科 技型中小企业技术创新资金的运作，以及对科技贷款的财政贴息，扩大对科技企 业的贷款投入。对规模小、产品市场占有率较高、有还贷能力的企业，可提供小 额贷款，特别是创新能力强，直接服务于“三农”的技术和产品推广的科技型小 企业，要重点扶持。拓展贷款担保方式。对信誉良好、现金流量稳定、经营稳健 的科技企业，对大企业有稳定配套关系的科技型中小企业，由信誉良好的大企业 开具的商业汇票，银行帐号办理票据抵押或贴现贷款；对由政府设立的担保贷款 中心提供的贷款担保，各金融机构应优先安排贷款。福建省科技型中小企业技 术创新资金管理实施细则银行贷款要优先支持高新技术企业新产品开发、中试 和产业化所需的资金。贷款资金的使用按批准的项目结构安排，可允许有一定比 例的贷款资金用于同产业化有关的基本建设。高新技术企业申请贷款，企业自筹 资金的比例允许适当下调，企业自筹资金暂时未到位但有明确补充来源的，可暂 由银行贷款垫付。 沪府发 1 9 9 9 3 1 号文件。规定，运用多种融资形式，畅通各种融资渠道。加 强担保支持，逐步构建由政府引导、金融单位和社会各方参与的金融支持体系。 支持银行调整信贷业务，改善对小企业的金融服务。针对小企业的特点，改进发 放贷款的审核标准和办法，放宽对小企业融资的准入条件，对符合条件的小企业 发放信用贷款：支持金融机构扩大担保贷款业务，包括抵押贷款、质押贷款以及 保证贷款；支持社会中介机构参与贷款审理。围绕产业结构调整，积极探索小企 业通过资本市场直接筹措资金的各种途径。严格按照国家有关法律和规定设立信 用担保机构，建立多种资金来源、多种组织形式参与、多层次结构的担保体系。 完善中国经济技术投资担保公司上海分公司的担保形式，扩充市和区、县风险担 保资金，扩大担保覆盖面，简化手续、降低费率，完善风险分担和商业化运行的 机制。经过4 年的发展，上海形成了以政策导向、信用保障、金融支持、多渠道、 多形式参与和风险控制为主要特征的中小企业贷款信用担保体系。 安徽积极培育和发展多种形式的担保机构。要求以政府为主出资组建的担保 机构要加强对民营科技企业的服务，完善担保形式，扩大担保覆盖面，简化手续， 降低费率。安徽鼓励各类金融机构增加对民营科技企业的信贷投入。金融机构要 积极支持民营科技企业发展，促进民营科技企业技术进步。扩大信贷范围，增加 无形资产抵押、质押贷款品种。放宽贷款期限，努力满足民营科技企业合理的资 金需求。 安徽将省及省级以上高新技术产业化项目作为银行贷款的重点，在符合贷款 条件的前提下，对高新技术企业优先发放贷款；对信用等级在从级以上高新技术 企业生产经营过程中合理的流动资金需求，给予大力支持；对符合银行授信额度 条件的优质高新技术企业实行授信额度管理，配备客户经理，建立“绿色通道”， 提供全方位的金融服务；调整信贷结构，将合肥、芜湖、蚌埠高新技术产业开发 区作为支持重点。 为加强信用贷款担保体系的建设，防范、控制和分散担保风险，北京、江苏、 广东、浙江、安徽各采取了一些政策和措旋。北京市政府制定了中关村科技园 区信用担保机构建立风险准备金和财政有限补偿担保代偿损失制度的暂行办法， 规定凡在中关村科技园区内注册，以中小企业特别是中小型高新技术企业和其他 。上海市人民政府关于促进本市小企业发展的决定( 沪府发 1 9 9 9 1 3 1 号) 2 4 智力密集型企业为重点支持对象的政府出资发起设立的信用担保机构，可按当年 担保费的5 0 、不超过当年担保余额l 的比例和税后利润中按不低于2 0 的比 例提取风险准备金。财政在预算安排的中关村科技园区发展专项资金中设立“财 政有限补偿担保代偿损失专项资金”。政府出资设立的信用担保机构发生贷款担 保代偿损失时，可申请财政资金补偿担保代偿损失。江苏规定民营科技企业比较 集中的市县，从1 9 9 8 年起，对民营科技企业上交的所得税，各级财政部门可按照 实际上交额，每年按一定比例安排一部分作为本地区民营科技企业贷款担保资金； 民营科技企业可根据自愿原则，按不低于其业务收入0 5 的比例交纳民营科技 企业贷款担保资金( 资金所有权不变) 。广东和浙江对担保机构对负连带责任的 高新技术产业项目发生的担保损失，经主管税务机关审核，都允许在税前扣除。 安徽对担保机构对本省高新技术项目和产品的担保额达到其担保总额7 0 的，经 省科技行政部门会同有关部门认定后，可比照享受高新技术企业优惠政策，并可 按当年净利润的3 一5 提取风险补偿金，用于补偿以前年度和当年在我省的经 营性亏损。风险补偿金余额可按年度结转，但其总额不得超过该企业当年年末净 资产的1 0 。 各省市都鼓励企业、民间资本以多种形式建立担保机构，注重建立以政府引 导、企业为主体的多元化、多渠道的投融资体系，注重增加民营科技企业的信贷 投入。如江苏以政府和企业等共同投入的形式，设立民营科技企业贷款担保资金， 重点用于民营科技企业高新技术产业化项目贷款的担保。广东鼓励具备条件的民 营企业成立担保机构，开展担保业务。安徽鼓励民间资本建立担保机构，为民营 科技企业提供融资担保服务。上海支持区、县或行业投资机构与金融机构联手成 立的担保组织，支持社会团体、行业协会、企业群体共同出资设立的以小企业信 用担保为主要内容的服务机构，为区域内、行业内、群体内的小企业贷款提供规 范有效的担保。浦东新区政府还设立了浦东新区科技发展基金科技贷款信用担保 资金，担保资金为单个企业提供担保的金额，不超过申请企业资产总额的5 0 ， 最高不超过5 0 0 万元。凡单个企业单笔贷款额不超过2 0 0 万元的，经审核同意， 可免于反担保。单个企业( 项目) 的担保期限最长不超过两年。根据担保项目的风 险程度、担保期限、担保金额确定年担保费率。如担保期为一年，收取标准为0 8 一l 2 。此外，为支持民营科技企业的融资担保，浙江、安徽都允许民营科 技企业可以专利、非专利技术、商标等作为反担保。 用信贷支持高新技术产品的出口方愿，唯有浙江做出了政策规定。浙江省人 民政府关于大力推进高新技术产业化的决定强调，支持高新技术产品开拓和 占领国际市场，对有出口订单的高新技术产品，金融机构应根据有关政策积极提 供卖方信贷，对符合贷款条件的，可有选择地试行买方信贷。支持具有自主知识 产权的高新技术产品开发和占领国际市场。对出口的高新技术产品，出口退税予 以优先办理。 北京、上海、浙江对高新技术成果转化项目实行贷款贴息和融资担保，福建 采取资金扶持的办法。为改善中关村科技园区中小高新技术企业的融资环境，中 关村科技园区管委会制定了“瞪羚计划”，将信用评价、信用激励和约束机制同 担保贷款业务进行有机结合，通过政府的引导和推动，凝聚金融资源，构建高效、 低成本的担保贷款通道。“瞪羚计划”每年可帮助园区“瞪羚企业”解决超过5 0 亿元的流动资金贷款。上海规定中央各部委、外省市和海外留学生及国外专家带 高新技术成果来沪实施转化的项目以及具有自主知识产权的高新技术成果转化项 目，经认定后，可优先享受高新技术成果转化项目的贷款贴息和融资担保。福建 省促进项目成果转化扶持办法规定，确定扶持的转化项目，采用前期经费补助 和无息回收性投资两种方式。每年确定安排2 0 0 个转化项目前期经费补助，5 0 个 转化项目给予重点扶持。 5 3 风险投资政策比较 5 3 1 鼓励设立各种类型和形式的科技投资或风险投资机构，规范风险投资行为 风险投资是高新技术企业实现大规模融资的重要途径。国务院办公厅转发 科技部等部门关于建立风险投资机制若干意见的通知( 国办( 1 9 9 9 ) 1 0 5 号) 出 台以后，各省市通过地方立法或制定政策来鼓励和规范风险投资事业的发展。在 这方面，深圳、北京和浙江走在前面。2 0 0 0 年l o 月1 1 日，深圳市政府出台了国 内第部有关创业投资的规章一深圳市创业资本投资高新技术产业暂行规定。 2 0 0 3 年4 月1 日深圳市政府在总结暂行规定实施以来的经验和存在问题的基 础上，制定了深圳经济特区创业投资条例。这也是全国第一个以条例对创投机 构运作作出全面规范的地方法规。条例规定，创业投资主体分为两种，即创业 投资机构和创业投资管理机构。创业投资机构可以采取有限责任公司、股份有限 公司、有限合伙等组织形式。条例还设立专节，对创业投资机构的规范运作进 行了规定，明确了创业投资机构必须以本企业资本进行创业投资，不得受托管理 其他创业投资机构的投资。规定创业投资机构在每个项目上的投资额不得超过注 册资本的2 0 ，以分散投资风险。同时考虑到某些特殊情况下可链确需集中投资， 条例将是否集中投资的决定权赋予承受投资后果的投资人，规定向同一企业 投资超过创业投资机构资本2 0 的，需经代表三分之二以上表决权的投资人表决 通过。条例对创业投资管理公司在委托管理协议、受托资本限制和信息披露 义务等方面作了专门规定。同时，条例还规定创业投资机构在一定情况下可以 享受高新技术企业的优惠政策、可以提取风险补偿金，并对其所投资企业在科技 三项经费方面给予扶持等优惠。投资机构从事金融业务受限制条例规定创业投资 机构不得从事吸收存款、发放贷款、办理结算、票据贴现、资金拆借、信托投资、 金融租赁、外汇或期货买卖等金融业务活动；不得从事可能使其资产承担无限责 任的投资活动；不得购买已上市交易的股票，但所持被投资企业的股票及上市后 的股票转换、配售、送股等情形除外。条例明确规定，创业投资机构可以通过企 业并购、股权回购、股票上市等方式将投资撤出。条例还对创业投资管理机构行 为进行了规范。 2 0 0 0 年1 2 月8 日北京市人大常委会通过的中关村科技园区条例以立法 形式在国内率先提出了风险投资机构可以采取有限合伙形式。允许风险投资机构 的注册资本按照出资人的约定分期到位，可以以其全额资本进行投资。允许风险 投资机构通过企业购并、股权回购、证券市场上市以及其他方式，回收其风险投 资。 深圳和上海率先对创业投资机构和创业投资管理机构的设立条件进行了限 制，深圳较上海更加细致全面。深圳经济特区创业投资条例规定：创业投资机 构采取股份有限公司形式的，注册资本不得低于5 0 0 0 万元人民币。采取有限责任 公司形式的，不得低于3 0 0 0 万元人民币。采取有限合伙形式的，有限合伙人的出 资总额不得低于3 0 0 0 万元人民币。创业投资管理机构采取股份有限公司形式的， 注册资本不得低于1 0 0 0 万元人民币。采取有限责任公司形式的，注册资本不得低 于1 0 0 万元人民币。上海市促进高新技术成果转化的若干规定要求在上海市注 册的创业投资公司，其注册资本晟低额为3 0 0 0 万元人民币；在本市注册的创业投 资管理公司，其注册资本最低额为1 0 0 万元人民币。 其他各省市也都注重通过资金投入和政策支持，而以江苏政策力度较大。江 苏省政府设立了1 5 亿元规模高新技术风险投资基金，1 9 9 8 政从财政回收的周转 金中分3 专项投入5 亿元。同时要求，各市也要建立一定规模的高新技术风险投 资资金。鼓励国内外企业、金融机构、个人等各类投资者参与风险投资事业：允 许和鼓励非银行金融机构、产业投资机构、上市公司和其他公司及个人参与对高 新技术企业的购并活动。另外，江苏建立软件产业风险投资机制。“十五”期间， 江苏省高技术风险投资公司、江苏省信息化建设投资公司要将风险资金优先投向 省内软件和集成电路产业。同时，通过社会定向募股和吸收国内外风险投资基金 等方式筹措资金。 5 3 2 对风险投资机构投资的高新技术项目和产品支持，从而对风险投资机构进 行问接支持 1 单独或参股设立引导资金，支持风险投资企业的发展。中关村管委会于 2 0 0 1 年设立“中关村科技园区创业投资引导资金”，首期资金规模为7 0 0 0 万元， 对经过选择的创业投资机构，为其到中关村科技园区开展创业投资业务提供跟进 投资基金。该引导基金自2 0 0 2 年1 月正式运作以来，到2 0 0 2 年年底，已经同2 3 家创业投资机构签订了投资合作协议，投资合作队伍进一步扩大。为进一步带动 创业投资机构的投资热情，中关村管委会在原有方案的基础上进行了调整，即跟 进投资比例由5 一2 0 提高到5 一3 0 ；单笔投资额由1 0 万一1 0 0 万元提高到3 0 万一3 0 0 万元：投资机构的项目投资额由5 0 万- 2 0 0 0 万元提高到1 0 0 万- 6 0 0 0 万元；投资合作伙伴的队伍范围由创业投资机构及相关机构扩大到上市公司。浙 江省人民政府关于印发浙江省鼓励发展风险投资的若干意见的通知指出，有 条件的也可安排一定的导向资金，参股组建风险投资机构。 2 通过支持风险投资机构投资的高新技术产业化项目支持风险投资机构的发 展，典型的是浙江和广东。浙江省人民政府关于印发浙江省鼓励发展风险投资 的若干意见的通知要求，对风险投资机构投资的高新技术产业化项目，优先列 入政府支持的高新技术产业化项目计划，并优先安排高新技术产业化扶持资会和 贷款贴息。对符合条件的优先支持上市或发行企业债券。风险投资公司持有的软 件企业股份在该软件企业上市交易的当日即可进入市场流通。广东省关于加快民 营科技企业发展的实施意见也指出，要引导风险投资资金投向民营科技企业， 特别是高新技术企业。创业投资机构投资处于初级阶段，属于核心技术开发，具 有产业化背景的项目或企业，可优先列入政府的科技计划项目给予支持。 5 3 3 从给予一定条件下享受高新技术企业的优惠政策待遇、提取风险补偿金、 对投资损失进行补偿等方面直接支持 1 给予一定条件下享受高新技术企业优惠政策和提取风险补偿金 北京、上海、深圳、浙江、安徽等省市对在本地区投资超过其项目投资总额 一定比例，或投资本省高新技术项目、产品，累计投资超过其公司注册资本一定 比例的，给予高新技术企业的有关优惠政策。北京、上海、深圳、安徽对在本地 区注册、投资超过其项目投资总额的比重7 0 ( 包括7 0 ) 的投资机构予以优惠政 策，而浙江对投资本省高新技术项目或者产品，累计投资超过其公司注册资本百 分之六十的，享受高新技术企业的有关优惠政策。前者强调的是高新技术项目或 产品占投资项目总额的比例，而后者强调的是占注册资本的比例。在具体优惠方 式上，又有区别。表现在以下三个方面：( 1 ) 北京给予当年缴纳所得税地方收入 部分的5 0 的财政专项资金支持；上海、深圳、安徽比照执行高新技术企业税收 及其他优惠政策。( 2 ) 深圳、安徽、浦东新区均可提取风险补偿金，但条件和提 取比例又不尽不同。深圳、安徽规定可按当年总收益3 5 提取风险补偿金。深 圳经济特区创业投资条例出台以后，深圳又对原来的政策进行了补充修订，比 例提高到5 ，同时条件也作了严格界定，创业投资机构投资的必须是创业资 本投资高新技术产业项目指南确定的项目，且累计投资额超过其注册资本或者 出资总额7 0 中有不低于3 0 投资于创始型企业，才享受高新技术企业的优惠政 策。上海可按当年总收益的3 提取风险补偿金，且仅限于浦东新区财政扶持 张江高科技园区高新技术产业发展的若干意见规定的在张江高科技园区内注册 的企业。( 3 ) 浙江对风险投资公司投资本省高新技术项目或者产品，累计投资不 到公司注册资本百分之六十的，按其投资额占其公司注册资本的比例享受高新技 术企业的优惠待遇，其他省市对低于优惠比例的则没有继续给予优惠。 另外，江苏对省高新技术风险投资公司缴纳的所得税，由省财政列收列支返还给 该公司，用于风险补偿。 2 对投资失败的项目给予税前税收抵免的政策优惠 中共浙江省委浙江省人民政府关于进一步加快民营科技企业发展的若干意 见规定，风险投资公司投资高新技术产业失败项目的资金，可税前扣除，但每 一纳税年度扣除的投资损失，不得超过当年实现的股权投资收益和股权转让所得， 超过部分可向以后纳税年度结转。 从以上的规定可以看出，深圳对创业投资机构提取风险补偿金的政策最优惠， 但也最严格，更加重视对创始型企业的支持；上海对创业投资机构提取风险补偿 金的比例也最低，更强调聚焦张江高新区。浙江对风险投资机构的政策强调投资 本省高新技术项目、产品的资金占公司注册资本的比重，政策引导的是总量，注 重的是结果，同时对投资不到一定比例的，也注重给予按比例执行优惠政策的灵 活性；北京、上海、深圳和安徽则强调投资高新技术项目占投资总额的比重，注 重政策优惠的动态性和优惠政策执行的及时性。从总体上说，和其他省市相比， 浙江风险投资企业享受高新技术企业优惠政策待遇的门槛较低，在可投资项目充 足，条件成熟的理想情况下，浙江的风险投资企业可较快地从优惠政策中获得较 多实惠，否者，优惠政策很难使企业获得较快和较多收益。从政策执行的可操作 性和实际效果上分析，北京、上海、深圳和安徽对风险投资企业享受高新技术企 业的政策引导更有利于风险投资机构投资高新技术项目和产品，风险投资机构也 能较快较多地享受优惠政策所获得的收益。因此，可以说，表面上看浙江风险投 资机构可享受高新技术企业的政策优惠于其他几个省市，但实际上，较其它省市 而言，它对风险投资机构投资本省高新技术产业缺乏吸引力和竞争力。 5 3 4 培育产权交易市场。开辟技术产权交易平台 为科技项目、科技企业和成长型企业等提供产权交易和股权融资等服务，北 京和上海分别设立了北京技术产权交易中心和上海技术产权交易所，鼓励园区内 企业开展技术、产权交易。福建、浙江、安徽等也都注重加快培育和规范省内产 权交易市场，积极稳妥地利用省外产权交易市场，为民营科技企业产权交易和技 术转让提供服务。 5 3 5 股票市场融资 培育高新技术企业在境内外上市融资和发行企业债券。广东和安徽都积极支 持高新技术企业进行规范化股份制改造，进入国( 境) 内外证券市场：鼓励民营 和中小型科技企业到国内“创业板市场”、香港创业板市场和其他境外证券市场 上市。广东鼓励高新技术企业参与广东上市公司重组或借壳上市：积极发挥广东 现有在境内外上市公司的优势，引导上市公司向高新技术领域发展；支持有实力 的上市公司收购高新技术企业和高新技术项目。安徽支持有前景、效益好的高科 技上市公司在证券市场上进行再筹资，支持上市公司发展高新技术产业、进行高 新技术概念的资本运作，支持高新技术企业通过资产重组进入证券市场。浙江鼓 励和支持具备条件的民营科技企业积极争取在境内外股票上市，或通过借“壳”、 买“壳”等方式上市。 江苏和福建都规定高新技术企业经批准可以采取发行企业债券方式筹集资 金。江苏民营科技企业在发行债券、股票等方面享受国有企业同样的待遇。福建 高新技术企业股票上市不受原有额度和规模限制、优先审批。浙江省人民政府要 求计划、金融和证券管理部门要优先安排高新技术企业发行地方企业债券、股票。 江苏省特别重视和支持软件产业发展，要求有关部门要积极支持省内软件企 业上市融资，对符合发行上市规定条件的，不分所有制性质，支持其按照中国证 监会有关程序发行股票。对具有良好市场前景及人才优势的软件企业，在资产评 估中无形资产占净资产的比例可由投资方自行商定。 5 ，3 ，6 搭建投融资平台建设，改革投融资体系 深圳、上海、北京均致力于把本地建立为区域金融中心，在为高新技术产业 搭建投融资平台，改革投融资体系方面也走在其它省市的前列。 据中国高新技术产业导报2 0 0 4 年1 月1 4 日报道，2 0 0 4 年中关村将筹划 构建五大平台，解决探讨改革投融资体系改革。一是园区企业投融资指导工作平 台。主要包括建立与各类科技金融中介机构的联合工作机制，为园区企业提供优 质、优价的投融资中介服务：加强园区企业与各类投融资机构的合作，搭建双方 之间的交流平台和投融资政策信息传递平台：发掘中关村园区的投资价值，促进 各类投融资机构到园区投资。二是上市融资平台。要加强对拟上市企业的培育和 辅导，采取“充分利用上海和深圳主板市场”、加快开辟香港创业板和美国纳斯 达克市场，积极推动“借壳上市”的战略，加强园区与国内外证券市场的联系与 合作，推动更多园区企业进入海内外证券市场。三是产权和股权交易平台。按照 北京市政府关于做大北京市产权交易市场的整体思路，以中关村技术产权交易所 和正在积极申请的“证券公司代办股份转让系统”为依托，制定园区企业的股权 托管办法、交易规则、信息披露和监管制度，积极推动园区企业的技术、产权和 股权的流动、交易和并购、完善风险投资的退出机制。四是私募资本市场平台。 积极吸引风险投资机构、信托投资机构、财务公司和投资管理公司等机构进入园 区开展投融资业务，为园区企业提供股权私募服务，变依靠自我积累滚动发展的 模式为借助资本做手段实现跳跃式发展的模式。五是中短期借贷市场平台。要推 动园区大企业与商业银行的战略合作伙伴关系，直接开展信贷业务；以担保机构 为依托，进一步扩大以“瞪羚计划”为主的“信用一一担保一一贷款”联动业务 覆盖面，并探索保理业务等新的融资担保品种等等。 从1 9 9 9 年至今，深圳致力于建立科技产业的投融资体系。政府成立中小企业 信用担保中心，出资组建高新投、中科融、创新投等风险投资机构，为中小科技 企业提供投融资渠道；同时出资成立国际高新技术产权交易所，为风险投资提供 退出通道。创业投资属于新型投融资行为，为了保障创颓投资的顺利进行，深圳 市制定了深圳经济特区创业投资条例，开创了国内创投立法的先例。为巩固 并强化深圳区域性金融中心城市的地位，在完善创业投资体系、建立健全社会信 用体系等举措之后，深圳市政府出台并于2 0 0 3 年3 月1 日起施行深圳市支持金 融业发展若干规定，在鼓励金融机构创新等方面均作了详细规定。其主要措施 有：设立年度金融创新奖，对进行金融产品和服务创新活动成果显著的金融机构 及有关人员给予表彰和奖励，所需奖励费用从新设立的“深圳金融发展专项资 会”中安排。市政府还将积极推进境内外银行以及证券、保险业在信息、技术、 服务和金融创新等方面的交流合作，推动建立深港两地金融业长期、稳定的合作 机制，强化与香港金融业的紧密联结；金融机构购地租房优惠，规定对金融 机构及其员工实行优惠的土地和租房政策。大型金融机构在深圳设立总部或地区 总部需购地自建办公用房的，经市政府批准，所购土地按市场地价给予优惠，并 以协议方式出让土地使用权。总部或地区总部在深圳的金融机构新购置办公用房， 按每平方米1 0 0 0 元的标准在专项资金中一次性给予补贴。市政府将规划建设批 公寓，以优惠价格出租给金融机构的中、高层管理人员周转使用。金融机构可以 参照劳动力市场和政府当年颁布的工资增长指导线。自主决定员工工资标准。市 政府鼓励和支持金融机构按照市有关规定建立企业年金制度，实行灵活的员工激 励制度，如实施期股期权、员工持股等。此外，教育部门在金融机构高层管理人 员子女入学等方面给予支持；规定要求，金融机构高层职员从出国培训到日 常生活都将受到特别优待。政府各有关部门要为本市金融企业的发展提供优质服 务，在注册登记、引进人才、境外培训、出入境手续等方面提供便利，降低金融 业营商成本。 上世纪九十年代以来，上海加快金融业发展，金融业已成为上海最重要的支 柱产业之一，基本确立了国内金融中心的地位。上海已经建立起包括证券市场、 银行闯同业拆借与债券市场、期货市场、外汇市场、黄金市场在内的层次比较齐 全的金融市场体系，是国内金融市场体系最完善的地区。上海于2 0 0 4 年年初形 成了推进上海国际金融中心建设行动纲要，明确了上海国际金融中心建设的 目标、重点和推进措施。纲要认为，国际金融中心首先是本国金融产品的集 中地、金融市场体系集中分布地和金融机构集聚地。上海将依托现有的金融市场 体系，走人民币金融产品创新发展之路，使上海首先成为投资、交易、开发人民 币金融产品的中心。要建成人民币金融产品中心，明确了上海当前的首要任务是 做大金融市场、做强金融机构、做多金融产品。上海还将建立全国性产权交易市 场。 第六章省级高新技术产业的r d 政策比较 研究与开发活动是高新技术产业发展的源头。要加快高新技术产业发展，只 有通过大量的经费投入与研发活动，才有可能为高新技术产业发展提供许多基本 的技术保障。近年来，为贯彻国家有关科技进步的法规，促进本地高新技术产业 发展，各省市也大都制定了科学技术进步条例，明确规定了加大科技投入的政策。 6 1 科技投入与研发政策的比较 为促进科技进步，加大研究与开发经费投入，各省市采取了加大财政投入、 建立科技发展基金，给予税收优惠、加速折旧、支持研究与开发机构建设、规制 高新技术企业研发投入比例等方式，扶持高新技术产业发展。 6 1 1 财政投入的政策 中华人民共和国科学技术进步法中明确规定，“国家逐步提高科学技术经 费投入的总体水平。全国研究开发经费应当占国民生产总值适当的比例，并逐步 提高，同科学技术、经济、社会发展相适应。国家财政用于科学技术的经费的增 长幅度，高于国家财政经常性收入的增长幅度”。除北京外，上海、江苏、广东、 浙江、福建、安徽等省市都用立法的形式确定各级政府财政用于科学技术进步的 经费的年增长幅度高于财政收入的年增长幅度，确保经济建设中科技进步投资的 比重与提高经济技术水平的需要相适应。上海市科学技术进步条例还规定，研 究开发经费的年增长幅度应当高于财政支出的年增长幅度；金融系统用于科学技 术进步的信贷规模的年增长幅度，应当高于本市信贷规模的年增长幅度：全市研 究开发经费应当占本市国内生产总值的百分之二以上。江苏省科学技术进步条 例规定科技三项费用和科学事业费必须以比财政经常性收入增长速度高三至五 个百分点的速度增长。浙江省科学技术进步条例规定，到2 0 0 5 年，省、市、 县( 市) 财政科技投入按同口径占本级财政支出的比例分别达到7 8 、4 和3 。此外，各省市都注重建立以财政拨款、银行贷款、企业投入、社会集资、引 进外资等多渠道的科学技术投入体制。上海市要求有关部门建立、健全规范全社 会科学技术投入的考核指标体系，强化对科技投入的行政监督。 从以上的规定可以看出，各省市都注重加大科技投入和研发投入以促进经济 和高新技术产业发展，并根据本省市的实际做出各具特色的政策舰定。江苏对科 技三项费用和科学事业费增幅比例、上海研究开发经费占本市国内生产总值的比 例和浙江对各级财政科技投入的发展目标，定位较高、要求也具体明确，而其他 几省市则是原则性规定，缺乏具体规范。7 省市法规方面也有共同的不足，既是 对违反科技投入政策和研发投入政策的行为是否违法，以及该如何给予处罚等方 面没有作明确规定，因而，法规的刚性约束不足，成效不平衡。 6 1 2 高新技术企业的研发规制政策 研究开发的经费占年销售额比重是国际上衡量该企业是否是高新技术企业的 一个重要标准。为强化企业作为技术创新的主体，也是作为研究与开发投入主体 的功能，科技部和各省市也大都对高新技术企业的研发投入作了明确规制。中共 中央、国务院关于加强技术创新，发展高科技，实现产业化的决定对加强我 国高新技术企业的研究开发活动提出了更高的要求之后，科技部对高新技术企业 认定条件作了修订，规定国家高新技术产业开发区高新技术企业每年用于研究开 发的经费要达到年销售额的比例由原来的3 以上提高到5 以上，达到近年来发 达国家的最低要求：对于区外的高新技术企业每年用于研究开发的经费要达到年 销售额的4 以上。北京、上海、浙江、安徽贯彻这一要求，也都把高新技术企业 每年用于研究开发的经费确定在要达到年销售额的5 以上。但江苏、福建仍执 行在原来的地方法规。福建省科学技术进步条例规定，高新技术企业研究与开 发经费从1 9 9 7 年起不低于其销售总收入的4 ，到2 0 l o 年l o 以上。江苏省发 展高新技术条例规定，高新技术企业必须不断增加对科技开发的投入，其年技 术开发费必须占年销售额的3 以上；对省重点扶持企业当年实际发生的技术开 发费用超过3 的部分，可视同利税列入企业工效挂钩的考核基数。作为高新技 术产业发展较快的深圳市则提出了更高的要求，深圳市高新技术企业每年用于研 究开发的经费要达到年销售额的l o 以上。 从以上比较看出，深圳和福建的研究与开发政策具有前瞻性，而尤以深圳的 研发投入强度最大。江苏法规政策缺乏前瞻性，及时修订的时效慢，要求最低。 其他几个省市产业发展的基础条件不同，丙对高新技术企业研究与开发的投入要 求一致，政策激励相同，又显得缺乏灵活性。 6 1 3 采取多种措施，鼓励企业成为研究与开发主体 各省市都注重通过税收、折旧、提高科技贷款比重等各种手段支持企业加大 研发投入。在研发投入优惠方面各省市都执行国家的规定，高新技术企业研发经 费可全颧计入成本，如该费用比上年增长1 0 ( 含1 0 ) 的，且符合国家税收法律 法规规定的，经过主管税务机关批准，允许再按其实际发生额的5 0 ，抵扣当年 度的应纳税所得额。除此之外，江苏省发展高新技术条例规定，高新技术企 业用于高新技术研究开发和高新技术产品生产经营的仪器设备，经有权部门批准， 可以实行加速折旧。所提取的折旧费，由企业自主支配，用于高新技术的设备更 新和研究开发。上海鼓励企业增加技术开发资金投入，企业为开发新技术、研制 新产品必须购置的专用、关键的试制用设备、测试仪器所发生的费用，经财税部 门认定后，可一次或分次摊