（技术经济及管理专业论文）我国商业银行中间业务发展战略研究.pdf

摘要 商业银行中间业务是近年来我国银行业的一个热点问题，它已经成为西方商 业银行的支柱性业务，在为西方商业银行带来巨大利润的同时，自身也得到了很 好的发展。在当今全球金融一体化，我国对外开放金融市场的背景下，我国商业 银行的传统经营环境发生了巨大变化，开展中间业务对我国银行业而言有着关乎 其未来生存的重要意义，但目前在我国却还处于起步阶段。因此，无论是在理论 上还是在实务工作中都需要对其进行进一步的探索。 本文通过分析国内外商业银行中间业务发展的现状，指出我国商业银行大力 发展中间业务的必要性以及目前所存在的问题；进而提出对我国银行开展中间业 务的设想，即：可持续发展的思想、开展中间业务的三大模式、中间业务的发展 战略等。并对如何开展中间业务提出了一些对策和建议。 关键词：商业银行中间业务、可持续发展、发展模式、发展战略、经营理念 a b s t r a c t c o m m e r c i a lb a n k si n t e r m e d i a r yb u s i n e s si sh o ti nf i n a n c i a la r e ao fo u rc o a t t r y i th a s a l r e a d yb e e no n eo f t h em a i n s t a y so fc o m m e r c i a lb a n k sp r o f i ti nw e s t e r nc o u n t r i e s a l o n g w i t ht h eh i g ha n dh u g ep r o f i ti tb r i n g s ，i ti t s e f fh a sb e e nd e v e l o p e ds w i f t l ya n d w e l l n o ww i t ht h eg l o b a lu n i f i e df i n a n c ea n do p e n i n gf i n a n c i a lm a r k e tp o l i c yi no u r c o u n t r y , i ti si m p o r t a n tf o ro u ro w n c o m m e r c i a lb a n k st od e v e l o pt h e i ri n t e r m e d i a r y b u s i n e s sn o wa n di nt h ef u t u r e b u ta tp r e s e n ti ti so nt h eb e g i n n i n g s o ，t h ef h l t h e r r e s e a r c he i t h e ro nt h et h e o r yo ri np r a c t i c ef o ro u rc o m m e r c i a lb a n k si n t e r m e d i a r y b u s i n e s ss h o u l db ec a r r i e do u t t h e p r e s e n ts t a t i o no f o u ro w nb a n k si n t e r m e d i a r yb u s i n e s si sa n a l y z e d f l r s t l y , t h e ni s d e s c r i e df o ro u rc o u n t r y sc o m m e r c i a lb a n k s t h e i ri n t e r m e d i a r yb u s i n e s sh e a v i l g s o m e p r o b l e m se x i s t e di nt h ed e v e l o p m e n to f t h ei n t e r m e d i a r yb u s i n e s sa tp r e s e n ta r e r a i s e d a n ds o m ei d e a st os o l v et h o s em e n t i o n e da b o v e i e ，t h es u s t a i n a b l e d e v e l o p m e n t ，t h r e em o d e l sa n dt h es t r a t e g i e so fi n t e r m e d i a r yb u s i n e s so fc o m m e r c i a l b a n k s s o m ea d v i c e so nh o wt o1 a u n c hi n t e r m e d i a r yb u s i n e s so fc o m m e r c i a lb a n k s a r e g i v e n k e yw o r d s ：i n t e r m e d i a r y b u s i n e s so fc o m m e r c i a lb a n k st h es u s t a i n a b l e d e v e l o p m e n td e v e l o p m e n tp a t t e r n s l a u n c h s t r a t e g yo p e r a t i o n a l o p i n i o n s 学位论文独创性声明： 本人所呈交的学位论文是我个人在导师指导下进行的研究工作 及取得的研究成果。尽我所知，除了文中特别加以标注和致谢的地方 外，论文中不包含其他人已经发表或撰写过的研究成果。与我一同工 作的同事对本研究所做的任何贡献均已在论文中作了明确的说明并 表示了谢意。如不实，本人负全部责任。 论文作者( 签名) ： 年月日 学位论文使用授权说明 河海大学、中国科学技术信息研究所、国家图书馆、中国学术期 刊( 光盘版) 电子杂志社有权保留本人所送交学位论文的复印件或电 子文档，可以采用影印、缩印或其他复制手段保存论文。本人电子文 档的内容和纸质论文的内容相一致。除在保密期内的保密论文外，允 许论文被查阅和借阅。论文全部或部分内容的公布( 包括刊登) 授权 河海大学研究生院办理。 论文作者( 签名) ：年 月日 第一章绪论 1 1 问题的提出 伴随着2 0 世纪7 0 、8 0 年代以来全球金融一体化和自由化发展的浪潮，各国 商业银行的业务经营在整体上日益呈现出综合化和全能化的特征，其中品种繁多 的中间业务的迅速发展与传统的资产负债业务相比表现更为突出。在西方国家商 业银行业务经营中，中间业务受到广泛而高度的重视。这一方面是因为中间业务 提供的多元化金融服务适应了各国宏观经济发展的需要，另一方面也是因为它以 全新的客户理念促进了资产负债规模的扩大。特别是自2 0 世纪8 0 年代以后，随 着国际社会成员对信用中介多元化需求的不断扩大，在国际金融竞争加剧、西方 各国货币当局金融监管加强、银行经营风险加大以及金融电子化和全球化的深入 的压力推动下，西方国家商业银行中间业务获得迅猛发展并取得巨大的成功：中 间业务的规模不断扩大，在为西方银行业带来了巨大利润同时，它的贡献率得到 了极大的提高，以中间业务收入为代表的非利息收入占银行全部收入的比重逐年 提高。中间业务收入目前已经成为商业银行一个重要的收入来源，些国际性商 业银行的中间业务收入在总收入中的占比甚至已经超过5 0 。由此可见，中间业 务已经成为现代商业银行的一项支柱性业务。 从1 9 9 6 年5 月至2 0 0 2 年2 月2 1 日，中国人民银行先后8 次降息。其降息 基本情况见表卜1 “1 ： 表i - i 中央银行8 次降息情况 时间存款利率平均降低( )贷款利率平均降低( ) 1 9 9 6 年0 5 月0 1 日 o 9 8o 7 5 1 9 9 6 年0 8 月2 3 日 1 5 01 2 0 1 9 9 7 年1 0 月2 3 日 1 1 01 5 0 1 9 9 8 年0 3 月2 5 日 o 1 6o 6 0 1 9 9 8 年0 7 月0 1 日 0 4 91 1 2 1 9 9 8 年1 2 月0 7 日 0 5 0o 5 0 1 9 9 9 年0 6 月1 0 日 1 o o0 7 5 2 0 0 2 年0 2 月2 1 日 0 2 50 5 0 从表卜1 可见，累计中央银行的8 次降息，存款平均利率累计下降了5 9 8 个百分点，贷款平均利率累计下降了6 9 7 个百分点。追溯每一次降息，可以看 出中央银行在逐步推进利率自由化。就我国商业银行来说，降息所引导的利率市 场化改革对我国传统的商业银行的经营产生了重大的影响，低利率水平下的利率 市场化将直接引起储蓄存款和企业存款的下降，导致间接融资额的降低，从而动 摇着我国商业银行单纯依靠存贷款业务发展的生存根基。 我国加入w t o 后，于2 0 0 1 年1 1 月1 1 日，由中国人民银行宣布了我国银行 业开放的时间表，我国金融市场向外资开放正式进入倒计时。外资银行进军我国 金融市场后，们在开发新兴零售业务方面，由于受到机构、人力、成本等诸多因 素的影响，必然会以中间业务作为“切入点”参与竞争0 1 。作为外资银行竞争的 “切入点”之一的中间业务，目前在我国商业银行发展的现状不容乐观。中间业 务无论是从收入规模上，还是从利润贡献上，都与外资银行相差甚远。到2 0 0 0 年，我国十家股份制银行除广东发展银行外加上四大国有银行中间业务收入总额 为2 2 2 2 3 亿元，平均值为1 7 1 0 亿元。中间业务收入占营业收入的比重最高的 是中国银行7 8 8 ，最低的是农业银行，为1 8 9 ，平均值为4 9 8 ( 根据2 1 世纪商业银行中间业务机遇、策略、管理与实务数据整理得来) 。而同期， 美国银行业中间业务收入占总收入的比重为4 2 9 ，欧洲银行业为3 9 0 1 。由此 可见，与国际上成熟和规范的国际性商业银行相比，我国商业银行中间业务起步 较晚，中间业务的经营品种相对较少，收入占比还很低，中间业务的管理体制、 管理方式和管理手段尚在不断地摸索之中，因此我国商业银行中间业务的发展目 前还处于起步阶段。随着我国金融业对外开放程度的日益加深，中外银行业间的 竞争必将日趋激烈，南京爱立信的“倒戈”被业界普遍视作现时中外银行直面交 锋的一个标恚性事件。竞争的加剧使得国内商业银行发展所面临的外部环境变得 更为严峻。在传统业务市场竞争惨烈、利润趋微的今天，积极寻求新的效益增长 点、争取更大的生存空间、提高商业银行的经营绩效也因之变得尤为迫切。在此 背景下，风险小但收益颇丰的中间业务自然成为未来国际银行业竞争的焦点，研 究我国商业银行中间业务的开展问题也因此显得意义重大。 1 2 国内外研究现状 发达国家商业银行大规模地开展中间业务是近几十年的事。在政策方面，自 2 0 世纪8 0 年代以来，西方国家由过去严格的金融管制转化为推行自由化政策， 逐步放松了对金融业的管制，在法律上为银行扩展业务提供了保证。1 9 9 7 年1 1 月美国政府正式通过了金融服务现代化法案，该法令的颁布彻底为商业银行 全面从事金融业务敞开了大门。日本于1 9 8 0 年1 2 月颁布了新外汇管制法， 1 9 9 7 年正式修改禁止垄断法，允许银行发行债券及经营股票经纪业务，保险 公司可以兼营银行业务，并允许设立大型金融控股公司。加拿大从2 0 世纪8 0 年代开始通过了银行法修正案、业务交叉法案等一系列法规，使其银行走 上综合经营之路。欧洲银行业的管制放松于2 0 世纪6 0 年代中期，1 9 8 6 年英国 完成了“金融大爆炸”改革，允许银行、保险、证券跨业经营；德国于2 0 世纪 8 0 年代取消了对分业经营的限制，推动了银行业的扩张。 在金融理论方面，约瑟夫熊彼特( 3 - a s c h u m p e t e r ) 在经济发展理论 ( 1 9 1 2 ) 一书中提出，创新是指把从来没有过的生产要素和生产条件实行新的组 合，以此建立一种新的生产函数。斯蒂芬诺斯教授提出，金融创新可以分为两 大类，一是新的金融产品，包括金融资产和衍生金融工具，它们能够很好的适应 当时的经济环境和满足它所在的市场需要；二是主要应用这些金融创新的经营战 略。国际清算银行根据金融创新的特定功能将金融创新分成五类：价格风险转移 类创新，主要为市场参与者提供有效的手段以处理价格或汇率风险；信用风险转 移类创新，就是重新分配拖欠或违约风险；流动性生成类创新，用于增加市场的 流动性，为借款者开辟新的资金来源渠道以及帮助市场参与者规避资本金限制： 信用生成类创新，用于增加借款资金的总额；债券生成类创新，用于增加金融机 构的资本金基础。1 9 9 8 年、1 9 9 9 年美国有学者实证分析了商业银行的规模一般 同其中间业务的发展规模有着某种程度的正相关关系。所有这些，都在不同程度 上为西方国家商业银行开展中间业务作了理论上的铺垫。 近年来，我国学者对商业银行中间业务进行了大量研究。早期的研究集中于 我国商业银行开展中间业务的必要性和可行性的分析上；最近两年，国内学者对 银行的中间业务的分析渐渐转入对我国商业银行发展中间业务中存在的问题及 如何处理上；通过对比分析国外商业银行中间业务的发展经验，试图找出我国商 业银行开展中间业务所要遵循的规律。杨琨等( 1 9 9 8 ) 通过对澳大利亚、新西兰 的西太平洋银行的考察，介绍了该行中间业务的基本情况、种类、管理体制和特 点，分析了澳大利亚银行界中间业务发展的因素以及值得我国农业银行学习借鉴 之处：李云庆( 1 9 9 9 ) 从中间业务的历史沿革出发，分析了中间业务的性质、概 念、及其变化关系、划分种类、意义等。分类别地对商业银行中间业务进行了归 纳、阐述；辛殉( 2 0 0 1 ) 分析了当前我国商业银行中间业务低效运行的原因是： 经营粗放；管理滞后；环境制约；监管乏力；缺乏专业性人才和现代化服务手段； 并由此提出加速拓展我国商业银行中间业务的策略：更新观念，调整中间业务经 营战略：加大对中间业务的人力、物力、财力投入；战略重点由以产品为导向转 向阻客户为导向，把握市场脉络，把追求卓越的服务品质作为发展中间业务的目 标，实现以客户为中心的“一揽子”服务；规范管理，促进中间业务发展；加强 监管，防范中间业务风险；政策扶持，优化中间业务发展环境：杨明生( 2 0 0 2 ) 从介绍商业银行中间业务产品的概念、服务功能、服务对象、费率标准、归属管 理部门、业务办理程序等内容出发，阐述了中国人民银行商业银行中间业务暂 行规定关于中间业务要领内涵及外延的变化，为实际部门提供了一套操作的理 念模式和动作技巧；连平( 2 0 0 3 ) 在交通银行2 0 0 2 年立项研究课题“交通银行 中间业务发展研究”成果的基础上运用许多跨学科、跨专业的知识和原理，对商 业银行中间业务的经营管理的一般原则、操作程序、技术措施等方面加以全面剖 析和论述，并对我国商业银行中间业务的未来发展作了初步的战略思考，为进一 步推动我国商业银行中间业务的发展提出了若干具有一定实践参考价值的经营 策略等。 1 3 研究的目的和方法 1 3 1 研究的目的 在现代商业银行业务经营和发展过程中，中间业务的地位极其重要。与其他 传统业务相比较，中间业务具有成本低、收益高、风险小、创新潜力大的显著特 点。发展中间业务不仅有利于拓宽赢利渠道，而且可以通过分散经营规避风险。 各种各样的中间业务提供了多样化的金融服务，起到了商业银行服务客户、联系 客户、稳定客户，并促进银行传统资产健康发展的积极作用。因而日益被各国商 业银行所重视，已成为银行间竞争的新领域。 在国内同业竞争激烈、国外金融机构步步紧逼、商业银行自身传统的经营模 式受到挑战、长期以来的利润空间受到挤压、迫切需要新的利润增长点的情况下， 中间业务无疑成为我国商业银行寻求自身出路，参与国际国内金融竞争的一条可 行的路径。因此，全面发展中间业务是我国商业银行现阶段要大力发展的业务， 也是今后一段时间内业务发展的一个趋势。 就处于起步阶段的我国商业银行的中间业务而言，在现阶段其管理体制、管 理方式、和管理手段尚在不断地摸索之中，虽然理论工作者和实务工作者从不同 的角度对我国商业银行如何发展中间业务作了大量的探讨，中间业务的发展无论 从理论上还是从实践上都取得了重要进展，但是在对我国商业银行如何发展中间 业务问题上给出一个清晰的、可行的发展思路还缺乏系统的理论分析。因此，笔 者在归纳总结国内外学者观点的基础上，提出我国商业银行开展中间业务的思路 设想，希望能对我国商业银行开展中间业务有所帮助。 1 3 2 研究的方法 ( 1 ) 比较分析的方法。本文大量运用对比的方法，通过对国内外商业银行 中间业务发展的现状及其对比，找出目前我国商业银行在发展中间业务方面存在 的不足及差距，并结合我国的具体国情，分析出目前我国商业银行发展中间业务 的难点。 ( 2 ) 归纳演绎的方法。本文通过一系列实证分析，概括出我国商业银行开 展中间业务的特征；同时又根据国内外商业银行发展中间业务的实际，提出我国 商业银行发展中间业务的战略框架。 4 1 4 论文研究内容与创新之处 1 4 1 研究内容 本文侧重于分析我国商业银行开展中间业务的现状并提出我国商业银行开 办中间业务所做的一些设想。先从我国商业银行开办中间业务的背景分析入手， 在介绍商业银行中间业务一系列基本知识的基础上，通过国外商业银行开展中间 业务的现状分析，自然而然导出我国商业银行中间业务发展的现状，在分析目前 我国商业银行开展中间业务的必要性后，阐述了对我国商业银行开办中间业务的 一些设想。最后对本文的内容作了一个简单回顾，从而形成一个完整的论文体系。 第一章首先介绍了选题的背景。接着归纳了本命题在国内外的研究现状，接 下来阐述了研究目的和方法，最后指出了本文的研究内容和创新之处。 第二章系统介绍了商业银行中间业务的历史沿革、概念、性质及其变化关系、 中间业务的划分及其种类，分析了其在国外和国内发展的现状。 第三章分析了中间业务的地位和作用，在此基础上进一步分析了我国商业银 行开展中间业务的必要性，指出目前我国商业银行发展中间业务所面临的问题。 第四章是本文的重点，在前面几章分析的基础上，本章提出了商业银行中间 业务的可持续发展的概念；设计了我国商业银行开展中间业务在未来选择的三种 模式；即：大型全能化的发展模式、业务多元化的发展模式和优势互补型发展模 式，指出这三种模式分别适合我国哪类金融机构开展其中间业务；提出了我国商 业银行开展中间业务的战略设想和经营理念。 第五章根据第四章阐述的战略设想，提出了相应的对策与建议。 1 4 2 本文创新之处 本文所涉及到的商业银彳亍中间业务问题是我国商业银行目前的热点、前沿问 题，其中许多理论尚无定论。笔者通过通阅读大量的文献资料，运用比较分析法 和归纳演绎法，对我国商业银行开展中间业务的一系列主要问题提出了相关的设 想。 ( 1 ) 在阅读大量文献的基础上，提炼出中间业务的概念，即：中间业务就 是除资产业务、负债业务之外的其他所有业务。这种定义中，不仅包括为他人提 供的服务，还包括银行自身从事的各类自营业务。 ( 2 ) 提出了我国商业银行开展中间业务的三种模式，即大型全能化发展模 式、业务多元化发展模式和优势互补型发展模式；并指出了这三种模式分别适合 目前我国三类实力不同的银行及金融机构。 ( 3 ) 根据目前我国银行业开展中间业务的现状及基于对经营理念的内涵的 理解，提出了我国商业银行开展中间业务首先要树立正确的经营理念的思想，并 在此基础上，设计出适合我国商业银行的开展中间业务的经营理念。 第二章商业银行中间业务概述 商业银行的中间业务是指商业银行一般不需运用自己的资金而为顾客承办 支付和其他委托事项，并据以收取手续费的业务。根据2 0 0 1 年6 月中国人民银 行颁布实施的中间业务暂行管理办法将商业银行中间业务定义为“商业银行 的中间业务是指不构成商业银行表内资产与表内负债，形成银行非利息收入的业 务”。它与银行的资产、负债业务共同构成银行三大业务类型。与传统的银行存、 贷款业务相比，它具有成本低、效益高、风险低、无需占用银行自身资金等特点 而为银行带来巨大的利润”。根据巴塞尔协议的规定，中间业务主要有四类， 分别为客户资产管理、担保业务、贷款承诺业务和金融工具的创新业务。根据中 国人民银行的规定，我国商业银行的中间业务分为下列几类：一是支付结算类中 间业务；二是银行卡业务：三是代理类中间业务；四是担保类中间业务；五是承 诺类中间业务：六是交易类中间业务：七是基金托管业务；八是咨询类中间业务； 九是其他类中间业务“1 。 2 1 商业银行中间业务的概念及其性质的发展变化 2 1 1 中间业务的概念 ( 1 ) 根据中国人民银行2 0 0 1 年6 月2 1 日颁布的商业银行中间业务暂行 规定对中间业务下的定义，中间业务是指：不构成商业银行资产负债表内资产、 表内负债，形成非利息收入的业务。 ( 2 ) 中间业务是指银行不运用或较少运用自己的资财，以中间人的身份替 客户办理收付和其他委托事项，提供各类金融服务并收取手续费的业务。英语中， 中间业务为i n t e r m e d i a r yb u s i n e s s ，意为居间的、中介的或代理的业务，因此， 中间业务也可以称为“中介业务”、“代理业务”“1 。 ( 3 ) 西方商业银行对中间业务并没有专门的定义，而是将传统的存放业务 以外的业务称为“非利息收入业务”，包括收费业务和交易投资业务。由于近年 来，牧费收入在非利息收入中所占的比重越来越大，常被当作非利息牧入的代名 词。因而非利息收入业务通常又称为“收费业务”。 ( 4 ) 所谓中间业务，就是商业银行除了资产业务和负债业务以钋，不直接 承担或不直接形成债权债务，仅动用自己的少量资金，为社会提供的各类金融服 务。 从以上关于中间业务概念的表述中可以看出，虽然中间业务在中外已经得到 很大的重视和极大的发展，但是迄今为止对其的概念并没有统一的定论，中间业 务概念还处于不断的发展之中。根据中国人民银行的定义，笔者认为，所谓中间 业务，就是除资产业务、负债业务之外的其他所有业务。这种定义中，不仅包括 为他人提供的服务，还包括银行自身从事的各类自营业务。 2 1 2 中间业务性质的发展变化 ( 1 ) 随着商业银行提供中间业务的范围不断扩大，中间业务的性质也在发 生着变化。在提供传统中间业务( 如：支付结算类、保险箱类业务) 时期，银行 提供的主要是服务。那时中间业务具有以下主要性质：“3 不占用或不直接占用自己的资金。商业银行在办理中间业务时通常不占 用或不直接占用自己的资金。如果在办理中间业务时垫付了款项，就不再是中间 业务，而是资产业务了。另外，商业银行办理中间业务时，虽然不直接占用自己 的资金，有时却要间接地占用自己的资金。比如贷款承诺，银行做出了贷款承诺 后，就必须保持更多的流动资产。 不占用或不直接占用客户的资金。商业银行在办理中间业务时通常不占 用或不直接占用客户的资金。 以接受客户委托的方式开展业务。商业银行办理中间业务，比如说在办 承兑、承诺、有价证券委托买卖等业务时，是以接受客户委托的方式开展业务的。 也就是说，在相当多的情况下，中间业务是一种委托业务，而不是一种自营业务。 以收取手续费的形式获取收益。商业银行办理中间业务时，通常以收取 手续费的形式获得收益，这也是中间业务的一个重要特征。因为不是直接作为信 用活动的一方，所以就无法以利差的形式获得收益，而只能以手续费的形式获得 收益。 ( 2 ) 随着社会和经济情况的变化，商业银行不断地开拓创新中间业务品种， 其范围已大大地突破了原有传统业务的界线，出现了担保类、基金托管类、咨询 类、交易类等中间业务，这些业务有的需要银行提供信用，有的是银行自己直接 主动参与的，因而与传统业务的性质不同，具体而言，新的变化如下： 占用资金。有些中间业务在提供服务的同时可能与客户建立债权债务关 系。在办理这些业务过程中，银行可以暂时占用客户的委托资金扩大资金来源， 而在安排贷款或调剂资金时也充分考虑到并利用这些资金来源，使得资产负债表 的数值因这些业务的存在而发生变化。 垫付资金。银行在提供有些中间业务服务的同时，可能要以某种形式垫 付资金，从而形成了银行与客户之间的另一种债权债务关系，也使这些业务带有 信用业务的特征。这时，银行在资产负债表上要反映这种资金占用，也要为此而 筹集相应的资金来源。融资性中间业务通常都有这种情况。 利用并出售信用。商业银行在办理信用签证、承兑、押汇等业务时，提 供的是银行信用。信用是商业银行经营管理效益的价值表现，也是客户使用这一 7 无形资产对银行的补偿。因此，信用成为商业银行业务经营的本钱。从这个角度 看，银行在办理信用签证等中间业务时就同办理贷款等信用业务类似：银行向客 户暂时让渡这笔无形资产，而客户必须为能在一定时期内使用这笔无形资产而付 出一定的代价。 承担一定风险。商业银行在办理某些中间业务时，承担了一定的风险。 如办理各类担保、承诺、代保管( 需承担损失责任的) 、承兑、押汇等业务时， 商业银行就承担了一定的风险，这时收取的手续费，往往带有风险补偿的性质。 形成了新的权利的义务关系。由于衍生金融工具的出现，商业银行出于 各种动机大量从事衍生金融工具交易。因这种交易所形成的权利和义务关系并不 像传统的债权债务关系那样明确，往往是间接地反映，甚至不反映在商业银行的 资产负债表上，所以也可把这种与衍生金融工具交易有关的经营活动列为中间业 务，这就大大地扩充了传统的中间业务概念的外延。随着衍生金融工具的出现并 被纳入中间业务的范畴，中间业务突破了服务于人的传统，出现了自我服务型中 间业务。 充分认识到传统中间业务与新型中间业务在性质上的不同，有利于商业银行 在具体开办时根据不同情况配置相应的资源，制定不同的风险控制措施。 2 2 国内外商业银行中间业务发展的现状 2 2 1 国外商业银行中间业务的发展现状 在“= 战”以前，西方商业银行致力于发展资产和负债业务，中间业务一直 位居第三位。但是自从“二战”结束后，尤其是7 0 年代以来，西方商业银行通 过不断的金融创新大力发展中间业务，使中间业务有了新的发展和变化。1 。 ( 1 ) 中间业务与资产、负债业务并驾齐驱，并逐渐成为主要的金融产品和 盈利的重点。随着经济全球化和金融国际化的日益形成，中间业务在发达国家的 商业银行获得了前所未有的发展，呈现出与资产、负债业务并驾齐驱之势，并成 为资产负债业务之上的盈利重点。当前国际上商业银行的中间业务收入一般在 5 0 左右，一些著名的商业银行能到7 0 ，而且增长迅速。 ( 2 ) 中间业务名目繁多，金融创新层出不穷。按风险度划分可分为两大类： 一类是风险度较低的中间业务。这类业务一是商业银行使用票据和汇兑、托收承 兑、委托收款等方式进行的货币给付和资金清算的传统的中间业务；二是接受客 户委托为客户办理各种代理业务，如保管、代理理财、代理清偿服务、代理现金 管理等；三是为客户提供咨询、评估财务顾问、计算机服务等业务。另一类是风 险度较高的中间业务。这类业务，一是向客户出售信用或为客户承担风险而引起 的担保、承诺、承兑信用证等担保性业务；二是如信托投资、设备租赁等融资性 业务：三是包括期货、期权、互换业务等在内的各种衍生金融工具。值得注意的 是，西方商业银行近年尤其致力于拓展项目融资、公司融资、财务顾问、企业并 购、投资咨询、风险管理、理财顾闯、投资中介等投资银行的业务，使商业银行 目益成为无所不包的金融公司。 ( 3 ) 表外业务发展迅猛，在中间业务中的地位日益重要。表外业务是指那 些不会引起资产负债表的变化，却可为商业银行带来业务收入或减少风险的中间 业务，包括担保、票据承兑、信用证及各种承诺和期货、期权等各种衍生金融工 具。由于他们在增加银行收入或规避风险方面的特殊作用，所以表外业务成为当 今银行创新活动中最为活跃的领域。据资料介绍，许多银行作为中间业务的表外 业务已与表内业务并驾齐驱，一些大银行的业务量甚至超过表内业务的数倍，例 如从1 9 8 3 1 9 8 6 年，美国银行表外业务量从9 1 0 2 亿美元增长到2 1 8 8 0 亿美元， 从占银行资产的7 0 上升到1 4 2 9 9 3 。而且，表外业务的迅猛发展，正日益集中 于衍生金融工具的交易。 ( 4 ) 设立专门的客户管理部门，并在经营中强化营销机制。为了增强竞争 实力，在激烈的竞争中得以生存和发展，各商业银行设立了专门的客户管理中心， 主要任务是分析、研究、预测客户对金融的需求及未来的发展变化，建立基本客 户群并培育潜在的客户，并向客户宣传推销新产品。同时，西方商业银行在经营 中强化营销机制，这些银行通过市场调查，发现、分析并评价市场机会，设计从 产品开发、定价、分销、促销等各环节的营销策略。例如美、加等国的商业银行 通过市场调查和客户资信调查，分析市场需求，对大、中、小工商企业和私人公 司提供全方位的金融服务和投资咨询，对富豪提供专门的投资理财顾问业务；对 普通家庭和个人提供方便、简捷、价廉的金融服务，做到特定的金融服务满足于 特定的客户需求。 ( 5 ) 拥有先进的金融计算机服务网络和电子通讯保证体系。为使业务更符 合客户的要求，西方商业银行普遍运用现代高科技技术开展服务，计算机技术已 扩展到中间业务的管理和决策系统，实行了中间业务自动化，管理手段现代化和 客户、市场、银行三位一体。尤其是2 0 世纪9 0 年代以来，网络技术达到了前所 未有的发展，越来越多的金融机构拥有自己的网上主页，有的银行免费向客户提 供网上服务，客户可以通过家庭电脑进行转账等财务操作，计算机服务网络在推 进商业银行中间业务的发展中起了不可估量的作用。 2 2 2 我国商业银行中间业务发展现状 中间业务是金融创新和资产证券化的产物，是银行信用提高和业务发展的一 个重要标志。近年来，我国银行业的中间业务有了长足的发展，中间业务收入呈 稳步增长趋势，且占银行业总收入的比重越来越大，但从总体上来说，我国银行 业中间业务仍处于起步阶段，业务范围狭窄，发展不均衡，利润贡献率低，与世 界银行业中间业务的差距十分巨大“o 3 。 ( 1 ) 业务发展明显提速，但结构不合理。近年来我国银行业中间业务有较 大的增长。业务品种逐渐丰富，中间业务收入逐渐增加，但中间业务的结掳勰z 平衡，目前普遍开办的主要是代理保险基金类、银行卡业务类、结算娄、。pj 1 矗 划类，而信息咨询、投资理财、金融期货、代保管等中间业务较少。 银行卡中间业务发展迅速。由于市民金融意识增强，以及银行卡功能的 不断拓宽，银行卡的不断创新和用卡环境的改善，极大地促进了银行卡业务的快 速发展，持卡量、卡交易、结算量逐年上升，不仅带动了卡存款的增加，而且带 来了可观的手续费收入。 以卡为载体的代理类中间业务品种增多。为最大限度地满足客户需要， 商业银行利用其人才、网点、网络等优势大力拓宽贴进百姓生活的中间业务品种， 目前已基本形成以代理公共事业收费为主的代收代付系列。尽管目日口这些代收代 付项目基本是免费服务，但对商业银行来说带来了可观的低成本资金，i 司叫又扩 大了影响和知名度，间接效益和社会效益很大。 结算类中间业务已成规模。随着中国人民银行的“中国现代化支付系统” 的逐步投入使用和各商业银行内部电子汇兑支付系统的日趋完善，目前已形成以 人民币结算为基础、外币结算和储蓄结算共同发展的全新格局，结算类中问业务 收益在赢利中的比重也逐年提高。 信息咨询及评估类中间业务有所涉及。由于受经济发展环境和银行自身 能力所限，现在各行开办的贷款项目评估、企业信用等级评定及验资等项目基本 还处于起步阶段，水平较低，基本上不收费，只是作为发展传统业务的一种手段。 ( 2 ) 中间业务收入的占比逐步增加，但中间业务收入占全部收入的比重仍 然偏小。从最近几年看，商业银行的中间业务收入均稳步增长，对商业银行经营 效益的贡献逐年增强，但所占比重仍偏低。从公布的2 0 0 2 年中外资银行年度报 告中可知，中间业务占比招商银行为6 0 ，民生银行2 5 ，浦东发展银行5 3 ， 深圳发展银行3 3 ，工行4 5 ，汇丰银行( 内地) 为3 7 5 ，而美国、日本、 英国、法国等许多国家的商业银行中间业务收入占全部收入比重基本在4 0 以 上，一些大的银行则超过5 0 以上，花旗银行更高达8 0 。 ( 3 ) 品种不断扩张，但新型业务开办较少。我国商业银行中叫业务规模小， 品种较少是目前中间业务开办中的主要问题。按照人总行下发的关于落实( 商 业银行中间业务暂行规定) 有关问题的通知的文件精神，对中间业务进行九类 归属，而目前各行中间业务的主流仍然是结算类和争取存款而开办的代收代付 类。智能型、科技型、高附加值的新型产品增加不多，接纳的业务较小，皆如资 产管理顾问、财务顾问、保管箱业务、金融期货、期权等高回报的t 测：蔫， 更少。 2 3 当前我国商业银行在发展中间业务中存在的问题 近年来，我国商业银行在发展中间业务方面做了大量的工作1 ：譬o 。! 1 0 的成效。但是，从整体上讲，目前我国商业银行中间业务的发展水平仍比较低， 与发达国家商业银行中间业务发展水平和加入世界贸易组织后同业竞争的要求 相比，还有很大差距。 2 3 1 对中间业务认识不清 尽管目前我国理论界与实务界都在探索如何发展中间业务，但从实际情况 看，仍有一部分人对整个经济金融环境的认识还不清晰，对发展中间业务的重大 意义还没有完全认识到，对如何开展中间业务也还没有具体的看法。特别是某些 银行长期以来把中间业务仅作为一种“副业”存在，其存在目的只是为了应付同 业竞争的需要，对其是否应为银行带来效益、带来多大效益、怎么带来效益，没 有进行认识细致的思考。由于全行上下没有进行统一规划所导致的重复开发、重 复建设、重复投资、浪费、业务随机性失误增大的现象严重。认识不足导致对中 间业务重视不够或感到无从入手，加上中间业务涉及面广，难以协调，开发周期 长，即期效益不明显等原因，因而对开办中间业务存在畏难情绪，影响了中间业 务的推广力度和服务质量“。 2 3 2 环境的制约 商业银行经营环境主要是宏观环境，包括市场环境和政策规管空间等环境 “。在市场环境方面，一方面，由于我国在相当范围内存在的信用缺失现象，使 银行开办结算类、信用类中间业务承担很大的风险，这无疑会影响此类业务的开 展；另一方面在我国目前的经济发展水平下，居民平均收入水平偏低，存款还是 其主要的理财方式；相当多的企业还没有产生依赖银行提供信息咨询、承诺服务、 投资理财等专业化服务的意识，有限的金融市场难以驱动银行扩大发展新的中间 业务品种。在竞争环境方面，我国商业银行中间业务还没有良好的竞争秩序，恶 性竞争屡见不鲜。在政策规管方面，一来由于我国金融业分业经营的管理体制束 缚了商业银行开办许多品种的中间业务；二来缺少必要的法律来保护和规范业已 开办的中间业务，纵使是央行接连出台了商业银行中间业务暂行规定、中国 人民银行关于 有关问题的通知以及银监会发布了 商业银行服务价格管理暂行办法等法律规章，对中间业务的分类、开办、收 费等问题做了一些明确的界定，对促进商业银行开办中间业务起到了一定的规范 作用，但是在实际上还是缺乏可操作性。再加上某些小集团利益因素等作用，使 得我国商业银行发展中间业务处于无法可依、有法不依、执法不严等不良法律环 境之中。 2 3 3 缺乏专业技术人才，服务手段落后 商业银行中间业务作为金融创新的重要内容，是知识密集型业务，具有集人 才、技术、机构、网络、信息、资金和信誉于一体的特征，是金融业的高技术产 业；同时中间业务又具有涉及面广的特点，因而对业务人员的综合素质要求很高， 中间业务的开拓和发展需要大批知识面广、业务能力强、实践经验丰富、勇于开 拓、敢于竞争、懂技术、会管理的复合型人才。目前我国商业银行从业人员普遍 存在知识结构老化、业务技能落后、创新意识淡薄、开拓能力不强等问题，国内 高素质从业人员不多，这已成为我国银行业不能开展高技术含量品种业务的“瓶 颈”c 1 3 a 比如理财顾问，就要求对银行、保险、证券、房地产、外汇、国内外经 济形势都有较全面的掌握，而这样的综合人才在我国金融界处于奇缺状况。 另一方面，科技投入低制约着我国商业银行中间业务的发展“。长期以来， 我国商业银行把机构网点的扩张和人员结构的优化作为促进业务、开展竞争的重 要手段，然而对科技的投入却相对不足，导致目前我国商业银行技术装备和技术 手段落后，大部分中间业务特别是咨询业务还处于半手工操作状态，计算机普及 程度不高，电算化没有形成大规模的网络系统，微机软件的开发和应用滞后于中 间业务发展，在电子化建设方面远远落后于国外商业银行，许多业务处理仍由手 工操作，商业银行之间竞争主要采取增加网点、延长工作时间等简单粗放的形式， 服务质量和效率较低。 2 3 4 业务层次低、规模小 目前，国际商业银行不仅提供传统的中间业务，还提供基金管理、代理客户 资产进行管理、证券经纪等投资银行业务和各种金融衍生工具业务。而我国商业 银行开办的中间业务主要集中在一般性的低效益型的中间业务上“，如代收代付 代理、保险箱业务、银行卡业务等劳务型、低效益型的中间业务，很少利用银行 自身的人、财、物等优势为客户提供咨询类、承诺类、代客理财类等新兴的高技 术、高附加值的中间业务，有些银行虽然开办了代客理财类中间业务，但在普及 方面还需要做进一步的努力；金融衍生类中间业务基本上没有；我国的商业银行 普遍缺乏金融创新和对社会经济生活深层次的引导作用大多将传统型中间业务 作为壮大其资产负债业务的手段，象征性收费或不收费，使得目前我国商业银行 中间业务规模小、在银行利润中所占比例小。 2 3 5 中间业务没有形成合理完善的定价机制 长期以来，国内商业银行的中间业务直处于辅业状态，在银行内部没有得 到重视，国家金融监管部门也没有相应的规章制度进行规范和管理。自2 0 0 1 年 开始，这种局面有所改善。不仅人民银行相继出台了两部规章对中间业务的开办 进行了规范，银监会也于去年出台了商业银行服务价格管理暂行办法，明确 了商业银行在为客户提供服务时应收取相应的服务费用，且收取的费用应当弥补 其成本，为我国商业银行中间业务收费提供了政策上的依据。但是由于这三部规 章都在实际上缺乏可操作性，中间业务还是缺乏统一的收费标准；虽然中间业务 早就进入了市场，但没有形成由供求而制约的定价机制，市场没有起到应有的调 节作用。中间业务的收费标准体现不出普通客户和优质客户的差别，对普通客户 1 2 收费低廉或者是不收费，对优质客户又存在银行间的无序竞争。因此，各家商业 银行普遍存在“收费难”和“难收费”的现象“”。 2 3 6 创新动力不足 一是商业银行“一级法人”管理体制制约了中间业务创新“。目前，由于商 业银行实行“一级法人”管理下的授权分级管理办法，基层行必须严格按照上级 行授权范围进行经营。在中间业务产品开发和创新上，上级行为了保证产品的统 一陡、兼容性和控制经营风险，严格管理控制，必然导致产生以下问题：第一， “下热上冷”。造成中间业务产品开发、投产跟不上市场发展步伐，贻误商机。 据调查，某市某商业银行根据市场需求拟开办“联名卡”业务，分别在2 0 0 0 年 和2 0 0 1 年上报上级行，到目前为止都没有得到明确答复；某商业银行由于上级 行没有开办“网上银行”，也难以开办此项业务。第二，“水土不服”，导致中间 业务产品几乎无入问津，市场效果不明显。由于各地社会、经济情况干差万别， 上级行统一开发的产品很难完全适应各地市场的需要。 二是上级行规定不具体，影响中间业务正常开展。据调查，某市某商业银行 经上级行批准，2 0 0 2 年开办了企业财务顾问业务，按照有关规定，在与客户协 商基础上收取了4 0 多万元服务费，但是由于其上级行没有明确该项收费标准， 几经请示未见答复，此项收入近半年都不能正常入账。 三是商业银行服务水平跟不上中间业务发展需要。2 0 0 2 年，某市某地方金 融机构委托他行办理支付结算业务代理时，就因为服务质量差的原因，没有选择 与其有着历史渊源的一家商业银行，而选择了另一家商业银行。 四是政府部门行政干预过多，商业银行穷于应付。商业银行的中间业务收费 本属正常的成本补偿和适当的盈利行为，但一些地方物价、工商管理部门却视为 “乱收费”进行干涉“。 2 3 7 有效的风险防范措施尚未形成 目前，国有商业银行虽已开展了部分中间业务，但其内部至今还未形成一套 规范的经营、管理、考核、监督制度，中间业务的抗风险能力很低，不利于中间 业务的进一步拓展。n ” 2 4 小结 本章对商业银行中间业务的概念、性质及其变化关系进行了介绍，从中间业 务概念的不同表述可以看出：中间业务还处在不断的发展之中，对其定义的表述 还有待进一步的完善和统：分析了国内外商业银行中间业务发展的现状，以及 当前我国商业银行开展中间业务所存在的难点。可以看出，中间业务在西方国家 已经得到很大的发展，为西方国家商业银行带来巨大利润，高科技的支持使得西 方商业银行开展中间业务如虎添翼，不断开辟新的服务方式，丰富了中间业务品 种，最主要的是方便了客户，取得了极大的成功。反观我国商业银行的中间业务 发展情况，虽然在近几年得到了很大的发展，但由于底子薄，业务品种单一，对 于发展现代的高附加值的新型中间业务品种缺乏经验，中间业务对银行的贡献 小。通过对比得出结论：我国商业银行中间业务还处于起步阶段，要大力发展中 间业务还需要进一步的探索和努力。 1 4 第三章我国商业银行开展中间业务的必要性 3 1 中间业务在商业银行业务结构中的地位和作用 3 1 1 中间业务在商业银行业务结构中的地位 在已有的业务范围内竞争剧烈、利润下降的情况下，为了取得优势地位，在 更高层次上进行竞争，现代商业银行均将开拓新的中间业务作为出其致胜的手段 之一。以中间业务为代表的非利息收入，占银行全部收入的比重也在逐年提高。 如2 0 世纪8 0 年代初，日本银行的非利息收入占银行收入的比重为2 0 4 ，到了 9 0 年代初达到3 5 9 ；美国则从3 0 ：o 上升到3 8 4 ；英国从2 8 5 上升到4 1 1 ， 其中一些大银行的中间业务收入更占