（管理科学与工程专业论文）高新技术企业基于产品rd的战略联盟研究.pdf

摘要 战略联盟作为一种企业问的组织形式，充分体现了当代企业管理理念中“竞 合”的思想，是当代企业谋求长远发展所不能忽视的一种策略。科学技术的迅猛 发展造就了一批新兴的高新技术企业，战略联盟在高新技术企业的成功中起中心 作用。虽然有很高的不确定性和发展技术的高成本，但联盟提供了一种资源共享 和风险共担的途径。尤其是利用基于产品研发的战略联盟提高企业的竞争力已经 成为高新技术企业生存和发展的一个新的生长点。 战略联盟的作用虽然在进二三十年逐渐为企业所认可，但是根据各种统计数 据表明，企业战略联盟的失败率是很高的，联盟风险的存在不容忽视，作者认为， 建立成功的战略联盟必须从联盟的建立开始就加强管理，在对企业内外部环境细 致分析的前提下，确定适宜的联盟动机、联盟形态和联盟伙伴，为取得满意的联 盟绩效，获得联盟成功打下坚实的基础。 本文的从三个方面对高新技术企业战略联盟的建立开展了一些探索性的研 究：1 ) 用定性与定量相结合的方法定性研究了高新技术企业基于产品r & d 战 略联盟的联盟动机与联盟形态之间的关系，得出二者之间存在一定关联性的结 论；2 ) 利用事件研究法证明了国内高新技术企业战略联盟能够带来正向的股市 响应( 本文的这两部分成果已于2 0 0 3 年1 1 月在中国软科学2 0 0 3 年第1 1 期 的“高新技术企业基于产品r & d 的战略联盟及其对股市响应的影响”论文中发 表) ；3 ) 在此基础上，本文又更加深入地对不同的战略联盟动机形态组合的 高新技术企业战略联盟分别进行事件研究，最终确定了不同战略联盟动机形 态组合的高新技术企业战略联盟公告所带来的不同股市响应程度及其形成原因， 最终得出市场风险驱动契约式高新技术企业战略联盟公告能带来最快的股 市响应和最高的股市超额收益的结论。 关键词：战略联盟、产品r & d 、事件研究法、殷市响应 a b s t r a c t s t r a t e g i ca l l i a n c ei sak i n do fo r g a n i z a t i o ns t r u c t u r eb e t w e e nf i r m s ，w h i c hi st h e e m b o d i m e n to ft h el a t e s tm a n a g e m e n ti d e ao f “c o m p e t i n gb a s e do nc o o p e r a t i n g ”i n r e c e n ty e a r s ，w h e nw ec o n s i d e rt h ed e v e l o p m e n to fa no r g a n i z a t i o ni nt h el o n gt e r m ， e s t a b l i s h i n gs t r a t e g i ca l l i a n c ei sas t r a t e g i cc h o i c ew h i c hc a r ln o tb ei g n o r e d w i t ht h e d e v e l o p m e n to fs c i e n t i f i ct e c h n o l o g y , al a r g en u m b e ro fh i g h t e c hf i r m sc o m ei n t o b e i n g t h ee f f e c to fs t r a t e g i ca l l i a n c eo nh i g h t e c hf i r m s s u c c e s si sv e r yi m p o r t a n t a l t h o u g ht h e r ee x i s t sh i g hu n c e r t a i n t ya n dh i 曲c o s to fd e v e l o p i n gt e c h n i q u e ， s t r a t e g i ca l l i a n c eo f f e r saw a yo fs h a r i n gr e s o u r c ea n dr i s k e s p e c i a l l y , t h ec o m p e t i t i v e p o w e ro ft h e s eh i g h t e c hf i r m sc a nb ei m p r o v e db ye s t a b l i s h i n gr & d b a s e da l l i a n c e ， w h i c hh a sb e c o m ean e w g r o w i n gp o i n to f t h e s ef i r m s s u r v i v i n ga n dd e v e l o p m e n t a l t h o u g ht h es t r a t e g i ca l l i a n c eh a sb e e nr e c e i v e dw i d e l yi nt h ed o m a i no ft h e o r y a n dp r a c t i c eo v e rt h ep a s td e c a d e s ，m a n ys t a t i s t i c si n d i c a t et h a tt h er a t eo ff a i l u r eo f s t r a t e g i ca l l i a n c ei sv e r yh i g h t h er i s ko fe s t a b l i s h i n gs t r a t e g i ca l l i a n c ec a nn o tb e i g n o r e d t h i sp a p e rs u g g e s t st h a t ，s u c c e s s f u ls t r a t e g i ca l l i a n c es h o u l db e g i nf r o m e s t a b l i s h i n gs t r a t e g i ca l l i a n c e t h ef i r m ss h o u l dd e c i d ea p p r o p r i a t em o t i v a t i o n ， 1 ， s t r u c t u r ea n dp a r t n e ro fa l l i a n c eo nb a s i so fa n a l y z i n gp a r t i c u l a r l yo ni n n e ra n do u t e r e n v i r o n m e n to ff i r m s t h e s ec a nl a yt h ef o u n d a t i o n so fg a i n i n gs a t i s f a c t o r y p e r f o r l n a n c ea n da l l i a n c e ss n c e e s s t h i sp a p e rm a k e ss o m es t u d yo nt h r e ea s p e c t s ：1 ) t od e m o n s t r a t eq u a l i t a t i v e l yt h e r e l a t i o n s h i p b e t w e e nt h em o t i v a t i o na n dt h es t r u c t u r eo fr & d - b a s e da l l i a n c e s e s t a b l i s h e db yh i g h t e c hf i r m s ，2 ) t op r o v e ，u s i n gt h ee v e n ts t u d ym e t h o d o l o g y , t h a t t h er e n o u n c e m e n to fe s t a b l i s h i n gr & d - b a s e da l l i a n c e si s s u e db yh i g h t e c hf i r m sc a n b r i n gt h ep o s i t i v es t o c km a r k e tr e s p o n s e ( t h e s et w or e s u l t sh a sb e e np r o v e di nt h e p a p e r “s t r a t e g i ca l l i a n c eo fr & d - b a s e dh i g h - t e c hf i r m sa n di t si m p a c to ns t o c k s m a r k e tr e s p o n s e ”i s s u e di n s o f ts c i e n c eo j c h i n a ”i nn o v , 2 0 0 3 ) 3 ) o nt h eb a s i so f t h e s et w or e s u l t s ，t om a k et h ee v e n t s t u d yr e s p e c t i v e l y o n6t y p e so f m o t i v a t i o n s t r u c t u r em o d e sr & d b a s e da l l i a n c e se s t a b l i s h e db yh i g h t e c bf i r m s ，t h e n d e c i d et h ed i f f e r e n tl e v e l so fs t o c k sm a r k e tr e s p o n s et o6t y p e so fa n n o u n c e m e n to f e s t a b l i s h i n gv a r i o u sm o t i v a t i o n s t r u c t u r ec o m b i n a t i o nr & d - b a s e da l l i a n c e si s s u e db y h i g h t e c hf i r m sa n dw h y w ec a ng e tt h e s er e s u l t s f i n a l l y ，t h er e s u l ti st h a th i g h t e c h f i r m si s s u i n ga n n o u n c e m e n to fe s t a b l i s h i n ga l l i a n c eb ys i g n i n gc o n t r a c tn o ti n v o l v i n g a n ys t o c ke x c h a n g ef o rd i m i n i s h i n gm a r k e tr i s kc a ng e tm o s te x c e s s i v er e t u r n f r o m s t o c km a r k e t ，a n ds t o c km a r k e tr e s p o n d st ot h i se v e n tm o s tq u i c k l y k e yw o r d s ：s t r a t e g i ca l l i a n c e ，r & do fp r o d u c t ，e v e n ts t u d ym e t h o d o l o g y , s t o c k m a r k e tr e a c t i o n y 1 0 0 6 1 1 4 南开大学学位论文版权使用授权书 本人完伞了解南开大学关于收集、保存、使用学位论文的规定， 同意如下各项内容：按照学校要求提交学位论文的印刷本和电子版 本；学校有权保存学位沦文的印刷本和电子版，并采用影印、缩印、 扫描、数字化或其它手段保存论文；学校有权提供目录检索以及提供 本学位论文全文或者部分的阅览服务；学校有权按有关规定向国家有 关部门或者机构送交论文的复印件和电子版；在不以赢利为目的的前 提下，学校可以适当复制论文的部分或全部内容用于学术活动。 学位论文作者签名： 泰凡 z 们 年 月z 斗日 经指导教师同意，本学位论文属于保密，在f 年解密后适用 本授权书。 指导教师签名： 嬲 学位论文作者签名： 磅 绎凡 解密时问：卫肿6 年芎月2 牛曰 各密级的最长保密年限及书写格式规定如下 内部5 年( 最长5 年，可少于5 年) 秘密1 0 年( 最长l o 年，可少于1 0 年) 机密2 0 年( 最长2 0 年，可少于2 0 年) 南开大学学位论文原创性声明 本人郑重声明：所呈交的学位论文，是本人在导师指导下，进行研究工作 所取得的成果。除文中已经注明引用的内容外，本学位论文的研究成果不包含 任何他人创作的、已公开发表或者没有公开发表的作品的内容。对本论文所涉 及的研究工作做出贡献的其他个人和集体均已在文中以明确方式标明。本学 位论文原创性声明的法律责任由本人承担。 学位论文作者签名： 奄忽 矽 年f 月2 q 日 引言 信息社会中，各种高新技术不断涌现并逐步被商品化，高新技术企业创造出 传统企业所不能比拟的价值，逐渐显示出其巨大的潜力。然而，高新技术企业要 想谋求长期稳定的发展，所面临的许多问题也是传统企业经营中所不曾面临的。 如高新技术企业产品开发周期长，风险大，技术专利使用权等问题，都是需要重 点考虑的。这就使这些企业面临着各种新问题。高新技术是高新技术企业的核心 竞争力，以联盟的方式实现高新技术企业的长远发展已经成为许多企业的选择， 在联盟建立与运作过程中，如何实现最大联盟绩效，就是所有联盟企业共同的目 标，也是本研究的意义所在。 企业在发展过程中需要的资源和能力越来越多，一般单凭一个企业难以满 足，这使得企业之间的关系发生了重大变化。战略联盟是企业之间关系发生变化 之后出现的一种最重要的组织形式之一，在企业发展过程中起着重要的作用。【1 1 战略联盟作为一种企业间的组织形式，打破传统的企业问单纯的竞争观念， 充分体现了当代企业管理理念中“竞合”的思想，是当代企业谋求长远发展所不 能忽视的一种策略。它由美国d e c 公司总裁简霍普兰德和管理学家罗杰奈 格尔首先提出，被定义为由两个或两个以上由共同战略利益和对等经营实力的企 业，为达到拥有市场、共同使用资源等站略目标，通过各种协议、契约而结成的 优势互补或优势相长、风险共担生产要素水平式双向或多向流动的一种松散的合 作模式。 在过去的二十年里，因为战略联盟的重要性，国内外的学者和企业家们一直 将战略联盟作为自己的研究对象。因此，在这一领域中，也是成果颇丰。如今， 对于战略联盟的研究主要存在四个研究流派。第一个流派主要研究企业为什么要 建立战略联盟，也就是建立战略联盟的动机问题。第二个流派主要研究企业如何 对战略联盟进行管理，也就是战略联盟的治理结构问题。第三个流派主要研究企 业加入战略联盟之后的绩效问题，他们努力的要找出那些不仅能够加强或阻碍联 盟自身，而且会影响组成联盟的母公司的绩效的因素。第四个流派则跳出了传统 的联盟双方二维分析方法，从社会网络的角度对战略联盟进行研究，也就是研究 迟运领、王宏起，“基于战略联盟发展高新技术企业核心能力的研究”科技与管理，2 0 0 3 年第6 期 l 战略网络的各方面的特点。川本文将研究重点放在高新技术企业联盟的建立上， 通过收集高新技术企业的上市信息，利用股市异常收益率研究联盟为企业带来的 影响，并考察了不同联盟动机形态组合的高新技术企业战略联盟的联盟公告 所带来的不同程度的股市响应，从投资市场的反应程度考察不同的高新技术企业 战略联盟公告对企业未来的发展带来的影响。 高新技术企业是国内外对战略联盟应用较广泛的一个行业，从国外的联盟发 展来看，联盟对高新技术企业来说非常重要。据国外资料记载，1 9 8 0 年至1 9 8 9 年中，高科技生物技术和新材料工业中的公司有1 2 7 7 个联盟，而像食品饮料和日 常电子产品的低技术含量工业只有9 9 个联盟。 2 像惠普、施乐和微软这样的公 司己建立了“战略联盟指挥官”这样的专门确认和评估合伙人的新位置。究其原 因，主要是因为高新技术这一行业除了与传统企业致的对拥有市场、共同使用 有形资源、降低风险的要求之外，更多的是对技术创新的要求，企业为降低决策 风险或者尽快推出新产品，往往同其他企业联合研究开发。 虽然许多企业都希望通过组建战略联盟来获得更好的发展，但组建战略联盟 的风险也是不可忽视得问题。曾有学者在调查中发现，在其战略联盟样本数据中， 有3 0 到6 0 的战略联盟以失败告终。【3 】也曾有许多文献讨论过战略联盟风险的 问题，大部分文献从联盟建立后运作的角度出发进行分析。作者认为，是否能选 择合适的战略联盟并适时进入或退出战略联盟是联盟成功的关键所在。作者试图 以高新技术企业为研究对象，研究高新技术企业如何根据自身的特点与需求选择 正确的战略联盟形态，从而获得满意的战略联盟绩效，开发并提高自身的核心竞 争力。 许多经营者和学者都提出了通过结盟来推动高新技术企业的产品r & d 进 程，快速响应变化的市场，从而提高业绩。正如曾有学者所指出的：高新技术结 成战略联盟可以很好填补外部竞争环境客观要求企业取得的技术创新与其依靠 自身资源和能力所能达到的突破之间存在的缺口“战略缺口”。许多学者从 不同角度描述并讨论了联盟动机、联盟形态的问题，对于联盟绩效的评估也是各 川严建援、颜承捷、秦凡，“战略联盟研究综述”，南开学报( 哲社版) ，2 0 0 3 年1 2 月 。“j h a g e d o o m ， u n d e r s t a n d i n g t h e r a t i o n a l eo f s t r a t e g i c t e c h n o l o g y p a r t n e r i n g ”s t r a t e g i c m a n a g e m e n t j o u r n a l ， 1 9 9 3 ( 1 4 ) ，p p3 7 1 3 8 5 b a r n f o r d ，j a m e sd ；o o m e s - c a s s e r e s ，b e n j a m i n ；r o b i n s o n ，m i c h a e ls m a s t e r i n g a l l i a n c es t r a t e g y 二a c o m p r e h e n s i v eg u i d el od e s i g n ，m a n a g e m e n t ，a n do r g a n i z a t i o n s a nf r a n c i s c o ，c a l i fj o h nw i l e y s o n s ，l n c ( u s ) ，2 0 0 3 持己见，既有采用定性指标的联盟绩效评估，也有采用定量指标的联盟绩效评估， 如一些学者利用联盟公告的股市响应来测量联盟成就。但是国内还没有专门针 对国内高新技术企业战略联盟股市响应的研究。本文以此为突破点，对有上市数 据的高新技术企业进行股市响应评估。 在研究方法上，作者采用了定性研究与定量研究相结合的研究方法，对高新 技术企业联盟公告的股市响应采用事件研究法进行分析。根据高新技术企业组建 战略联盟的特点，本文将联盟动机分为技术驱动、成本驱动和风险驱动三类进行 研究。联盟形态则按融资情况分为契约式和股权式两类。对于联盟绩效，本文只 考察了联盟公告的股市响应带来的股市异常收益率。并综合所有样本数据对不同 高新技术企业联盟动机联盟形态组合的联盟公告所带来的股市响应进行比 较，得到了些有益的结果。 但是，影响联盟成功的因素还有很多，本文仅考虑了联盟动机与联盟形态的 匹配问题和联盟公告的股市n 向应问题，对于联盟建立时企业内外部环境的分析、 战略联盟伙伴的选择等问题没有做过多的阐述和研究分析，是今后可以继续深入 探讨的方向。 k a l e ，p r a s h a n t j e f f r e yh d y e r h a r b i rs i n g h ，“a l l i a n c ec a p a b i l i t y , s t o c km a r k e tr e s p o n s e ，a n dl o n g t e m a l l i a n c es u c c c s s i t h er o l eo f t h ea l l i a n c er m c t i o n ” j s t r a t e g i c m a n a g e m e n t d o u r n a , 2 0 0 2 ( 2 3 ) , p p7 4 7 0 6 7 3 第一章高新技术企业与战略联盟 7 0 年代以来，高新技术在世昴各国都有了重大进展。我国从8 0 年代推出的 “8 6 3 ”计划、星火计划、火炬计划等有力地促进了高新技术的发展及其在工农 业生产中的应用，取得了巨大的成绩。一般认为，高新技术包括6 大技术领域： 生物技术、信息技术、新材料技术、新能源技术、空间技术和海洋技术。到了 8 0 年代，随着科技突飞猛进的发展和社会生产力的提高，出现了许多新兴的高 新技术企业。 高新技术企业与传统企业相比，有其自身独具的特点和优势，但同时也面临 一些新的问题。战略联盟是高新技术企业之间常用的一种战略选择形式。 第一节高新技术企业的定义与特点 高技术企业作为同这6 大技术领域密切相关的企业，具有高度的技术创新性， 通常被认为是以高新技术作为企业的核心竞争力，产品知识含量高的经济实体。 高新技术企业与传统企业相比，有其自身独具的特点和优势。 其一，两类企业所采用的技术一一高新技术和传统技术本身就有很大的区 别。技术可以定义为一系列适应于某一特定产品或市场的、建立在行业基础上的 技能。这种技术可以以一个部件、整个产品或一个行业为焦点。高新技术是指： 1 ) 其知识基础在扩展；2 ) 其在现有市场中的应用在经历着革新；或3 ) 新市场 正在发展和形成。高新技术是建立在科学基础上的革新，他们可能创立一个新行 业或改变一个老行业。他们包括产生于激进革新的间断性技术( 例如：生物治疗 学、数码照相、高温超导体、微型机器人和手提电脑) 以及通过集中多个过去的 独立研究成果而形成的更具创新性的技术( 如：核磁共振成像、传真、电子银行、 高清晰度电视和互联网) 。这些技术中的每一种都能提供丰富的市场机会，从而 刺激风险投资。但同时，高新技术的技能、基础结构、客户和行业特点都非常模 糊，而相比之下，传统技术已经形成了相对稳定的技能、基础结构、客户和行业 特点。i l l ( 见表1 1 ) 乔治戴、保罗体梅克著，石莹等译沃顿论新兴技术管理北京：华夏出版社，2 0 0 2 年】月，p 4 其二，高新技术企业知识密集程度高。生物技术、信息技术、新材料技术、 新能源技术、空间技术和海洋技术是高新技术企业赖以生存的最基本的资源。高 新技术企业的产品是通过这类技术生产出来的产品，其知识含量远远超过传统工 农业产品，使用的方便程度往往优于传统产品，对使用者的文化水平和产品认知 水平常有一定的要求，由于其产品的技术含量要高于传统产品，产品的推广常需 要客户对相应知识的了解，有些产品的使用推广甚至要经历一个客户培训的过 程，如计算机开发工具的推广。 其三，高新技术企业的核心能力存在于企业的产品技术平台上，是企业以往 的投资和学习行为所积累的具有企业特定性的专长。根据p r a h a l a d 和h a m e l 的 理论，“核心能力是组织的集体学习，特别是学习如何协调多种多样的生产技能 并如何整合多种技术的源流”。 1 l 高薪技术企业的核心能力包括企业的研究开发 能力、生产制造能力和市场营销能力，通过企业的研究开发活动、生产制造活动 和市场营销活动反映出来，其中研究开发活动是贯穿产品开发到销售全过程的活 动，在高新技术企业中有更加重要的意义。 表1 - 1 高新技术和传统技术的比较 传统技术 高新技术 技术 科学基础及应用已建立不确定 体系结构或标准在变革新出现 功能或利益 在变革 未知 基础结构 供货者、渠道的价值网络已建立 正形成 规则标准已建立正形成 市场，客户 利用模式行为明确正形成 市场知识彻底 投机的 行业 结构已建立初级状态 竞争者知名新加入者 竞争规则 已如新出现 资料来源：【美l 乔治戴等沃顿论新兴技术管理 2 0 0 2 年1 月r 4 p r a h a l a d c k ，g a r y ht h ec o r ec o m p e t e n c eo f t h ec o r p o r a t i o i n j ，h a r v a r d b u s i n e s s r e v i e w ，1 9 9 0 ( 3 ) ， p p 7 9 9 i 5 其四，高新技术企业对创新的要求是企业得以生存和持续发展的必要保障。 由于技术成为这类企业的重要资源，技术本身就具有一定的价值，谁能够以更快 的响应速度获取知识并开发新产品，谁就能获取时间上的优势，并在市场竞争中 处于优势地位，即高新技术企业的r & d 已成为公司运作的基础川。因此，产品 的研制与开发对企业的生存发展起着决定性作用。如何将现有技术陕速、有效地 转化为产品，是这类高新技术企业面临的挑战。 其五，高新技术企业中有许多是新成立的新兴企业，活力比传统企业强，但 经验不足，从产品开发到销售都处于摸索阶段，自身具有较高的风险性。高新技 术企业要面对和处理三项挑战：1 ) 克服巨大的不确定性和复杂性：高新技术企 业的客户利用模式和行为是试探性的并处于形成过程中，市场知识存在不足，竞 争结构仍在初级阶段。它的市场不确定性不仅仅是外在的，也是内在的，与人们 思想框架的偏见和局限有关；2 ) 跟上不断加速的变化：网络技术、生物技术、 先进材料和纳米技术等众多领域最近的重大发展使各种领域多年的研究都达到 了一个顶峰。技术进步的总体速度不断加快，技术利用率不断提高，在当今“胜 利者获得一切”，领导者和追随者差别巨大的市场环境中“快速跟随”战略已经 成为一种冒险的选择， 例如，到1 9 9 8 年，一项研究发现排名前5 的网站获得 了所有交易的7 4 以上，这些问题都表明只有最先行动者才能获得成功；3 ) 发 展新能力：高新技术带来新的产品特征，或新的竞争范围( 如：从成本竞争变为 革新、服务或联盟上的竞争) ，这些新内容使高新技术企业很可能要发展从规范 行业到自由市场、公司产品的市场扩展等各方面的新能力。 2 1 第二节高新技术企业组建战略联盟的益处 一、战略联盟的定义 在过去的1 0 多年，联盟出现了快速的发展。仅1 9 9 4 1 9 9 5 两年，全球企业共 达成了约2 5 0 0 0 起战略联盟。以美国1 0 0 0 强公司为例，1 9 8 0 。1 9 9 5 年联盟业务产 u ih u r m e l i n n a , p i a p e l t o l as a m t u i m a l a , j a m o v i m l a i n e n , v e i l - m a t t i “a u m n i n gw o r l d - - c l a s sr & d b y b e n e h m e k i n gb u y e r - s u p p l i e rr e l a t i o n s h i p s j ，i n t e r n a t i o n a l j o u r n a l p r o d u c t i o n e c o n o m i c s ，n o v e m b e r , 2 0 0 2 ，d d3 9 4 7 u 1 乔治戴、保罗休梅克著( ，石莹等译) 沃顿论新兴技术管理 m ，北京：华夏出版社，2 0 0 2 年1 月，r 4 值由占全部业务不足1 上升至约1 5 。 到目前为止，已经有许多学者从不同角度对战略联盟进行过定义，如有些学 者认为，战略联盟可以被定义为企业之间基于特定目的的战略关系，合作者拥有 共同的目标，努力实现共同的利益，并且追求更高层次上的互相依赖 2 1 ；美国西 北大学的g u l a t i 教授将战略联盟定义为企业之间交换、共享或共同开发新产品或 服务的自发性活动。它们可以是一系列动机或目标推动的结果，可以表现为不同 的形式，可以建立在企业纵向或横向的界限上【3 】；从联盟的特点来看，y o s h i n oa n d r a n g a n 认为，战略联盟必须具有以下三个特征 4 1 ：1 ) 联合起来追求一系列协定 目标的两个或多个企业，在联盟的形式上保持独立：2 ) 伙伴企业共享联盟的利 益，以及对给定任务的绩效的控制；3 ) 伙伴企业在技术、产品等一个或多个关 键战略领域内做出连续的贡献。国内有些学者将联盟的特征归纳为 5 】：1 ) 组织 的松散型，2 ) 行为的战略性，3 ) 合作的平等性，4 ) 范围的广泛性，5 ) 管理 的复杂性五个方面。 本文综合众多学者对战略联盟的描述和定义，为便于更快速有效地选择联盟 样本数据，结合战略联盟的特点和组成形式，将其定义为：为达到共享的战略目 标而设置两个或两个以上的组织之间的合作关系，这种合作关系可以表现为合作 契约、股票市场的联盟公告等形式。 二、高新技术企业组建战略联盟的必要性 在激烈的竞争中，企业若想求得生存和发展，首先要选择发展战略，而要实 现这一战略可供选择的传统途径不外乎独立扩展和对外兼并或收购。但这两种方 法在当今竞争激烈的环境中变得越来越困难，成本高而且缺乏灵活性。实践证明， 战略联盟以一种全新的思维和观念，为企业的扩展及实现全球战略目标提供了一 条全新的途径。 战略联盟的出现使企业之间的竞争方式发生了根本变化，“为竞争而合作， 靠合作来竞争”已成为企业的共识。因为企业通过战略联盟不仅可以扩大规模， 也可以促进企业竞争能力的形成，从而为实现企业的战略目标，开拓国际国内市 吴维库编著，企业竞争力提升战略，清华大学出版社，2 0 0 2 年7 月第一版：p 1 4 1 2 1 m o h r , ja n drs p e k m a n c h a r a c t e r i s t i c so f p a r t n e r s h i ps u c c e s s s t r a t e g i c m a n a g e m e n t j o u r n a l ，1 9 9 4 ( 1 5 ) ，p p 1 3 5 1 5 2 【3 】g u l a t i ，a l l i a n c e sa n dn e t w o r k s ”，s t r a t e g i cm a n a g e m e n tj o u r n a l1 9 9 8 ( 1 9 ) ，p p 2 9 3 - 3 1 7 4 1 y o s h i n o 。n ya n dr a n g a n ，u s s t r a t e g i ca l l i a n c e s ：a ne n t r e p r e n e u r i a da p p r o a c ht og l o b a t i z a t i o n ，h a r v a r d b u s i n e s ss c h o o lp r e s s ，b o s t o n ，m a1 9 9 5 5 1 路世昌等，“企业战略联盟选择方法研究”，数量经济技术经济研究，2 0 0 2 年第9 期 场创造条件。 企业组建战略联盟可以带来市场、技术、资本和风险四大方面的竞争优势， 可以产生规模经济、范围经济、速度经济和共生经济，在更大范围内，更高层次 上提高经济效率。 1 】企业通过与同类产品生产者的合作，各自的相对优势在生产 规模扩大的条件下可以得到更大程度的发挥，合作使专业化生产和分工的程度提 高，合作伙伴在生产各环节中各自的相对优势得以叠加，从而使最终产品成本大 幅度降低，实现规模经济。 高新技术企业由于其知识密集程度高、自身具有的高风险性，因而在高新技 术企业之间建立战略联盟是常用的战略选择形式。基于企业资源或能力互补或增 强建立起来的战略联盟，对于合作双方的核一l h “e , 力的影响是很大的。 战略管理大师波特曾在竞争战略一书中就产品开发的问题阐述过：单个 企业的产品研发能力随着产品由引入期、成长期到成熟期将逐渐减弱。而高新技 术企业的核心竞争力是专有技术或特有产品，专有技术靠企业自身技术创新或获 得专有技术使用权取得，而当今信息化和知识创新时代，一项高新技术不可能被 禁锢在某一企业内部，高新技术的垄断是有时间性的，是暂时的。而特有产品是 靠专有技术为支撑，产品研发的能力一旦减弱，将导致特有产品经过一段时间的 市场推广在生产成本降低的同时由于其他企业的模仿变为普通产品，失去原有的 竞争优势，行业进入壁垒逐步降 氐，在这样的情况下，企业原有的高新技术也将 逐步失去其原有的优势，核心竞争力逐渐减弱。针对此问题，如果单个企业能根 据自身条件和要求以战略联盟的方式获取合作伙伴的专利使用权或更先进的研 发设备的使用权，提高技术创新能力，将能够有效地提高企业尤其是高新技 术企业的核心竞争力。 战略联盟在新兴技术行业的成功中起中心作用。虽然有很高的不确定性和发 展技术的高成本，但联盟提供了一种资源共享和风险共担的途径。联盟之所以对 高科技公司很重要，是因为联盟提供各种各样加强高科技公司的地位的机会，他 们提供：1 ) 学习和掌握新技术的机会，2 ) 接触其它公司中的互补技术资源和才 能的途径，3 ) 接触新市场的途径，4 ) 接触能加强公司竞争地位的资源的途径， 5 ) 影响甚至控制技术标准的机会。这些潜在的优势迫使公司把发展联盟作为战 郭焱等“战略联盟契约风险对策研究”，中国管理科学，第1 2 卷，第4 期2 0 0 4 年8 月 8 略的一部分，以便在市场中进行有效的竞争【1 1 。 曾有学者提出，企业间的网络组织可以推动企业获得新兴技术，增加组织学 习的机会，促进迅速的市场进入和技术转移吼m o h r 和s p e k m a n 在他们关j 二战 略联盟的研究中发现，网络组织战略可以导致竞争优势的产生【”。为适应当今的 r & d 竞争，许多公司努力设计出新方法来管理其技术能力，包括与周边组织( 包 括大学、实验室、竞争者、客户和供应商) 建立合作关系。j o e la c b a u m 等人 况明了生物技术公司通过构建上游和下游联盟，能获得更加多样化的信息，使每 个联盟普遍取得更高的初始业绩 4 】。h u r r n e l i r m a 等人认为，在当今市场竞争环境 下，要迅速满足客户需求，则需客户与供应商的r & d 协作5 1 。 通过战略联盟盟的形式，高新技术企业除了可以获得提升核心能力所需要的 资源或能力之外，这种方法还具有灵活性、快速性、战略性的优势。【6 1 通过组建 企业战略联盟，既可以共同分担巨额的研发费用，又可以充分利用各个联盟的资 源优势，使企业充分集中和利用资源来开发增强企业的核心能力。 许多研究表明，联盟是价值创造的工具，一般联盟都能创造经济价值。 因此，近些年来，随着人们对战略联盟认识的加深，越来越多的企业，尤其 是高新技术企业开始建立战略联盟，与此同时，战略联盟的管理问题和风险问题 也成为了许多公司和学者关注的焦点。 第三节高新技术企业的战略联盟风险 联盟已成为企业的核心战略之一，越来越多的企业已开始联盟业务，每个企 业正利用众多的联盟为企业服务。麦肯锡公司经调查认为，至2 0 0 0 年，世界各 大公司营业额的2 0 将来自企业联盟业务，不仅如此，联盟业务给企业创造更多 的利润。据博思管理咨询公司( b a h ) 统计，过去1 0 年中，全球2 0 0 0 0 强企 t ud y e r , j , h ；hs i n g h ，”t h er e l a t i o n a lv i e w ：c o o p e r a t i v es t r a t e g ye n ds o u r c e s o f i n t e r o r g a n i z a t i o n a t c o m p e t i t i v ea d v a n t a g e ” lj ，a c a d e m yo f m a n a g e m e n tr e v i e w , v 0 1 2 3 ，n o 4 ，o c t o b e r1 9 9 8 t z ld y e r , j h h s i n 曲，”t b er e l a t i o n a lv i e w ：c o o p e r a t i v e s t r a t e g ya n ds o u r c e so f i n t e r o r g a n i z a t i o n a l c o m p e t i t i v e a d v a n t a g e ” lj ，a c a d e m yo f m a n a g e m e n t r e v i e w ，v 0 1 2 3 ，n o 4 ，o c t o b e r l 9 9 8 ”m o h r , j a n drs p e k m a n c h a r a c t e r i s t i c so f p a r t n e r s h i ps l l c c c s s ，s t r a t e g i cm a n a g e m e n t d o u r n a l , 1 9 9 4 1 5 ( 2 ) ， p p 1 3 5 一l5 2 州j o e lac b a u m t o n yc a l a b r a s e b r i a nss i l v e r m a n “d o n tg oi ta l o n e ：a l l i a n c en e t w o r kc o m p o s i t i o n a n ds t a r t u p s p e r f o r m a n c e i n c a n a d i a n b i o t e c h n o l o g y ” j ，s t r a t e g i c m a n a g e m e n t j o u r n a , 2 0 0 0 ( 2 1 ) ：2 6 7 - 2 9 4 9h u n n e l i n n a , p i a p e l t o l a s a m y u i m a l a , j a r n o v i r o l a i n e n ，v e l i m a t t i ，“a n m n i n gw o r l d c l a s sr & db y b e n c h m a r k i n gb u y e r - s u p p l i e rr e l a t i o n s h i p s ” j ，i n t e r n a t i o n a l 如w f o f p r o d u c t i o n e c o n o m i c s v o l u m e ：8 0 i s s u e ：l ，n o v e m b e r , 2 0 0 2 ，p p3 9 - 4 7 哺】吴维库编著，企业竞争力提升战略，清华大学出般社，2 0 0 2 年7 月第一版 9 业的平均投资回报率r o i 接近1 7 ，大大高于其全部业务所带来的r o i ( 平均 不到1 2 ) 。财富5 0 0 强中，1 5 家联盟活跃的企业平均r o i 为1 7 2 ，而l5 家 不热衷于联盟业务的企业的平均r o i 仅为1 0 1 。 虽然战略联盟有诸多好处，但是联盟是一种网络式的松散组织，其内部存在 市场与行政的双重机制，因此相对于单一企业来说，其管理工作难度更大。战略 联盟的理想最优契约治理目标是，联盟各方共同分担风险，能够利用一切可能利 用的信息，将不对称信息转化为对称信息，同时要考虑收益与成本的均衡。 1 1 但由于联盟各方的利益与冲突不能以行政命令来解决，客观上就要求合作各方既 要保持相对的独立性，又必须建立并运行一个科学的管理系统来维持组织的正常 运作，并发挥联盟的功效。但是，决大多是联盟达不到所期待的标准。一些研究 表明，能达到预期标准的联盟大约一半都不到。【2 】另据调查，全球战略联盟及其 形成的联盟组织的平均寿命只有7 年左右； 3 】也曾有学者在调查中发现，在其战 略联盟样本数据中，有3 0 蛰j6 0 的战略联盟以失败告终。f 4 而联盟失败的原因 是多种多样的。高新技术企业的联盟风险可分为一下几类： 一、 高新技术企业战略联盟的建立风险 高新技术企业战略联盟的建立风险是指由于高新技术企业在建立联盟时产 生的问题所导致的联盟失败可能性。它包括： ( 一) 联盟目标制定不合理，期望过高或同联盟伙伴的联盟目标不太一致， 影响企业联盟战略目标的实现。由于对联盟期望过高，联盟企业容易在一段时间 的结盟后对联盟失去信心，增加联盟失败的可能性。而同联盟伙伴联盟的目标不 太一致，会导致在战略目标上存在冲突，所以在合作中过于关注自己的利益，忽 视了联盟整体的长期合作利益或是将资源过多的放在自身目标利益实现上，忽略 了联盟整体目标的实现。d i ( 二) 联盟合作伙伴选择不当