（金融学专业论文）中国再保险监管研究.pdf

内容摘要 再保险同原保险一样，受到各国政府不同程度的监管。虽然，再 保险合同双方都是专业娴熟的保险人。但是，一旦再保险人失去偿付 能力，将会影响原保险人的财务状况，最终会影响保单持有者的利益。 因而，各国有强化再保险监管的趋势。 、 中国保险业经过改革开放2 0 多年的发展，无论是在保费收入还 是在保险机构的数量上都发生了很大变化。但是与发达国家相比，仍 然存在着很大差距。我国再保险业起步更晚，差距则更大。在市场经 营主体、管理体制、资产规模、资本实力、经营技术、专业人才、服 务水平等方面还存在严重不足。中国已经加入w t o ，越来越多的外资 保险公司陆续进入中国保险市场。根据我国在入世谈判中对开放再保 险市场的承诺，加入w t o 时，即可允许外国保险公司以合资形式提供 寿险和非寿险的再保险服务，且没有地域或发放营业许可证数量的限 制：法定再保险业务在现行每笔保险业务必须办理2 0 法定再保险的 基础上逐年降低5 个百分点，直至取消。这意味着到2 0 0 6 年，2 0 的法定分保业务将完全取消。这对主要依靠法定再保险业务生存的中 国再保险公司的冲击是可想而知的。可以预见，未来中国再保险市场 的竞争将十分激烈。在这样的背景下。中国保监会如何加强对中国再 保险市场的有效监管，壮大民族再保险公司的实力，培育再保险市场 竞争主体，具有重要的理论和现实意义。对于中国再保险监管问题， 本文共分四章进行阐述。 第一章再保险业的兴起与进程历史从哪里开始，逻辑就从哪里 开始。论文从再保险业的起源入手。主要讲述世界再保险业的历史与 进程、中国再保险业的历史与发展现状、再保险的作用、再保险监管 的动因四个方面的问题。第一节世界再保险业的起源与发展。在这 一节中，分三项内容：一是世界再保险业的起源；二是世界再保险业 的发展；三是世界再保险业的现状。第二节中国再保险业的产生与 发展。分别就中国再保险业的产生、发展和现状作描述。第三节再 保险的作用。第四节再保险监管的动因。 第二章国际再保险监管现状及启示西方发达国家的再保险历 史久远，在监管中积累了丰富的经验，对于我们来讲，具有借鉴意义。 本章共分四节展开论述。第一节讲述国际再保险监管的概况，通过这 节的介绍，使我们对国际再保险市场监管有一个总体印象；第二节讲 述发达国家再保险监管情况，主要对美国、英国、德国的再保险监管 模式、内容的介绍。第三节对世界上一些新兴再保险市场的监管情况 的介绍。第四节，对世界各国再保险监管的经验总结，以及对我国再 保险监管的借鉴意义。 第三章中国再保险监管现状及存在问题要研究中国再保险监 管问题，首先得清楚中国再保险监管的现状，这是分析问题的逻辑起 点。本章分两节论述；第一节讲中国再保险监管现状。在我国，保险 业是一个非常年轻的产业，再保险与原保险比起来，其历史更短。根 据保险企业管理暂行条例的规定，1 9 8 8 年国内才开始办理法定 分保业务。1 9 9 6 年人保组建集团公司，成立了中保再保险有限公司。 至此，。国内才有了一家经营再保险业务的专业公司。因此，再保险业 无论是市场还是监管都处于初级阶段；第二节分析中国再保险监管存 在的问题。正因为再保险业在中国刚刚起步，因此存在监管法规不完 善、监管的内容不明确、市场准入制度不健全、监管的手段粗糙等问 题。 第四章中国再保险监管改革探析针对第三章所阐述的问题，本 章从四个方面来探讨中国再保险监管改革措施：即要构建一个完整的 再保险监管体系，充分发挥政府监管、行业自律、内部控制、再保险 信用评级制度的协同作用。在此之前，本文还详细分析了中国再保险 监管目标以及中国再保险监管需要考虑的国际、国内因素。 关键词：再保险监管现状问题改革 a b s t r a c t r e i n s u r a n c e ，l i k et h eo r i g i n a li n s u r a n c e ，i sr e g u l a t e di nd i f f e r e n td e g r e e s b ye v e r yc o u n t r y a l t h o u g h b o t hp a r t i e so fr e i n s u r a n c ec o n t r a c ta r e s o p h i s t i c a t e dp r o f e s s i o n a l s ，o n c er e i n s u r a n c el o s e sa f f o r d a b i l i t y , i tw i l l a f f e c tt h ef i n a n c i a ls i t u a t i o no ft h eo r i g i n a li n s u r a n c ea n de v e n t u a l l y a f f e c ti n s u r e d sb e n e f i t t h e r e f o r e ，e v e r yc o u n t r yt e n dt os t r e n g t h e nt h e s u p e r v i s i o na n dm a n a g e m e n t o nr e i n s u r a n c ei n d u s t r y a f t e r2 0 y e a r s r e f o r m ， i n d u s t r yh a sm a d eag r e a t a n do p e n i n gd e v e l o p m e n t ，c h i n ai n s u r a n c e p r o g r e s sn o to n l yo np r e m i u mi n c o m eb u ta l s o o nt h en u m b e ro fi n s u r a n c eb r a n c h e s h o w e v e r , c o m p a r e dw i t ht h o s e d e v e l o p e dc o u n t r i e s ，t h ei n s u r a n c em a r k e to fc h i n a i ss t i l ld e v e l o p i n g ，t h e r e i n s u r a ，n c em a r k e te v e nf u r t h e rb d h i n d s i n c eo u rr e i n s u r a n c em a r k e ti s i nt h ei n i t i a l s t a g e ，i t f a c e sal o to f p r o b l e m si n c l u d i n g l o w c o m m e r c i a l i z e de c o n o m 5i n e 街d e n tm a n a g e m e n tm o d e l i n s u f f i c i e n t c a p i t a ls u p p l y , a n dl o wt e c h n o l o g 多h 缸p o o rs e r v i 芒一e c h i n ah a sa l r e a d y j o i n e dt h ew t o ，a c c o r d i n gt oc h i n a se b m m i t 耐e n tt ot h ee n t r yo fw t o ， m o r ea n dm o r ef o r e i g nc o m p a n i e sw i l ld ob u s i n e s si f ic h ，i n a t h e r ew i l l b eg r e a tc h a n g e so nt h er e g u l a t i o no f 。：i d s u 而n 品m a r k e r ；筒；c i a l l yo 矗m e r e i n s u r a n c ep a r t u p o nt h e e n t r y , f o r e i g nc o m p a n i e sa r e a l l o w e dt o p r o v i d el i f ea n d n o n l i f er e i n s u r a n c es e r v i c ei nt h ef o r mo f j o i n tv e n t u r e s a n dt h e r es h o u l db en ol i m i t a t i o no ft h en u m b e ra n dd i s t r i c t s ；l e g a l r e i n s u r a n c eb u s i n e s si st ob er e d u c e db y5p e r c e n ta n n u a l l yu n t i lc a n c e l e d w h i c hm e a n st h a t2 0p e r c e n tl e g a lr e i n s u r a n c es h a r ew i l lb ec a n c e l l e di n 2 0 0 6 i ti s q u i t eac h a l l e n g ef o rc h i n a sr e i n s u r a n c em a r k e t s o ，i th a s i m p o r t a n tm e a n i n g i nb o t ht h e o r e t i c a la n dr e a l i s t i ca s p e c t sr e g a r d i n gh o w c h i n ai n s u r a n c er e g u l a t o r yc o m m i t t e ew i l ls t r e n g t h e nt h ea d m i n i s t r a t i o n o nr e i n s u r a n c em a r k e t t h eq u e s t i o nw i l lb ed i s c u s s e di nt h ef o l l o w i n g 3 f o u rc h a p t e r s ， c h a p t e r1 ：t h eh i s t o r ya n dd e v e l o p m e n to fr e i n s u r a n c e l o g i c s t a r t s w h e r e v e rh i s t o r ys t a r t s t h et h e s i ss t a r t sf r o mt h eo r i g i no fr e i n s u r a n c e ， f o c u s i n go nt h eh i s t o r ya n dd e v e l o p m e n to f w o r l dr e i n s u r a n c ea n dc h i n a r e i n s u r a n c e ，t h ep u r p o s e sa n dt h ec h a r a c t e r i s t i c so ft h es u p e r v i s i o no n r e i n s u r a n c e ( 1 ) t h eo r i g i na n dd e v e l o p m e n to fw o r l dr e i n s u r a n c ef i r s t a p p e a r e di nm a r i n et r a n s p o r t a t i o n ( 2 ) i tc o n s i s t so f t w op a r t s ：o n ei st h e o r i g i na n dd e v e l o p m e n to f r e i n s u r a n c ei n d u s t r ya b o a r d ，t h eo t h e ri st h e h i s t o r i ca n dc u r r e n ts i t u a t i o no fc h i n ar e i n s u r a n c em a r k e t i nt h e m e a n i n g s o f s u p e r v i s i o n a n d m a n a g e m e n t o nr e i n s u r a n c e ( 3 ) i t d i s t i n g u i s h e st h ec h a r a c t e r i s t i c so fs u p e r v i s i o nb e t w e e nt h er e i n s u r a n c e a n dt h eo r i g i n a li n s u r a n c e c h a p t e r2 c u r r e n ts i t u a t i o na n de x p e r i e n c eo fs u p e r v i s i o no nr e i n s u r a ，n c e a b o a r d w e s t e r nd e v e l o p e dc o u n t r i e sh a v el o n gh i s t o r ya n dl o t so f e x p e r i e n c e ，f r o mw h i c hw es h o u l d l e a r ns o m e t h i n g t h i sc h a p t e r i n c l u d e sf o u rs e c t i o n s ( 1 ) g e n e r a li n t r o d u c t i o na b o u tt h es u p e r v i s i o no f i n t e r n a t i o n a lr e i n s u r a n c e ，w h i c hg i v e su sab a s i cu n d e r s t a n d i n g ( 2 ) d e v e l o p e dc o u n t r i e s s u p e r v i s i o n o nr e i n s u r a n c e ，s u c ha st h eu n i t e d s t a t e s ，e n g l a n da n dg e r m a n y , w h i c hi n c l u d em a n a g e m e n tm o d e l sa n d i n t r o d u c t i o n ( 3 ) i n t r o d u c t i o na b o u ts o m en e ww o r l dr e i n s u r a n c em a r k e t s ( 4 ) g e n e r a le x p e r i e n c eo fs u p e r v i s i o no nr e i n s u r a n c ef r o mc o u n t r i e sa l l o v e rt h ew o r l d ，f r o mw h i c h c h i n ac a nb e n e f i t c h a p t e r3 ：c u r r e n ts i t u a t i o na n de x i s t i n gp r o b l e m si nc h i n as u p e r v i s i o n o nr e i n s u r a n c e i no r d e rt oa n a l y z et h ep r o b l e m s ，f i r s tw en e e dt ok n o w c h i n a sc u r r e n ts i t u a t i o n ，w h i c hi n c l u d e st w os e c t i o n s ( 1 ) c u r r e n t s i t u a t i o n c h i n ai n s u r a n c ei say o u n go n e r e i n s u r a n c eh a ss h o r t e rh i s t o r y t h a nt h e o r i g i n a l i n s u r a n c e i n19 8 8 ，a c c o r d i n gt o t e m p o r a r y 4 a d m i n i s t r a t i v er e g u l a t i o no ni n s u r a n c ec o m p a n i e s ，c h i n as t a r t e dt o h a v es e p a r a t el e g a li n s u r a n c e 。i n1 9 9 6 ，t h ep e o p l e si n s u r a n c ec o m p a n y o fc h i n aw a sg r o u p e di n t oc h i n ar e i n s u r a n c ec o m p a n y s i n c et h e n ，t h e f i r s tc o m m e r c i a lc o m p a n yw a sg e n e r a t e d t h e r e f o r e ，c h i n a sr e i n s u r a n c e m a r k e ti ss t i l li nt h ei n i t i a ls t a g e ( 2 ) e x i s t i n gp r o b l e m s s i n c er e i n s u r a n c e i sn e wt o c h i n a ，i tf a c e s l o t so fp r o b l e m s i n c l u d i n gi n c o m p l e t e r e i n s u r a n c e r e g u l a t i o n s ，u n s p e c i f i e ds u p e r v i s i o n ，a n dl o wm a r k e t i n g s y s t e m c h a p t e r4 a n a l y s e sa b o u tc h i n a sr e f o r m so ns u p e r v i s i o no fr e i n s u r a n c e b a s e do nt h ep r o b l e m si nc h a p t e r3 ，t h i sc h a p t e ri n c l u d e sf o u rs e c t i o n s ： e s t a b l i s h i n g e f f e c t i v er e i n s u r a n c e r e g u l a t i o n s ， w h i c h o p t i m i z e g o v e r n m e n ts u p e r v i s i o n ；r e i n s u r a n c es e l f - r e g u l a t i o n ；i n t e m a lc o n t r o la n d c r e d i te v a l u a t i o n a n da l s o ，t h et h e s i sa n a l y z e st h ef a c t o r sw h i c hn e e dt o b ec o n s i d e r e d b yc h i n ar e i n s u r a n c es u p e r v i s i o n & m a n a g e m e n t c o m m i t t e e ，s u c h a s g o o d c o m m e r c i a lr e i n s u r a n c em a r k e ta n d h i g h q u a l i t yh u m a n r e s o u r c e s k e yw o r d s ：r e i n s u r a n c er e g u l a t i o n s i t u a t i o np r o b l e mr e f o r m 5 t j l 刖昌 再保险是相对于直接保险而言的，它是保险公司为保证财务稳 定，资金周转顺畅，增加承保能力，而对其保险责任采取必要的风险 分散方式。综观当今任何发达的保险市场，其背后都有着完善而强有 力的再保险市场。现代再保险市场不仅为保险公司提供了多种多样的 风险分散和转移的方式，更通过参与承保、咨询、培训、信息服务等 方式为保险公司提供全面而广泛的风险管理技术，支持保险业在产品 开发方面的创新。在一定程度上讲，没有发达的再保险市场，就不会 有发达的原保险市场。 ；一 再保险的合同双方虽然都为保险人，但倘若再保险公司的偿付能 力不足，则直接影响到原保险公司的财务稳定，最终会损及投保人的 利益。因此，再保险同直接保险一样1 1 都不同程度地受到各国政府的 监管。由于我国的再保险业起步较晚，在市场经营主体、资本实力、 经营技术、专业人才、服务水平、业务创新等方面还存在严重不足。 中国加入w t o ，越来越多的外资保险公司将进入中国保险市场，保险 公司以往的运行规则将面临巨大改变。尤其是再保险市场，其开放程 度更加直接。根据我国在入世谈判中对开放再保险市场的承诺，到 2 0 0 6 年，2 0 的法定分保业务将完全取消。这对现今主要依靠法定再 保险业务生存的中国再保险公司的冲击是可想而知的。可以预见，未 来中国再保险市场的竞争将十分激烈。在这样的背景下，中国保监会 如何加强对中国再保险市场的监管，保护民族再保险业的发展并最终 促进中国保险业的发展，具有重要的理论和现实意义。 由于再保险与原保险在经营主体、经营标的、经营规则、市场的 开放性等方面都有很大不同，据此，两者在监管体制上自然会有不同 的设计。国际上，对再保险监管通常具有三种模式。一种是国家在保 险监管中根本不涉及再保险的内容；另一种是再保险与原保险一样接 受全面的监管；第三种模式则是中间模式，再保险要接受监管，但在 费率、合同形式上由双方自由商定。中国应该采取何种模式? 这是文 章想要探讨的问题。 由于再保险业务在我国真正得以展开是在中保再保险公司成立 以后，其历史只有短短几年，再保险的资料较少，专门研究再保险监 管问题的文献更是稀缺。因此，本文在这方面，只是提供一点自己的 思路，很不成熟。 第一章再保险业的兴起与进程 第一节世界再保险业的产生与进程 一、世界再保险业的兴起 再保险与原保险一样都是从海上保险开始萌芽的。1 3 7 0 年，一 位意大利海上保险人签发了一份从意大利热那亚到荷兰斯卢丝的保 险单，他将航程分成两段，自己只承担地中海段航程的保险责任，而 将加的丝到斯卢丝这段风险较大的责任部分转嫁给其他保险人承担。 这种做法虽与现代再保险分配保额或分担赔款以控制责任的办法不 同，但从分散风险的原理来看，仍属苒保险的开端。 早期再保险业务的经营，_ 般是由保险人独立承保，如遇保额较 大，则采取共同保险的方式，由几个裸险人联合承保。共同保险使保 险人相互阕的竞争加剧，临时再保隧的舅式出现。临时再保险比共同 保险在分散风险方面英有相对饶势雾茵而作为一种重要的经营方法为 保险业所采用。_ l 氆结辩榭趔箢毕叶由手政府的支持，再保险业 在欧洲大陆国家得以持续发裳黎 ；l j 4 、， i 矗z 、：1 二、再保险业的发展 ， 1 8 世纪中叶以后，工业革命兴起，随着工商业的繁荣与发展， 带动了保险业的相应发展，也使再保险从内容、方法到组织形式诸方 面都发生了深刻的变化。 由于临时再保险需要各有关保险公司逐笔磋商，手续繁琐，联系 松散，且在未商妥之前，原保险人处于无保障状态，这种再保险安排 方法已满足不了保险业务发展对再保险的需要。这样，合同再保险便 应运而生。合同再保险使分保双方建立了长期稳定的业务联系，简化 了分保手续，提高了工作效率，适应了保险业发展对再保险的大量需 求，因此，它逐渐成为一种主要的分保方法而为世界各国保险同业所 普遍采用。 随着再保险业务的不断发展和保险公司之间竞争的加剧，再保险 市场对再保险经营专业化的呼声越来越强烈。到1 9 世纪中叶，专业 再保险公司开始出现。1 8 4 3 年，莱茵货物保险公司分设了威塞尔再 保险公司。1 8 5 2 年，德国科隆再保险公司创立，成为世界第一家独 立的专业再保险公司。1 8 6 3 年，著名的瑞士再保险公司成立。1 9 0 7 年，英国也成立了商业综合再保险公司。专业再保险公司凭借在分保 技术方面的专业化优势，大大地促进了再保险业务的发展。伴随着业 务的发展，这些大公司在世界许多国家的重要城市都设立分支机构， 吸收当地保险公司的再保险业务，国际再保险市场逐渐形成。 一 再保险业务量增长的同时，合同形式也不断演变。传统的再保险 方式是比例再保险，由分保双方以保险金额为基础分配彼此责任。1 9 世纪后期特别是进入2 0 世纪以后，随着工业的持续发展和科学技术 的日新月异，为解决巨灾风险和巨额风险保障问题，以赔款为基础计 算分保双方责任额的另一种分保方式超额损失再保险( 即非比例 再保险) 便应运而生。1 8 8 5 年前后，劳合社的希思首先提出了超额 赔款分保的设想，即将赔款分作自留额和责任额，分出公司承担自留 额责任，而将责任额分给分保接受人，以控制分出公司的保险责任。 这种设想于1 8 8 9 年首先在意外险中应用，超额赔款分保方式解决了 许多因数量多、保额小、责任积累和赔款多带来的保障问题，而且简 化了分保手续。很受欢迎。现已成为各种保险业务特别是意外险和责 任险所普遍采用的一种再保险方式。1 三、世界再保险业的现状 国际再保险市场经过二百多年的风雨变迁，己逐步形成了以欧洲 和北美为中心的两个具有竞争实力的再保险市场，呈现出以下特点： ( 一) 市场集中度高。1 9 9 9 年，全球保费收入为2 3 2 4 0 亿美元， 参见胡炳志；再保险中国金融“j 版社1 9 9 8 年版帮8 - 1 2 页 4 其中，美国保费收入7 9 5 0 亿美元，再保险净保费收入2 2 0 亿美元， 占全球再保险保费收入的2 5 左右；欧洲市场保费收入7 6 0 0 0 亿美元， 其中欧洲前十家再保险公司在欧洲市场的再保险净保费收入就超过 2 3 7 亿美元。据统计，在两大再保险市场上排名前四位的慕尼黑再、 瑞士再、通用再、安裕再的再保险保费收入占全球再保险保费收入的 1 3 ，2 由此可见，具有竞争实力的再保集团以其雄厚的资本实力和技 术、价格、服务优势在竞争中占有重要位置。 ( 二) 再保险市场兼并重组盛行。随着全球经济一体化的发展，保 险市场的开放和自由化程度也由欧美地区向全世界范围扩展，竞争加 剧。主要表现为以扩大规模、降低成本为目的的兼并、重组浪潮。- 这 股兼并浪潮始于1 9 9 4 年美国通用再保险公司收购具有世界最悠久再 保险历史的德国科隆再保险公司。从那以后，世界排名前5 0 位的最 大的再保险公司之间兼并成风。再保险公司的兼并使得彼此的市场得 以融合，一方面增加了再保险公司的竞争实力，另一方面使其在更广 的范围内分散风险。 ( - - )再保险业务不断创新。全球再保险公司纷纷突破传统再保 险产品注重分散风险的单一功能，逐步推出满足直接保险公司财务要 求的既有风险分散又有融资功能的新产品。 ( 四)保险市场国际化进程加快。有实力的国际再保险集团不断 寻求新的市场，而中国及亚太地区的再保险需求的高速增长为其扩张 提供了有利的资源。 第二节中国再保险业的产生与进程 一、新中国再保险业的产生和发展 全国解放以前，中国再保险基本上由外商垄断。国内再保险业真 正得以发展是在1 9 4 9 年1 0 月中国人民保险公司成立后。按照当时政 务院规定，国内保险业本身可以大面积平衡，不办理再保险；国勉缇。一一 险业务由于涉及外汇补偿且风险比较集中，须办理再保险且由中国入 2 引自中国保险报 民保险公司统一经营。当时为便利工作，在1 9 5 1 年将原中国保险公 司改组为中国人民保险公司领导下的专业公司，负责管理我国在海外 的保险分支机构，并继续办理对资本主义国家的分保业务，对前苏联 及东欧国家的分保业务则由中国人民保险公司经营，并且作为分保工 作的主要对象。 1 9 5 6 年，中国人民保险公司在总结涉外保险经验的基础上制定 了新的再保险方针政策，明确在作好分出业务的同时，也注意分入再 保险业务，按照平等互利的原则与各国同业进行互惠分保交换；在继 续发展同前苏联和东欧社会主义国家再保险关系的同时，加强同亚非 拉国家的再保险合作，并发展对资本主义国家的分保关系。 1 9 5 9 年国内保险业务停办后，国外保险业务交给中国人民银行 国外业务局，保留“人保”的牌子，继续办理涉外保险和再保险业务。 党的十一届三中全会以后，我国保险事业进入了一个崭新时期，随着 保险业务的快速发展，再保险业务也获得了较大发展。其范围由传统 的进出口货运险、远洋船舶险、航空险扩展到涉外财产险、工程险、 海洋石油开发险、责任险等领域，并且办理了大亚湾核电站、三峡工 程、卫星发射等巨额风险的保险和再保险业务；再保险国际关系有很 大发展。据不完全统计，我国目前已经与1 0 0 多个国家和地区的1 0 0 0 余家保险公司保持着再保险业务关系。3 二、中国再保险业的现状及存在问题 ( 一) 中国再保险业的发展现状 自1 9 7 9 年恢复国内保险业务以来，中国保险业以超过3 0 的年 平均增长速度，为再保险业的兴起奠定了基础。1 9 9 6 年初，中保再 保险有限公司成立。1 9 9 9 年，国务院在中保再保险有限公司的基础 上组建了中国再保险公司，行使国家再保险职能。2 0 0 1 年末，中国 再保险公司实现分保费收入1 6 3 2 2 亿元，比2 0 0 0 年增长1 6 2 3 。 当年中国保险市场的保费收入为2 1 0 9 3 6 亿元，再保险保费收入占整 3 参见胡炳志：再保险中国金融出版社1 9 9 8 年版第1 2 1 5 页 6 个保险市场的比重达到7 7 。“其中法定业务实现分保费收入1 5 6 0 3 亿元。全年实现商业分保费收入7 1 9 亿元，同比增长4 3 1 5 ，在总分 保费收入中的比重为4 4 1 ，比2 0 0 0 年底提高了0 8 个百分点。公司 当年实现资金运用收益8 4 亿元，货币资金综合收益率为5 4 。公司 的利润增长点，正逐步由以承保利润为主向承保利润和投资收益并举 的方向转变。截止2 0 0 1 年1 2 月3 1 日，公司资产总额已达到1 8 5 6 3 亿元，比2 0 0 0 年末增加3 4 ：3 8 亿元，增长了2 2 7 3 。中国再保险公司 成立六年来累计实现保费7 0 3 6 5 亿元，利润4 1 7 2 元，支付各类赔款 近4 0 0 亿元。较好地发挥了再保险为国民经济“保驾护航”的职能4 。 另外，+ 商业性再保险公司业务也得到发展。1 9 9 2 年，国务院与 中国人民银行批准中国太平洋保险公司和中国平安保险公司可以经 营国内与国际再保险业务。1 9 9 5 4 年，颁布的保险法对其他商业 保险公司能否经营再保险没有明确的禁止。中国再保险上的市场主体 增多，在一定程度上打破了中国再保险公司的垄断局面，使整个再保 险市场呈现出蓬勃向上的景象。 ( 二) 中国再保险业存在的问题 从总的情况来看，中国再保险业显示出良好的发展势头，但由于 我国再保险起步晚，再保险市场实际上还处在一个非常初级的阶段， 仍然存在许多问题。具体表现在： 、 1 、再保险组织机构不健全，再保险市场不完善。目前，我国只 有唯一的一家专业再保险公司即中国再保险公司在市场上经营再保 险业务，而且主要经办法定再保险。各保险公司对于自己的分出业务 无法选择分入公司进行分保。而且中国再保险公司只接受各保险公司 的人民币分入业务，而不能将人民币业务向国际市场分出。再者，中 国的保险市场上没有专业再保险中介人尤其是再保险经纪人介入，而 这是任何一个完善的再保险市场都不可或缺的。再保险经纪人不仅能 促成再保险交易，还能缓解当事人双方的矛盾和冲突。由于再保险业 务的特殊性，再保险市场比直接保险市场更需要经纪人。但是，我国 目前再保险经纪业务主要由外国再保险经纪人来办理，有的地方还存 引自中国保险报2 0 0 2 年4 月1 2 日 在违规或非法从事再保险经纪业务的现象。再保险经纪人发展严重滞 后，这对于再保险业务的拓展和再保险市场的完善是非常不利的。 2 、直接保险的白留比率偏高，超承保能力承担风险责任现象较 为严重。据有关对世界上8 7 个发展中国家直接保险的自留比率的分 析研究，自留比率在7 0 9 0 之间的国家占2 8 ，在5 0 - - 7 0 之 间的占4 2 ，在3 0 - - 5 0 之间的占2 1 ，其他的占9 。与欧美等发达 国家相比，发展中国家能够承担的自留部分相对较低。目前发达国家 的自留比率一般在7 0 - - 8 5 之间，美、德、英、日、瑞、法、意、 加等1 0 大保险强国的平均自留比率约为8 0 6 。电于风险地域范围 大、保险市场集中程度高、承保效益较好以及实行法定分保等许多因 素，相对于自身的清偿能力而言，我国直接保险的自留比率非常高。 据不完全统计，目前我国商业再保险分出业务占总保费收入的比例仅 为9 6 ，直接保险的自留比率高达9 0 4 。如此高的自留比率，降低 了再保险需求，直接导致了我国再保险的有效需求不足。同时，也使 直接保险公司风险责任累积。 3 、国内再保险市场与国际再保险不接轨。由于人民币目前还没 有实现资本项目下的可自由兑换，人民币保险业务不能赢接对外分 保，只能间接地通过外汇汇兑把人民币业务的保费兑换为美元后再进 行分保，这样会增加外汇支出或承担外汇汇率变动的风险。而根据目 前保险公司的投资政策以及我国资本市场的发育程度，外汇汇率变动 风险的压力无处缓解，这种局面不利于国内风险的分散，同时也严重 制约国内业务进入国际再保险市场。 4 、再保险的业务结构不尽合理。中国再保险市场再保费收入中， 法定分保是再保险的主要业务来源。如前所述，2 0 0 1 年中国再保险 公司再保险保费收入中法定分保费收入占了总收入的9 5 5 6 ，商业 分保费虽然较上年同期增长了4 3 1 5 ，但占的比重仍然太低。2 0 0 6 年，法定分保将完全取消。在加入后的四年内，法定分保比例逐年降 低5 个百分点。可以想象，在法定分保比例逐年降低直至取消的过程 5 蒋i 羽2 0 0 1 年中国再保险发胜研讨会发言，资料来源：w w w c h i n a r e c o m 中，我国商业分保业务一定会得到快速发展。同时，由于我国保险市 场化程度较低，直接保险的费率相对较高，经营效益主要来源于承保 利润。因此，相对而言，商业分保的动机和意识不强，虽然在起步阶 段发展的速度很快，但是由于基数太小，短期内商业分保不会得到大 的发展。 1 “。 5 、部分直接公司对再保险认识不足。没有看到再保险是科学经 营和管理保险公司必不可少的手段，没有按危险情况考虑再保险问 题，往往以侥幸的心理“赌博式”地经营保险。6 第三节再保险的作用 基于保险公司的角度，再保险有很多目的，但对保险公司清偿能 力评估来说，最重要的一点是与规模化和分散风险有关。7 对保险公 司的清偿力而言，再保险的主要贡献是，在偿付可能发生的索赔时， 可利用资源来源就更广泛了。再保险可以使保险公司受到冲击的可能 性变小，成为小概率事件，从而扩大了保险公司提供给投保公司的业 务和其他服务的范围。8 再保险的职能与作用主要表现在：1 ) 分散 风险，均衡业务质量。如果说保险是风险管理手段，那么，再保险则 是保险风险的高级管理手段。再保险作为原保险公司风险管理的主要 工具，可以保护保险公司免遭财务波动的不利。再保险对原保险的特 殊功效，就是通过对原保险公司赔款总量分布函数，进而达到缓减， 甚至可能消除出现冲击财务稳定的超赔。9 保险公司在承保时，可以 通过风险选择同一类业务的标的满足一定品质的要求，使得承保标的 性质一致。但各标的的保险金额却难以限定在某一标准范围，所以当 某一类业务承保标的中少量保险金额特别高时，将使这类业务的稳定 性变差。通过恰当的再保险，可将超过一定标准的责任转移出去，使 。冯小增。“法定分保要有全局意识” 中国像险撤2 0 0 1 年5 月1 0 日 7 小阿瑟威廉斯迈克尔l 史密斯，彼得l 扬：风险管理与保险马从辉等译经济科学出版社2 0 0 0 年 版第4 3 7 页 8 小两瑟威廉叛，遁克尔l 史鬻斯。被得，l ，扬：风险管理与保险马扶辉等译经济科学出敝社2 0 0 0 年 版第4 3 8 页 9 卓志：保险经营风险防范机制研岁曲西南财经人学版社1 9 9 8 年版第1 5 2 页 9 自留的同类业务保额均衡化。这样，既不减少接受的业务量，又达到 了提高保险经营财务稳定性的目标。( 2 ) 均衡利润，避免承保人的责 任累积，稳定经营。人身风险本身具有不确定性的特点，年度之间各 种比率差异也较大，有时承保业务产生巨额利润，有时出现亏损，再 保险可以缓和赔付比率的剧烈波动，使经营趋于稳定。在损失较少的 年份，虽因付出再保险费而减少了盈利数额，但在损失较多或发生巨 额损失时，则可减少其赔偿金额，使保险公司通过再保险将自己的责 任限定在一定范围内，避免了责任累积，使每年都获得均衡的利润。 ( 3 ) 扩大承保范围和能力。一家直接保险公司的承保能力受其本身 资本金、准备金等财务状况的限制，特别是资产较少的公司，因不堪 承受一次巨额赔付而不能出售金额较大的保单，这样就限制了保险公 司的业务机会及获利能力。而再保险为直接保险人不同标准、类型、 大小的风险提供灵活的承保，业务量的限制就会相对减少，它能够使 直接保险人较为自由地进入新的业务领域，从而扩大了承保能力。随 着社会的进步和经济的发展，危险的巨型化，要承保这些巨型危险标 的，必须有再保险的支撑，再保险已成为很多原保险成立的先决条件。 ( 4 ) 提供技术援助。由于再保险涉及领域的宽泛、技术的精深，再 保险公司凭借多年积累的专业技术和经验，可以为直接保险公司提供 技术支持。 第四节再保险监管的动因 再保险监管是指国家根据政治经济环境的需要，通过法律、经济 和行政等手段，对再保险市场进行的管理。国家重视对再保险市场的 管理是由再保险的作用以及再保险业务本身所具有的社会特性所决 定的。保险公司是以保障保单持有人所投保的保险责任为职责，提供 的是一种“无形产品”。国家注意保险业的管理主要是基于维护保险 业的偿付能力，保护被保险人的利益。再保险监管的具体动因又因不 同国家而异，通常具有以下几种情况： 一、保护民族保险业 这通常是发展中国家进行保险监管的出发点。相比较而言，发展 中国家再保险市场发育较晚，再保险市场主体力量薄弱，为保护国内 再保险业的考虑，而对再保险业进行严格的监管。新加坡、印度、埃 及、阿根廷等国都以法令规定，国内保险公司必须把其承保的一项或 全部保险业务，按规定成分向指定的专业再保险公司办理再保险。即 使象日本、法国这样的发达国家，也组织了类似法定分保的“p o o l ” 来控制再保险，保护其本国的民族保险事业。 二、维护保单持有人的利益 一 在发达国家，这是再保险监管的首要动因。保险业不同于一般的 企业，它的客户涉及全国各行各业，千家万户，具有极强的公众性和 社会性。因此，一旦保险公司经营亏损或倒闭，不仅损害保险公司的 自身利益，更主要的是它不能再履行赔偿和给付义务，这将会损害广 大被保险人的利益，并因此而影响到社会再生产的顺利进行和人民生 活的安定。作为保险人稳定经营和发展后盾的再保险人，它提供的是 一种无形商品，对原保险人的责任予以保障，在承担风险责任方面共 同协作，它的价值体现在再保险人承担未来义务时的能力和意愿上。 如果再保险人不能履行赔付责任，将会严重影响原保险人的偿付能 力，最终影响众多家庭的安宁和国家经济的稳定和发展，所以国家在 加强对保险市场管理的同时，特别强调对再保险市场的监管。 三、增强新成立公司的承保能力 保险人的承保能力受到它所拥有的资本和准备金等自身财务状 况的限制。随着保险业的发展和多元化保险市场的形成，保险市场的 竞争将日益激烈。他们不但在国际保险市场上无立足之地，在国内保 险市场的竞争中也处于劣势。加之新成立的公司分保渠道尚未建立， 如果对外安排临时分保，代价太高，不但制约了公司的承保能力，也 不利于风险管理。因此，国家立法规定的法定分保在扩大保险公司承 保能力方面，可以起到不可忽视的作用；一方面利用全国各公司的承 保能力，承保大型项目，扩大承保面，另一方面，可以促进国内分保 市场的发展，增强各公司的风险意识，利用整体优势，将各公司的业 务组织起来，使保费与责任趋于平衡，更好地分散风险，起到稳定器 的作用。 四、加强对各保险公司的了解，促进国内保险市场的发展 发展中国家的再保险由于历史较短，国家的保险管理机关、保险 同业公会成立时间不长，相应的市场机制还不健全，而通过国家对再 保险市场的严密监管，特别是法定分保，则可以较详细地掌握各保险 公司业务经营和财务管理的情况，对其所承担的风险管理和偿付能力 进行监督。同时，由于法定分保接受人对全国各公司的情况都比较了 解，能集中全国的承保资料和统计数字，可以及时向国家的管理机关 反映诸