应收账款管理2.ppt

邓冬梅,第十章应收账款管理,管理系邓冬梅,目的：了解应收账款的概念、功能，掌握应收账款成本计算方法与日常管理制度。重点：应收账款成本计算方法(信用政策)。难点：应收账款成本计算方法。,教学任务,管理系邓冬梅,主要内容,一、应收账款的涵义二、应收账款的功能与成本三、应收账款政策四、应收账款日常管理,管理系邓冬梅,一、应收账款的含义,应收账款是企业对外赊销商品、供应劳务及其他原因，应向购货单位收取的款项，包括应收账款、其他应收款和应收票据。,销售方,采购方,商品或劳务,赊购,管理系邓冬梅,应收账款构成,应收账款,应收账款,其他应收款,应收票据,管理系邓冬梅,(一)应收账款的功能(二)应收账款的成本,二、应收账款的功能与成本,管理系邓冬梅,(一)应收账款的功能,实行赊销,权衡,管理系邓冬梅,1.销售方因持有应收账款而付出的代价。2.主要包括机会成本、管理成本、坏账成本。,(二)应收账款的成本,管理系邓冬梅,1.含义资金投放在应收账款上被客户占用而丧失的其他收入，如投资收益。2.计算公式应收账款机会成本=维持赊销业务所需资金*资金成本率维持赊销业务所需资金=年赊销收入净额/应收账款周转率*变动成本率,(1)机会成本,管理系邓冬梅,机会成本,计算公式分解：,应收账款的机会成本维持赊销业务所需要的资金资本成本,变动成本/销售收入,通常按有价证券利息率计算,管理系邓冬梅,1.题目某公司全年赊销收入净额为1200万元，应收账款收账期为90天，变动成本额为720万元，资金成本率为8%，计算应收账款的机会成本。2.计算公式应收账款机会成本=维持赊销业务所需资金*资金成本率=?*8%=14.4维持赊销业务所需资金=年赊销收入净额/应收账款周转率*变动成本率=1200/（360/90）*（720/1200）=180,(1)机会成本案例,管理系邓冬梅,1.含义对应收账款进行管理而耗费的开支。2.构成客户信用调查费、信息费、收账费等。,(2)管理成本,管理系邓冬梅,1.含义应收账款无法回收所造成的损失。,(3)坏账成本,应收账款的信用成本=机会成本+管理成本+坏账成本,管理系邓冬梅,(一)信用标准(二)信用条件(三)收账政策,三、应收账款政策,管理系邓冬梅,1.含义信用政策企业对商业信用进行规划和控制而确定的基本原则和行为规范。信用标准是顾客获得企业交易信用所应具备的条件.2.信用评估程序（1）获取申请者的相关信息；（2）分析信息以确定申请者的信用可靠度；（3）进行信用决策，实施信用标准,(一)信用标准,管理系邓冬梅,3.信用评估方法（1）5C评估法（或5C评估系统）（2）信用评分法4.信用评估程序（1）获取申请者的相关信息；（2）分析信息以确定申请者的信用可靠度（3）进行信用决策，实施信用标准,(一)信用标准,管理系邓冬梅,1.5C评估法（1）品质(Character)客户履行履行偿债义务的可能性。（2）能力(Capacity)客户的偿债能力。（3）资本(Capital)客户的财务实力和财务状况。（4）抵押品(Collateral)客户拒付时能被用作抵押的资产。（5）条件(Condition)可能影响客户付款能力的经济环境,(1)5C评估法,管理系邓冬梅,(2)信用评分法,2.信用评分法先对一系列财务比率和信用情况指标进行评分，然后进行加权平均，得出客户综合的信用分数，并以此进行信用评估的一种方法。基本公式：,管理系邓冬梅,(2)信用评分法,2.表10-1某信息服务公司信用评分状况,分数在80分以上者，其信用状况良好；分数在6080分者，信用状况一般；分数在60分以下者，信用状况较差。,信用标准,管理系邓冬梅,3.信用评估的其他信息（1）交易核查（2）银行核查（3）公司经验（4）权威机构的信用评级和信用报告,(一)信用标准,管理系邓冬梅,3.信用标准决策,(一)信用标准,权衡,信用标准定的较高,管理系邓冬梅,3.信用标准的变化与相关指标的关系,(一)信用标准,管理系邓冬梅,1.含义公司要求客户支付赊销款项的条件.2.信用条件包括信用期限、折扣期限和现金折扣,(二)信用条件,公司为客户规定的最长付款时间,公司为客户规定的可享受现金折扣的付款时间,在客户提前付款时给予的优惠,管理系邓冬梅,(二)信用条件,【例】一笔价款为10000元的交易,管理系邓冬梅,3.信用条件分析（1）信用期限,(二)信用条件,延长信用期限,管理系邓冬梅,3.信用条件分析评估（2）现金折扣和折扣期限,(二)信用条件,提供现金折扣,管理系邓冬梅,4.信用条件分析评价模式含义:对企业现在实施的信用条件和准备实施的信用条件进行信用成本后的利益对比,以选择最佳信用条件.5.信用条件分析评价模式步骤(1）计算信用成本前收益(2）计算信用成本(3)计算信用后收益(4)选择信用成本后收益最高的方案,(二)信用条件,赊销额-现金折扣-变动成本,机会成本+坏账损失+收账费用,信用成本前收益-信用成本,管理系邓冬梅,(二)信用条件案例,信用期限决策,【例】仁卫公司预计在现行的经济政策下，全年赊销收入净额为240万元，变动成本率为65%，资本成本为10%，假设固定成本总额保持不变。该公司信用经理考虑了三个信用条件的备选方案：A：维持现行“n/30”的信用条件B：将信用条件放宽到“n/60”C：将信用条件放宽到“n/90”各种备选方案估计的赊销水平、坏账百分比和收账费用等有关数据见表10-2。,管理系邓冬梅,(二)信用条件案例,表10-2信用政策备选方案单位：万元,管理系邓冬梅,(二)信用条件案例,表10-3信用成本与收益方案比较(A、B、C三方案)单位：万元,管理系邓冬梅,6.现金折扣决策【例】如果公司选择了B方案，但为了加速应收账款的回收，决定将赊销条件改为“2/10，1/20，n/60，估计约有60%的客户(按赊销额计算)会利用2%的折扣；15%的客户将利用1%的折扣。坏账损失降为2%，收账费用降为3万元.,(二)信用条件,应收账款平均收账期60%10+15%20+25%60=24(天),应收账款周转次数=360/24=15(次),应收账款平均余额=264/15=17.6(万元),维持赊销业务所需要的资本=17.665%=11.44(万元),应收账款的机会成本=11.4410%=1.144(万元),坏账损失造成的资本损失=2642%=5.28(万元),现金折扣减少的收入=264(2%60%+1%15%)=3.56(万元),管理系邓冬梅,(二)信用条件,1.表4信用成本与收益比较（B、D方案）单位：万元,管理系邓冬梅,1.含义收账政策是指公司向客户收取逾期未付款的收账策略与措施2.收账程序电话、传真、发信、拜访、融通、法律行动等。3.收账政策决策,(三)收账政策,收账政策过宽,利：扩大销售增强竞争力,弊：增加收账费用增加资金占用,权衡,收账政策过严,利：减少坏账损失减少资金占用,弊：减少销售收入减少利润,管理系邓冬梅,(三)收账政策,4.图10-1坏账损失和收账费用的关系,管理系邓冬梅,(三)收账政策,5.例某公司现行收账政策和拟改变的收账政策见表5表5收账政策备选方案单位：元,管理系邓冬梅,(三)收账政策,表6收账政策分析评价单位：元,管理系邓冬梅,(一)应收账款风险的防范(二)应收账款的日常控制,四、应收账款日常管理,管理系邓冬梅,（一）应收账款风险防范,销售合同条款要尽量完善，避免给不良客户以可乘之机,在赊销前，必须作信用调查，提供咨询报告，做出详细客观的信用评估；赊销时，产生质量等方面的争议的可能性比现金交易时会增加，应该及时解决；出现货款拖欠时，应当马上采取措施，了解原因，或者将交易方式改变成现金或者信用证，做动态的管理；应收账款逾期3个月以内，公司主要是进行内部处理；逾期3个月以上，需要考虑通过外部力量如追债公司进行追讨；逾期一年以上，可以考虑采取诉讼手段，但此前公司必须进行全面考虑，在采取诉讼时必须考虑到胜诉和回款的可能性。,管理系邓冬梅,(二)应收账款的日常控制,账龄分析,账龄分析就是将所有赊销客户的应收账款的实际归还