所有者权益变动表分析ppt课件.ppt

第五章所有者权益变动表分析 第一节所有者权益变动表分析目的与内容第二节所有者权益变动表的一般分析第三节股利决策对所有者权益变动影响的分析 1 一 所有者权益变动表的内涵二 编制所有者权益变动表的意义三 所有者权益变动表分析的目的四 所有者权益变动表的分析内容 第一节所有者权益变动表分析目的与内容 2 一 所有者权益变动表的内涵 所有者权益变动表是反映公司本期 年度或中期 内截止期末所有者权益变动情况的报表 所有者权益是指企业资产扣除负债后由股东享有的 剩余权益 也称之为净资产 是股东投资资本与经营过程中形成的留存收益的集合 是股东投资和公司发展实力的资本体现 3 所有者权益变动表一般应单独列报以下项目 1 净利润 2 直接计入所有者权益的利得和损失项目及其总额 3 会计政策变更和会计差错更正的累积影响金额 4 股东投入资本和向股东分配利润等 5 按照规定提取的盈余公积 6 实收资本 资本公积 盈余公积 未分配利润期初和期末余额及其调整情况 4 期初存量 本期流量 期末存量 期初资产负债表现金 其它资产总资产 负债所有者权益 现金流量表经营活动净现金流量投资活动净现金流量筹资活动净现金流量现金净增加额 所有者权益变动表股东投资变动净利润应计入所有者权益的利的和损失等所有者权益净变动额 利润表收入 费用净利润 期末资产负债表现金 其它资产总资产 负债所有者权益 四张会计报表关联关系图 5 二 编制所有者权益变动表的意义 一 符合全面收益改革的国际趋势 二 是公司所有者权益日益受到重视的体现 三 将更好地为利润表和资产负债表提供辅助信息 四 能更清晰地体现会计政策变更和前期差错更正对所有者权益的影响 6 三 所有者权益变动表分析的目的 了解会计期间内影响所有者权益增减变动的具体原因判断构成所有者权益各个项目变动的合法性与合理性为报表使用者提供较为真实的所有者权益总额及其变动信息 7 所有者权益变动表分析的具体目的如下 第一 通过分析 可以清晰体现会计期间构成所有者权益各个项目的变动规模与结构 第二 通过分析 可以进一步从全面收益角度报告更全面 更有用的财务业绩信息 以满足报表使用者投资 信贷及其他经济决策的需要 8 第三 通过分析 可以反映会计政策变更的合理性 反映会计差错更正的幅度 具体报告由于会计政策变更和会计差错更正对所有者权益的影响数额 第四 通过分析 可以反映由于股权分置 股东分配政策 再筹资方案等财务政策对所有者权益的影响 9 四 所有者权益变动表的分析内容 第一 所有者权益变动表的水平分析 第二 所有者权益变动表的垂直分析 第三 所有者权益变动表的主要项目分析 第四 股利决策对所有者权益影响的分析 10 第二节所有者权益变动表的一般分析 一 所有者权益变动表的规模分析 水平分析 见表5 1 p114页 主要关注 输血性 变化和 盈利性 变化内部项目互相结转的财务效应股权结构的变化与方向性含义会计核算因素的影响股利分配方式所包含的财务状况质量信息 11 本年增减变动额实收资本变动情况资本公积变动情况盈余公积变动情况利润分配 见表5 1 p114页 12 二 所有者权益变动表的构成分析 垂直分析 各子项目的比重及其变动情况留存收益 盈余公积和未分配利润实收资本 资本公积 13 三 所有者权益变动表主要项目的分析 所有者权益变动表的主要项目分析 是将组成所有者权益主要项目进行具体剖析对比 分析其变动成因 合理合法性 有否人为操控的迹象等事项的过程 14 1 直接计入所有者权益的利得与损失分析直接计入所有者权益的利得和损失 是指不应计入当期损益 会导致所有者权益发生增减变动的 与所有者投入资本或者向所有者分配利润无关的利得或者损失 为了避免与资产负债表分析重复 本章所有者权益变动表主要项目的分析应包括 15 已实现的利得与损失在发生当年计入利润表未实现确认的利得与损失可能在资产负债表中确认 同时 所有者权益变动涵盖了这些信息利润表反映公司在会计年度内以实现的损益若出现未实现的损益 公司的资产价值就会增减 资本公积也会随之增减 但未实现的损益不在年度利润中披露 而是直接计入所有者权益 16 利润表不予披露的未实现损益通常包括 1 固定资产重估产生的未实现损益 2 货币折算价差产生的未实现损益 3 长期商业投资重估产生的未实现损益 17 在所有者权益变动表中 直接计入所有者权益的利得和损失内容包括 第一 可供出售金融资产公允价值变动净额 第二 权益法下被投资单位其他所有者权益变动的影响 第三 计入所有者权益项目相关的所得税影响 18 例5 1 某公司2x13年实现净利润290万元 分配股利80万元 增发新股200万元 长期投资于A单位 股权占20 A单位本年亏损25万元 试确定所有者权益变动额 19 2 会计政策变更的分析 1 会计政策 是指会计主体在会计核算过程中所采用的原则 基础和会计处理方法 会计政策变更是指在特定的情况下 企业可以对相同的交易或事项由原来采用的会计政策改用另一会计政策 20 2 会计政策变更在表中的列示与分析 会计政策变更更能提供更可靠 更相关的会计信息的 主要应采用追溯调整法进行处理 将会计政策变更累积影响数调整列报前期最早期初留存收益 追溯调整法 是指对某项交易或事项变更会计政策 视同该交易或事项初次发生时即采用变更后的会计政策 并以此对财务报表相关项目进行调整的方法 21 对于会计政策变更的累积影响数的分析 主要目的在于合理区分属于会计政策变更和不属于会计政策变更的业务或事项 一般而言 不属于会计政策变更的业务或事项具体包括 当期发生的交易或事项与以前相比具有本质差别而采用新的会计政策 对初次发生的或不重要的交易或事项而采用新的会计政策 22 3 前期差错更正的分析 1 前期差错与前期差错更正前期差错是指由于没有运用或错误运用以下两种信息 而对前期财务报表造成的遗漏或误报 编报前期财务报表时能够合理预计取得并加以考虑的可靠消息 前期财务报表比准报出时能够取得可靠信息 前期差错更正 是指企业应当在重要的前期差错发现后的财务报表中 调整前期相关数据 前期差错更正主要采取追溯重述法 该法是指在发现前期差错时 视同该项前期差错从未发生过 从而对财务报告相关项目进行更正的方法 23 2 前期差错更正在表中的列示与分析 本期发现与以前期间相关的重大会计差错如果影响损益 应按其对损益的影响数调整发现当期的期初留存收益 会计报表其它相关项目的期初数也应一并调整 如不影响损益 应调整会计报表相关项目的期初数 24 会计差错发生的原因归纳为三类 会计政策使用上的差错 会计估计上的差错 其他差错 25 前期差错更正累积影响数分析的主要目的 在于及时发现与更正前期差错 合理判断和区分相关业务是属于会计政策变更还是属于会计差错更正类别 以达到信息的准确性 26 第三节股利决策对所有者权益变动影响的分析 一 派现与送股对公司所有者权益影响二 股票分割对公司所有者权益影响三 所有者权益变动表中的库存股四 股权流通对价对公司所有者权益影响 27 一 派现与送股对公司所有者权益影响1 派现 1 即发放现金股利 是公司最常见 最易于被投资者接受的股利支付方式 2 派现对所有者权益的影响派现会导致公司现金流出 减少公司的资产和所有者权益规模 降低公司内部筹资的总量 既影响所有者权益内部结构 也影响整体资本结构 例题5 2p120 28 公司派现决策的动机 1 消除不确定性动机 2 传递优势信息动机 3 减少代理成本动机 4 返还现金动机 29 2 送股 1 送股的含义 是指公司以股票形式向投资者发放股利的方式 2 动因 不会增加股票的内在价值 但对股东来说 将收益作为本金留存公司是一种再投资行为 送股题材相当吸引人 为更多地筹资 避税 降低交易成本 30 3 对所有者权益的影响送股是一种比较特殊的股利形式 它不直接增加股东的财富 不会导致企业资产的流出或负债的增加 不影响公司的资产 负债及所有者权益总额的变化所影响的只是所有者权益内部有关各项目及其结构的变化 即将未分配利润转为股本 面值 或资本公积 超面值溢价 31 3 送股对每股收益和每股市价的影响 送股后 如果盈利总额不变 会由于普通股股数增加而引起每股收益和每股市价的下降 但由于股东所持股份的比例不变 每位股东所持股票的市场价值总额仍保持不变 32 4 转增股本与送股 转增股本是指公司将资本公积金转化为股本 它并没有改变股东的权益 但却增加了股本规模 因而客观结果与送股相类似 33 二 股票分割对公司所有者权益影响 1 股票分割的含义 股票分割是指在保持原有股本总额的前提下 将每股股份分割为若干股 使股票面值降低而增加股票数量的行为 1 股票分割可降低公司股票的市场价格 从而易于在市场流通 2 股票分割实际上是向投资者传递公司发展前景良好的信息 3 如果股票分割后的每股现金股利比股票分割前的高 股东可获得较多的利益 从而对公司的发展充满信心 并不会随便出售手中持有的股票 34 2 股票分割对所有者权益的影响 股票分割不属于股利分配 但与股票股利在效果上有一些类似之处 即股票分割也不直接增加股东财富 不影响公司资产 负债及所有者权益的金额变化 与送股不同之处在于 股票股利影响所有者权益的各个项目的结构发生变化 而股票分割不会改变公司的所有者权益结构 35 3 股票分割对每股收益和每股市价的影响 虽然股票分割不属于某种股利 但和股票股利一样 它会对公司的每股收益 每股市价等产生影响 在其它条件不变的情况下 进行股票分割会使公司的每股收益 每股市价下降 36 股票分割不属于股利分配 但与股票股利在效果上有一些相似之处 即股票分割也不直接增加股东的财富 不影响公司的资产 负债及所有者权益的金额变化 与送股不同之处在于股票股利影响所有者权益的有关各项目的结构发生变化 而股票分割则不会改变公司的所有者权益结构 37 1 库存股的概念 库存股是指公司收回已发行的且尚未注销的股票 库存股同时具备以下四个特点 1 库存股是本公司的股票 2 库存股是已发行的股票 3 库存股是收回后尚未注销的股票 4 库存股是可以再次出售的股票 三 所有者权益变动表中的库存股 38 2 库存股对公司所有者权益的影响 l 库存股不是公司的一项资产 而是所