利文特公司PPT课件.ppt

利文特股份有限公司 Livent Inc 一出戏剧的情节不外乎总是讲述如何自食其果的故事 阿瑟 米勒 Page 2 向左 向右 1996年5月 玛利亚 麦希娜出于职业生涯重要的十字路口 一年前她被提升为德勤会计师事务所加拿大分所的合伙人 与此同时另一个可以提供更具诱惑力的机会出现了 玛利亚 麦希娜曾多年担任利文特公司审计项目的经理 1996年成了负责利文特公司审计业务的合伙人 1996年审计项目完成后利文特公司邀请她担任首席财务官 CFO 她选择了利文特公司放弃了德勤 在利文特公司 她面临更大的压力 到了1998年末 麦希娜的生活处于完全的混乱中 几个月后 也就是1999年一月 一项针对利文特公司高层管理人员犯有重大财务欺诈罪的联邦刑事指控中 麦希娜承认自己有罪 判决结果 五年的牢狱生活 并且被罚款25万元 Page 3 没有哪种商业会像影视业那样 整个20世纪90年代 利文特股份有限公司的主要产品是戏剧 它也是这个行业中唯一的一家上市公司 加思 杜宾斯凯被认为对利文特公司有突出贡献 具有创造性天赋的合伙创始人和重要人物 并获得过著名的托尼奖项 1979年 杜宾斯凯和一位关系密切的朋友麦龙 歌德里布曾创立了多观众厅电影院剧场 到20世纪80年代多观众厅电影院一举成为北美第二大连锁影院 但在1989年 一部调查揭露了公司不规范的财务记录 使得杜宾斯凯和歌德里布被迫辞职 在这之后 他们二人创立了利文特公司 并于1993年上市 1995年5月 利文特公司股票开始在纳斯达克证券交易所公开交易 两年之内 美国投资者就控制了利文特公司在外流通的大部分股票 在公司创建之初 为了欺骗大投资者和资金借款人 杜宾斯凯大肆宣扬要将规范的公司治理这一新理念 带入毫无约束和毫无秩序的影视业 杜宾斯凯不仅负责创造性的邻域 也控制着公司经营的其它各个主要方面 具有会计专业背景的歌德里布 帮助他负责监管公司的会计和财务报告运作 Page 4 批评家的指责 杜宾斯凯 复杂而艰难 任性而好斗 极其武断 野心勃勃 而且十分自我主义 杜宾斯凯对下属十分 专横而且经常口出恶言 杜宾斯凯没有实践将纪律化的公司法人治理引入的承诺 他要求公司的每部影片都是最佳 以至于公司的大多数电影 都入不敷出 杜宾斯凯为了筹集奢华影片的资金 导致利文特公司不得不大举借债 到了1998年 公司已处于被抵押状态 Page 5 欧维茨的加入韦伯斯特的不满 1998年初 欧维茨投入2000万加元 成了公司最大的股东 欧维茨雇佣了毕马威会计师事务所的前审计合伙人罗伯特 韦伯斯特主要负责监督公司会计和财务系统 1998年8月初 韦伯斯特发现了一笔可疑交易后询问了有关会计人员 麦希娜和她的四位下属向他承认 杜宾斯凯和其他利文特公司高级经理们设计和调整的一系列欺骗性诡计 歪曲了公司的会计记录 1998年8月11日 公司发布一项提示性公告 声明公司发现了歪曲利文特公司过去三年财务报表的 重大财务违规 杜宾斯凯和歌德里布被无限期停职 1998年秋季 伴随着利文特公司的会计违规问题而来的是公司股票交易的停止和一系列针对公司和管理人员的集体诉讼 但是1998年8月就有12起 Page 6 一个 普遍深入且多方面 的欺诈 重大的系统的渗透整个公司的会计违规行为 德勤会计师事务所撤回了1995 1997年财务报表的审计意见 利文特公司同时已经向加拿大和美国提交了破产申请 指控杜宾斯凯和歌德里布16项欺诈罪行诉讼 Page 7 欺诈细节 早期的欺诈内容是一项巨额回扣安排 早在1990年到1994年 杜宾斯凯和歌德里布就与两位利文特公司的卖主串通 安排了一项回扣计划 直接贪污公司上百万加元 Page 8 欺诈细节 1994年初 杜宾斯凯和歌德里布指使利文特公司的会计人员利用一系列 会计操纵 手段来隐瞒公司的财务问题 这些操纵手段包括使用炫耀的托词来简单地掩饰每季度末记录的费用和负债 利文特尤其惯用的伎俩就是将已经公演的电影预制成本当做尚在拍摄之中的电影预制成本处理 甚至利文特公司的会计人员将工资支出和其他一般运营支出也当做长期固定资产予以资本化 2020 1 7 9 Page 10 欺诈细节 1996年初 杜宾斯凯和歌德里布制定和实施了一项 欺骗性虚构收入 的诡计 杜宾斯凯和歌德里布安排的新伎俩 主要是利文特公司将拥有的产品权利销售给第三方 尽管这些交易的利润存在重大不确定性 但会计人员还是在1996年和1997年的损益表中确认了至少3400万加元的收入 Page 11 严重歪曲的财务报表 1992年 披露的税前利润290万加元 实际数字只有10万加元 1996年 披露的税前利润1420万美元 实际却是2000加元损失 1997年 公司总额为2亿零80加元的固定资产高估了近2400加元 Page 12 利文特欺诈案的特征 公司会计人员向管理人员提供有意义的财务数据已经越来越难 双击添加标题文字 利文特公司管理层组织和实施欺诈活动的详细方式 Page 13 让审计人员蒙在鼓里 欺诈风险因素 危险信号 极端激进增长导向的管理团队 轻率处理财务报告的历史 持续增长的资金需要及关联交易的存在 Page 14 德勤对利文特公司的审计缺乏客观性 利文特公司的经理和会计人员积极参加了一项重大的串通欺诈业务 且利文特公司的经理们对审计人员的轻蔑态度导致德勤会计师事务所的客观性受到了影响 因为他们依赖了他们原来的同事 这两人在利文特公司担任关键会计职务之前曾经在德勤会计事务所工作并审计过利文特公司 这两名同事 克里斯多佛 克里布 玛利亚 麦希娜都对德勤隐瞒了公司重大的欺诈行为 事实上审计过程中德勤会计师事务所与利文特公司发生一系列争论但德勤最终都是妥协的 Page 15 对德勤的审理 2001年6月 德勤会计师事务所在处理与利文特公司操纵