学习筹码分布.docVIP

学习1,有时候，好多机会是在隐藏中，你看不懂就抓不住，所以必须不断的学习，因为知识是在新陈代谢，后来者虽然少走弯路，但却除了学新的知识外还要补课，任务很重。. ) 6 y8 S3 N2学习一定要有条理，系统。否则乱七八糟一锅粥，你学的再多也用不上。) L5 A: G, x6 Z) s 在博客天下发一个学习贴，能否调调温度查看详细资料TOP 冯玛 版主帖子75积分408金钱333 最后登录2009-2-14 个人信息 发短消息 加为好友 当前离线 2楼 大 中 小 发表于 2008-10-26 15:55 只看该作者 先来说筹码分布，要想真正搞通量，资金流，不学筹码分布不行。还是由简到凡，循序渐进。; t* M7 r. B; I “筹码分布”的准确的学术名称应该叫“流通股票持仓成本分布”，在指南针证券分析软件中，它的英文名字叫“CYQ”。6 m L& x$ f) W$ x: H9 Z5 P- I筹码分析理论，就是根据筹码流动的特点，对大盘或个股的历史成交情况进行分析，得出其筹码结构，然后根据这个筹码结构来预测以后的走势。将筹码分析理论应用于庄家分析，除了要从庄家那一面去理解筹码结构对做盘的意义，还要把庄家的所有筹码作为一个整体来考虑，这样才能理解走势的道理。形象的说，成本转换就是筹码搬家，是指持仓筹码由一个价位向另一个价位搬运的过程，它不仅仅是股价的转换，更重要的是持仓筹码数量的转换。2 y5 u; U6 d8 v1 _ ( m3 z& g x: M 筹码是股票博弈的核心，在牛市中筹码为王就是这个道理，谁掌握更多的筹码谁就将在未来的博弈中争取到主动权，谈到筹码应从以下几方面进行研究一、筹码的成本这是筹码的核心问题，市场中主流资金或绝大部分的筹码的成本对股票的走势起决定性作用，这里引入成本均线的概念，主要是反映市场的平均持筹成本的成本均线。活跃筹码的多少还可用来描述筹码的密集程度，如今天的活跃筹码的值是50，则表示在股价附近的筹码呈密集状态。 ( C+ W* T3 R8 # d0 O) h E7 L_) K1 j, ( NY筹码的转换过程研究与分析- d9 t+ q+ r& O4 t& ?1 p& S2 N/ n 股票价格的涨跌变化从表面上看仿佛只是股价的变化，但是其内在的本质却是市场中持股者手中筹码的转换变化。所谓筹码的转换过程指的就是市场中持仓筹码由一个价位向另一个价位转换搬运的过程，筹码转换不仅仅描述的是筹码在价格上的变化过程而且筹码数量的转换。如果将筹码转换的过程简单的比喻为筹码搬家，那么市场主力就是搬运工，它们最本质的目的就是在筹码由低到高的搬运过程中显现利润。4 i6 T1 g; E0 m2 h1 T+ _( r8 g8 R: . u% 本帖最后由 冯玛 于 2008-10-26 15:59 编辑 查看详细资料TOP 冯玛 版主帖子75积分408金钱333 最后登录2009-2-14 个人信息 发短消息 加为好友 当前离线 3楼 大 中 小 发表于 2008-10-26 16:02 只看该作者 筹码穿透力：& ! # - Vo- 就是筹码穿透力的含义是以今日股价穿透的筹码数量除以今日换手率，穿越的筹码数量和筹码穿透力成正比，被穿越筹码数量越多筹码穿透力越大。筹码分布指标运用技巧 当股价处于历史的相对高位或低位筹码形成密集其股价将来有不同变化的四种走势,另外大家要注意并不是只要筹码在低为密集将来都能持续上涨成为大牛股，筹码密集股价在低位横盘后也并非就是见底信号。- p4 5 l3 f( Z3 g9 4 S( , z+ zB& B 筹码穿透率在个股上的应用。筹码穿透率就是用每天解套的筹码数量除以当日的换手率,也就是单位换手率下股价穿越了多少筹码,市场含义就是当日股价穿越筹码分布空间的能力。例如:1、2005年6月8日和2005年6月22日洪都航空 （600316 行情,资料,咨询,更多）的筹码穿透率分别达到了26.9和30.8%,这两天虽然没有出现长阳,但是说明了这个地区是筹码密集区而且是轻松穿越,经过一段时间横盘整理后从6元附近涨至了近11元。 筹码穿透率取值如果大于0，说明解套筹码数量增多，反之，筹码穿透率取值小于0，说明解套筹码数量减少。很显然，从其算法中可以知道，换手率越低，筹码穿透率值就越大，当股价处于相对高位时，如果筹码穿透率的数值小于0，但绝对值却较大，说明在相对高位，换手率不够，高位接盘的承接力不足，此时解套筹码的减少也表明市场有向下寻求支撑的压力。查看详细资料TOP 冯玛 版主帖子75积分408金钱333 最后登录2009-2-14 个人信息 发短消息 加为好友 当前离线 4楼 大 中 小 发表于 2008-10-26 16:05 只看该作者 散户跟风系数：散户跟风系数用于衡量散户的跟风程度,因为在股市中,散户的疯狂跟风行为往往就预示着行情的反转,而散户跟风的越少,也就说明了主力已高度介入,拉升的机会很大。因此,在研判主力行为时,跟风系数绝对值越小越容易判断主力的动向。当散户跟风系数在绝对值在3以内,可以看出当天的交易为大资金推动,上涨的潜力就越大。& _2 l) C$ D$ Z6 p E- o散户跟风系数用于衡量散户的跟风程度,因为在股市中,散户的疯狂跟风行为往往就预示着行情的反转,而散户跟风的越少,也就说明了主力已高度介入,拉升的机会很大。因此,在研判主力行为时,跟风系数绝对值越小越容易判断主力的动向。今日盘口能量是综合细分成交、扣除对冲的大单买卖净量、单买入均价和大单卖出均价、大单买入笔数、大单卖出笔数和笔数差、散户跟风系数等各项指标得出的上涨能量值，该值越大越好。查看详细资料TOP 冯玛 版主帖子75积分408金钱333 最后登录2009-2-14 个人信息 发短消息 加为好友 当前离线 5楼 大 中 小 发表于 2008-10-26 16:12 只看该作者 移动筹码原理分析：股票交易都是通过买卖双方在某个价位进行买卖成交而实现的。随着股票的上涨或下跌，在不同的价格区域产生着不同的成交量，这些成交量在不同的价位的分布量，形成了股票不同价位的持仓成本。对持仓成本的分析和研究，是成本分析的首要任务。股票的流通盘是固定的，100万流通盘就有100万流通筹码，无论流通筹码在股票中怎样分布，其累计量必然等于流通盘。股票的持仓成本就是流通盘中不同的价位有多少股票数量。对股票进行持仓成本分析具有及其重要的实战意义。7 D6 L& o( Q, I, F7 I只有透彻地掌握了筹码分析理论，才可能准确地进行形态分析。一切抛开筹码分析，单纯谈形态，尤其是数根k线组合的言论，都是不可靠的。查看详细资料TOP 冯玛 版主帖子75积分408金钱333 最后登录2009-2-14 个人信息 发短消息 加为好友 当前离线 6楼 大 中 小 发表于 2008-10-26 16:16 只看该作者 成本分析在股市实战中的作用：/ V! k7 + + d! j8 Z: y 一轮行情发展都是由成本转换开始的，又因成本转换而结束。什么是成本转换呢？形象的说，成本转换就是筹码搬家，是指持仓筹码由一个价位向另一个价位搬运的过程，它不仅仅是股价的转换，更重要的是持仓筹码数量的转换。股票的走势在表象上体现了股价的变化，而其内在的本质却体现了持仓成本的转换。要理解这一点，就必须对一轮行情进行过程分析。可以说，一轮行情的跌宕起伏是与庄家的行为密不可分的。庄家行为最本质的体现是对做庄股票持仓成本的控制。如同商品交易，从低价位买进，在高价位卖出，才会产生利润。庄家的行为与商品交易有相同之处，但决不是简单的类似，它比商品交易的低买高卖有着更加丰富的内涵，它是庄家行为和市场行为的高度体现。查看详细资料TOP 冯玛 版主帖子75积分408金钱333 最后登录2009-2-14 个人信息 发短消息 加为好友 当前离线 7楼 大 中 小 发表于 2008-10-26 16:19 只看该作者 一轮行情主要由三个阶段构成：吸筹阶段、拉升阶段和派发阶段。- m- + B# I. o1 m- 3 i 吸筹阶段的主要任务是在低位大量买进股票。吸筹是否充分，庄家持仓量的多少对其做盘有着极为重要的意义：其一，持仓量决定了其利润量，筹码越多，利润实现量越大；其二，持仓量决定了其控盘程度，吸筹筹码越多，市场筹码越少，庄家对股票的控制能力越强。同时，在吸筹阶段也常伴随着洗盘过程，迫使跟风客出局和上一轮行情高位套牢者不断的割肉，庄家才能在低位吸筹承接。其实，庄家吸筹的过程就是一个筹码换手的过程，在这个过程中，庄家为买方，股民为卖方。只有在低位充分完成了筹码换手，吸筹阶段才会结束，发动上攻行情的条件才趋于成熟。庄家的吸筹区域就是其持有股票的成本区域。 c) J$ ?& V7 W. V7 v( G+ G 拉升阶段的主要任务就是使股价脱离庄家吸筹成本区，打开利润空间。在此过程中，庄家用部分筹码打压做盘，同时又承接抛压筹码，但其大部分筹码仍旧按兵不动的锁定在吸筹区域，等待拉高获利卖出。在拉升过程中，部分股民纷纷追涨，同时部分股民获利吐出。对于坐庄技巧较好的庄家，如有大势配合，庄家只需要点上一把火，拉升工作主要是由股民自行完成的，其间，庄家主要利用控盘能力调控拉升节奏。在拉升阶段，成交异常活跃，筹码加速转手，各价位的成本分布大小不一。) S( Q* r% X* m. O* d) H3 j* |3 F2 su9 X 派发阶段的主要任务是卖出持仓筹码，实现坐庄利润。股价经过拉升脱离成本区达到庄家的盈利区域，庄家高位出货的可能性不断的增大。随着高位换手的充分，拉升前的低位筹码被上移至高位。而当低位筹码搬家工作完成之时，庄家出货工作也宣告完成，一轮下跌行情也随之降临。在一轮行情的流程中要充分重视两个概念：低位充分换手和高位充分换手。低位充分换手是吸筹阶段完成的标志；高位充分换手是派发阶段完成的标志。它们是拉升和派发的充分必要条件。所谓充分换手就是在一定的价格区域成交高度密集，使分散在各价位上的筹码充分集中在一个主要的价格区域。查看详细资料TOP 冯玛 版主帖子75积分408金钱333 最后登录2009-2-14 个人信息 发短消息 加为好友 当前离线 8楼 大 中 小 发表于 2008-10-26 16:23 只看该作者 总之，任何一轮行情都是由高位换手到低位换手，再由低位换手到高位换手。这种成本转换的过程不仅是利润实现的过程，也是割肉亏损的过程，从而形成了股票走势的全部历史。; e5 l! o N4 # y1 V 如何有效的测定现阶段持仓成本的分布状况，是进行成本分析的关键所在。我们常见的移动筹码分布指标：该指标通过对股票成交换手的动态分析和研究，透视出股票成本转