本量利分析和变动成本法.doc

一、本量利分析练习：海南大学张三教授准备在该大学出版社出版一本专著。张三教授承诺按照书本价格的7折，包销2000册。出版社编辑认为出版社预计总销量为4500册，专著定价30元，对外销售按7折。纸张和印刷成本每本10元，出版一本书需要交纳书号费15000元。出版社根据过去的费用情况，要求一个书号要承担出版社的工资、水电、保险等管理费用10000元。此外，每个书号承担盈利任务10000元。同时编辑给出稿费为该书定价的10%。要求：计算UCM、CMR、盈亏临界点销售量（额）、保本作业率、安全边际量（额）、安全边际率、销售利润和销售利润率。二、相关因素变动对盈亏临界点的影响例：大众公司只生产A产品，今年的预计如下：销售利润率为20%，安全边际量为20000件，变动成本率为60%，固定成本为300000元，那么如果想要保本，大众公司应当生产A多少件 20000例4:大众公司预计A产品销售数量为1600件，销售单价为5000元，单位变动成本为3000元，预计发生固定成本为3000000元，预计净利润为200000元。要求:请计算保本量1)由于供应商竞争激烈，导致原材料价格下降，使得单位变动成本降低500元，求此时的保本量。2）为了提高产品质量，公司进口了一台设备，使得固定成本增加了500000元。求保本量。3）公司认为产品销售竞争激烈，因此决定降价500元，求保本量。1500，1200，1750，2000三、多品种盈亏临界点例4：大众公司决定生产两种割草机：单价为400元的简易割草机和单价为800元的操纵割草机。营销部门认为明年可以销售1200台简易割草机和800台操纵割草机。财务经理根据销售预测所编制的预计损益表如下：简易割草机操纵割草机合计销售收入4800006400001120000减：变动费用390000480000870000贡献毛益90000160000250000减：直接固定费用300004000070000产品毛利60000120000180000减：共同固定费用26250税前利润1537501、联合单位法第一、确定销售组合。 所谓销售组合就是某公司销售的各种产品的一种相对组合。第二、定义联合单位。产品价格VCUCM销售组合联合单位贡献毛益简易割草机400325753225操纵割草机8006002002400联合单位625第三、计算保本点的联合单位数量V=FC/UCM=96250/625=154个联合单位第四、得出结果： 1543=462 1542=3082、加权平均法第一、计算各种产品的销售额比重。简易割草机销售额比重=48/112操纵割草机销售额比重=64/112第二、计算综合的盈亏临界点的销售额。销售额=FC/CMR=96250/（25/112）=431200第三、得出结果简易割草机销售额=43120048/112=184800操纵割草机销售额=43120064/112=246400简易割草机销售量=184800/400=462操纵割草机销售量=246400/800=308加权平均贡献毛益率（CMR）的计算。第一种：250000/1120000第二种：加权计算简易割草机销售额比重=48/112操纵割草机销售额比重=64/112简易割草机CMR=(UCM/SP) 100%=75/400=18.75 %操纵割草机CMR=200/800=25%加权平均贡献毛益率=18.75 48/112+25% 64/112=25/112习题：大众公司生产A、B、C三种产品，产销平衡，固定成本为172000元。A产品销量为5000件，单位售价为40元，单位变动成本为25元；B产品销量为10000件，单位售价为10元，单位变动成本为6元；C产品销量为12500件，单位售价为16元，单位变动成本为8元。要求：试采用联合产品法和加权平均法计算保本时A、B、C的销售量与销售额。 A产品销售量为4000，销售额为160000元。 B产品销售量为8000，销售额为80000元。 C产品销售量为10000，销售额为160000元。四、保利点分析(目标利润分析）1、税前利润模型 Pt=SP V VC V FC 保利量（Vt) Vt=(Pt+FC)/(SP-VC)=(Pt+FC)/UCM 保利额=VtSP =(Pt+FC)SP/(SP-VC)=(Pt+FC)/CMR例5：海南大学张三教授准备在该大学出版社出版一本专著。张三教授承诺按照书本价格的7折，包销2000册。出版社编辑认为出版社预计专著定价30元，对外销售按7折。纸张和印刷成本每本10元，出版一本书需要交纳书号费15000元。出版社根据过去的费用情况，要求一个书号要承担出版社的工资、水电、保险等管理费用10000元。此外，每个书号承担盈利任务10000元。同时编辑给出稿费为该书定价的10%。要求：试计算若想达到盈利任务，需要销售多少册书籍？43752、实现税后目标利润的模型由于税后利润=利润（1-所得税税率）因此：利润=税后利润/ （1-所得税税率）代入实现目标利润的计算公式，得：实现目标利润的销售量=实现目标利润的销售额=例6：大众公司只生产一种产品，单位变动成本为20元，固定成本为4000元，产品单位售价为40元，现所得税率为33%，要使税后利润达67000元，该企业的销售量应当是多少？ 52003、相关因素变动对目标利润的影响第一、固定成本对目标利润的影响第二、单位变动成本对目标利润的影响第三、单位售价对目标利润的影响例7（P100）：大众公司生产和销售单一产品，全年固定成本预计为50000元，该产品单价为50元，单位变动成本为25元。则计划年度的目标利润为40000元。保利点（量）为3600件。问题1：减少18000时，保利量（为计划的40000元)为多少？问题2： VC减少5元时,保利量为多少?问题3：单价提高5元时，保利量为多少？2880，3000，3000例7-2：大众公司生产和销售单一产品，全年固定成本预计为50000元，该产品单价为50元，单位变动成本为25元。则计划年度的目标利润为40000元。保利点（量）为3600件。要求：若想使企业的目标利润增加18000元，该企业可以采取的措施有哪些？解：第一、减少固定成本 P=（SP VC）VFC1 FC1=(50 25) 360058000=32000 FC1 FC=3200050000= 18000第二、 降低单位变动成本 P=（SP VC）VFC SP VC=（P+FC）/V=（58000+50000）/3600=30 VC=20第三、提高销售单价 P =（SP VC）VFC SP VC=（P+FC）/V=（58000+50000）/3600=30 SP=55第四、提高销售数量。4320第五、调整产品品种结构第六、综合措施1）降价促销。2）增加广告费，同时增加售价例7（P100）：大众公司生产和销售单一产品，全年固定成本预计为50000元，该产品单价为50元，单位变动成本为25元。则计划年度的目标利润为40000元。保利点（量）为3600件。经理认为可以通过降价促销的方法使企业的目标利润增加18000元，现假定企业降价5元，那么企业销售多少件产品才能达到目的。 5400件。例7（P100）：大众公司生产和销售单一产品，全年固定成本预计为50000元，该产品单价为50元，单位变动成本为25元。则计划年度的目标利润为40000元。保利点（量）为3600件。经理认为可以通过增加广告费并增加售价的方法使企业的目标利润增加18000元，现假定企业增加广告费18000元，那么企业应当把售价提高到多少。 SP=60五、本量利分析中的敏感性分析例8、大众公司生产和销售单一产品，全年固定成本预计为54000元，该产品单价为50元，单位变动成本为25元。则计划年度的目标利润为40000元。保利点（量）为3600件。试计算各因素的临界值。销售量临界值=2160销售单价临界值=40单位变动成本临界值=35固定成本临界值=90000有关因素敏感系数的确定敏感系数=目标值变动百分比/因素值变动百分比例11：大众公司生产和销售单一产品，全年固定成本预计为50000元，该产品单价为50元，单位变动成本为25元。则计划年度的目标利润为40000元。保利点（量）为3600件。现企业的目标利润增加18000元，试计算各因素的敏感系数。第一、销售量的敏感系数。 V1=4320 利润变化百分比=18000/40000=45% 销售量变化百分比=（4320-3600）/3600=20%销售量的敏感系数=45%/20%=2.25 第二、销售价格的敏感系数利润变化百分比=45%SP1=55 销售价格变化百分比=(55-50)/50=10%销售价格的敏感系数=45%/10%=4.5第三、固定成本的敏感系系数 利润变化百分比=45% FC1=32000 固定成本变化百分比=（32000-50000）/50000=-36% 固定成本的敏感系数= -45%/36%=-1.25第四、变动成本的敏感系数 利润变化百分比=45% VC1=20 变动成本变化百分比=（20-25）/25=-20% 变动成本的敏感系数=-45%/20%=2.25六、经营杠杆系数例：海南航空公司5月份的乘客人数为8000人次，乘坐率为80%。票价收入为8000000元，变动成本为2400000元。本月固定成本为4000000元。试计算本月DOL。DOL=3.5例9：海南航空公司5月份的乘客人数为8000人次，乘坐率为80%。票价收入为8000000元，变动成本为2400000元。每月固定成本均为4000000元。6月份收入下降25%时，企业利润应当是多少？由于7月份是旅游旺季，公司会采取相关促销措施，预计7月份乘客数量将达到9500人次，请预测7月份的利润。DOL5=3.5,所以利润下降幅度应为87.5%。P6=1600000（1- 87.5%）=200000DOL6=（8000000-2400000）25%/200000=217月份利润增长率为（3500/6000）21=1225%P7=200000 （1+ 1225%）=2650000经营杠杆系数与企业成本结构例10：大众公司计划生产一种产品，预计投产当年的市场销量为20000件，未来市场销量不是很明确。在生产方式上，可以选用A、B种方式。A生产方式需要投资高科技设备，每年的固定成本比较高，但所需人工较少。B生产方式只需传统的设备，每年的固定成本较低，但人工成本较高。具体资料如下：项目A生产方式B生产方式固定成本200000100000单价2525单位变动成本1015单位贡献毛益1510两种生产方式的经营风险分析项目A生产方式B生产方式保本量200000/1510=10000安全边际量666710000DOL32项目劳动密集型资本密集型变动成本较高较低固定成本较低较高贡献毛益较低较高保本量较低较高安全边际较高较低经营杆杠较低较高亏损风险较低较高获利潜力较低较高七、完全成本案例分析： 大众公司生产一种模具产品。该公司经理想了解最近4个月的生产和销售业绩以及这种模具的盈利能力。该公司财务经理收集相关资料如下：月份生产数量销售数量81001009200100101008011100100成本项目单位成本直接材料100直接人工100变动性制造费用100单位变动成本合计300该公司每个月末没有在产品，存货计价采用先进先出法，单位产品售价为500元，7月末没有存货。该公司每月固定性制造费用为10000元，这些成本在每个月产量为0-200件保持不变。请代为编制4个月的成本报告和销售利润表。成本项目8月9月10月11月单位变动成本300300300300单位固定性制造成费用10050100100单位成本400350400400项目8月9月10月11月产量100200100100销售数量10010080100销售额50000500004000050000销售成本40000350002800039000销售利润10000150001200011000问题1：为什么8月份与9月份销售数量相同，但9月份的利润要高一些？10月份的销售数量比8月份少，为什么利润反而要高一些？11月份的销量有的所提高，为什么了利润反而比10月份要少呢？问题2：为什么8月、10月、11月的单位产品成本为400元，而9月份的单位产品成本为350元。是不是9月份的生产技术有所提高。问题3：这份资料是不是告诉我们产量越高，利润越高呢，比如说9月份。销量越高，利润越低呢，比如说10月与8月，11月与10月。解释1：在完全成本法下，产品成本不仅受到自身消耗水平的影响，而且还受到产品生产数量的的影响。解释2：在完全成本法下，企业的销售利润不仅受到销售数量的影响，而且还受到生产数量的影响。销售利润=销售收入销售成本=销售数量单价销售数量单位成本八、变动成本案例分析 例9:大众公司去年相关产品数据如下:期初存货生产量10000销售量（单价300）8000正常生产量10000直接材料（单位）50直接人工（单位）100变动性制造费用（单位）50变动性销售和管理费用（单位）10固定制造费用250000固定性销售和管理费用100000要求：试采用两种成本法计算产品单位成本传统式损益表销售收入2400000销售成本 期初存货0 加：当期变动生产成本 当期固定生产成本2250000 减：期末存货450000 销售成本1800000销售毛利600000减：变动的销售与管理费用80000 固定销售与管理费用100000净利润（EBIT）420000贡献式损益表销售收入2400000销售成本 期初存货0 加：变动生产成本2000000 减：期末存货400000 销售成本1600000贡献毛益（生产阶段）800000减：变动的销售与管理费用80000贡献毛益（全部）720000减：当期固定生产成本250000 固定销售与管理费用100000净利润（EBIT）370000变动成本绩效评价2008年某公司财务经理提交了本公司各企业的会计报表和文字说明，总经理对报告中所提到的两个企业情况很困惑。A厂2006年销售不景气，库存大量积压。2007年，该厂对此积极努力，一方面适当生产，另一方面则想方设法广开渠道，扩大销售，但利润反而下降。B厂则相反，2007年销售量下降，但相关指标却得到好转。相关资料如下。A厂20062007销售收入18550002597000减：销售成本12720002234162 销售费用85000108000净利润498000254838库存资料期初1600035000本期生产7200050400本期销售5300074200期末3500011200单位售价35单位成本 材料77 工资45.71 燃料和动力33 制造费用1014.40B厂20062007销售收入12000001100000减：销售成本1080000964700 销售费用3000030000净利润90000105300库存资料期初100100本期生产1200013000本期销售1200011000期末1002100单位售价100单位成本 材料5050 工资1513.85 燃料和动力1010 制造费用1513.85A厂其中工资和制造费用每年为288000和720000元，销售成本采用后进先出法。该厂在分析其利润下降原因时，认为这是生产能力没有得到充分利用，工资和制造费用没有得到充分摊销的原因。B厂的工资和制造费用每年为180000元，销售成本采用后进先出法。该厂在分析其利润增加的原因时，认为这是市场不景气的情况下，为多交利润，保证国家利润不受影，全厂一条心，充分利用现有生产能力，增产节支的结果。通过分析会计报表，你认为1）A厂和B厂的分析结论对吗？为什么？2）如果你是公司财务经理，你将得出什么结论，如何向你的总经理解释？变动成本法与分部报告案例分析：大众公司在同一个工厂生产立体声录音机和录像机，并用完全成本法编制内部报告。相关资料如下：立体声录音机录像机合计销售收入400000290000690000产品销售成本350000300000650000毛利500001000040000销售管理费用300002000050000净利润200003000010000看过各种产品的业绩以后，大众公司的总经理张三决定停止生产录象机，因为这样能使利润增加30000元，但是一年以后，结果正相反。正如以下资料显示，利润实际下降了55000。销售收入400000产品销售成本430000毛利30000销售管理费用35000净利润65000立体声录音机录像机合计销售收入400000290000690000减：变动成本 变动制造费用30000020000050