研究保险品种和保险公司、保险市场的统计指标并进行统计分析.doc

石河子大学商学院金融统计论文金融统计学专题论文题 目：研究保险品种和保险公司、保险 市场的统计指标并进行统计分析 院 （系）： 商学院统计与金融系 年 级： 2011级 专 业： 统计学 班 级： 2011（1）班 小组成员： 杨陈英、田正玲、税雪花、 李婉平、石雨 完成日期： 2013年5月20日 12目 录1 引言12 实证分析2.1平安人寿保险股份有限公司各指标分析2.1.1资产负债率2.1.2总资产增长率2.1.3权益乘数2.1.4每股收益2.1.5赔付率2.1.6保费清偿率2.1.7承保率、承保深度2.1.8利润率、退保金3 政策建议3.1 结论和建议结束语9致谢10参考文献11摘要保险行业的特点决定了保险公司资产负债管理的特殊性，保险资产负债的特点和构成状况以及在会计计量上与一般企业显著不同。保险业应该从战略的角度来认识和理解资产负债管理，使其得到应有的重视；对保险公司资产负债管理制定明确的目标，使其切实发挥作用；注重从资产和负债两个方面加强保险公司资产负债管理，合理选择和确定保险公司资产负债管理的模式。关键词：资产负债管理；保险资金投资；风险 AbstractThe insurance industry characteristics decide the particularity of the asset-liability management of insurance company, insurance assets and liabilities of the characteristics and status as well as in accounting measurement and the general enterprises significantly different. The insurance industry should know and understand the asset and liability management from a strategic perspective, to receive due attention; Set clear goals for the management of assets and liabilities of the insurance company, to really play a role; to strengthen the focus on two aspects from the assets and liabilities of insurance company assets and liabilities management, reasonable choose and determine the asset-liability management of insurance company the model.Key words: assets liability management；The investment of insurance funds；venture； 石河子大学商学院金融统计论文1 引言保险投资在保险公司的经营中占有举足轻重的地位。但是目前我国保险公司资金运作现状并不尽如人意，保险公司作为一个商业企业，其根本目的在于追求利润的最大化，随着市场竞争的加剧，保险公司利润已不能单纯依靠收取的保险费与一定概率下的保险赔付差额，而是越来越倚重于保险投资的有效运营。因为保险与给付之差，其利润率是一定的，而且还有减少的趋势，而保险投资的运营，其预期的利润率却是无限大的，所以只有安全有效地进行各种投资运营才能使保险资金获得长期稳定的增长，使保险公司获得较高的利润。可见有效的资本运营是现代保险业的支柱，是保险经营发展的生命线。2 中国平安人寿保险股份有限公司实证分析2.1平安人寿保险股份有限公司各指标分析2.1.1资产负债率 （2.1） 从表中可以看出，平安五年的数据都超过80%，说明该公司长期偿债能力较弱。从发展趋势看，该公司连续五年资产负债率呈上升的趋势，说明长期偿债能力逐年减弱。从投资人角度分析，该公司总资产中只有10%20%由投资人提供，说明该公司融资渠道多样，投资人面临的风险较小。融资多渠道还说明有利于公司利用财务杠杆，增加企业价值。但与中国人寿的资产负债率相比，平安公司的负债率偏高，说明公司资金依赖负债程度较高，自由资金相对不足，灵活性较差，与中国人寿公司还存在一些差距。表2-1 资产负债率表年份20082009201020112012资产负债率90.468090.195490.023892.502855.2110负债总额62617110547448439692114082987332.762134资产总额707640935712117162722854241036993.419059资料来源：2008年到2012年中国平安人寿保险股份有限公司年度报告2.1.2总资产增长率 （2.2） 净利润增长率在09年达到正常水平后开始逐渐下降，说明该公司的净利润有减少的趋势，可能公司在业务方面做的稍有不足，但总的利润情况还是呈现不错的态势，在整体发展趋势有不错的前景。 净资产增加率逐渐上升，说明公司的净资产在逐渐增加，开展了更多的业务，流动资金增加，企业的发展态势很好。 总资产增长率均大于零，2008年增长了8.6831%，公司在金融危机时期总资产还增长了，说明公司本身实力雄厚，2011年更是增长了95.0641 %，说明该公司资产在不断大幅增加，生产经营规模在不断扩大，说明该公司资产规模有较好的发展，总趋势向上。表2-220082009201020112012总资产增长率8.683132.229925.212495.0641555.3411资产总额707640935712117162722854241036993.419059资产增长额8149623.9822903242.0214647026.862404087.347186730.9119资料来源：2008年到2012年中国平安人寿保险股份有限公司年度报告2.1.3权益乘数 (2.3) 该公司的权益乘数是逐年上升的，但是稳中有降。说明起初公司很大程度上是依赖负债的，当公司意识到带来的风险也较大时，就加大了权益性资产投入，增加了权益性资本在资产总额中的比重，逐渐调整为稳固的财务结构，于是权益乘数降低，使公司更好地利用财务杠杆的作用表2-320082009201020112012权益乘数8.685910.199310.024013.338361.1114资产总额707640935712117162722854241036993.419059所有者权益总额81469.9685791742.7667116882.1828171342.974749120.1831资料来源：2008年到2012年中国平安人寿保险股份有限公司年度报告2.1.4每股收益 （2.4） 该公司的每股收益在08年后呈现稳中有降的态势，说明企业的获利能力有所减弱，股东的投资效益变弱，每一股份获得的利润也变少，但是在整个保险行业里，平安公司股市的行情很好，很受股民的欢迎。表2-420072008200920102011每股收益2.110.091.892.302.5资料来源：2008年到2012年中国平安人寿保险股份有限公司年度报告2.1.5赔付率 （2.5） 由此可得知中国平安保险股份有限公司近几年的保险赔付率都低于0.5，其中2011年最低2008年最高。从表可知2008和2009年的数值差别较大幅度较大，2011年和2012年幅度也比较大。每年的赔付率是不确定的变化幅度也有不同。表2-5年份20082009201020112012赔付率0,49320.37590.34430.29910.3663资料来源：2008年到2012年中国平安人寿保险股份有限公司年度报告2.1.6保费清偿率 （2.6） 由此得知平安保险股份有限公司近几年的保费清偿率，近几年的保费清偿率几乎都高于95%说明该公司的清偿能力较高。表2-6年份20082009201020112012保费清偿率0.94780.95570.95690.95940.9556资料来源：2008年到2012年中国平安人寿保险股份有限公司年度报告2.1.7承保率、承保深度 （2.7） 通过对承保率（广度）这个业务发展指标的计算，我们发现中国平安人寿保险公司保险业务的覆盖面在2012年度最高，说明其保险业务的服务面广，在2011年度相对较低，说明其业务服务面较窄，需要该进。 通过对承保深度这个业务发展指标的计算，我们发现中国平安人寿保险公司保险业务在2011和2012年度较高，而在2011年之前较低，也需要进行改进。表2-72008年度2009年度2010年度2011年度2012年度已赚保费121,790,000100,383,000141,124,000118,639,990,753128,325,672,352应收保费4,554,0004,576,0006,298,0005,112,298,2226,210,228,403预收保费2,210,0003,388,0005,075,0002,182,314,1515,447,925,398国内生产总值300,670,000,000335,353,000,000397,983,000,000472,882,000,000519,322,000,000承保率0.4852876590.7403846150.8058113690.4268753610.877250408承保深度0.0004050620.0002993350.0003545980.2508870940.247102323资料来源：2008年到2012年中国平安人寿保险股份有限公司年度报告2.1.8利润率、退保金由上图可知，（1） 截至到2012年12月31日中国平安人寿保险公司的利润率仅为4.71%，比去年同期下降9.74个百分点。（2） 且从2008年开始中国平安人寿保险公司的利润率总体增幅不大，总体呈下降趋势。说明该公司的财务状况前景不太乐观。（3） 该公司的利润率波动幅度太大，说明该公司并不稳定。由上图可知，截至到2012年12月31为止，该公司的退保金由2008年的571500万元，下降为2012年的531600万元，且呈现出先下降后上升的趋势，说明该公司的业务状况有良好转变为不好，预计今后可能会继续恶化下去。表2-8项目20082009201020112012保费收入89103112213159384207802128771退保金57154993381644075316利润总额24531991922347300266062利润率2.75%17.75%14.02%14.45%4.71%资料来源：2008年到2012年中国平安人寿保险股份有限公司年度报告3 政策建议3.1结论和建议企业的财务报表反映了企业一定时期或是某个时点的基本财务状况、经营成果和现金流量状况。正确理解和利用财务报表信息有助于企业认识过去、评价现在和把握未来。本文通过对中国平安公司的财务报表的分析，对该公司的财务状况总结如下：（1）公司的资产和利润获现能力较高，资产质量和利润质量都很高。公司资本主要来源于负债，与中国人寿公司比较起来，其负债率偏高，有一定的风险性。（2）公司的盈利能力在上升。利润增长率近两年都呈上升趋势是由于业务利润和投资收益的上升所致，公司的主营业务开展良好，盈利具有可持续性。反映上市公司盈利能力的指标每股收益，近两年也都呈上升趋势，可见，公司盈利能力不错。（3）从偿债能力上看，公司的短期偿债能力较强，长期偿债能力都较弱，由于公司调整资产结构和产品结构，不断上新项目，资金需求量增加，公司不得不借新债还旧债，公司未来的偿债压力不小。(4）从公司的发展潜力上看，公司的总资产与净资产都获得了稳定的增长，而且主营业务利润和净利润也增长，由此可见，公司的可持续性发展能力还是很强的。综上所述，中国平安公司的总体财务状况很是不错的，即便是2008年金融危机时，公司业务还是逐步在扩大，市场占有率在扩大。文章针对中国平安公司的财务状况，提出了几点建议：提升企业偿债能力，降低企业资产负债率；提高总资产报酬率可以从两方面入手，一方面加强资产管理，提高资产利用率；另一方面加强销售管理，增加营业收入，提高利润水平；加强对筹资投资的管理，做好风险评价和项目分析；提高企业的盈利能力。结束语财产保险已经成为了国民经济发展中占据着重要的地位，同时也是人们日常生活中不可缺少的一部分。财产保险发展至今，从目前的现状来看，总体来说还算是理想的，但其发展空间还是很大的，提升空间大有所在。财产保险公司未来的发展还是非常客观的，假如财产保险公司在借鉴我的建议的话，我相信先现阶段的保险行业将会在进一步提升其金融领域中的地位。保险公司的发展不仅要靠自己，同时也要靠客户，积极听取客户意见，完善解决，我相信中国的财产保险公司将会更上一层楼。致谢经过一星期的时间终于将这篇论文完成，在写作过程中虽然遇到了一些困难和障碍，但是在小组成员的帮助下度过了，在制作过程中学到了许多关于论文写作的