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技术分析基础教程 说明 本文主要表述证券、期货等交易过程中的一些基本的技术分析方法和基本操作思路。 世上本无任何方法能100%的保证盈利，我们的目的是通过建立一套完整的操作体系来提高盈利的概率。 市场有风险，投资的资金不要影响您的生活，否则影响心态。 方便起见，本文将以单边做多的思路去进行建仓及平仓的技术分析，做空反向思维即可。 大道至简：本文仅用最简单的均线系统作为主要的技术分析指标。目录 1、操作分类 2、操作级别 3、趋势 4、买卖点 5、止损与止盈 6、仓位控制 7、心态 8、操作总结 9、操作经验一 操作分类（仅以多头举例）： 1、买入 2、卖出 3、持仓 4、空仓空头反之二 操作级别 长线：大级别（月线和季线）出现买点时买入，出现卖点卖出；持有时间以月计算。 中线：中级别（日线和周线）出现买点时买入，出现卖点卖出；持有时间以周计算。 短线：次级别（30、60分钟线）出现买点时买入，出现卖点时卖出，持有时间以天计算。 超短线：小级别（1、5、15分钟线）出现买点时买入，出现卖点时卖出，持有时间以小时计算。 操作级别的重要性 每一次操作一定要搞清楚自己操作的级别，在相应的级别上寻找买点和卖点是你唯一要做的事情。三 趋势 1、多头趋势 短中长期均线依次向上发散，多头排列。 2、空头趋势 短中长期均线依次向下发散，空头排列。 3、盘整趋势 短中长期均线多次缠绕，纠缠不清。 趋势判断要结合级别1）典型的多头趋势2）典型的空头趋势3）典型的盘整趋势4）三种趋势组合 陷阱式：上涨+下跌；下跌+上涨。 反转式：上涨+盘整+下跌；下跌+盘整+上涨。 中继式：上涨+盘整+上涨；下跌+盘整+下跌。 说明：市场的走势，都可能通过这三类走势得以分解和研究。站在多头的角度，首先要考虑的是买入，因此，上面六种最基本走势中，有买入价值的是：下跌+上涨、下跌+盘整+上涨、上涨+盘整+上涨三种。没有买入价值的是：上涨+下跌；上涨+盘整+下跌；下跌+盘整+下跌。由此不难发现，如果在一个下跌走势中买入，其后只会遇到一种没买入价值的走势，就是下跌+盘整+下跌，这比在上涨时买入要少一种情况。而在下跌时买入，唯一需要躲避的风险有两个：一、该段跌势未尽；二、该段跌势虽尽，但盘整后出现下一轮跌势。 结论： 买入：应该上涨趋势中的下跌回调或整理区的突破时买入，追高买入是原则性错误四 买卖点 买点 在相应操作级别上出现一段组合下跌的走势中寻找买点；下跌结束企稳后，开始上涨，形成多头趋势，均线形成多头排列，向上散发，形成买点；第一波上涨后的调整不破前低企稳为最佳买点。 卖点： 结合大级别的压力位，出现价格跌破均线，反弹无力创新高，均线缠绕，进入盘整状态，为最佳卖点。 说明： 1、买卖点是操作的核心，眼中只有买卖点，而无涨跌。 2、买卖点首先要确定操作级别，不可混淆：一个小级别买点去期待大级别卖点是大忌。 3、买卖点不是一个价格点，而是一个价格区间，不同的操作级别，买卖点的价格区间不同，操作的级别越大，允许的价格区间越大。 4、不要企图买在最低，卖在最高。五 止损与止盈 止损： 1、买点买入，跌破长期均线或前低支撑位，坚决止损。 2、买点买入，不能快速上涨脱离成本区，马上进入缠绕状态或陷阱式下跌，坚决止损。 止盈： 1、遇到重要压力位，不能快速突破，进入缠绕状态，考虑止盈。 2、任何盈利状态的止盈动作都是对的，不要后悔赚少了。 说明： 止损要有铁的纪律，杜绝贪婪与恐惧。 没有任何技术分析能100%保证盈利，因此，心态上要尊重市场，承认自己的错误，善于总结，多加练习，我们的目标是提高操作的成功率，避免风险，不是追求完美。 2个重要的压力位与支撑位 1、大级别均线的支撑与压力 2、前一波走势的高点与低点 压力位和支撑位的说明： 1、大级别的趋势向上，决定各种支撑位更有效。 2、大级别的趋势向下，决定各种压力位更有效。六 仓位控制 仓位控制是控制风险的首要措施： 1、期货保证金交易对盈利和亏损具有同等放大作用，因此，任何时候仓位不可太重。 2、操作级别越大，买点允许的价格波动范围越大，仓位应该越轻。 3、买点有好坏，趋势形态有好坏，漂亮的均线形态及好的买点可适当加重仓位。 4、在买点区间内，可选择分批建仓，以控制风险。七 心态 第一要点：任何投资都有风险，用输的起的钱来投资。 具体表现： 1、急着挣钱是大忌，不轻易亏钱是最重要的。 2、机会：不要怕没有机会，有钱，永远有机会，关键是有没有把握机会的能力，不要试图把握每一个机会。 3、长期盈利：在这个市场市场中赚钱，需要的是长期盈利，而不是短期暴利，短期暴利必定不长久。 4、耐心：市场只会给耐心者以回报，学会耐心等待好的买卖点出现。 5、节奏：市场的涨跌是有节奏的，一个没有节奏感的投资者，市场给他的只有折磨。抛开贪婪与恐惧，用心去倾听市场的节奏，与市场共舞。 6、休息：失去操作节奏的时候，懂得休息，适当调整，不要怕失去机会。 7、严格执行制定的操作计划，减少感情因素，买卖点是核心。八 操作总结 如何利用本文介绍的技术分析方法进行投资： 建立一个经过验证的盈利水平较高的交易系统，像机器一样严格按照交易系统来交易，尽量减少人为的主观臆断。 1、保持良好心态 2、判断各级别的趋势 3、确定可操作的级别 4、寻找相应级别上好的买点 5、控制好仓位 6、严格止损 7、轻松止盈九 操作经验 1、少问少想涨多少要跌多少之类的问题，因为这类问题都是错误的思维下产生的。我们不要做算命先生，没必要猜测上升、下跌的空间，要做一个观察者，只在买点出现时介入，然后持有等待卖点的出现。 2、辨证法：太火暴的趋势是不可能太长久的，所以其后的震荡经常出现 。大涨大跌，小涨小跌是规律。 3、重视“缠绕”，大多数转折是由缠绕造成的。 尤其注意：长期或大幅上涨或下跌后的缠绕，转折可能性大。 4、追涨杀跌是大忌： 尤其是大级别多头趋势下，跌就是“爹”，一跌就是发钱了，耐心等“爹”操作是盈利的法宝。 5、加速意味着机会： 脱离上涨通道突然加速，意味着离顶部不远了，空头机会来了。 脱离下降通道突然加速，意味着离底部不远了，多头机会来了。 6、习惯在突破走势时回调时买入。 7、不要在大阴线构造的顶部的第一波下跌反抽中介入，风险最大。 8、盘整市场才适合短线，单边上涨或下地，适合中线。 9、盘整的时间肯定远远多于单边的时间。 10、短线要敢买敢卖, 中线需要能忍，都需要良好的心态： 短线需要容忍自己的错误，因为短线失误概率大于