中央银行学论述题大全.doc

1、试论述中央银行产生的客观经济原因。答：1. 关于信用货币的发行问题。在信用货币发行中存在的诸多问题，客观上要求信用货币的发行权应走向集中统一，由资金雄厚且有权威的银行发行能够在全社会流通的信用货币。 国家以法律限制或取消一般银行的银行券发行权的方式，将信用货币的发行权集中到几家以至最终集中到一家大银行。2. 关于票据交换和清算问题在银行数量增加、银行业务扩大和银行间债权债务关系日益复杂的情况下，由单一或少数银行自行处理结算和清算业务，已不能满足商品经济活动和银行业务发展的要求。 建立一个全国统一和公正的权威性清算机构，作为金融支付体系的核心，能够快速清算银行间各种票据，从而使资金顺畅流通，保证商品经济的快速发展。3. 关于银行的支付保证能力问题随着银行业务规模的扩大和业务活动的复杂化，银行的经营风险也在不断增加，单个银行资金调度困难和支付能力不足的情况经常发生，因一家银行支付困难而导致金融业发生支付危机的现象也时有发生。为了保护存款人的利益和银行以至整个金融业的稳定，客观上需要有一家权威性机构，适当集中各银行的一部分现金准备作为后盾，在银行出现难以克服的支付困难时，集中给予必要的贷款支持，充当银行的“最后贷款人”。4. 关于金融业的稳健运行问题随着商品货币经济关系的发展，金融运行的稳定成为经济稳定发展的重要条件。 为了保证银行和金融业的公平有序竞争，保证各类金融业务和金融市场的健康发展，减少金融运行的风险，政府需要设置专门机构来实现对金融业的监管。这个专门机构要有一定的技术能力和操作手段，还要在业务上与银行建立密切联系，以便于制定的各项政策和规定通过业务活动得到贯彻实施。5. 关于政府融资问题为了保证和方便政府融资，发展或建立一个与政府有密切联系、能够直接或变相为政府筹资或融资的银行机构逐步成为政府要着力解决的重要问题。2、中央银行的三大职能答：（一）中央银行是“发行的银行” 中央银行是发行的银行，是指国家赋予 中央银行集中与垄断货币发行的特权，是国家唯一的货币发行机构（在有些国家，硬辅币的铸造与发行由财政部门负责）。（二）中央银行是“银行的银行”中央银行是银行的银行，是指： 1. 中央银行的业务对象不是一般企业和个人，而是商业银行和其他金融机构及特定的政府部门； 2. 中央银行与其业务对象之间的业务往来仍具有银行固有的办理“存、贷、汇”业务的特征； 3. 中央银行为商业银行和其他金融机构提供支持、 服务，同时也是商业银行和其他金融机构的管理者。（三）中央银行是“政府的银行”中央银行是政府的银行是指： 1. 中央银行根据法律授权制定和实施货币政策，对 金融业实施监督管理，负有保持货币币值稳定和 保障金融业稳健运行的责任； 2. 中央银行代表国家政府参加国际金融组织、签定 国际金融协定，参与国际金融事务与活动； 3. 中央银行为政府代理国库，办理政府所需要的银 行业务，提供各种金融服务。 3、试谈谈你对这句话的理解，“中央银行应对政府保持一定的独立性，但这种独立性只能是相对的。”答：中央银行独立性问题实质上是中央银行与政府之间的关系，即中央银行在多大程度上受制于政府（一）涵义：中央银行的独立性是指中央银行履行自身职责时法律赋予或实际拥有的权力、决策与行动的自主程度。 中央银行的独立性比较集中地反映在中央银行与政府（国家行政当局）的关系上，这一关系包括两层含义：一是中央银行应对政府保持一定的独立性；二是中央银行对政府的独立性是相对的。（二）对中央银行相对独立性概念的理解中央银行的相对独立性，是中央银行与政府关系的具体形态。独立：独立发行货币：政府不能强制其为自己融资独立制定和执行货币政策：政府及各部门不应干涉，充分尊重其意见。独立监督、监测金融市场相对独立：中央银行的政策目标不能背离国家总体经济发展目标 货币政策是整个国家宏观经济政策的一部分，中央银行是国家宏观调控体系的一个组成部门，它不可能超过所隶属的整体。 中央银行的业务活动和监管都是在国家授权下进行的 特殊情况下中央银行必须服从政府的领导和指挥总的来说，中央银行的着眼点应由整个宏观经济决定，而不是由政府决定，是谓独立。4、中央银行的存款业务与商业银行的存款业务有何不同？答：5、货币经济发行与财政发行的主要区别是什么？答：货币经济发行，指中央银行根据国民经济发展的客观需要增加现金流通量 ；货币财政发行，指因弥补国家财政赤字而进行的货币发行 。6、中央银行的证券买卖业务与贷款业务有何异同？答: 中央银行的证券买卖业务与贷款业务的相同之处是：就其效果而言，中央银行买进证券实际上是以自己创造的负债去支付，这相当于中央银行的贷款。 就对货币供应量的影响而言，中央银行买进证券同发放贷款一样，实际上都会引起社会的基础货币量增加。 都是中央银行调节和控制货币供应量的工具。中央银行的证券买卖业务与贷款业务的主要区别之处是：资金的流动性不同 ，证券业务的资金流动性比贷款业务的高 。业务收益方式不同，贷款业务可获得一定的利息收入；证券业务只有买卖价差收益。 证券买卖业务对经济、金融环境的要求不同 ，证券业务一般要求该国有发达的金融市场，而贷款业务则要求较低。 7、为什么说实时全额结算有利于规避支付系统风险？答：首先，RTGS系统的显著特征在于“实时”和“全额”。既可实行非间断全额结算，也可实现支付信息的随到随处理，提高了支付效率。其次，RTGS实现了支付信息的即时处理，将结算时隔降至最低，且所有支付业务是不可撤销的、终局性的，从而减少了清算过程中的因素干扰，提高了安全系数。8、大额支付系统和小额支付系统有哪些区别？答：在发达国家，大额支付系统都是一种电子资金转移系统，如美国的联邦电子资金划拨系统(FEDWIRE)，纽约清算所同业银行支付系统(CHIPS)和纽约自动清算所系统（ACH），英国的清算所自动支付系统(CHAPS)，日本的日本银行清算网络(BOJNET)，瑞士的瑞士同业银行清算系统(SIC)以及我国目前正在筹建中的中国自动化支付系统(CNAPS)等等。小额支付系统是与社会经济与消费活动紧密交融、分布广而种类多的支付系统。其适用的支付工具较多，如银行卡及其其他各种卡类、支票等等。它一般由各国的金融机构、清算服务中介运行，如银行卡网络、ATM网络、POS网络、小额终端等。它多采用批量处理、净额结算方式。9、选择货币政策中介指标和操作指标的主要标准与客观条件有哪些？答：（一）主要标准 1. 相关性 2. 可测性 3. 可控性 4. 抗干扰性（二）客观条件 各种经济指标之间的关系，受经济管理体制、市场发育程度、经济发展水平等因素的制约和影响。 10、试结合我国实际对可供选择的中介指标和操作指标进行比较分析。答：可供选择的中介指标分析可供选择的中介指标主要有：货币供给量和利率，在一定条件下，贷款量和汇率亦可作为中介指标。（一）货币供给量 优点：其变动能直接影响经济活动，且能被中央 银行所控制。 缺点：中央银行对货币供给量的控制能力并不是 绝对的。（二）利率v 优点：（1）既能反映货币与信用的供给状态又能表现供求状况的相对变化；（2）能运用政策工具加以有效控制；（3）数据易于及时收集获得；（4）作用力大，影响面广。v 缺点：（1）央行对预期实际利率很难准确控制（2）其对经济活动的影响更多依赖于货币需求的利率弹性。（三）货币供给量和利率能否同时作为一个国家货币政策的中介指标这两个指标之间并不具有严格的一一对应关系。如果同时选择两个指标，可能使中央银行处在进退两难的境地（四）货币供给量和利率作为中介指标孰优孰劣货币供给总量目标和利率目标是互不相容的。如何在它们之间进行选择呢？根据前面的选择标准对二者进行一些比较。可测性可控性与最终目标的相关性总之，货币供应量与利率指标孰优孰劣很难从选择指标的标准直接比较。（五）其他可作为中介指标的指标除货币供应量和利率外，还有一些指标可以充当中介指标，主要有贷款量和汇率。贷款量 优点：数据较易获得；具有可测性、较好的可控性。 缺点：在金融市场发育程度较高时，与最终目标的相关性较弱。汇率可供选择的操作指标分析中央银行货币政策可选择的主要操作指标 有准备金和基础货币。（一）准备金 准备金是中央银行各种货币政策工具影响中介指标的主要传递指标 。 准备金有不同的计量口径：准备金总额、法定准备、超额准备、借入储备、非借入储备等。 （二）基础货币 基础货币也被称为“强力货币”和“高能货币”，充分显示了其在货币创造中的重要作用。 基础货币是由准备金和流通中现金组成，二者均是货币创造的基础。 中央银行对基础货币的控制也不是完全的。 通过基础货币控制货币供给总量还取决于货币乘数是否稳定可测。 基础货币也是我国现行的货币政策操作