IFM《风险管理》第章战略风险PPT课件.ppt

第7章战略风险管理 Chapter7StrategiesRiskMagement 2020年2月7日星期五 战略风险及其成因 内外 战略风险特征 战略风险的分类 战略风险管理 识别 策略 预警 ContentsofChapter7StrategiesRiskMagement 2020年2月7日星期五 公司战略的价值 过程 企业使命 企业目标 战略态势分析 战略制定 战略评估与选择 战略实施 战略控制 企业价值观和期望 1 战略是一个企业基本的长期目标和目的的确定 以及为实现此目标必须采取的行动和对资源的分配 钱德勒 2 公司战略的目标 追求长远 可持续的发展 本质 顾客价值 企业价值 股东价值表现 成长的速度和质量 公司经营活动 公司竞争力提升 公司风险 公司价值增值 2020年2月7日星期五 资金状况 技术能力 生产能力 管理水平 内部具体情况 企业文化 资源数量 人力资源 宏观经济形势 国家政治状况 市场竞争程度 行业发展动态 企业战略风险 决策程序方法的科学性 决策方案的可操作性 2020年2月7日星期五 7 1战略风险及成因 1 战略风险的定义 指的是危害到公司增长和股东价值的一系列外部事件或趋势 它通常危害到企业商业模式的核心 战略性的风险 strategicrisk 战略风险 riskofstrategy 企业行为风险 2020年2月7日星期五 2 战略风险的形成 组织战略资源和竞争能力构成组织主体战略目标达成的支持要素 而战略资源是在适当的机制下才能转化为组织的竞争能力 组织的竞争能力与在市场的相互作用中形成组织的竞争优势 竞争优势的有效发挥创造组织的业绩 支持组织主体战略目标的实现 决策者领导能力 主体发展战略认识误差 战略资源 竞争能力 战略环境 战略目标 潜在战略风险 战略风险 2020年2月7日星期五 3 战略风险管理的外因溯源 企业的战略环境具有复杂性 动态性 无序性和不确定性的特征 在知识经济时代 企业面临的各方面的不确定性更加明显 1 经济周期性波动发生了改变 新时期的经济波动周期多长 振幅有多大 企业要根据及时判断经济周期阶段以便确定企业战略 2 行业环境的变化 一方面 行业内的企业竞争已经转向供应链的竞争 五种竞争力量 企业之间的竞争 原材料 零部件供应的竞争 客户的竞争 替代品的竞争 潜在进入者的竞争 都在不断变化 另一方面 行业的集中度不断提高 取得成功的关键因素也在不断变化 传统行业的利润率逐渐下降 新兴行业的利润率在逐渐上升 这些都可能给企业的发展带来风险 2020年2月7日星期五 4 战略风险管理的内因溯源 战略分析风险 战略风险 战略设计与选择风险 战略实施与控制风险 决策者的环境分析偏差 决策者的职业经验差异 企业管理习惯与理念不同 2020年2月7日星期五 2020 2 7 9 2 具备其他风险没有的特点 特殊性 战略风险脱离了企业经营的具体环节 如生产 采购 销售等 而是跨越了企业所有部门 隐性地贯穿了企业供应链全程 连接着企业的过去 现在和未来 Descriptionoftheproducts 不确定 客观理性 损失性 动态性 主观特性 7 2战略风险的特性 战略风险特性 1 具备风险的一般特性 普遍性 2020年2月7日星期五 7 3战略风险的分类 2020年2月7日星期五 可能导致战略风险的常见战略行为 创业方向 经营方向 选择 企业并购 重组 整合行动 企业创新行为 技术 设备 产品 管理模式 文化等 公司重大事件危机处理能力 并购战略风险的主要原因 1 并购目的不够明确 资本扩张 多元化经营 短期炒作 2 并购对象选择不适当 整合困难 管理不匹配 3 并购时机选择不当 增加并购成本 降低并购的成功机会 加大并购风险的发生 2020年2月7日星期五 7 4战略风险管理 7 4 1战略风险的识别与策略 战略风险的主动识别 战略风险的策略选择 战略风险的量化预警 战略风险管理 2020年2月7日星期五 7 4 2战略风险的策略 风险回避 风险减弱 风险转移和风险自留 CEO的责任与义务 部门经理 整体层次风险 战略风险 具体层次风险 财务风险 信用风险 运营风险 市场风险 2020年2月7日星期五 7 4 3战略风险的量化预警 战略风险的分析战略风险的策略战略风险的量化 战略风险的预警 BP模型预警 指标预警 1 输入节点的选择 多个指标 风险量 2 隐层节点数的选择 n1 m n ap117 3 输出点的选择 p117 118 2020年2月7日星期五 注意 输出节点的选择对应于评价结果 因此必须确定期望输出 在神经网络的学习训练阶段 样本的期望输出值是已知量 可由历史数据资料给定或是通过统计数据评估 选取历史数据和多个指标 并利用主成分法提出公因子 在累计方差达到某一特定比例时 提取的公因子可代表战略风险的主要方面 在进行因子分析后 由回归法计算各因子得分 以各因子的方差贡献率占公因子总方差的贡献率的比重作为权重进行加权汇总 得出不同企业的战略风险得分 来判断战略风险的高低 2020年2月7日星期五 人工神经网络模型的优缺点 优点 利用神经网络进行战略风险预警是一个非常重要的进步 缺点 模型的样本必须是比较相似的企业 相关要素的数据收集和量化比较