资产负债表与现金流量表.doc

第五章資產負債表與現金流量表（一）資產負債表之用途: 1.計算投資報酬率:股東權益之投資報酬率(Return on Equity, ROE)ROE=總資產之投資報酬率 ROA=2.評估一公司之資本結構，債權人對企業有優先受償的權利，股東享有剩餘權益。企業負債比重越大，債權人所冒風險越高。3.評估一公司之流動性(Liquidity)，償債能力及財務彈性(Financial Flexibility)：a. 流動性:資產轉變為現金，用以支付債務的這段期間。流動比率主要用來評估公司的短期償債能力，是評估公司是否會在不久的將來面臨財務危機的一項重要指標。利用流動比率、速動比率、營運資金來評估流動性。b. 償債能力：企業償還到期負債的能力，負債金額較高之公司，風險亦較高。c. 財務彈性:為因應某一突發的事件，例如在經濟不景氣時，銷貨收入減少，利潤降彽，而影響現金流量，公司除了撙節支出以因應難關外，更必須要籌資的能力。反之，當經濟景氣繁榮時，公司的財務結構也必須有相當的彈性，以便籌措資金，把握機會擴大營運規模。現金需求或投資機會，可採取有效行動以改變現金流量的金額及時間的能力。s財務彈性：可以從公司的營運週期（Operation cycle）和負債比率兩項指標作為參考。零售業(ex百貨公司) :營運週期較短，財務彈性較佳。營建業:(賣房子較為困難，多半為固定資產)營運週期較長，財務彈性較低。s負債比例愈高，償債能力越差，財務彈性愈低資本結構 短期負債長期負債 越高，償債能力越低，財務彈性越低股東權益（二）資產負債表之限制:1.歷史成本:當遇到通貨膨脹時，資產負債表無法允當表達公司之資產價值，其所列金額大部分均非現值。有人主張用 a.一般物價水準(固定幣值) b.特定物價水準(現時成本) c.可實現淨價:銷售價格-可售商品成本通常不作分錄，但以附表作揭露。2.成本分攤:必須運用判斷及估計，各公司所使用方式不同應收帳款壞帳存貨存貨跌價損失固定資產折舊無形資產攤銷 各公司所使用方式不同3.遺漏重要資訊:對一個公司財務狀況，有很大影響a.人力資源:一公司的財務報表無法表達人員素質高低b.無法表達管理階層的能力c.無法表達公司研究發展的投資及成果d.無法表達公司之聲譽（三）資產負債表之分類:資產=負債+業主權益A.資產:流動資產、長期投資、固定資產、無形資產、其他資產1. 流動資產:一年或一個營業期間內（以較長者為準），可轉換現金、出售或消耗或清償負債之資產。 根據其流動性大小依序排列a.現金(約當現金) :低風險、高變現性 帳面價值表達b.有價證券:經常交易證券、備供出售證券 市價法評價c.應收票據 預計可回收金額表達d.應收帳款 預計可回收金額表達e.存貨 LCM評價f、預付項目 成本評價2.長期投資:準備將來出售圖利，供未來出售獲利。Ex:公司持有或購置的標的物，打算未來出售獲利。出租的大樓；投機的土地a.有價證券: 備供出售(按市價入帳) 持有至到期日(按成本入帳)b.有形體之固定資產:供未來出售圖利之資產c.為特殊目的而提撥之基金：ex.退休基金、擴充廠房的基金d.對未合併子公司或聯屬公司的投資3.固定資產:供正常營業所需。ex.建廠用的土地4.無形資產: 無實體 未來經濟效益不確定。ex 商譽、專利權5.其他資產:（1）其他資產閒置資產，ex若一土地原為蓋廠房，因經濟不景氣，而未開發土地，閒置著。（2）遞延借項。ex.遞延所得稅B.負債:流動負債、長期負債、其他負債1.流動負債:合理預期將在一年或一營業週期內（較長為準）動用流動資產或產生其他流動負債加以償還之債務。a.應付項目:已取得財貨或勞務，而須在一年或一營業週期內償還。b.預收項目:在未來須提供財貨或勞務。c.長期負債一年內到期部分 流動資產總額超過流動負債總額，稱為營運資金（working capital），代表公司流動性資源的淨額。2. 長期負債：a.特定融資所產生之債務：公司債b.指正常營運中所產生之負債：退休金負債或遞延所得稅負債。c.須視未來事項發生與否而定：產品保證負債。C. 業主權益：股本：已發行股份之面值或設定價值資本公積：投入資本超過面值或設定價值之部分保留盈餘：公司未分配之盈餘庫藏股：視為股東權益之減項(四)資產負債之格式：帳戶式：橫報告式：直(五)資產負債表之補充資料A. 或有事項： 1.交易實現以前不得入帳(穩健保守原則) 或有利得 2.儘量不予揭露 1.認列入帳： a.發生之可能性很高 或有事項 b.金額可合理估計 或有損失 c.入帳金額必須重大 2. 揭露：a. b.只符合其中之一，揭露之或有可能發生， 但機率不高時。3. 不理會：發生之可能性很低（remote）。B. 會計政策及評價方法：通常列於附註第一條。Ex:評價方法：存貨以FIFO或 LIFO。C. 合約(契約)及其他協商事件Ex:購貨或銷貨合約D. 期後事件： 期後事件 95/1/1 95/12/31 96/2/15 6 報表日(B/S日) 報表發佈日於報表日與發佈日之間發生之事件，有三種會計處理方法：1. 調整入帳：事件在資產負債表日之前已存在，須予以調整入帳。Ex.一客戶96/2/10倒閉(因長期經營不善，非因意外)，以致應收款收不回來，須將壞帳調整入帳。2. 揭露：該事件發生於資產負債表日之後(但為意外發生)，亦即該事件在資產負債表日之前並不存在。3. 不理會s以下所列者，即屬必須揭露(但不需調整之期後事項)：1. 出售公司債或股份：進行股票分割或發放股票股利。2. 進行中或已完成之企業合併。3. 導致請求權之事項發生於資產負債表日之後，且因該事件引發之訴訟已經判決確定。4. 由於火災或水災所致之存貨或廠房損失。 5. 由於資產負債表日後發生之狀況(ex.客戶遭致重大意外事故)，所導致應收款無法收回。6. 某些有價證券之利得或損失。(六)揭露之方法： p2071. 括號說明(括弧解釋)2. 註腳說明3. 交互索引及抵減項目4. 補充附表(七)現金流量表A. 定義：所謂現金流量表，係以現金流入與流出為基礎，說明一企業在一特定期間內之營業活動、投資活動、融資活動。B. 目的：1. 提供企業在特定期間內，有關現金收支之彙總資訊。2. 報導一企業來自營業、投資、理財之現金流量。3. 協助財務報表之使用者，評估企業之流動性、償還能力及財務彈力C. 內容：1. 營業活動：指列入純益計算之交易或其他事項所產生之現金流量。2. 投資活動：指貸款之收放、處理投資及資產。3. 融資活動：指負債及業主權益之變動。D. 格式：營運活動之現金流量 投資活動之現金流量 融資