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家庭理财规划书(共享) 家庭理财规划书（FAMILY FINANCEPLANNING）钱锋队目录家庭情况剖析 一、基本情况3 二、资产负债情况4 三、家庭收支情况5 四、家庭保障情况8 五、小结8风险评估及理财目标 一、风险承受能力分析8 二、投资理财目标9理财策划方案 一、理财基本假设9 二、理财计划的制定10投资计划教育计划退休计划财产转移计划税务计划风险管理计划 三、理财计划的总结建议(经济与会计利润的分析)16 四、风险揭示18 五、计划实行前瞻18摘要:宋先生今年45岁，是一家私人企业的管理人员。 妻子在一家传媒公司做部门主管。 15岁的女儿正在读高中一年级。 宋先生月收入12000元，妻子月收入有6000元。 工资收入之外，他们还有一笔一套出租房的租金收入，目前每月有8000元。 他们有自住房一套，目前这套120平方米的自住房市值已经有180万元左右，无贷款。 投资的房产市值已经有290万元左右，正在出租。 宋先生一家人每月支出少，一家三口每月的基本生活支出大概有3500元，加上女儿课外辅导班兴趣班的学费1000元，买书、影碟等娱乐消费1500元。 此外，投资房每月还房贷10000元，目前为止还有20万未还。 宋先生夫妇二人的年终奖大概在8万元，抛开年度性支出比如回老家探亲的往来机票、孝亲、购物费用2万元，以及家庭过节置办衣物、电器的更新换代等1.5万元，每年结余约4.5万元。 另外，女儿高中毕业后想去澳洲上大学。 目前去澳大利亚留学四年的费用为12万澳元，预计学费每年上涨5。 宋先生不懂股票投资，除了手中的几套房产，宋先生基本没有其他投资。 宋先生说，目前随着北京限购限贷政策的出台，他已经没有了购房的资格。 现在需要的是根据宋先生的家庭财务情况给他做个综合的理财规划。 注（宋女士年龄为45岁；定期存款20万，一年期限；）关键词:1.财务分析2.风险评估3.理财目标与方案4.经济与会计利润5.计划实施可行性家庭情况剖析 一、基本情况从宋先生一家提供的家庭情况信息来看，宋先生是一家企业的管理人员,宋先生的妻子是一家传媒公司的部门主管,工作和每月的收入均十分稳定.在不同的家庭发展阶段，财富累积，资产分配，投资关注与理财目标都有相当大的不同。 在宋先生之前的阶段中，每月的家庭支出少,家庭主要是处于财富累积的阶段。 在这一阶段宋先生已经积累了一定的经济基础。 我们留意到，宋先生一家的家庭已经拥有房产，贷款余额所剩不多,并且有房子再出租。 另外,近年来,房价飞涨,宋先生一家不仅拥有几套房产,而且也有部分现金存款储备,安全性良好。 在接下来的阶段,宋先生的女儿将,这必定伴随着支出的增加;且北京限购限贷政策的出台,宋先生失去了购房的资格.这意味着宋先生的家庭收支将进入达到另一个阶段.虽说计划赶不上变化,可有计划才能使生活有条不紊,才更能有准备的接受生活的挑战,所以计划需要从今天就开始。 下面我们将根据宋先生的家庭情况,针对宋先生一家的家庭财务及支出等各方面的信息做出未来的现金流量表，并在此基础上提出合理可行的理财计划。 希望能够帮助宋先生的家庭在将来提高生活质量,并拥有美满的生活.财务状况及财务机会评估 二、资产负债情况注对自用房产使用市场重置价格计算家庭资产分布图现金0%自住性房产37%定期存款（一年）4%投资性房产59%现金自住性房产定期存款（一年）投资性房产表1家庭资产负债状况（单位元）家庭资产家庭负债现金10,000房屋贷款200,000自住性房产1,800,000定期存款（一年）200000投资性房产2,900,000合计4,910,000合计200,000家庭资产净值4,710,000财务比率分析偿付比率=净资产/总资产=4710000/4910000=0.96资产负债率负债/总资产=200,000/4,910,000=0.04偿付比率是宋先生一家净资产与总资产的比值，资产负债率是宋先生一家负债和总资产的比值。 这两项数据均反映宋先生家庭综合还债能力的高低。 理论上的偿付比例与资产负债率一般都以0.5较为适宜。 从宋先生一家的家庭财务比率来看，偿付比率为0.96，远远高于适宜水平；而资产负债率为0.04，也低于适宜水平很远。 这从一方面意味着宋先生一家整个资产负债情况良好，即使在经济不景气的时候，偿付所有的债务没有任何问题。 但同时另一方面也意味着宋先生一家没有充分利用自己的信用额度。 如有需要，也可以通过借款来进一步优化财务结构。 投资与净资产比率=投资资产/净资产=3100000/4710000=0.66这一比率反映了宋先生一家通过投资增加财富以实现财务目标的能力。 一般成熟的家庭投资，应该将其投资与净资产比率保持在0.5以上，才能保证其净资产有较为合适的增长率，以满足家庭理财长期的投资目标。 对于相对处于家庭发展早期阶段的年轻投资家庭，由于财富积累年限尚浅，投资在资产中的比率不高，但这一比率一般也应该保持在0.2较好。 而宋先生家庭的这一比率处于0.66，高于成熟家庭的比率。 从资产的结构来看，其主要部分，62%都投资在租用住房这一块。 作为家庭的供住住房，这一资产已经明显体现投资的功能，另外宋先生一家还有一套自住性住房，其在资产部分占的比例约为38%，在计算投资比率的时候并不将其列入计算。 房产之外，宋先生一家的资产主要是流动现金，只有极少量的（接近0%）占其比例。 从这一资产结构看来，宋先生的投资十分保守，也没有采用资产组合配置，来使宋先生的资产得到较好的增值。 三、家庭收支情况表2每月收支状况（单位元）月收入月支出本人月收入12000基本生活开销3500配偶收入6000房屋贷款月偿额10000租金收入8000学费1000娱乐消费1500合计26000合计16000每月结余10000表3年度收支状况（单位元）收入支出年收入21600054.4%基本生活开销4200018.5%年终奖金8000020.1%房屋贷款年偿额12000052.9%租金收入9600024.2%年度性支出3500015.4%定存利息（一年）5000 （0）1.3% （0）学费120005.3%娱乐消费180007.9%保费支出00%合计397000170000 （165000）100.0%合计227000100%年度结余图2年度收入结构图050000100000150000200000250000单位元1收入类型年度收入结构年收入年终奖金租金收入定存利息（一年）图3年度支出结构图4200012000035000120001800000500001000001500001年度支出状况结构图保费支出娱乐消费学费年度性支出房屋贷款年偿额基本生活开销财务比率分析流动性比率=流动性资产/每月支出=10000/16000=0.625资产的流动性是指资产在未来可能发生价值损失的条件下迅速变现的能力。 流动性比率就反映了流行性资产数额与宋先生一家每月支出的比例。 一般而言，流动性比率在3左右，可以资产结构的流动性较好。 但是，由于流动性资产的收益一般不高，对于工作十分稳定，收入有保障的人群，其资产流动性比例可以相对较低。 从而将更多的资金用于资本市场投资，以获得更高的收益。 此处家庭的流动性比率是0.625，说明流动性资产只能满足不到1个月的家庭开支，远远低于适宜水平。 但是，宋先生一家的工作与收入十分稳定，所以流动性比率应该可以适当提高。 负债收入比率=负债/税前收入=120000/（26000*12+80000）=0.31负债收入比率又称债务偿还收入比例，该比例是一定时期（因为宋先生一家的收入与负债均很稳定，我们选择一年作为计算期间）到期财务本息和与总收入的比值。 从财务安全角度看，负债收入比率数值如果在0.4以下，则财务状况属于良好状态。 宋先生一家的负债收入比率为0.31，处于财务安全范围之内。 所以目前宋先生一家拥有较好的承受投资风险的能力。 四、家庭保障情况表4家庭保险状况分红型寿险意外险本人00配偶00从成熟家庭的保障情况来看，一般建议年度保险费支出占投保人年收入总额的10%至20%，保险金额累计为年收入的5至10倍为宜。 根据宋先生一家的实际情况，宋先生并未购买任何保险，然而从上述的种种收支情况参考，宋先生一家完全有购买保险的能力。 所以，不难得出结论宋先生忽视了保险产品的保障功能。 保险是理财规划的一项重要内容，其实现的方法和可供选择的产品很多，所以和其他长期投资一样，也是一种值得考虑的投资方式。 五、小结通过对宋先生一家的资产负债及收支情况的分析，我们可以发现宋生家庭财务和收支情况稳定有余，流动性比率小，投资不足。 处于风险之中，欠缺保险方面的保障，手头流动现金不足，等等。 所以，我们认为，宋先生一家应该适当增加流动资金，灵活调度可使用现金量，科学投资，实现财产增值目标。 风险评估及理财目标 六、风险承受能力分析客观情况年龄职业稳定性家庭收入结构学历风险承受能力年轻者可承受风险大职业稳定可承受风险大越分散可承受风险大学历越高可承受风险大1.客观因素宋生今年45岁，是私人企业的管理人员，职业稳定，收入稳定，他的妻子也有收入，并且每月还有房租收入。 收入分散。 而材料中并未明确给出宋生学历，通过其职业，我们可以假设宋先生职业在大专之上。 所以，从客观因素方面，客户的风险承受能力较强。 能承受的价格波动范围-10%20%-5%10%05%客户风险偏好高中低2主观因素如上表，从宋生的资产分配看，宋生不动产价值超过250万，高收入也能得出宋生能承受较高投资风险，所以，从主观因素方面，宋先生一家属于高度风险偏好。 3.综合评价综合主观、客观分析，我们不难得出结论宋先生可承受高等风险。 七、投资理财目标短期目标增加流转现金，未来两年内还清房贷。 中期目标四年后女儿澳大利亚留学两年学费以及生活费60000*1.05472930澳元（488560人民币）。 长期目标养老、医疗等各方面得到保障。 最终目标财产增值。 理财策划方案 八、理财基本假设由于未来我国经济环境的变化等诸多因素对理财规划产生影响，为便于我们做出数据详实的理财方案，我们对相关内容作如下合理的假设 1、通胀率2%； 2、投资平均增长率为5%，其中股票型基金的收益率为7%，平衡型基金为4%，货币型基金为3.8%； 3、预期寿命90岁； 九、理财计划的制定（一）投资计划分析投资方式的回报与风险对比表投资方式预计回报风险系数价值变化流动性/变卖性赢利性维护成本银行存款年回报率2%-5%小受通胀高低影响较大与现金等值利息，其高低受通货膨胀影响，通胀高，名义利息也高，通胀低，名义利息也低一般，但要看地点决定价格高低，而且欲高价出售要等待时机，急于出售可能微利和损失储蓄税房地产及其它固定资产投资较慢(710)较小一般情况下变化微小，具体视投资环境而定一般，但要看地点决定价格高低，而且欲高价出售要等待时机，急于出售可能微利和损失包括物业管理和维修费，交易税金股票预计xx年股票绝对回报率将在15%-30%之间最高容易发生变化，其价值受政治、宏观经济、货币政策影响较大高股票赢利波动较大在买卖时会有一定的交易成本，如税收和手续费债券约合10%容易发生变化，其价值受政治、宏观经济、货币政策影响较大高相对股票较稳定在买卖时会有一定的交易成本，如税收和手续费黄金年回报率约合8%价值变化微小高买卖实金盈利低，但风险也低，炒作纸黄金(标准合约)相对盈利高，但风险较大实金的维护成本高，而纸黄金，如标准合约的维护成本低货币式基金比债券本身略高（预计11%左右）年回报率14.99低价值变化小流动性高，变现方便盈利相对较低，风险也低，属于偏积极的保守理财。 投资成本低，年管理费用大约为基金资产净值的0251。 股票式基金高价值变化明显资产流动性风险和负债流动性风险。 基金流动性极度不足。 股票基金的投资对象具有多样性，投资目的也具有多样性。 平均收费是1.47%，其中有90%收费平均是在2.22%（上表数据均根据上年标准数据进行分析）综合上表以及当前相关政策及市场，讨论分析可得以下投资方案较适合宋先生家庭实际情况 1、现有资产分配资产类型金额（单位人民币元）占比现金100000.2%定期存款2000004.1%实物资产470000095.7%合计4910000宋先生家庭资产较为简单，主要以实物资产（房产）为主，其比例高达95.7%，其余为定期存款及现金。 2、应急资金应急资金要求有较高的变现能力，它体现出个人/家庭短期的筹资能力，可以为无法预测的费用或紧急事件提供资金。 通常家庭应急资金储备量为3至6个月的支出，您家庭现有的10000元现金作为不足以作为应急资金，对于10000元的现金和200000的定期存款的构成可以适当调整一下100000元存活期存款，年税后收益率0.576%；40000元存一年期定期，年税后收益率3.25%，储蓄存款最大的特点是安全而且当天可以取现，满足宋先生不时之需。 60000元购买货币市场基金，年收益率在3.8%左右。 货币市场基金既有类似通知存款的便利，又有高于一年期定期存款税后利率的收益。 宋先生家庭95.7%的资产是实物资产，流动性风险较大，考虑到这两套房产分别是为了自住及作为稳定的第三收入，再根据当前北京的限购政策，综合市场分析，不难得出结论目前总体资产结构不需做太大的改动，所以投资性的房产不宜转卖，但以后的收入应投向金融资产，增强资产的流动性。 针对宋先生一家的实际情况，以及考虑当前的金融形势，可以选择的合适的投资品种包括A、存款具有方便、灵活、安全的特点，但收益较低，所以只需保留一定的储蓄，以备不时之需。 B、开放式基金开放式基金不同于股票，它由专门的基金管理公司委托资深投资专家进行运作，所以风险相对较小，收益相对稳定，也无须投资者投入太多的时间和精力。 目前市场上开放式基金有一百多个，基本上可分为货币型基金、债券型基金、平衡型基金和股票型基金。 (a)、每月结余可以购买货币型基金（如长信利息收益货币基金）。 货币市场基金的特点是风险低，收益率比一年期银行存款略高，年利率在3.8%左右，收益较稳定且不受加息影响。 其流动性较强，赎回方便，认购、申购和赎回均，是应急资金储备较好的渠道，但如果是较长时间内不动用的资金就不要过多投入到货币型基金中。 货币基金可以作为一个蓄水池，当基金累计到一定金额后可以再投资到其他期限稍长，收益率略高的金融产品，如凭证式国债。 对于宋先生来说，每月剩余的资金投入货币市场资金，年度分红后，再将货币市场基金赎回，用来提前偿还住房贷款，还贷方式选择期限缩短、月还款额不变。 一般银行规定客户每年可以提前还贷一次。 (b)每月结余还可以购买平衡型基金。 平衡型基金的特点是同时投资股票和债券，结合前者的高收益和后者的低风险，“进可攻、退可守”，在有效降低投资风险的同时获取稳健回报。 长期来看，其风险低于股票型基金，收益高于债券型基金。 为未来生活(远期)积累保障资金(如养老基金)时，由于关系到远期的生活质量高低，因此既可以得到较高的收入又比较稳定的平衡型基金是很好的选择。 (c)、闲散资金可以投资股票型基金，如农行代销的景顺长城内需增长基金或大成价值成长基金。 可以长期，也可以适当做短期，年收益率高时可达10%以上。 C、凭证式国债国债代表了国家的信用，安全性最高，现在三年期凭证式国债的收益率为3.24%，如果是在较长时间内不会动用的资金可以考虑购买一定数量的国债。 D、保险分红寿险、万能寿险是宋先生可以考虑的投资产品，尤其是万能寿险，因为其缴费方式灵活、保额可根据需要随时调整，而且其个人账户投资价值可以随时提取，还可有效规避通胀的风险。 E、黄金外汇理财产品通常购买外汇理财产品的客户没有提前赎回的权利，所以客户在购买前须思量一下短期内有没有使用外汇的计划。 现在市场上有些外汇理财产品是固定利率型的，通常是同期同档储蓄利率的2至3倍；黄金外汇理财产品的收益率会与汇率等挂钩，其收益率一般比固定利率产品高，所以宋先生不妨考虑黄金外汇理财产品的投资，但这些产品风险也会比较大。 （二）教育计划由于宋先生的女儿四年后将赴澳洲留学两年，需要一笔数额较大的资金支持（72930澳元=488560人民币），我们建议宋先生以投保的万能寿险的个人投资账户作为女儿教育资金的积累账户，在接下来的几个年度内可以对教育资金账户追加投资120000元，只需连续追加4个年度，那么到宋先生女儿留学时，其教育资金账户中已有足够的资金供其支取用作女儿留学费用。 （三）退休规划分析宋先生现年为45岁，如果按60岁按时退休则还有15年。 一般来说，退休后的生活费用只要相当于退休前的70%即可以保证生活质量基本不变。 宋先生家庭现在的生活费用约为每年95000元，70%即为66500元，假设通贷膨涨率为2%，则到退休时每年需要的生活费约为89500元（66500*1.0215=89500）。 按理说宋先生应该夫妇有参加国家企业职工基本养老保险，按时上缴社保养老费用。 一般来说，退休后可以领取相当于现在工资收入44的养老金，李女士夫妇可以领取不少于95040元的社保养老金，足够退休后的生活开销。 为了进一步提高退休后的生活质量，更好地享受晚年生活，宋先生夫妇可以在退休后能拿两份退休金，主要有两个方案可供选择a方案参加商业养老保险商业养老保险是社会养老保险的有效补充。 商业养老保险待遇可作为提高自己养老保险待遇的一条渠道。 商业养老保险是以获得养老金为主要目的的长期人身险，它是年金保险的一种特殊形式，又称为退休金保险。 商业性养老保险的被保险人，在交纳了一定的保险费以后，就可以从一定的年龄开始领取养老金。 市场上的养老年金产品差别较大，有的是生存年金，有的是确定年金，有变额年金，有定额年金。 具体到购买养老产品选择时，李女士要量体裁衣、货比三家，根据自己的实际情况选择性价比高的进行购买。 B方案获取投资性收入作为养老保险的补充为了分享国家经济发展的成果，李女士应该拓宽投资渠道，以获取更高的收益，进一步提高退休后的生活质量。 投资于固定资产方面的收入比如说买套商铺，以后退休时收租金用于养老；投资于债券、基金、股票等金融市场的投资性收入这部分投资，应该早做准备，从现在开始，投资风险、期望收益率可以适当调高，退休后，投资风险、期望收益率就应该保守一点。 （四）财产转移规划分析财产转移策划也是个人财务管理的重要组成部分。 目前，我国考虑财产转移的个人并不多，但一些人已经开始接受财富转移的概念，并有意识或无意识地使用了财富转移策略。 例如，在购买住房时，在房产证上写上子女的姓名，使子女成为房产的共同所有人，方便了未来将房产转移给子女。 今后，随着国家对财富转移有更加严格的管理和税收规定，个人财产转移策划的重要性和需求将大为增加。 宋先生已拥有一笔不小的资产，而且女儿将来留学回归之后肯定事业有成，因此建议其应尽早重视财产转移计划。 由于我们不是遗产问题方面的专家，我们建议您寻求您的律师的协助，尽快制定一个完善的财产转移计划。 （五）税务规划分析对于宋先生来说，其涉及的税务问题还是比较简单的，可以从以下几点来考虑税务规划 1、转移费用可将部分支出由公司代为支付，降低名义上的收入，从而减掉一部分税赋。 2、收入转移将出租房屋的收入归到女儿名下。 3、充分利用税务优惠政策如购买国债、保险可以享受免所得税的优惠。 （六）风险管理俗话说“人无远虑，必有近忧。 案例中的宋先生，明显缺乏保险意识，保险额度为零。 对此，我们认为必须做出调整。 结合宋先生当前财务状况，身体状况及家庭状况，我们觉得可做如下调整首先，由上文分析可得宋先生的年度保险额度支出约为45000元。 而目前对于宋先生家庭会产生重大影响的风险，主要有以下几种 （1）家庭主要收入者发生变故，不能照顾暂无收入能力的子女； （2）生病或者其他意外导致家庭收入减少，但是开支却增加。 对于第 （1）种风险，我们应该综合考虑丧葬费用，应急资金等。 根据现在的物价及通胀比例，丧葬费用最高不会超过26000（据北京市xx年丧葬费用25207.50元）,而应急资金，即当前起三个月的开支，预计不超过50000元。 所以，资本合计需求为76000元，取整80000元。 因此，可据此投保额约80000元的综合意外险。 据中国平安保险资料，一年期的保额100000元的综合意外险较适合宋先生一家，三人的综合意外险总开销约合700元。 （包括20000元的意外伤害医疗，一个月的住院误工津贴和一个月的住院护理津贴。 ）对于第二种风险，我们可以在第一种风险投保的基础上，再专门对医疗保险进行投保。 因为宋先生一家三口为北京居民，因此，三人医疗保险费约合600元。 （2）财产和责任损失风险分析由于宋先生一家有房屋2套，市值分别为180万元（自住）和290万元（投资）。 对于自住房保险，约合保险费为1500元，包括内容如下表所示保障范围保险金额保费房屋180万元承保范围428元房屋装修承保范围室内财产10万元承保范围55元您还可以根据需要选择以下附加保障室内财产盗抢综合险4万元承保范围20元水暖管爆裂及水渍险5万元承保范围25元家用电器用电安全损失5万元承保范围13元高空坠物责任5万元承保范围13元家庭住户第三者责任10万元承保范围50元保姆人身意外5万元承保范围20元家养宠物责任0.5万元承保范围100元对于投资性房产，预计保额为800元，具体投保款项如下保障范围保险金额保费房屋290万元承保范围625元房屋装修15万元承保范围83元室内财产10万元承保范围55元室内财产保额为家用电器、家具、服装、床上用品保额之和您还可以根据需要选择以下附加保障水暖管爆裂及水渍险承保范围家用电器用电安全损失承保范围高空坠物责任承保范围出租人责任险5万元承保范围25元家庭住户第三者责任承保范围（摘自平安保险官网） (3)除了上述两大保障性保险投资外，我们还可以做如下保险投资，如人寿保险，养老保险，留学的签证保险等等，具体分析如下A.人寿保险包括一家三口，年保费约合12000元。 B.养老保险主要为宋先生夫妇两，年保费约合20000元。 C留学签证保险主要为宋先生女儿，年保费约合10000。 合计年度总保费43500元。 （以上保险资料均参考自中国平安保险相关资料，根据宋先生财务条件进行的相应选择。 ） 十、理财计划建议经过上一部分的分析，我们对宋先生的财务策划提出了一些建议，现将这些建议作如下总结1.由于宋先生流动资产数额过少，为了预防家庭经济情况出现变故，所以建议提前取出在银行的一年定期存款200000元。 2.由于考虑到这两套房产分别是为了自住及作为稳定的第三收入，再根据当前北京的限购政策，综合市场分析，不难得出结论目前总体资产结构不需做太大的改动，所以投资性的房产不宜转卖。 (对于房产的转卖，我们还可以运用经济利润与会计利润进行分析（假设其他因素不变，只对房产进行分析）a.假设宋先生卖房（投资用房屋），其会计利润为2900000经济利润为2900000-8000*X b.假设宋先生不卖房（投资性房屋），其会计利润为8000X经济利润为8000X-2900000(X为月份)经计算不难得出，预计宋先生能在30年后通过租金收回卖房所得金钱，三十年后即比原有卖房所得金额更多，考虑到宋先生如今可支配财产较多，且房产投资较其他投资方式更为稳定，结合如今北京市限购房政策的出台，较大可能导致房市房价上涨，所以，经过多方面分析，投资性份的房产并不宜转卖。 )3.现有上月份结余现金10000元作为应急资金，通常家庭应急资金储备量为3至6个月的支出，您家庭现有的10000元现金作为不足以作为应急资金，必须调整应急资金结构，对于10000元的现金和200000的定期存款的构成可以做如下调整100000元存活期存款，年税后收益率0.576%；40000元存一年期定期，年税后收益率3.25%，储蓄存款最大的特点是安全而且当天可以取现，满足宋先生不时之需。 60000元购买货币市场基金，年收益率在3.8%左右。 货币市场基金既有类似通知存款的便利，又有高于一年期定期存款税后利率的收益。 4.当一年定期存款提取之后年收益5000元的利息不存在，所以年度结余165000元，平均每月结余13750元，取其10000元购买平衡型开放式基金，从而保证每年至少储备120000元的资金，用作平衡型开放式基金；其它年结余45000购买货币市场基金，在房屋贷款偿清之前开放式基金分红方式可以选择现金分红，以便有更多的资金用来还贷，偿清贷款以后改为再投资的分红方式，以获得滚雪球效应。 5.为其家庭资产以及家庭成员投保年度保费约为43500元。 6.在接下去的四个年度内对投保的万能型终身寿险追加投资每年120000元，连续追加4年，四年后其教育资金账户中已有足够的资金供其支取用作女儿留学费用。 7.当女儿之后，可以考虑凭证式国债，其代表了国家的信用，安全性最高，现在三年期凭证式国债的收益率为3.24%，如果是在较长时间内不会动用的资金可以考虑购买一定数量的国债，可以从年度结余中取出70%作为投资。 8.宋先生夫妇到目前还没有订立遗嘱，建议向您的律师咨询，让他协助您尽快订立一个合法、有效的遗嘱。 十一、风险揭示1该理财方案是基于根据目前的市场情况作出的一些假设制定出来的，这些假设会随着国家经济的变化而发生变化，比如物价水平会不断变化，证券市场的波动，经济增长率的变化，汇率的变动，国家的房地产调控政策等等，这些都会对理财方案也会产生一定的影响。 2生活支出除了收到物价水平的因素影响之外，还要考虑未来生活品质的提高、医疗、保健等方面的支出，这些支出的需求将会不断增加，会影响到其他目标的实现。 3女儿的教育支出也可能会超出预期的增长，国内外的学费以及生活费水平不断上涨，也会对理财方案产生一定的影响。 十二、计划实行前瞻下面我们将对宋先生的家庭实行理财计划之后的财务状况做一个前瞻。 您的家庭xx年至2026年，这15年间的现金流量与资产负债变化可以从下表中看到历年资产组合变迁图历年资产组合变迁图01,000,0002,000,0003,000,0004,000,0005,000,0006,000,000xxxxxxxxxxxxxx20182019202020212022xxxxxxxx年份资产期末投资余额总资产上面我们对您的资产，在未来15年中的积累进行了详细的分析。 您可从图表中清晰的看到您的家庭资产增值累积的过程。 期初，宋先生家庭的总资产为人民币5,140,756，其中以固定资产自由住房为主，除房产外的其它投资资产几乎为零。 在未来的15年中，投资资产由于有历年结余的注入和投资收益的积累而加速增长。 在本理财计划的后期，投资资产占了家庭资产比例的绝大部分，使未来15年家庭财产迅速增值到5,551,200元，达到我们预期的目标，养老、医疗等各方面得到保障，女儿得到良好的高等教育，实现财产增值的最终目标。 综合上述，宋先生一家的理财目标在我们建议的理财计划中得到了良好的实现，此理财计划具有现实的可行性。 6kVmXoZp#r$t&v*w)y+A0B2D4F5G7I9KaLcNePfQhSj UkVmXoZq#r$t&v*w)y+A0B2D4F5G7I9KaLcNePfQhSjUlVmXoZq#r$t&v*w)y+A0B2D4F5G7I9KaLcNePgQhSjUlVmXoZq#r$t&v*w)y+A0B2D4F5G7I9KbLcNePgQhSj 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