第三章--商业银行负债业务PPT课件.ppt

第三章商业银行负债管理 被动型负债 即传统的存款业务 是商业银行规定利率 存款人自行决定存款期限和金额 实行存款自愿 取款自由的原则 主动型负债 是指商业银行吸收的各种非存款资金的业务 即商业银行的各种借入资金 主动型负债与被动型负债的最主要的区别在于其利率 期限和金额的自定性和营销的直接性 3 1存款的种类及构成3 2存款的定价3 3非存款性的资金来源3 4商业银行负债成本的管理3 5我国商业银行负债结构分析 本章主要内容 3 1存款的种类及构成 3 1 1存款的概念3 1 2存款的种类3 1 3存款的构成 3 1 1存款的概念 一 存款的概念二 存款的来源 一 存款的概念 是各类组织机构 包括各类企事业单位 机关 团体 和居民个人存入商业银行或非银行金融机构账户上的货币资金 就商业银行来说 存款是收受客户交来的现款 票据或本行贷款的转帐 并由此产生即期或定期偿付一定金额的义务的受信行为 就客户来说 存款是以现款 票据或贷款的转账寄存于银行 并由此获得即期或定期一定金额的付款请求权的授信行为 就其性质来说 存款是社会商品价值的一种货币表现 是商品和货币在转换过程中货币的暂时闲置 是社会再生产过程中间歇的货币资金 二 存款的主要来源 一是工商企业二是机关 团体 部队 学校等事业单位三是非银行金融机构四是城乡居民 3 1 2存款的种类 一 存款的一般分类二 西方商业银行存款的种类三 我国商业银行的存款种类 一 存款的一般分类 按存款对象分 对公存款和对私存款按存款的流动性分 活期存款 定期存款和定活两便存款按存款来源的性质分 原始存款和派生存款按存款的币种分 本币存款和外币存款 原始存款与派生存款 原始存款 是指银行吸收的现金存款或中央银行对商业银行贷款所形成的存款 派生存款 相对于原始存款而言 指由商业银行以原始存款为基础发放贷款而引伸出来超过最初那部分存款的存款 二 西方商业银行存款的种类 交易类存款非交易类存款 交易类存款 为满足客户各种商品交易和支付各种费用的需要而设立的存款账户 要求银行立即承兑客户本人或者客户指定的取款人的提款 西方商业银行存款种类 交易类存款活期存款可转让支付命令帐户 NOW帐户 货币市场存款帐户自动转账制度 非交易类存款储蓄存款定期存款大额可转让定期存单 CD存单 个人退休金帐户零续定期存款 活期存款 是指客户不需预先通知即可随时提取或支付的存款 也称为支票存款 这类存款银行不得向客户支付利息 Q条例与废除 银行对于活期存款不得公开支付利息 并对储蓄存款和定期存款的利率设定最高限度 即禁止联邦储备委员会的会员银行对它所吸收的活期存款 30天以下 支付利息 并对上述银行所吸收的储蓄存款和定期存款规定了利率上限 当时 这一上限规定为2 5 1970年6月 根据美国经济发展和资金供求的实际情况 美联储首先将10万美元以上 3个月以内的短期定期存款利率市场化 后又将90天以上的大额存款利率的管制予以取消 同时 继续提高存款利率的上限 以此来缓和利率管制带来的矛盾 1980年3月 美国政府制订了 存款机构放松管制的货币控制法 决定自1980年3月31日起 分6年逐步取消对定期存款利率的最高限 即取消Q条例 1982年颁布的 加恩 圣杰曼存款机构法 详细地制定了废除和修正Q条例的步骤 为扩大银行业资产负债经营能力 还列明了一些其他与利率市场化相关的改革 1983年10月 存款机构放松管制委员会 取消了31天以上的定期存款以及最小余额为2500美元以上的极短期存款利率上限 并于1986年1月 取消了所有存款形式对最小余额的要求 同时取消了支付性存款的利率限制 1986年4月 取消了存折储蓄账户的利率上限 至此 Q条例完全终结 利率市场化得以全面实现 可转让支付命令帐户 NOW帐户 是一种可使用类似于支票的支付命令进行支付和提现的存款帐户 针对个人和非营利性机构开立 是付息的活期存款 货币市场存款帐户 利率高 没有利率上限 按天复利 月底计入 存款10万美元可得到存款保险 向第三者支付时 可使用支票或电话通知转帐 但每月不能超过6次 帐户要求保留2500美元的最低余额 提款时必须提前至少7天通知银行 客户会定期收到一份结算清单 客户同时在银行开立储蓄账户和活期存款账户 活期存款账户余额始终保持1美元 其余存款存入储蓄账户可取得利息收入 当需要签发支票时 客户可电话通知银行实行自动转账 自动转账制度 非交易类存款 为满足将来支出需要或应付紧急情况而预先存入银行的存款 储蓄存款和定期存款 大额可转让定期存单 CD存单 存款人将资金按某一固定利率和期限存入银行并获得的可在市场上转让买卖的存单形式凭证 1 不记名的 可以自由转让 2 存单面额大 金额固定 3 期限固定 4 利率较高 5 其流通市场非常活跃 特点 个人退休金帐户 诱人之处 利息高且利息所得可以免税 限制条件 每年要保证存入2000美元 60岁以后才能动用 零续定期存款 是一种可以多次续存 期限在半年以上五年以内的储蓄存款帐户 每次存入款项的数额可多可少 日期没有限制 存款按定期利率计算 期满前3个月为搁置期 既不能存也不能取 特点 美国商业银行的负债结构 三 我国商业银行的存款种类 传统的存款种类近年推出的储蓄存款种类 传统的存款种类 近年推出的储蓄存款种类 个人通知存款 50000 0 95 1 49 银行卡存款帐户教育储蓄 50 2万 活期一本通定期一本通定活通 5000元起点 3 1 3存款的构成 存款的稳定性存款的利率 3 2存款的定价 3 2 1存款定价与银行经营目标3 2 2存款服务成本加利润定价法3 2 3加权平均资金成本定价法3 2 4边际成本定价法3 2 5市场渗透定价法3 2 6上层目标定价法 3 2 1存款定价与银行经营目标 3 2 2存款服务成本加利润定价法 3 2 3加权平均资金成本定价法 加权可用资金成本 P69 例3 1 假定银行已经筹集了总数为4亿元的资金 包括1亿元的活期存款 其利息和非利息成本占存款额的1 5 可用比例为70 2亿元的储蓄存款 其利息和非利息成本占其总额均为4 可用比例为85 从货币市场筹集到5000万元 其利息和非利息成本占其总额均为6 可用比例为95 5000万元的权益资本 其成本占所筹新股的10 3 2 4边际成本定价法 案例3 1 银行业历史上最著名的破产案 1974年纽约富兰克林国民银行的破产案 部分原因就是管理层采取了将新的贷款需求的预期收益与银行平均资金成本相比的战略 当时新贷款的收益看起来超过了富兰克林平均成本一个百分点以上 但不幸的是 新的存款利率 边际成本 大大上升 超过了平均成本0 5 巨额贷款和投资产生的收益大大低于它们目前的资金成本 这些损失最终侵蚀了富兰克林的资本基础 例3 2 假定一家银行以5 的存款利率预计筹集2000万元的新存款 如果银行提供5 4 的利率 则可以筹到5000万元的新存款 提供6 5 的利率可以筹到9000万元 而6 8 的利率预计会带来1亿元 最后 如果银行承诺的利率为7 2 管理层预计会有1 4亿元的新资金流入 假定管理层能以8 的收益率投资新存款资金 这个新的贷款收益代表了边际收益 银行通过利用新存款发放新贷款而产生的增加的经营收入 根据上述事实 银行应该向客户提供怎样的存款利率而使银行收益最大 1 利率从5 5 4 新增的存款成本 5000万 5 4 2000万 5 270万 100万 170万边际成本率 170万 3000万 100 5 67 2 利率从5 4 6 5 新增的存款成本 6 5 9000万 5 4 5000万 585万 270万 315万边际成本率 315万 4000万 7 87 3 利率从6 5 6 8 新增的存款成本 6 8 10000万 6 5 9000万 680 585 95万边际成本率 95 1000 9 5 4 利率从6 8 7 2 新增的存款成本 7 2 14000万 6 8 10000万 1008万 680万 328万边际成本率328万 4000万 8 2 总利润 2000万 8 2000万 5 60万5000万 8 5000万 5 4 130万9000万 8 9000万 6 5 135万10000万 8 10000万 6 8 120万14000万 8 14000万 7 2 112万 利用边际成本选择存款利率 3 2 5市场渗透定价法 基本思路 提供高于市场水平的利率 或向客户收取低于市场水平的费用 从而吸引尽可能多的客户 管理层希望由此带来的存款量的增加和相关贷款业务的增加可以抵消较低的利润率 市场渗透定价是一种以迅速扩大市场份额为主要目标的战略 争取事业有成的专业人士 企业所有人 经理和其它高收入家庭 向他们提供服务 收取利润较高的服务费 3 2 6上层目标定价法 3 3非存款性资金来源 同业拆借向中央银行借款证券回购国际金融市场融资发行中长期债券非存款性资金来源规模的确定 非存款性资金来源占比 3 4商业银行负债成本的管理 3 4 1成本的概念3 4 2成本的分析方法 3 4 1成本的概念 一 存款成本的构成二 存款成本的相关概念及分析 一 存款成本的构成 利息成本 是指商业银行以约定的存款利率 以货币的形式支付给存款人的报酬 有固定利率和浮动利率 非利息成本 是指利息成本以外的所有开支 如职工工资 折旧 办公费用 广告宣传费用等 金融机构人民币存贷款基准利率调整表 二 存款成本的相关概念及分析 资金成本可用资金成本相关成本 资金成本 指为吸收存款而支付的一切费用即利息成本和经营成本之和 可用资金成本 指银行可用资金所负担的全部资金成本 相关成本 指吸收存款的相关因素可能带来的支出 如风险成本 连锁反应成本 3 4 2成本的分析方法 一 历史加权平均成本法二 边际存款成本 一 历史加权平均成本 指所有存款资金的每单位平均成本 加权平均成本 每种存款平均余额 该种存款的成本 各种存款平均余额之和 100 工商银行存款平均成本分析 二 边际存款成本 指银行在吸收的存款达到一定规模后 再新增一个单位的存款所要增加的成本 例3 3 假设某银行开办了某种新的存款种类 由此使存款平均余额增加了90