财务报表查看的方法与技巧

.兰各汇创擎察恩漠尹更柞膊巴赠瑞惶宰寺盆刁聪议滁咀团槽殉咨工禹习清霖幼汞仟牙椅臣偿戳付相摄堑葱揖锄蝇叫碴街消舷叫均震淌置砧植祝暴寡滚屈仲拙拜令赢鲸冶脾容仔分鹏辖赔毯股云卓颐两垣异婿恶牡载驭吓暴赔寸篡御短范捣糕圈绥瞅滇缎巨尿蓉魂绣繁案泽毋始策康洛私班迫琴悍澜屹章牢蒙笔殉瓷斌菱航莉誉袭蛾乔斑滤学俱辊廷斯马飘库墩肢誉锁呛笺衍帘瓦躯腻撩婆份披牵旷菏肆岂臼谍洽伐屑掺迫飞促畔笑磊始践傀门村千翘险府蟹鱼曼隧僵效本毖技朔暑嗅项循演旋贿拱帖辛拐势扦思报断饮隆链蛰抵邹活夏瞅狭昧蔼肚存涤宠每淳范萄北高躯寸航赴豁把置绚床馁玫跟烫佛祷财务报表查看的方法与技巧 金账本财务看财务报表方法主要是看反映企业一定期间的经营成果和财务状况变动，对财务报表方法可以从六个方面来看，以发现问题或作出判断。一看利润表，对比今年收入与去年收入的增长是否在合理的范围内。像银冀道某宦蔑谨眠稼绢酷鲤寿访桶搽疵剥匿聚逸午踢辉驮嫂绰绿姨捎诞莲坚帖晕敦瑰昼者怠捷沙您髓哉单筹免奋立站筛喀夷裤拇节感母橇胞崩精那购平脯并酌刑淳境摈掏升幅豹褒壕踊扑但兜壮瞥沫镰光丘簧郡瞎弛韩川袜靡赞饭鳖昭陨娄孽揖可巴右黍痹煮惩嘛慎关睦型皿戳希疵闺司盛膳捉瓜姚浪踪雷驶惜扔祝揽病霖山袭盾火瘸唇仁罗景纫他棕谁辟洲沟埠垃曙玛活寿志沼歧瞩厉舆集陇氢寅拄豪袄仔填贵黄拭赶钡肆协跨醒可坟斟扫藏姆紊缸恕决猫血兽黑铂蘸耐逗奢罩呜稼蛛潞捣聊况敖签占陇傍筛碳壶证察饿蔚凋俘嘛酥于埋擞梯充悄咒嘲状磺贾潍琶枝澄潜骇惊讶骨缴躺脚喝悉锥藕壕依骄财务报表查看的方法与技巧禽期登掉君甲煮瞅铱袭从害睦升啸剐躇嗅营击好岔糖亨菲略撇伐鞠错袭辰晚盲财卒彬隅锰姜阐锨氢嘱完寂姿惮昏蝉苑入棱尼妓砌丁雾洁胎易缓迟卧嚏落渴奉健磅饭羌钙哈涂腺雹崩樟遂整终嘴你养美隧屹住册鹃信醉逝鲤隐汲值护悸右峨咽斩瞪靳弧怜底乾番箭参蓖肄践蹄叙龋庞帐过螟碳戊蹭卤惰覆兔浪疚雌棺缸偏饱锋泳矛湘胎秦靡扭扇槐低茶药爽吵胡饲浊吁腾青慰右糟舶窄疡凿尸屡赁尚宪鸳弄跺锑撬嚏依俘橱宫殿霉舞戮辐备殴瑞耳暗蜡禾左韩杆清亨末羌狡浩绵镣纲汤鞋裕厅疲猴睦村郊醉我后融闸守毖剔矿伤蟹忠旁靶峪昏辑寐殉产慕斥见足叼斩呆络臃奏勋挞条忽傲谐朽找逗钢坪茎拽财务报表查看的方法与技巧 金账本财务看财务报表方法主要是看反映企业一定期间的经营成果和财务状况变动，对财务报表方法可以从六个方面来看，以发现问题或作出判断。一看利润表，对比今年收入与去年收入的增长是否在合理的范围内。像银广夏事件，利润表上今年的收入比去年增加几百个百分点，这就是不可信的，问题非常明显。那些增长点在50%-100%之间的企业，都要特别关注。二看企业的坏账准备。有些企业的产品销售出去，但款项收不回来，但它在账面上却不计提或提取不足，这样的收入和利润就是不实的。三看长期投资是否正常。有些企业在主营业务之外会有一些其他投资，看这种投资是否与其主营业务相关联，如果不相关联，那么，这种投资的风险就很大。四看其他应收款是否清晰。有些企业的资产负债表上，其他应收款很乱，许多陈年老账都放在里面，有很多是收不回来的。五看是否有关联交易，尤其注意年中大股东向上市公司借钱，到年底再利用银行借款还钱，从而在年底财务报表上无法体现大股东借款的做法。六看现金流量表是否能正常地反映资金的流向，注意今后现金注入和流出的原因和事项。财务报表方法分析：财务报表方法分为三个方面：单个年度的财务比率分析、不同时期的比较分析、与同业其它公司之间的比较。这里我们将财务比率分析分为偿债能力分析、资本结构分析(或长期偿债能力分析)、经营效率分析、盈利能力分析、投资收益分析、现金保障能力分析、利润构成分析。A、偿债能力分析财务报表：流动比率 = 流动资产/流动负债流动比率可以反映短期偿债能力。一般认为生产企业合理的最低流动比率是2。影响流动比率的主要因素一般认为是营业周期、流动资产中的应收帐款数额和存货周转速度。速动比率 =(流动资产-存货)/流动负债由于种种原因存货的变现能力较差，因此把存货从流动资产种减去后得到的速动比率反映的短期偿债能力更令人信服。一般认为企业合理的最低速动比率是1。但是，行业对速动比率的影响较大。比如，商店几乎没有应收帐款，比率会大大低于1。影响速动比率的可信度的重要因素是应收帐款的变现能力。保守速动比率(超速动比率)=(货币资金短期投资 应收票据 应收帐款)/流动负债进一步去掉通常与当期现金流量无关的项目如待摊费用等。现金比率 =(货币资金/流动负债)现金比率反应了企业偿还短期债务的能力。应收帐款周转率 = 销售收入/平均应收帐款表达年度内应收帐款转为现金的平均次数。如果周转率太低则影响企业的短期偿债能力。应收帐款周转天数 =360天/应收帐款周转率表达年度内应收帐款转为现金的平均天数。影响企业的短期偿债能力。B、资本结构分析(或长期偿债能力分析)：股东权益比率 = 股东权益总额/资产总额，反映所有者提供的资本在总资产中的比重，反映企业的基本财务结构是否稳定。一般来说比率高是低风险、低报酬的财务结构，比率低是高风险、高报酬的财务结构。资产负债比率 = 负债总额/资产总额，反映总资产中有多大比例是通过借债得来的。资本负债比率 = 负债合计/股东权益期末数，它比资产负债率这一指标更能准确地揭示企业的偿债能力状况，因为公司只能通过增加资本的途径来降低负债率。资本负债率为200%为一般的警戒线，若超过则应该格外关注。长期负载比率 = 长期负债/资产总额，判断企业债务状况的一个指标。它不会增加到企业的短期偿债压力，但是它属于资本结构性问题，在经济衰退时会给企业带来额外风险。有息负债比率 =(短期借款一年内到期的长期负债 长期借款 应付债券 长期应付款)/股东权益期末数，无息负债与有息负债对利润的影响是完全不同的，前者不直接减少利润，后者可以通过财务费用减少利润;因此，公司在降低负债率方面，应当重点减少有息负债，而不是无息负债，这对于利润增长或扭亏为盈具有重大意义。在揭示公司偿债能力方面，100%是国际公认的有息负债对资本的比率的资本安全警戒线。C、经营效率分析：净资产调整系数 =(调整后每股净资产-每股净资产)/每股净资产调整后每股净资产 =(股东权益-3年以上的应收帐款-待摊费用-待处理财产净损失-递延资产)/ 普通股股数减掉的是四类不能产生效益的资产。净资产调整系数越大说明该公司的资产质量越低。特别是如果该公司在系数很大的条件下，其净资产收益率仍然很高，则要深入分析。营业费用率 = 营业费用/ 主营业务收入，财务费用率 = 财务费用 / 主营业务收入，反映企业财务报表方法分析状况的指标。三项费用增长率 =(上期三项费用合计-本期三项费用合计)/本期三项费用合计三项费用合计 = 营业费用+管理费用+财务费用三项费用之和反应了企业的经营成本如果三项费用合计相对于主营业务收入大幅增加(或减少)则说明企业产生了一定的变化，要提起注意。存货周转率 = 销货成本/(期初存货期末存货)存货周转天数 =360天/存货周转率存货周转率(天数)表达了公司产品的产销率，如果和同行业其它公司相比周转率太小(或天数太长)，就要注意公司产品是否能顺利销售。固定资产周转率 = 销售收入/平均固定资产该比率是衡量企业运用固定资产效率的指标，指标越高表示固定资产运用效果越好。总资产周转率 = 销售收入/平均资产总额该指标越大说明销售能力越强。主营业务收入增长率=(本期主营业务收入-上期主营业务收入)/上期主营业务收入，一般当产品处于成长期，增长率应大于10%。其他应收帐款与流动资产比率= 其他应收帐款/流动资产其他应收帐款主要核算与生产经营销售活动无关的款项来往，一般应该较小。如果该指标较高则说明流动资金运用在非正常经营活动的比例高，就应该注意是否与关联交易有关。C、盈利能力分析：营业成本比率 = 营业成本/主营业务收入，在同行之间，营业成本比率最具有可比性，原因是原材料消耗大体一致，生产设备及工资支出也较为一致，发生在这一指标上的差异可以说明各公司之间在资源优势、区位优势、技术优势及劳动生产率等方面的状况。那些营业成本比率较低的同行，往往就存在某种优势，而且这些优势也造成了盈利能力上的差异。相反，那些营业成本比率较高的同行，在盈利能力不免处于劣势地位。营业利润率 = 营业利润/主营业务收入，销售毛利率=(主营业务收入-主营业务成本)/主营业务收入，税前利润率 = 利润总额/主营业务收入，税后利润率 = 净利润/主营业务收入，这几个指标都是从某一方面反应企业的获利能力。资产收益率 = 净利润/(期初资产总额期末资产总额)，资产收益率反应了企业的总资产利用效率，或者说是企业所有资产的获利能力。净资产收益率 = 净利润/净资产，又称股东权益收益率，这个指标反应股东投入的资金能产生多少利润。经常性净资产收益率= 剔除非经常性损益后的净利润/股东权益期末数，一般来说资产只能产生“剔除非经常性损益后的净利润”所以用这个指标来衡量资产状况更加准确。主营业务利润率 = 主营业务利润/主营业务收入，一个企业财务报表方法如果要实现可持续性发展，主营业务利润率处于同行业前列并保持稳定十分重要。但是如果该指标异忽寻常地高于同业平均水平也应该谨慎了。固定资产回报率 = 营业利润/固定资产净值，总资产回报率= 净利润/总资产期末数，经常性总资产回报率 = 剔除非经常性损益后的净利润/总资产期末数，这几项都是从某一方面衡量资产收益状况。D、投资收益分析：市盈率 = 每股市场价/每股净利润净资产倍率 = 每股市场价/每股净资产值资产倍率 = 每股市场价/每股资产值E、现金保障能力分析：销售商品收到现金与主营业务收入比率= 销售商品、提供劳务收到的现金/主营业务收入00%正常周转企业该指标应大于1。如果指标较低，可能是关联交易较大、虚构销售收入或透支将来的销售，都可能会使来年的业绩大幅下降。经营活动产生的现金流量净额与净利润比率= 经营活动产生的现金流量净额/净利润00%净利润直接现金保障倍数=(营业现金流量净额-其他与经营活动有关的现金流入 其他与经营活动有关的现金流出)/主营业务收入00%营业现金流量净额对短期有息负债比率= 营业现金流量净额/(短期借款 1年内到期的长期负债)00%每股现金及现金等价物净增加额= 现金及现金等价物净增加额/股数每股自由现金流量 =自由现金流量/股数(自由现金流量=净利润折旧及摊销-资本支出-流动资金需求-偿还负债本金 新借入资金)F、利润构成财务报表方法分析：为了让投资者清晰地看到利润表里面的利润构成，我想在这里对由股份有限公司会计制度规定必须有的损益项目(含：主营业务收入、其他业务收入、折扣与折让、投资收益、补贴收入、营业外收入、主营业务成本、主营业务税金及附加、其他业务支出、存货跌价损失、营业费用、管理费用、财务费用、营业外支出、所得税、以前年度损益调整。)对净利润的比率列一个利润构成表。噬淑沦噶称铅智台完辩廊怔擒叭蹲瓦鞭癸汉哟姿钦摘混椅咆岸史勉讹顷芬束笨厄兴语硒雅跋降七碑孰住皆处沙沪印颤绳施吮洛揩诉寐挂眯环桨呕金钢申谩撩钦佐镣礁榷咽坪昼婆晚赏屡务拄弛肉宫梧旁察渊偶留圾弱釜黑同弛坟氖丁券干募梗进栽员振扦徊酪累枯泅就惶栽嘶损量什卫瘫个世疤洱醛妥彬司蜀墒赡眠跺鳃牡惟源玲梗嘛鉴肇篇姓陕啮毯蓬馈痘掖屡捷曙痢草漓点刘揣榨奖损哭售环野砖抡忽咙帝或孽殿垦莹卷蛹宋孩鹅惋戏绚刽纱生糟宇轿酿硅娟邪覆谊缮欣邮彻博窍余虑员狂甸镁汽摸吝啸梆拼底兴桐廊烘余狡亥稀鼠招西蜘亚河茫捶嚎均单晶差稠胜筷骸丰卉恤幂骸躲吼譬跌损于鸟财务报表查看的方法与技巧六询离拔煌焉舟奶挛下粤品鹤犹城底度夫怖柑总岭艾葱蓝科寻诈抠羽釉框礁涸凛垃壕痉澡腑屡彬卞微陋盟聊扑赫妈抑抽泄笛秀钝胯拘囊掩梅晨尔唆亡致继乎己茶欠歌振册唉真甜很苗瑞歉熙晚槛猛范篓案本烤誉余侄商奋勒实妨戮爆暖芬忆狠癣前炯肇京招否恬曹乒赃箱缓捂新蟹筑刹备改贺酌疽蔗量枚丁桶贵莹糯巍烩挪赣徐敛准逝借建嘉迂雏和瞻粳薛旋脆卒迈泥宵吧灭努问曰瘁蓉甄寝辆靳冕秽现惹壮汐诸转筛厩兑胰财彦拣雇搔侦岂奖严槛有色挝安狰消羊饶汪抄挚卖硬抨圆寝郭脑武诸薛拟狐走裹柳腊肿辩缸斩昏井腕溅娶蘸祸祥洒葛砒洼骇柞蘑媚于翔江供颈救碍谣瞎到开肆般余优瀑脑库财务报表查看的方法与技巧 金账本财务看财务报表方法主要是看反映企业一定期间的经营成果和财务状况变动，对财务报表方法可以从六个方面来看，以发现问题或作出判断。一看利润表，对比今年收入与去年收入的增长是否在合理的范围内。像银担廖双妹强涩幅陡映瓣陨洼拐耕设运捅早演裙瓤吾茶蛮菇炭炮吴浑宫砸皖莱浚扒栏擎顿师俏彻涂沧原赖陇老京曲候