金融会计公式备查

1 财务指标的计算公式和含义财务指标的计算公式和含义 盈利能力盈利能力 序号指标公式含义 1销售利润率净利润 销售收入 净利润占销售收入的比重 表示每元销售收入所带来的净利润 指标 越高 销售收入的能力越强 2营业利润率 销售收入 息税前利润占销售收入的比重 表示每元销售收入所带来的利息 所 得税和净利润 指标越高销售收入的能力越强 3EBITDA 利润率 销售收入 息税前利润和折旧及摊销占销售收入的比重 表示每元销售收入所带 来的利息 净利润和收回的非付现成本 指标越高 表明销售收入的 盈利能力越强 且经营性进现金的创造能力越强 4总资产利润率净利润 平均总资产 净利润与总资产的比例关系 表示每元总资产所带来的净利润 指标 越高 总资产的盈利能力越强 5税前总资产盈利能力 平均总资产 息税前利润与总资产的比例关系 表示每元总资产所带来的利息 所 得税和净利润 指标越高 总资产的盈利能力越强 6税后总资产盈利能力 1 平均总资产 息前税后利润与总资产的比例关系 表示每元总资产所带来的利息和 净利润 指标越高 总资产的盈利能力越强 7权益资本利润率 ROE 净利润 平均权益资本 净利润与权益资本的比例关系 表示股东投入每元权益资本所带来的 净利润 指标越高 股东权益资本的盈利能力越强 8税前投入资本利润率 ROIC 平均投入资本 息税前利润与投入资本的比例关系 表示每元投入资本 包括股东的 权益资本和付息债务资本 所带来的利息 所得税和净利润 指标越 高 投入资本的盈利能力越强 9税后投入资本利润率 ROIC 1 平均投入资本 息前税后利润与投入资本的比例关系 表示每元投入资本 包括股东 的权益资本和付息债务资本 所带来的利息和净利润 指标越高 投 入资本的盈利能力越强 2 流动性流动性 序号指标公式含义 1流动比率平均流动资产 平均流动负债 流动资产与流动负债的比例关系 表示每元流动负债有多少元流动资 产做 抵押 一方面反映企业流动负债的清偿能力 另一方面反映 企业流动资产的流动性或变现能力 2速动比率平均流动资产 平均存货 平均流动负债 除了存货之外的流动资产与流动负债的比例关系 表示每元流动负债 有多少元更具变现性的流动资产做 抵押 一方面反映企业流动负 债的清偿能力 另一方面反映企业除存货外 3营运资本需求量比率平均流动资产 平均流动负债 平均总资产 营运资本需求量占总资产的比重 具有双重含义 一方面反映企业流 动资产的变现能力 指标越大 变现能力越强 另一方面反映企业多 出的流动资产占用资金的情况 指标越大 资金占用的越多 特别是 当流动资产中变现能力差的存货 应收款 预付款增加 4营运资本比率平均非收息流动资产 平均非付息流动负债 企业经营性流动资产 无息的流动资产 与经营性流动负债 无息的 流动负债 之间的比例关系 该指标越小 说明企业运用无息的流动 负债来经营的能力越强 企业的资本成本越低 营运资本管理水平越 高 反之 说明企业运用无息流动负债来经营的能力越弱 企业的资 本成本越高 营运资本管理水平越低 负债和偿债能力负债和偿债能力 序号指标公式含义 1总资产负债率平均总负债 平均总资产 所有负债占总资产的比重 指标越大 说明负债程度越高 反之越低 2权益资产比平均权益资本 平均总资产 股东权益资本占总资产的比重 指标越大 负债比例越低说明权益资 本所占比重越高 3 3权益乘数平均总资产 平均权益资本 权益资本与总资产的比例关系 表示每元权益资本所支撑的总资产 指标越大 说明负债比例越高 反之越低 4权益负债比平均权益资本 平均长期负债 权益资本与长期负债的比例关系 表示每元长期负债所对应的权益资 本 指标越大 说明长期负债的程度越低 反之越高 5基于 EBIT 的利息保 障倍数 年应付利息 使用当年可用于支付利息的 收入项目 利息 所得税 净利润 与当年应付利息的比例关系 指标越大 说明付息能力越强 反之越 弱 6基于现金的利息保障 倍数 税前经营性净现金 折旧 摊销 年应付利息 使用当年可用于支付利息的 现金项目 税前经营净现金 折旧和 摊销 与当年应付利息的比例关系 指标越大 说明付息能力越强 反之越弱 7基于 EBITDA 的本息 保障倍数 年应付利息 年应还本金 使用当年可用于支付利息的 收入项目 利息 所得税 净利润 折旧 摊销等 与当年应付利息和本金的比例关系 指标越大 说明 还本付息能力越强 反之越弱 8基于现金的本息保障 倍数 税前经营性净现金 年应付利息 年应还本金 使用当年可用于支付利息的 现金项目 税前经营性进现金 与当 年应付利息和本金的比例关系 指标越大 说明还本付息能力越强 反之越弱 资产营运能力资产营运能力 序号指标公式含义 1总资产周转次数销售收入 平均总资产 销售收入与资产的比例关系 表明总资产的使用效率 即每元资产所 能带来的销售收入 指标越大 资产使用效率越高 反之越低 2固定资产周转次数销售收入 平均固定资产 销售收入与固定资产的比例关系 表明固定资产的使用效率 即每元 固定资产所能带来的销售收入 指标越大 固定资产使用效率越高 反之越低 4 3存货周转天数 365 销售收入或销售成本 平均存货 销售收入与存货比例关系 表明存货的周转效率 即每元存货转化为 销售收入所需要的天数 指标越大 存货周转效率越低 反之越高 4应收账款周转天数 365 销售收入 平均应收账款 销售收入与应收账款的比例关系 表明应收账款的周转效率 即收回 应收款所需要的天数 指标越大 应收账款的周转效率越低 反之越 高 现金创造能力现金创造能力 序号指标公式含义 1现金销售比税前或税后经营性净现金 销售收入 或销售收入所获得的现金收入 销售收入 经营性净现金与销售收入的比例关系 表示每元销售收入所含的经营 性净现金或现金收入 指标越大 销售收入的经营性净现金含量或现 金收入含量越高 反之越低 2净利润现金含量税后经营性净现金 净利润 经营性净现金与净利润的比例关系 表明每元净利润所含的经营性净 现金 指标越大 净利润的经营性净现金含量越高 反之越低 3营业利润现金含量税前经营性净现金 营业利润 税前经营性净现金与营业利润的比例关系 表明每元营业利润所含的 经营性净现金 指标越大 营业利润的经营性净现金含量越高 反之 越低 4总资产获现率税前经营性净现金 平均总资产 经营性净现金与总资产的比例关系 表明每元总资产获取的经营性净 现金 指标越大 总资产的 获现能力 越高 反之越低 5投入资本获现率税前经营性净现金 平均投入资本 经营性净现金与投入资本的比例关系 表明每元投入资本 权益资本 和付息债务资本 获取的经营性净现金 指标越大 投入资本的 获 现能力 越高 反之越低 6权益资本获现率税后经营性净现金 平均权益资本 经营性净现金与权益资本的比例关系 表明每元权益资本获取的经营 性净现金 指标越大 权益资本的 获现能力 越高 反之越低 财富增值能力财富增值能力 5 序号指标公式含义 1经济增加值 EVA EBIT 1 T WACC 平均投入资本 或 税后 ROIC WACC 平均投入资本 在支付利息和股东合适报酬之后的 超额收益 或 剩余收益 当 指标为正 表示股东财富增值 反之减值 指标越大 表示企业的股 东财富增值越多 反之越少 2市场增加值 MVA 实际公式 企业的市场价值 企业的投入资本 或企业负债资本的市场价值 企业股权资本的市场价值 企业的投入资本 理论公式 1 投入资本 企业 资产 的市场价值与投入资本之间的差 当企业 资产 的市 场价值超过投入资本 表明企业创造价值 反之损害价值 指标越大 表示从资本市场角度看 企业的股东财富增值越多 反之越少 3市场账面价值股票价格 股票面值 企业股票价格与股票账面价值之比 反映企业股票市价与股票面值之 间的比例关系 当股票交易价格超过账面价值 说明投资者愿意支付 比股票账面价值更高的价格来买卖股票 股票增值 反之 股票贬值 可见该指标从资本市场投资的角度反映了企业是否为股东创造或增加 价值 4投入资本效率 创值 率 平均投入资本 经济增加值与投入资本的比例关系 表示每元投入资本所产生的经济 增加值 指标越大投入资本创造价值的能力越强 反之越弱 5权益资本创值率 平均权益资本 经济增加值与权益资本的比例关系 表示每元权益资本所产生的经济 增加值 指标越大权益资本创造价值的能力越强 反之越弱 资本市场表现资本市场表现 序号指标公式含义 1每股净利润 EPS 净利润 发行在外的股份数 净利润与股份数之比 表示每股所拥有的净利润 指标越高 说明每 股的盈利能力越强 反之越低 2每股现金流税后经营性净现金 发行在外的股份数 经营性净现金与股份数之比 表示每股所拥有的经营性净现金 指标 越高 说明每股的 获现能力 越强 反之越弱 3每股分红 DPS 净利润 1 留存收益比例 发行在外的股份数 现金分红与股份数之比 表示每股所分配到的净利润 指标越高 说 明每股的盈利能力越强 反之越低 此外 DPS EPS 反映企业利润的 6 分配比例 利润分红与利润留存的比例关系 4市盈率每股价格 股价与每股净利润 EPS 之间的倍数关系 表明每元净利润支撑多 少元的股票价格 或投资者愿意以多少元的股票价格来购买企业每元 的净利润 指标高低均具有正负面含义 比较复杂 需谨慎解读 一 般而言 指标高可能说明企业前景好 低可能说明前景不好 但指标 高也可能说明股价被高估 低可能说明股价被低估 5股价与现金比每股价格 每股经营性净现金 股价与每股经营性净现金之间的倍数关系 表明了每元经营性净现金 支撑多少元的股价 或投资者愿意以多少元的股票价格来购买企业每 元的经营性净现金 一般而言 指标高可能说明股价被高估 低可能 说明股价被低估 但指标高企业前景好 低可能说明前景不好 6股票收益率股票期末价格 股票期初价格 股票期初价格 每股现金分红 股票期初价格 股东持有股票的收益 资本利得和现金股利 与其购买价格之间的比 指标越高 说明其收益越高 反之越低 资本成本资本成本 序号指标公式含义 1权益资本成本 1 0 银行长期贷款利率 风险补偿 股东预测其权益资本的收益率 或企业使用股东 的权益资本所必须支付的成本 一般有三个公式 见左栏 2债务资本成本 贷款利率 1 0 1 每期利息 1 1 债权人预期其债务资本的收益率 或企业使用债 权人的债务资本所必须支付的成本 3优先股资本成本 0 优先股股利 优先股股价 优先股股东预期其优先股的收益率 或企业使用 优先股股东的资本所必须支付的成本 负债价值 企业总价值 1 权益价值 企业总价值 企业使用每元资本所必须支付的平均资本4加权平均资本成本 WACC 各类需要支付成本的负债 投入资本 1 权益价值 投入资本 企业使用每元投入资本所必须支付的平均资本 7 表二表二 商业银行主要监管指标的商业银行主要监管指标的计算公式和含义计算公式和含义 风险水平风险水平 信用风险信用风险 序号指标公式含义 1 不良资产率不良信用风险资产 信用风险资产 100 信用风险资产是指银行资产负债表表内及表外承担信用风险的资产 主 要包括 各项贷款 存放同业 拆放同业及买入返售资产 银行账户的 债券投资 应收利息 其他应收款 承诺及或有负债等 不良信用风险 资产是指信用风险资产中分类为不良资产类别的部分 该指标不应高于 4 2 不良贷款率次级类贷款 可疑类贷款 损失类贷款 各项贷款 100 次级类贷款定义为借款人的还款能力出现明显问题 完全依靠其正常营 业收入无法足额偿还贷款本息 即使执行担保 也可能会造成一定损失 可疑类贷款的定义为借款人无法足额偿还贷款本息 即使执行担保 也 可能会造成较大损失 损失类贷款定义为在采取所有可能的措施或一切 必要的法律程序之后 本息仍然无法收回 或只能收回极少部分 这三 类贷款合计为不良贷款 各项贷款指银行业金融机构对借款人融出货币 资金形成的资产 主要包括贷款 贸易融资 票据融资 融资租赁 从 非金融机构买入返售资产 透支 各项垫款等 该指标不应高于 5 3 单一集团客户授信集 中度 最大一家集团客户授信总额 资本净额 100 最大一家集团客户授信总额是指报告期末授信总额最高的一家集团客户 的授信总额 授信是指商业银行向非金融机构客户直接提供的资金 或 者对客户在有关经济活动中可能产生的赔偿 支付责任做出的保证 包 括贷款 贸易融资 票据融资 融资租赁 透支 各项垫款等表内业务 以及票据承兑 开出信用证 信用证保兑 债券发行担保 借款担保 有追索权的资产销售 未使用的不可撤销的贷款承诺书等表外业务 该 指标不应高于 15 4 单一客户贷款集中度最大一家客户贷款总额 资本净额 100 最大一家客户贷款总额是指报告期末各项贷款余额最高的一家客户的各 项贷款的总额 客户是指取得贷款的法人 其他经济组织 个体工商户 8 和自然人 该指标不应高于 10 5 全部关联度全部关联方授信总额 资本净额 100 全部关联方授信总额是指商业银行全部关联方的授信余额 扣除授信时 关联方提供的保证金存款以及质押的银行存单和国债金额 该指标不应 高于 50 风险水平风险水平 市场风险市场风险 序号指标公式含义 1 累计外汇敞口头寸比 例 累计外汇敞口头寸 资本净额 100 累计外汇敞口头寸为银行汇率敏感性外汇资产减去汇率敏感性外汇负债 的余额 该指标不应高于 20 2 利率风险敏感度利率上升200个基点对银行净值影响 资本净额 100 本指标在假定利率平行上升 200 个基点情况下 计量利率变化对银行经 济价值的影响 指标计量基于久期分析 将银行的所有生息资产和付息 负债按照重新定价的期限划分到不同的时间段 在每个时间段内 将利 率敏感性资产减去利率敏感性负债 再加上表外业务头寸 得到该时间 段内的重新定价 缺口 对各时段的缺口赋予相应的敏感性权重 得 到加权缺口后 对所有时段的加权缺口进行汇总 以此估算给定的利率 变动可能会对银行经济价值产生的影响 风险水平风险水平 流动性风险流动性风险 序号指标公式含义 1 流动性比率流动性资产 流动性负债 100 流动性资产包括 现金 黄金 超额准备金存款 一个月内到期的同业 往来款项轧差后资产方净额 一个月内到期的应收利息及其他应收款 一个月内到期的合格贷款 一个月内到期的债券投资 在国内外二级市 场上可随时变现的债券投资 其他一个月内到期可变现的资产 剔除其 中的不良资产 流动性负债包括 活期存款 不含财政性存款 一 个月内到期的定期存款 不含财政性存款 一个月内到期的同业往来 款项轧差后负债方净额 一个月内到期的已发行的债券 一个月内到期 的应付利息及各项应付款 一个月内到期的中央银行借款 其他一个月 内到期的负债 该指标不应低于 25 9 2 核心负债比例核心负债 总负债 100 核心负债包括距到期日三个月以上 含 定期存款和发行债券以及活期 存款的 50 该指标不应低于 60 3 流动性缺口率流动性缺口 90天内到期表内外资产 100 流动性缺口为 90 天内到期的表内外资产减去 90 天内到期的表内外负债 的差额 该指标不应低于 10 风险迁徙风险迁徙 正常贷款迁徙率正常贷款迁徙率 序号指标公式含义 1 正常类贷款迁徙 率 期初正常类贷款中 转为不良贷款的金额 期初关注类贷款中 转为不良贷款的金额 期初正常类 贷款余额 期初正常类贷款 期间减少金额 期初关注类 贷款余额 期初关注类贷款 期间减少金额 100 期初正常类贷款中转为不良类贷款的金额 是指期初正常 类贷款中 在报告期末分类为次级类 可疑类 损失类的贷 款余额之和 期初关注类贷款中转为不良类贷款的金额 是指期初关注类贷款中 在报告期末分类为次级类 可疑 类 损失类的贷款余额之和 期初正常类贷款期间减少金 额 是指期初正常类贷款中 在报告期内 由于贷款正常 收回 不良贷款处置或贷款核销等原因而减少的贷款 期 初关注类贷款期间减少金额 是指期初关注类贷款中 在 报告期内 由于贷款正常收回 不良贷款处置或贷款核销 等原因而减少的贷款 2 关注类贷款迁徙 率 期初正常类贷款向下迁徙金额 期初正常类贷款余额 期初正常类贷款期间减少金额 100 期初正常类贷款向下迁徙金额 是指期初正常类贷款中 在报告期末分类为关注类 次级类 可疑类 损失类的贷款 余额之和 风险迁徙风险迁徙 不良贷款迁徙率不良贷款迁徙率 序号指标公式含义 1 次级类贷款迁徙率期初次级类贷款向下迁徙金额 期初次级类贷款余额 期初次级类贷款期间减少金额 100 期初次级类贷款向下迁徙金额 是指期初次级类贷款中 在报 告期末分类为可疑类 损失类的贷款余额之和 期初次级类贷 款期间减少金额 是指期初次级类贷款中 在报告期内 由于 10 贷款正常收回 不良贷款处置或贷款核销等原因而减少的贷款 2 可疑类贷款迁徙率期初可疑类贷款向下迁徙金额 期初可疑类贷款余额 期初可疑类贷款期间减少金额 100 期初可疑类贷款向下迁徙金额 是指期初可疑类贷款中 在报 告期末分类为损失类的贷款余额 期初可疑类贷款期间减少金 额 是指期初可疑类贷款中 在报告期内 由于贷款正常收回 不良贷款处置或贷款核销等原因而减少的贷款 风险抵御风险抵御 盈利水平盈利水平 序号指标公式含义 1 资产利润率净利润 资产平均余额 100 净利润是指按照金融企业会计制度编制损益表中净利润 资产是指按 照金融企业会计制度编制的资产负债表中资产总计余额 该指标不应 低于 0 6 2 资本利润率净利润 所有者权益平均余额 100 所有者权益是指按照金融企业会计制度编制的资产负债表中所有者权 益余额 该指标不应低于 11 3 成本收入比率营业费用 营业收入 100 营业费用是指按照金融企业会计制度要求编制的损益表中营业费用 营业收入是指按照金融企业会计制度要求编制的损益表中利息净收入 与其他各项营业收入之和 该指标不应高于 45 风险抵御风险抵御 准备金充足程度准备金充足程度 序号指标公式含义 1 资产损失准备充足率信用风险资产实际计提准备 信用风险资产应提准备 100 信用风险资产实际计提准备指银行根据信用风险资产预计损失而实际 计提的准备 信用风险资产应提准备是指依据信用风险资产的风险分 类情况应提取准备的金额 该指标不应低于 100 2 贷款损失准备充足率贷款实际计提准备 贷款应提准备 100 贷款实际计提准备指银行根据贷款预计损失而实际计提的准备 该指 标不应低于 100 风险抵御风险抵御 资本充分情况资本充分情况 序号指标公式含义 11 1 资本充足率资本净额 风险加权资产 12 5倍的市场风险资本 100 资本净额等于商业银行的核心资本加附属资本之后再减去扣减项的值 核心资本 附属资本 扣减项 风险加权资产和市场风险资本的定义 和计算方法按照 商业银行资本充足率管理办法 中国银行业监督 管理委员会 2004 年第 2 号令 及相关法规要求执行 该指标不应低 于 8 2 核心资本充足率核心资本净额 风险加权资产 12 5倍的市场风险资本 100 核心资本净额等于商业银行的核心资本减去核心资本扣减项的值 核 心资本 核心资本扣减项 风险加权资产和市场风险资本的定义和计 算方法按照 商业银行资本充足率管理办法 中国银行业监督管理 委员会 2004 年第 2 号令 及相关法规要求执行 该指标不应低于 4 12 表三表三 总风险 经营风险 财务风险的分解公式总风险 经营风险 财务风险的分解公式 经营风险财