应收账款融资业务介绍

应收账款融资业务介绍应收账款融资业务介绍 一 一 应收账款融资业务介绍应收账款融资业务介绍 应收账款融资业务是指应收账款融资业务是指 商品的卖方将现在或将来的基于其与买方 债务人 订立的货物销售 服务合同所产生的应收帐款转让给 XX 由 XX 为其提供贸易融 资 销售分户帐管理 信用风险控制与坏帐处置等综合性服务 应收账款融资业务有助于企业拓宽融资渠道 我国的中小企业融资难问题 是长期困扰和阻碍中小企业发展的瓶颈之一 由于他们既无法提供足值的资产 作为抵押物又无法获得国有或上市公司提供有力的担保 中小企业通常很难从 银行获得发展所需的资金 该业务的核心就是通过转让债权的方式提供融资 将有付款保障的优质债权转让给资金方 利用流动资产获得资金方的信贷支持 解决融资难题 二 应收账款融资业务前景二 应收账款融资业务前景 应收账款融资业务在中国还处于初级阶段 具有较大的发展空间和潜力 无论是从风险管理还是从融资渠道的角度分析 我国都存在着对于应收账款融 资业务的巨大需求 而目前尚待发展的市场还不能充分满足市场需求 重庆作 为西部贸易核心城市 具有发展本页无的先天优势 大型国有企业的应收账款 规模庞大 加上两江新区作为贸易往来的重要枢纽 为保理业务提供充足的发 展空间 保理业务相对传统授信具有如下优势 授信方式授信方式保理授信保理授信传统银行授信传统银行授信 授信依据授信依据应收账款 申请人交易 对手的还款能力 申请人的还款能力 对抵质押品或担保人的对抵质押品或担保人的 要求要求 较低 可不要求申请人 提供抵质押品或担保人 高 一般需要申请人提 供抵质押品或担保人 业务流程业务流程审核时间较短 约 2 3 周 可以放款 审核时间较长 一般在 一个月以上 申请人对授信的使用额申请人对授信的使用额 度度 高 可以全额使用低 按期分批发放 要 求有存款回报 资金成本资金成本约 12 以上基准利率上浮 20 以上 加上存款回报 综合成 本约 11 由此可以看出 保理业务相对银行授信具有较强的竞争优势 且在与意向客 户的沟通过程中也印证了上述内容 三 三 XX 开展保理业务开展保理业务 保理业务是围绕应收账款开展的 即供应商对制造商的应收帐款和制造商 对经销商的应收帐款 其中核心企业对上游供应商的应收账款部分属于订单融 资业务类型 操作风险较大 暂未考虑实施 XX 可以通过保理业务来解决核心企业对买方经销商的应收帐款 满足核心 企业扩大销售规模 风险控制等需求 四 业务准入条件四 业务准入条件 鉴于 XX 国内保理业务目前尚处于试行阶段 目前只对形成较大规模 经营 稳定 主业突出 品牌有较高知名度 市场稳定 发展前景良好的供应商或资 信优良的买方提供保理融资服务 在目标客户选择方面 重庆市内大型国有企业有着充足的现金流 还款来 源有保障 且多数在银行已有授信 现阶段业务目标客户选择大型国有企业的 供货商或经销商 五 案例分析五 案例分析 案例 1 重庆冠航科技有限公司是重庆商社电器有限公司供应商 冠航科 技拥有众多的上游企业 之前通过应收账款质押与工商银行已有保理业务合作 目前因工商银行合作到期希望寻找新的保理商合作 1 合作模式合作模式 XX 拟对冠航科技采用应收账款池融资的操作方式 额度为 1500 万 期限 12 个月 质押率 0 8 即需提供 1875 万发票 融资成本 12 利息提前支付或 按月结息 2 交易结构图交易结构图 3 业务流程业务流程 1 商社电器通过 ERP 系统向冠航科技下订单 冠航科技向上游供货商下单 并支付货款 供货商将货品供给商社电器 商社电器向冠航科技提供入库单 ERP 系统同时记录 每月 25 日结算日后冠航科技向商社提供发票 2 冠航科技向 XX 提出应收账款融资申请 拟定融资合同将相关债权转让 给 XX 需在中登网登记 3 XX 对冠航科技和商社电器展开尽调工作 主要确认双方的贸易真实性 回款账期 公司财务状况等问题 4 商社电器对 XX 出具承诺函并公证 承诺由商社电器向冠航科技支付回 款的账户指定为冠航科技与西证创在合作银行设立的三方监管账户 且该笔应 收账款具有排他性 5 冠航科技在合作银行设立三方监管账户 三方签订监管协议 协议约定 应收账款池融资的额度为 1500 万元 期限 12 个月 应收账款质押率 0 8 等细 节 6 XX 通过银行向监管账户放款 放款金额遵循融资合同约定 总额不超 过 1500 万 贷款额度 冠航科技提供应收账款金额 X0 8 资金用途由银行和 XX 监管 只能用于偿付冠航上游企业货款 7 账期结束前 商社电器还款至监管账户 冠航科技按照融资协议约定偿 付贷款利息 8 按照监管协议规定 融资期限结束前 冠航科技监管账户上余额要足够 偿付贷款本息 余额不足的情况下 由冠航科技回购应收账款并补足余额 保 证贷款本息偿付 具体规定 融资期限结束前 30 日 冠航科技监管账户上余 额要足够偿付贷款本息 30 融资期限结束前 15 日 冠航科技监管账户上余额 要足够偿付贷款本息 60 融资期限结束前 3 日 冠航科技监管账户上余额要 足够偿付贷款本息 坏账处置 贷款期内 每笔应收账款账期结束后如果商社电器仍未付款 则由冠航科技回购该笔应收账款 并用新的应收账款替换 六 保理业务的主要风险点及风控措施六 保理业务的主要风险点及风控措施 1 交易真实性 卖方 常常是与买方串通 出具虚假发票或高开发票金额 交易真实性 卖方 常常是与买方串通 出具虚假发票或高开发票金额 骗取保理融资骗取保理融资 风控措施 1 审核买卖双方的关系 避免为关联公司叙做业务 2 对于经常出现发票冲销或贷项清单的卖方 要了解原因 严加防范 3 设立专门的回款帐户 加强对买方的催收 4 对于经常主动还款的卖方 要了解原因 严加防范 2 买方信用风险 买方发生财务 信用危机 无力支付到期应收帐款 保买方信用风险 买方发生财务 信用危机 无力支付到期应收帐款 保 理商追帐未果 须担保付款 或无法收回融资 理商追帐未果 须担保付款 或无法收回融资 风控措施 1 分析买方财务报表 注重分析买方未来现金流状况 2 考察买卖双方历史交易记录 3 尽可能采取信用授信模式为买方核准保理额度 4 对买方要进行动态监控 注意及时根据其信用状况的变化调整保理额度 3 卖方履约风险 卖方未能履约 导致买方拒绝付款对保理融资发生的风卖方履约风险 卖方未能履约 导致买方拒绝付款对保理融资发生的风 险 险 风控措施 1 考察商品的可保理性 加强对行业的了解 2 考察买卖双方历史交易记录 3 审核合同 重点审核其中的质量认证条款和纠纷解决机制条款等 4 审核相关商业单据 如发票 运单等 5 关注商品的账期 在融资期限届满前 一个账期 保证账户余额符合融 资合同规定 如余额不足 则限制监管账户向外支付的操作 4 操作风险 资金