2016年广西证券从业资格《证券投资分析》：证券投资分析的目标考试试卷

2016 年广西年广西证证券从券从业资业资格格 证证券投券投资资分析分析 证证券投券投资资分分 析的目析的目标标考考试试试试卷卷 一 单项选择题 共一 单项选择题 共 25 题 每题题 每题 2 分 每题的备选项中 只有分 每题的备选项中 只有 1 个事最符合个事最符合 题意 题意 1 证券公司设立子公司的监管要求不包括 A 禁止同业竞争 B 子公司股东的股权与公司表决权和董事推荐权相适应 C 最近 12 个月各项风险控制指标持续符合规定标准 最近一年净资本不低于 12 亿元人民币 D 证券公司不得利用其控股地位损害子公司 子公司其他股东和子公司客户 的合法权益 2 在道 琼斯股价平均指数中 商业属于 A 公用事业 B 工业 C 运输业 D 农业 3 企业债券的发行 应组织承销团以余额包销的方式承销 各承销商包销的企 业债券余额原则上不得超过其上年末净资产的 A 1 2 B 1 3 C 1 4 D 1 5 4 构建证券组合应遵循的基本原则之一是投资者在构建证券组合时应当考虑所 选证券是否易于迅速买卖 该原则是 A 流动性原则 B 本金安全性原则 C 良好市场性原则 D 市场时机选择原则 5 宏观分析所需的有效资料一般不包括 A 一般生产统计资料 B 金融物价统计资料 C 政府的重点经济政策与措施 D 企业成本统计资料 6 某上市公司发行普通股 1000 万股 每股面值 1 元 每股发行价格 5 元 支 付手续费 20 万元 支付咨询费 60 万元 该公司普通股本的会额为 元 A 1000 万 B 4920 万 C 4980 万 D 500 万 7 根据我国 证券法 的规定 股票依法发行后 由发行人经营与收益的变化 所引致的投资风险 由 负责 A 发行人 B 承销人 C 投资者 D 证券交易所 8 下面各种策略中 交易成本最低的是 A 买入并持有策略 B 恒定混合策略 C 恒定比例投资组合保险策略 D 投资组合保险策略 9 商业银行提供基金咨询时 正确的做法是 A 只介绍基金的优点 不说明基金的风险 B 以银行信誉为担保 诱导客户购买 C 客观 公正地向客户介绍基金产品 D 以基金历史业绩作承诺 动员客户购买 10 A 公司拟增发普通股 每股发行价格 15 元 每股发行费用 3 元 预定第一 年分派现金股利每股 1 5 元 以后每年股利增长 5 其资本成本为 A 17 5 B 15 5 C 14 0 D 13 6 11 证券公司诱使客户进行不必要的证券交易 或者从事证券资产管理业务时 使用客户资产进行不必要的证券交易的 责令改正 处以 的罚款 A 1 倍以上 5 倍以下 B 3 万元以上 30 万元以下 C 3 万元以上 10 万元以下 D 1 万元以上 10 万元以下 12 证券公司自营业务的主要风险是 A 法律风险 B 市场风险 C 经营风险 D 交易风险 13 根据我国 证券法 和 证券交易所管理办法 的规定 证券交易所设理 事会 理事会是证券交易所的决策机构 其主要职责是 A 制定和修改证券交易所章程 B 选举和罢免会员理事 C 审议和通过证券交易所的财务预算 决算报告 D 制定 修改证券交易所的业务规则 14 当社会总需求大于总供给时 中央银行用以减少总需求 会采取的是 A 松的货币政策 B 紧的货币政策 C 中性货币政策 D 弹性货币政策 15 针对股票分红 在股票分红期间持有该股票 同时卖出股指期货合约就构 成一个 策略 A 期现套利 B 跨市套利 C Alpha 套利 D 跨品种价差套利 16 证券公司经营证券承销与保荐业务 需经 批准 A 国务院证券监督管理机构 B 国务院 C 中国银监会 D 证券交易所 17 下列不属于美国公司治理结构特征的是 A 股东大会基本上是流于形式 B 大股东因法律限制不直接出面干预公司的运营 C 董事会一般由内部董事和外部董事组成 D 美国公司一般不设监事会 监督的职能由董事会履行 18 钢铁 汽车等重工业以及少数储量集中的矿产品如石油等行业属于 类型 的市场结构 A 垄断竞争 B 部分垄断 C 寡头垄断 D 完全垄断 19 龙债券以 为基准 A 欧洲美元定期存款单利率 B 香港银行间同业拆放利率 C 伦敦银行同业拆放利率 D 中国人民银行同业拆放利率 20 企业短期融资券是指企业依照 短期融资券管理办法 规定的条件和程序 在银行间债券市场发行和交易 约定在一定期限内还本付息 最长期限不超过 的有价证券 A 90 天 B 半年 C 365 天 D 2 年 21 A 公司拟发行一批优先股 每股发行价格 5 元 发行费用 0 2 元 预计每 年股利 0 5 元 这笔优先股的资本成本是 A 10 87 B 10 42 C 9 65 D 8 33 22 下列关于股票股息的说法错误的是 A 股票股息可以来自公司的新发股票或库存股票 B 股票股息实际上是将公司当年收益资本化 C 股票股息只是股东权益账户中不同项目之间的转移 D 发放股票股息会带来公司资产和股东权益的减少 而负债保持不变 23 是指经核准的基金份额总额在基金合同期限内固定不变 基金份额可以 在依法设立的证券交易所交易 A 公司型基金 B 契约型基金 C 封闭式基金 D 开放式基金 24 现行交易规则规定 出现无法申报的交易席位数量超过证券交易所已开通 席位总数的 以上 证券交易所要实行临时停市 A 5 B 10 C 15 D 20 25 在证券交易过程中 应当公正地对待证券交易的各方 以及公正地处理证 券交易业务 主要是说明证券交易过程中的 A 公正原则 B 公开原则 C 公平原则 D 对等原则 二 多项选择题 共二 多项选择题 共 25 题 每题题 每题 2 分 每题的备选项中 有分 每题的备选项中 有 2 个或个或 2 个以上符个以上符 合题意 至少有合题意 至少有 1 个错项 错选 本题不得分 少选 所选的每个选项得个错项 错选 本题不得分 少选 所选的每个选项得 0 5 分 分 1 下列 不是资产配置的目标 A 改善投资者面临的环境 B 降低投资风险 C 提高投资收益 D 消除投资者对收益所承担的不必要的额外风险 2 最早运用无套利定价技术的是 A 资本资产定价理论 B 套利定价理论 C 布莱克 斯科尔斯期权定价理论 D MM 定理 3 在没有优先股的条件下 普通股票每股账面价值是 除以发行在外的普通 股票的股数求得的 A 公司净资产 B 公司总资产 C 公司总负债 D 公司总收入 4 关于可交换债券和可转换债券 下列说法错误的是 A 可交换债券与可转换债券的发债主体和偿债主体不同 前者是上市公司的 股东 通常是大股东 后者是上市公司本身 B 可交换债券在国外有股票 现金和混合 3 种交割方式 可转换债券一般采 用股票交割 C 两者所换股份的来源是相同的 D 可交换债券一般不设置转股价向下修正条款 可转换债券一般附有转股价 向下修正条款 5 下列关于证券投资基金的说法正确的有 A 是一种利益共享 风险共担的集合证券投资方式 B 是一种无风险 高收益的证券投资方式 C 由基金托管人托管 由基金管理人管理和运用资金 D 主要业务是从事股票 债券等金融工具的投资 6 以下不属于证券交易所会员大会的职权的是 A 选举和罢免会员理事 B 执行会员大会的决议 C 制定和修改证券交易所章程 D 审议和通过证券交易所的财务预算 决算报告 7 下列各项属于信息披露自律性规则的是 A 上海证券交易所证券投资基金上市规则 B 交易型开放式指数基金业务实施细则 C 上市开放式基金业务规则 D 基金投资组合报告的编制及披露 8 在我国证券市场发展历程中 B 股最先上市交易的交易所为 A 深圳证券交易所 B 香港证券交易所 C 上海证券交易所 D 北京证券交易所 9 公司缴纳所得税后的利润的分配顺序是 A 弥补亏损 提取法定公积金 提取任意公积金 支付普通股票利息 B 弥补亏损 提取任意公积金 提取法定公积金 支付普通股票利息 C 弥补亏损 支付普通股票利息 提取法定公积金 提取任意公积金 D 弥补亏损 支付普通股票利息 提取任意公积金 提取法定公积金 10 封闭式基金的资产净值公告内容应该包括 A 基金规模 B 单位基金资产净值 C 单位基金累计资产净值 D 基金的资产构成 11 发行人应披露拥有的特许经营权的情况 主要包括 A 特许经营权的取得 B 特许经营权的期限 C 费用标准 D 对发行人持续生产经营的影响 12 对 QDII 基金而言 一般情况下 基金管理公司会在 日内对该申请的有 效性进行确认 A T B T 1 C T 2 D T 3 13 投资者在进行资产配置时主要考虑的因素有 A 影响投资者风险承受能力和收益需求的各项因素 B 影响各类资产的风险收益状况以及相关关系的资本市场环境因素 C 资产的流动性特征与投资者的流动性要求相匹配的问题 D 投资期限和税收考虑 14 在有效市场假说的 情形下 当前的股票价格反映了全部信息的影响 A 弱势有效市场假设 B 半强势有效市场假设 C 强势有效市场假设 D 半弱势有效市场假设 15 基金销售机构是受 委托从事基金代理销售的机构 A 中国证监会 B 基金托管人 C 基金注册登记机构 D 基金管理公司 16 代办股份转让时 投资者委托指令以 方式配对成交 A 集合竞价 B 撮合方式定价 C 连续竞价 D 交易所定价 17 收入型基金是指以追求稳定的经常性收人为基本目标的基金 主要以 证 券为投资对象 A 大盘蓝筹股 B 公司债 C 股票 D 政府债券 18 当前 对个人买卖基金所获的差价收入 A 暂不征收个人所得税 B 按 20 征收个人所得税 C 先扣除 1000 元免征额 按 20 征收 D 不属于个人所得税征收范围 19 为保证证券市场的稳定 稳定市场的政策与制度安排有 A 证券交易所根据需要 可以对出现重大异常交易情况的证券账户限制交易 B 因突发事件而影响证券交易的正常进行时 证券交易所可以采取技术性停 牌的措施 C 因不可抗力的突发性事件或者为维护证券交易的正常秩序 证券交易所可 以决定临时停市 D 涨跌停板规定 20 下列关于国际金融市场动荡对证券市场影响的论述错误的是 A 一国的经济越开放 证券市场的国际化程度越高 证券市场受汇率的影响 越大 B 一般而言 以外币为基准 汇率上升 本币升值 从而使得证券市场价格 上升 C 由于巨大的外贸顺差和外汇储备 在汇率制度改革后 人民币出现了持续 的升值 D 人民币升值对内外资投资于中国资本市场产生了极大的吸引力 21 中国证监会 受理上市公司配股申报材料并对配股资格提出审核意见 A 发行审核委员会 B 上市公司监管部 C 配股审核委员会 D 发行 22 国际伦理纲领 职业行为标准 对投资分析师提出的道德规范三大原则 是指 A 勤勉尽责原则 B 公平对待已有客户和潜在客户原则 C 信托责任原则 D 独立性和客观性原则 23 我国银行间债券市场存在的问题主要体现在 A 不少债券品种交易次数很少 或者长时间根本没有交易 B 某些债券品种开始时交易比较活跃 但此后交易越来越少 C 某些交易价格只有一笔成交 不具备市场代表性