专利资产评价实务刘伍堂企业资产结构的变化世界首富微软CEO比尔

专利资产评估实务刘伍堂企业资产结构的变化 世界首富微软CEO比尔盖茨 中国首富无锡尚德太阳能电池有限公司总裁施正荣典型的品牌运营商皮尔卡丹关于世界500强的排名：通用汽车的排名第一 现代企业的资产中，无形资产占有的比重大小是衡量企业竞争力的重要标准，具有竞争力的企业，无形资产在企业的资产总量中占有50%以上 。专利资产的定义 专利资产，是指特定主体所拥有或控制的，不具有实物形态，能长期发挥作用且能带来经济利益的资源。 专利资产的价值评估专利资产组合的评估单项专利资产的评估作为企业价值评估中的一部分资产的评估专利资产评估目的通常包括： （一）专利所有权作价出资； （二）专利所有权质押； （三）转让、许可使用、拍卖、诉讼； （四）财务报告目的； （五）企业价值评估中的专利资产评估； （六）其他评估目的。专利资产评估的对象 专利资产评估业务的评估对象包括专利所有权和专利使用权。专利使用权具体表现形式包括专利权独占许可、独家许可、地区独家许可、普通许可或者其他许可形式。专利资产评估基本状况专利资产基本状况，通常包括： （一）专利名称； （二）专利类别； （三）专利申请的国别； （四）专利申请号； （五）专利的法律状态； （六）专利申请人； （七）专利权人及其变更情况； （八）专利授权日； （九）专利证书颁发日； （十）权利要求书所记载的权利要求。 专利资产评估收集的相关信息、资料对专利资产评估时收集的相关信息、资料通常包括： （一）专利资产的权利人及实施企业基本情况；（二）专利证书、最近一期的专利缴费凭证、专利登记簿副本；（三）专利权利要求书、专利说明书及其附图；（四）专利技术的研发历史、技术实验报告，专利资产所属技术领域的发展状况、技术水平、技术成熟度、同类技术竞争状况、技术更新速度，如果技术效果需检测，还应收集技术产品检测报告；（五）产品的适用范围、专利产品市场需求、发展前景及经济寿命、与专利产品相关行业政策及发展状况、本行业技术和产品的竞争状况；特殊行业所需要的行业准入证明；专利资产的获利能力；可能影响专利资产价值的宏观经济前景；（六）以往的评估和交易情况，包括专利权转让合同、实施许可合同以及其他交易情况。 专利资产评估的注意事项 一、应当尽可能获取与专利资产相关的财务数据及专利实施企业经审计的财务报表。 注册资产评估师执行专利资产评估业务，应当根据评估对象、价值类型和评估方法等相关条件，采用适当措施，就专利资产相关的财务数据中对评估过程和评估结论具有影响的相关事项进行必要的分析调整，合理反映专利资产的盈利能力。 二、应当分析专利权利要求书、专利说明书及其附图的内容对专利资产价值的影响。 注册资产评估师执行专利资产评估业务，应当分析专利权利要求书所记载的专利技术产品与其实施企业所生产产品的对应性,并分析其对专利资产价值的影响。 三、应当对影响专利资产价值的法律因素进行分析，通常包括以下因素：专利资产的权属及权利的限制、专利类别、专利的法律状态、专利法定剩余寿命、专利的保护范围。 注册资产评估师应当知晓专利所有权与使用权差异，专利使用的许可方式，以往的许可、转让情况对专利资产价值的影响。 注册资产评估师应当知晓发明、实用新型、外观设计的审批条件、审批程序、保护范围、保护期、审批阶段的差异对专利资产价值的影响。 注册资产评估师应当知晓专利所处审批阶段、专利是否处于无效宣告程序、以及专利有效性维持情况对专利资产价值的影响。 四、应当对影响专利资产价值的技术因素进行分析，通常包括：替代性、先进性、创新性、成熟度、实用性、防御性、垄断性。 五、应当对影响专利资产价值的经济因素进行分析，通常包括：专利资产的购建成本、获利能力、类似资产的交易价格。 六、应当分析专利技术与其他技术的关联性，并分析其对专利资产价值的影响。 七、当专利资产与其他资产共同发挥作用、应当分别分析专利资产与其他资产的作用，并考虑其对专利资产价值的影响。 八、应当关注经营条件等对专利资产的作用发挥产生的影响而导致对专利资产价值的影响。 九、注册资产评估师执行专利资产评估业务，应当根据评估目的、等恰当选择价值类型。专利资产评估的收益法超额收益法割差法分成率法收益额的确定：已实施专利未实施专利专利资产收益预测期限合理确定专利资产收益预测期限的依据：-专利资产的技术寿命-技术成熟度-专利法定寿命-专利技术产品寿命-专利资产相关的合同约定期限合理确定折现率的依据：-评估基准日的利率-投资回报率-资金成本-专利实施过程中的技术、经营、市场、资金等因素专利资产评估成本法 -重置成本包括合理的成本、利润和相关税费等，确定专利资产重置成本构成要素，应当合理确定形成专利资产相关的研发人员、管理人员、设备及房屋建筑物以及其他相关成本费用。 -应当采用科学的方法合理确定功能性贬值和经济性贬值。专利资产评估报告书 报告的种类：2种。 -单独出具的专利资产评估报告 -作为评估报告的一个组成部分专利资产评估报告应当反映专利资产的特点包括： （一）说明评估对象详细情况，通常包括：专利资产的法律权属、使用权表现形式、法律状态、专利申请号及专利权利要求等； （二）描述专利资产的技术状况和实施状况； （三）说明对影响专利资产价值的法律因素、技术因素、经济因素的分析过程； （四）说明专利的实施经营等条件； （五）说明专利权许可、转让、诉讼、无效请求及质押情况； （六）以出资为评估目的、由共同专利权人拥有的专利资产的评估报告，说明共同权利人在专利出资中分别所占的比例及数额； （七）说明对初步评估结论进行综合分析形成最终评估结论的过程。 专利资产案例-稀有塑料助剂类刘伍堂一、评估对象基本情况说明技术背景 委估对象的性质、目前及历史状况1.委估对象性质 2.委估对象历史、目前状况 委估对象涉及稀土塑料助剂方面的共计14项技术 ，是广东AA材料有限公司自主开发、并与某某研究所等单位密切合作，将稀土化合物在高分子材料中的应用拓展到PVC热稳定剂及以外的领域研发的。3.委估对象中专有技术的保密措施n 委估对象存在性的确认二、委估对象的特征分析说明委估对象的技术特征委估对象所形成的产品及性能特点 各委估对象产品所直接使用的专利、专有技术及其它委估对象产品 委估对象与密切相关的技术比较所具有的区别特征委估对象的技术成熟程度 委估对象的相关配合说明 目前与轻稀土元素用于PP晶型成核剂方面的技术有关的现有技术如下： 申请号85100465，发明名称：“-晶型聚丙烯生产方法”，该发明属于晶型聚丙烯、生产方法及应用 申请号85108716，发明名称：“晶型聚丙烯树脂材料的制备及其制品的组成”，该发明的领域：本发明是高分子材料的加工及其应用。 申请号88105614，发明名称：“聚丙烯微孔膜及其生产方法”，该发明属于一种含有双组份晶型成核剂的聚丙烯微孔膜及其生产方法 申请号00117339，发明名称：“聚丙烯晶型成核剂及其应用”，该发明涉及一种新型聚丙烯晶型成核剂及其应用。 申请号03812366，发明名称：“-结晶聚丙烯”，一种组合物 申请号03818931，发明名称：“用于聚丙烯的-成核剂、光稳定剂”，适合用作聚丙烯树脂的成核剂、光稳定剂的式（）的组合物 由上述现有技术可见，目前在PP晶型成核剂方面的专利描述有一些，有使用金属离子均为周期表第二族的碱土金属化合物用作晶型成核剂的物质的（申请号85100465、申请号85108716、申请号88105614），也有使用其它物质形成PP晶型成核剂的（申请号03812366、申请号03818931、申请号00117339）。 但在轻稀土元素用于PP晶型成核剂方面，只有“聚丙烯晶型成核剂及其应用”（申请号为00117339）专利申请与委估对象类似，但本委估对象中合成晶型成核剂的原料还含有晶型喹丫啶酮，尤其是复合晶型成核剂中的原料更多，本委估对象中的晶型的相对含量更高。因此委估对象在竞争中将具有较强优势。目前与轻稀土元素用于无机粒子表面处理剂方面的技术有关的现有技术如下： 申请号00132081，发明名称：“无机粒子表面改性的方法”，一种无机粒子表面改性的方法 申请号00115906，发明名称：“苯二甲酸稀土,其制备方法和该化合物的用途”，该发明公开了一种新的苯二甲酸稀土及其制备方法，以及该化合物的用途。申请号03112246，发明名称：“纳米抗菌杀毒塑料母料及其制备方法”，该发明提供一种纳米抗菌杀毒塑料母料及其制备方法 通过上述检索可见，上述现有无机粒子表面改性的技术中： 申请号00132081的专利申请中，未见有（轻）稀土元素或 稀土配合物或稀土改性剂或稀土氧化物描述，即未见有轻稀土元素用于无机粒子表面处理剂的描述。 申请号00115906的专利申请中，用作无机粒子表面改性的稀土化合物的合成工艺为传统的皂化法，缺点是：设备效率低，工艺流程长，中间环节多，操作费用高，原料中使用稀土氯化物及皂化中的碱带来的Na+和Cl以及颇具活性的非稀土杂质元素难以全部洗涤干净，或残存在产品中，影响产品质量和稳定性。 申请号00132081的专利申请中，稀土铝酸酯偶联剂对纳米粉体进行表面改性，但并未有稀土铝酸酯偶联剂的制备方法的描述。另外，委估对象已由委托方实施，工艺成熟，因此委估对象在竞争中将具有强势。 目前与稀土三元类水滑石的制备并用于热稳定剂方面的技术有关的现有技术如下： 申请号01135047，发明名称：“一种用于催化湿式氧化处理工业废水的铜基催化剂及其制备方法”，一种用于催化湿式氧化处理工业废水的铜基催化剂的制备及应用。 申请号03150038，发明名称：“一种经插层前体制备的高分散铜基氧化催化剂及制备方法”，该发明介绍了一种经层状插层前体制备高分散铜基氧化催化剂及其组装方法。 申请号200510012245，发明名称：“具有荧光特性的稀土配合物插层水滑石及其制备方法”，该发明提供了一种具有荧光特性的稀土配合物阴离子插层水滑石及其制备方法。 由上述现有技术可见，对稀土水滑石制备技术的研究并不多，其中： 申请号01135047的专利申请是利用共沉淀法制备稀土水滑石作为催化剂，用于无污染的废水处理。 申请号03150038的专利申请是利用水滑石结构的可设计性，层板组成的可调变性和层间离子的可交换性特点，制备插层稀土水滑石，也用于无污染的废水处理。 申请号200510012245的专利申请是利用水滑石层状材料的可插层组装性、层板可控和层板结构定位效应，制备插层稀土水滑石，用于发光材料。 本委估对象是利用水热法合成稀土水滑石用于热稳定剂。另外，委估对象已由委托方实施，工艺成熟，因此委估对象在竞争中将具有强势。目前与轻稀土元素用于无机粒子/树脂复合材料方面的技术有关的现有技术如下： 申请号96105362，发明名称：“一种聚酰胺/粘土纳米复合材料及其制备方法”，该发明提供的一种原位插层聚合是采用一步方法 申请号97108360，发明名称：“一种聚酰胺/硅酸盐纳米复合材料的制造方法”，该发明公开了一种聚酰胺硅酸盐纳米复合材料及其制造方法 申请号97112237，发明名称：“一种聚酰胺粘土纳米复合材料的制法” 申请号00129849，发明名称：“聚酰胺66复合材料及其制备方法”，该发明公开了聚酰胺复合材料及其制备方法 申请号01120285，发明名称：“一种制备聚酰胺/层状硅酸盐纳米复合材料的方法” 申请号01129635，发明名称：“一种聚酰胺/硅酸盐纳米复合材料及其制备方法”，该发明是一种聚酰胺硅酸盐纳米复合材料及其制备方法 申请号01138007，发明名称：“一种聚酰胺纳米复合材料的制备方法”，该发明属于高分子新材料技术领域 申请号02118849，发明名称：“一种聚酰胺66复合材料及制备方法”，该发明公开了聚酰胺经蒙脱土和硅灰石协同填充的复合材料及其制备方法 申请号03127130，发明名称：“一种剥离型聚合物/蒙脱土纳米复合材料及其制备方法”，该发明属于一种剥离型聚合物蒙脱土纳米复合材料及其制备方法 申请号200310104302，发明名称：“一种聚酰胺/粘土混杂复合材料及其制备方法和用途” 申请号200310104303，发明名称：“一种聚酰胺/粘土纳米复合材料及其制备方法和用途” 申请号92112913，发明名称：“着色抗静电阻燃母料的制备方法”，该发明着色抗静电阻燃母料，它是塑料制品中用来着色改善阻燃性和抗静电性的添加剂 申请号01136257，发明名称：“阻燃ABS专用料”，该一种用于家用电器及汽车零部件等方面的阻燃专用料 申请号02138583，发明名称：“通用型阻燃母料及其制备方法”，该发明涉及一种通用型阻燃母料及其制备方法 申请号200310105635，发明名称：“抗静电阻燃聚乙烯组合物”，该抗静电阻燃聚乙烯塑料组合物 申请号200410024122，发明名称：“高分子阻燃母料”，该高分子阻燃母料，包括无机阻燃填料和高分子树脂 申请号200510100155，发明名称：“纳米复合阻燃母料及其制备方法和应用”，该发明涉及一种酚醛环氧树脂有机蒙脱土纳米复合阻燃母料及其制备方法 由上述现有技术可见，对轻稀土元素用于无机粒子/树脂复合材料方面的研究，在该领域中已经进行了多年的努力，并已经提出了不同的方案。 但同时也可看到：在申请号96105362、申请号97108360、申请号97112237、申请号01120285、申请号01129635、申请号01138007、申请号02118849、申请号03127130的专利申请中均未见有经稀土改性剂改性的层状硅酸盐（蒙脱土）的描述。 并且申请号96105362、申请号00129849、申请号01129635、申请号01138007、申请号02118849的专利申请是先将层状硅酸盐插层，再与聚合单体聚合，其缺点是插层聚合过程需要大量水分散介质将单体与插层土均匀分散，在聚合之前对生产设备要作相应改造，主要适用于固定配方的大批量生产，不是于多品种、小批量的生产；同时，层状硅酸盐的插层处理，对工业化生产来说，极大的增加了生产成本。而申请号200310104302（发明名称为“一种聚酰胺/粘土混杂复合材料及其制备方法和用途”）和申请号200310104303（发明名称为“一种聚酰胺/粘土纳米复合材料及其制备方法和用途”）的专利申请与本委估对象的区别是这两个专利申请重点在于实现复合材料中粘土片层的充分剥离，而本委估对象是采用经稀土改性剂处理后的层状硅酸盐（蒙脱土），可实现蒙脱土在聚酰胺中的分散性明显提高，复合材料的物理机械性能也大幅提升，成本低。 另外，在轻稀土元素用于阻燃的无机粒子/树脂复合材料方面，在所有该类专利申请中（申请号92112913、申请号01136257、申请号02138583、申请号200310105635、申请号200410024122、申请号200510100155），均未见有用于结合阻燃剂的官能团和结合高分子基体的官能团稀土表面处理剂的描述。 因此委估对象在竞争中将具有强势。 综上所述，由于在现有技术领域与委估对象具有相似性的技术很少，且委估对象的“一剂多功能”特点突出，因此委估对象及其产品具有很强的竞争优势。三、委估对象的应用情况分析说明 评估对象应用范围分析说明 委估对象的经济效益分析 委估对象的社会效益分析 四、价值影响因素分析说明 宏观经济环境的影响 委估对象所处的行业状况及前景 委估对象所处企业状况及前景 委估对象的法律状态的影响分析 委估对象产业化不确定因素对评估的影响分析 委估对象产品的市场需求对评估影响的分析 委估技术经济寿命对评估的影响 农业：塑料消费突飞猛进 包装：塑料消费之首 塑料建材：新经济增长点 我国塑料制品工业发展总趋势 塑料助剂行业五、评估方法及基本思路 1. 评估方法 一般而言，技术研制开发的成本，往往与技术价值没有直接的对应关系，故本次评估不宜采用成本法。另外，国内尚无该类技术的交易市场，市场法也不适用。因此，本次评估采用收益法，即依一定的产品销售规模产生的收益入手，计算未来可能取得的收益，确定评估对象能够为资产拥有方带来的利益，再通过一定的分成率，即该项评估对象在未来收益中应占的份额，得出该评估对象在一定的经营规模下于评估基准日的公允价值。其基本计算公式为： 评估值未来收益期内各期的收益额 n P = K Ft / (1+ i ) t t=1 式中： P评估值 K技术分成率 Ft未来第t个收益期的收益额 n剩余经济寿命期 t未来第t年 i折现率2. 基本思路 本次评估对象的收益来源为委估对象产品的销售收入。除功能改性料因未生产销售按委托方提供的价格确定外，其它委估对象产品的销售价格按委托方近几年委估对象产品的实际销售价格确定；销售规模以委托方现有的3万吨助剂为基础确定。六、参数选取本次评估采用收益法进行评估，影响该评估值的参数主要有剩余经济寿命期、折现率、未来收益期内的收益额、委估对象的分成率。现分述如下：1. 剩余经济寿命期的确定（略）2. 折现率的选取（略）3. 未来收益期内收益额的预测1）收益额的测算原则 本次评估确定收益额采用了现实与未来相结合的原则，客观性和预测性相结合的原则。 2）收益额的测算方法 收益额的测算主要有三种方法：利润总额法、净利润法及净现金流量法。本次评估采用了净利润法。3）收益额测算依据说明 测算收益额一般情况下应考虑以下几方面的因素：一是要考虑该技术所带来的历史收益。二是要考察企业现实的开发能力及潜在的开发能力。三是要考察企业的营销网络建设。四是要考虑市场的需求及容量。 委估技术所带来的历史收益 由于委托方的主营业务就是委估对象产品的销售，所以，近几年委估对象所带来的历史收益情况以委托方经审计的会计报表为基础。 企业现实的开发能力及潜在的开发能力 企业的营销网络建设 市场的需求及容量4）收益额的确定收入的确定 为方便计算，现将对外销售的委估对象产品汇总如下：销售量 委托方目前及未来的生产情况：各委估对象产品的销售情况销售单价按上述原则，未来委估对象产品的销售单价确定如下 ： 注：除WBG成核剂和功能改性料的销售单价为含税价外，其余委估对象产品的销售单价均为不含税价格。 将上述各年各委估对象产品的销量分别乘以它们的销售单价，便得到未来各年各委估对象产品的销售收入。成本的确定 成本包括原材料成本、工人工资及福利、燃料动力成本、折旧费、其它费用。委估对象产品的单位成本数据确定原则 由于除功能改性料外的委估对象产品已生产销售多年，有较为完整的成本统计资料，所以本次评估成本以实际发生的为基础加以预测；因功能改性料尚未生产，所以其成本以委托方提供的资料为基础确定。具体如下: 成本数据中的单位折旧费按：对于目前的3万吨助剂生产线，各委估对象产品的单位折旧费按以往（2004年2006年）分摊的实际单位折旧费确定，确定原则同销售单价的确定原则； 成本中其它构成数据的单位费用单位原材料成本、单位工人工资及福利、单位燃料动力成本、单位其它费用，目前的3万吨助剂生产线产能和新建的5万吨助剂生产线产能的均按2004年2006年的实际单位成本确定，确定原则同委估对象产品销售单价的确定原则。补贴收入、两税一费、所得税的确定补贴收入 补贴