我国中小企业融资困境及对策.doc

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薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿腿薈蚆膁莅蒄蚅袁膈莀蚄羃莃虿螃肅膆薅螂膇莂蒁螁袇膄蒇螀聿蒀莃螀膂芃蚁蝿袁蒈薇螈羄芁蒃螇肆蒆荿袆膈艿蚈袅袈肂薄袅羀芈薀袄膃肀蒆袃袂莆莂袂羅腿蚀袁肇莄薆袀腿膇蒂罿衿莂莈罿羁膅蚇羈肃莁蚃羇芆芃蕿羆羅葿蒅薂肈节莁薂膀蒇蚀薁袀芀薆蚀羂蒆蒂虿肄芈莈蚈芇肁螆蚇羆莇蚂蚆聿 本科毕业论文（设计）模板本科毕业论文(设计)论文题目： 我国中小企业融资困境及对策 学生姓名： 李媚 学 号： 0706190122 专 业： 财务管理 班 级： 0701班 指导教师： 郑勇 完成日期：2011年5月20日我国中小企业融资困境及对策内 容 摘 要随着我国经济体制改革的深入和“国退民进”战略的实施，我国中小企业在我国国民经济中发挥着越来越重要的作用，是推动我国国民经济和社会发展的重要力量。尽管中小企业对我国国民经济的发展起着巨大的作用，但中小企业在市场竞争中仍面临着技术落后、融资困难、信息闭塞、营销能力弱、人才缺乏、市场准入门槛太高等因素的制约，其中融资难已成为制约中小企业发展的“瓶颈”。而造成这一现状的主要原因是银行与中小企业之间存在着严重的信息不对称，管理模式僵化等现象，而且我国中小企业对信贷需求量小、次数多，相对大企业而言贷款的机会成本较高等。中小企业融资困难是由多种因素共同决定的，要彻底解决中小企业融资困境，必须在政府大力支持下，建立一个服务完善、监管到位、利益多元化的中小企业融资服务体系。 关键词：中小企业 融资方式 融资困境 金融机构Financing Difficulties and Countermeasures on Small and medium-sized enterprises显示对应的拉丁字符的拼音字典AbstractWith the reformation in economic system and country retreat DPP, the implementation of the strategy of Chinese small and medium-sized enterprises in the national economy plays a more and more important role in China, is to promote national economic and social development of the important strength. Although Small and medium-sized enterprises to the development of our national economy plays a huge role, but small and medium-sized enterprises in market competition is still facing backward in technology, financing difficulties, information block, marketing ability weak, lack of human resource, market admittance threshold too advanced factors. Among them, difficulty in financing constraints Small and medium-sized enterprises development has become the bottleneck. And cause the current situation is the main reason of the Banks and small and medium-sized enterprise exist between serious information asymmetry phenomenon such as rigid, management mode, and demand for small and medium-sized enterprises in China for credit number, relatively small and large companies loan opportunity costs higher. Small and medium-sized enterprise financing difficulty is decided by many factors, thoroughly solve financing difficulties of small and medium-sized enterprises must be supported by the government, establish a perfect services, regulation in place, interest diversified Small and medium-sized enterprises financing service system. .Keywords：small and medium-sized enterprise financing ways financing difficulties financial institutionsII目 录序 言1一、我国中小企业的相关理论1（一）我国中小企业划定标准1（二）我国中小企业对我国经济社会发展的作用21.我国中小企业在我国国民经济中的地位22.我国中小企业能够满足人们复杂和多样化的需求33.我国中小企业有利于推动我国城市化的进程和“三农”问题的解决3（三）我国中小企业融资的类型31.内源融资和外源融资42.直接融资和间接融资43.股权融资和债权融资4二、我国中小企业融资的现状及原因分析4（一）我国中小企业融资的现状41.我国中小企业内源融资的现状42.我国中小企业外源融资的现状5（二）我国中小企业融资困境的成因分析61.我国中小企业融资困境的理论分析62.我国中小企业融资困境的现实原因7三、解决我国中小企业融资难问题的对策10（一）推进我国中小企业信用制度建设10（二）建立健全我国中小企业信用担保体系10（三）加大我国非银行金融机构的发展111.加强小额贷款公司建设112.大力推行融资租赁公司建设113.促进民间融资市场的发展12（四）促进我国中小银行的发展12结论12参考文献13序 言本文通过研究我国中小企业面临的融资困境，深入分析了我国中小企业融资困境的现状、成因，并有针对性地提出了有效的对策以解决我国中小企业融资难的问题。本文之所以将我国中小企业融资方式作为研究对象，目的在于解决中小企业在发展中遇到的一个最大现实问题，也就是中小企业融资难问题。本文研究的价值和独特之处在于:第一，研究思路紧紧围绕中小企业融资方式，对于中小企业融资方式的研究，本质上是基于改善我国中小企业融资方式以解决融资困境，这有助于从根本上促进我国中小企业的发展。第二，前人论著中鲜见以融资方式为切入点来解决中小企业的融资难题，本文对于中小企业与其融资方式的关系进行理性思考和总结，有利于促进中小企业的融资实践，对解决中小企业的融资问题具有现实意义。一、我国中小企业的相关理论（一）我国中小企业划定标准为了改善中小企业的经营环境，促进中小企业健康发展，扩大城乡就业，发挥中小企业在国民经济和社会发展中的重要作用，我国于2003年正式实施中华人民共和国中小企业促进法及其配套的中小企业标准暂行规定。2003年标准以法人企业或单位作为企业国民的划分对象，以从业人员数、销售额和资产总额三项指标为划分依据，对工业(采矿业、制造业、电力、燃气及水的生产和供应业)、建筑业、交通运输、仓储和邮政业、批发和零售、住宿和餐饮业的企业规模进行了额划分。该规定根据企业的职工人数、销售额、资产总额三项指标并结合行业特点，确定在三项定量指标中只要符合其中一项即可界定为中、小企业。各行业中小型企业须符合以下条具体划分标准如下表:1 资料来源：中国中小企业协会 南开大学中小企业研究中心 主持编写中国中小企业蓝皮书-现状与政策（2007-2008） 中国发展出版社2008年版，第4-5页 行业名称指标名称大型中型小型工业企业从业人员数（人）2000及以上300-2000以下300以下销售额（万元）30000及以上3000-30000以下3000以下资产总额（万元）40000及以上4000-40000以下4000以下建筑业企业从业人员数（人）3000及以上600-3000以下600以下销售额（万元）30000及以上3000-30000以下3000以下资产总额（万元）40000及以上4000-40000以下4000以下批发业企业从业人员数（人）200及以上100-200以下100以下销售额（万元）30000及以上3000-30000以下3000以下零售业企业从业人员数（人）500及以上100-500以下100以下销售额（万元）15000及以上1000-15000以下1000以下交通运输业企业从业人员数（人）3000及以上500-3000以下500以下销售额（万元）30000及以上3000-30000以下3000以下仓储和邮政业从业人员数（人）1000及以上400-1000以下400以下销售额（万元）30000及以上3000-30000以下3000以下住宿和餐饮业从业人员数（人）800及以上400-800以下400以下销售额（万元）15000及以上3000-15000以下3000以下（二）我国中小企业对我国经济社会发展的作用1.我国中小企业在我国国民经济中的地位截止2008年末，我国各级工商部门注册的中小企业有970万户，另有个体工商户29900万户，广大的中小企业创建的GDP占全国的60%，出口额占68%，提供了75%以上的就业岗位，在我国国民经济中的地位和重要性不断改善。具体如图1.1。2 数据来源：国务院新闻办公室新闻发布会 2009年图1.1 我国中小企业对我国国民经济贡献度2.我国中小企业能够满足人们复杂和多样化的需求随着社会的发展和进步，人们的消费理念和需求结构都发生了巨大的变化。由量的需求到质的需求，由单纯满足生存的需求到获得享受的需求，人们希望从丰富多彩的商品和服务中自由选择自己需要的东西，像大企业那种批量及流水线生产的产品已不能满足人们的个性化需求，而中小企业灵活的生产方式更能满足个性化需求。因此，中小企业在满足消费者多样化的服务和产品需求方面有着不可比拟的优势。3、我国中小企业有利于推动我国城市化的进程和“三农”问题的解决据不完全统计，目前中国的城市化只有40%左右，而发达国家的城市化水平已经达到了70%以上。随着经济的发展，将有越来越多的农村人口进入城市。但很多大城市由于土地紧张、交通拥堵、环境污染等已经到了发展的极限。因此，数量众多的中小城市已成为吸纳农村人口的重要渠道，而中小城市中的大量中小企业既可以满足就业的需求，亦可以为大量的城市化人口提供基本的生产生活设施和服务。可以说，中小企业是我国城市化进程的重要推动力。（三）我国中小企业融资的类型随着我国市场经济的发展和资本市场多的不断完善，企业能获得资金的渠道越来越多，根据资金来源、融资方式、使用期限等的不同，我国中小企业融资也可以区分为不同种类，融资渠道明细如图1.2。中小企业融资直接融资内源融资外源融资间接融资企业盈利折旧基金定额负债吸收直接投资股票融资债券融资民间借款银行借款租赁融资基金融资典当借款票据融资图1.2 我国中小企业融资结构明细1.内源融资和外源融资按照融资过程中资金来源方向的不同，可以将企业融资方式分为内源融资和外源融资。内源融资是企业创办过程中原始资本积累和运行过程中剩余利润的资本化，由初始投资形成的股本，留存收益以及折旧基金等构成。外源融资是企业通过一定方式向企业之外的其他经济主体筹集资金，包括发行股票和企业债券，向银行借款。2.直接融资和间接融资根据融资过程中资金的运动方式不同，企业融资方式可以分为直接融资和间接融资。直接融资是资金的需求方和资金的供给方借助于一定的金融工具直接沟通最终出资者和最终融资者的资金联系，不需要通过银行这个金融机构直接融资体现的是证券信用关系，而间接融资必须有金融机构作为媒介，它体现的则是一种银行信用关系。3.股权融资和债权融资根据企业融资形成过程中的不同产权关系，企业融资方式可以分为股权融资和债权融资。股权融资，也称为所有权融资，一般是企业在刚成立或增资扩资时向其自身的投资者或股东募集资金的融资模式。债券融资一般是通过银行贷款或发行债券等方式获得资金，通过这种方式融入的资金代表着对企业的债权，又称为负债资金。二我国中小企业融资的现状及原因分析（一）我国中小企业融资的现状1我国中小企业内源融资的现状内源融资在中小企业的生产经营和发展壮大中的作用是相当重要的。由表2.1可以看出:内源融资是当前我国中小企业的主要融资方式。由此可见，我国中小企业的内源融资在整个融资过程中占了相当重要的地位，但是内源融资所占的比重过大。表2.1 我国中小企业的融资渠道（单位：%）3 资料来源：梁冰 我国中小企业发展及融资状况调查报告金融研究 2009年5月融资渠道2005年2006年2007年自有资金55.4048.7043.80银行贷款34.5040.9040.30其他企业借款2.002.703.80亲友借款1.900.901.30发行股票或债券0.000.100.00外部企业或自然人入股0.301.901.40政府拨款0.200.300.10其它5.604.309.30企业创办人的自有资金、家族成员和亲属的资金，不仅是企业初创时期的主要资金来源，而且是企业实现发展的主要资金支撑。但是我们必须看到的是:随着企业的发展和市场的发展，中小企业将面临着非常严峻的挑战:市场发展导致竞争加剧，这就要求企业不断提高自身的竞争力，企业要提高自身竞争力，就必须尽可能地扩大融资，而民营中小企业多数是劳动密集型的企业，平均利润水平不高，内源融资受到企业自身资本积累能力的制约，所以仅仅依靠内源融资(留存盈利)作为企业的主要资金来源，是远远不能满足企业投资发展的需要的，因而外源融资对企业的发展具有十分重要的意义。2.我国中小企业外源融资的现状（1）直接融资受阻直接融资主要表现为股票融资和债券融资等资本市场融资。我国公司法规定，股份有限公司、国有独资公司和两个以上的国有企业或其他两个以上国有投资主体投资设立的有限责任公司，为筹集生产经营资金，可以发行债券，但必须具备一定条件:如股份有限公司的净资产额不低于人民币3000万元，有限责任公司的净资产额不低于人民币6000万元，且还要有实力雄厚信誉良好的单位作担保。因此债券市场也基本上未向中小企业开放。随着证券市场的进一步发展以及二板市场的创建，中小企业通过发行股票与债券融资的可能性会进一步增大，但近期仍不会成为我国中小企业融资的主要方式。（2）银行贷款困难中小企业的贷款，目前主要依赖于国有商业银行，因为现有的民间小银行提供的贷款无论从数额上，还是从期限上，都难以满足中小企业的要求。然而，从其性质来讲，国有商业银行是国家的大型金融机构，主要服务于国有大型企业。首先，他们希望能够包揽大额的业务，因而对小额贷款不屑一顾。其次，银行经营的原则之一是尽量减少呆账、坏账，而中小企业市场风险大，企业倒闭率高，财务制度不健全，资信状况堪忧，缺乏足额的财产抵押，又无人担保，银行考虑到安全性因素对中小企业惜贷、惧贷。表2.2是大中小企业申请贷款成功的概率:4资料来源:IFC的企业调查 2005年表2.2 按企业规模分类的贷款申请及其结果企业规模企业数量（家）申请比例（%）申请次数（次）成功数量（家）成功率（%）贷款规模（万元）500人2983227199882282.60表2.2是世界银行国际金融公司(IFC)在我国的调查数据。这些数据表明，我国中小企业很难获得银行贷款。小企业贷款申请失败的概率是23%，中型企业申请失败的概率是22.13%，而大型企业失败的概率仅为12%。从数字上看，贷款成功的概率不是很低，但是，考虑到中小企业申请贷款的比率很低，以及占比重很大一部分的知难而退的情况，可以确定地认为，我国中小企业在取得银行贷款方面面临着严重的困难。 （3）银行提供的金融服务存在较大的地区差距在沿海地区，中小企业的融资问题得到了较好解决，广东、浙江、江苏、福建等地，中小企业已成为经济的骨干和经济增长的引擎，产品升级和技术更新快，这些地区的银行都积极对中小企业融资。在中西部地区，中小企业数量及质量均与沿海有较大差异，当地银行由于资产质量和收益方面的考虑，采取对中小企业慎贷的策略。（4）民间融资活动较活跃，但规模小且处于“非法”状态由于中小企业特别是民营中小企业借贷无门，不得不从非正式的金融市场上寻找融资渠道。这些渠道有民间借贷市场、私募股本、企业互保加债转股等，有的企业甚至全部靠拖欠贷款来周转资金。但这些民间融资活动多属于政府限制的“非法集资”、“乱集资”范畴，很难成为正式融资渠道。（二）我国中小企业融资困境的成因分析1.我国中小企业融资困境的理论分析（1）信息不对称信息不对称是指交易双方对商品的信息掌握程度不一样，从而导致信息匮乏者在交易中处于劣势的地位。一般说来，卖者比买者了解的信息更丰富一些。相同的道理，在资本市场上，借款者一般比贷款者更清楚投资项目成功的概率和偿还贷款的条件及动机。如果是完全竞争市场，交易双方对信息的掌握是完全一样的，消费者就不会花费过高的价格购买假冒伪劣商品，甚至不予购买，而借款人也不会将贷款发放给冒高风险者或纯粹的金融骗子。但是完全信息只是一个理想的状态，在市场经济中，信息不对称是时时刻刻存在的，这样就会产生逆向选择和道德风险。道德风险和逆向选择使金融机构倾向于对中小企业“惜贷”或“不贷”，从而使得中小企业的贷款需求只能得到部分的满足。由于中小企业与大型企业相比，其信息不对称显得更为突出，因此其潜在的逆向选择和道德风险问题就更为严重，这成为中小企业获得资金融通的一个重要障碍。（2）信贷配给理论信贷配给理论是指贷款人在信贷交易中，不完全依靠于利率机制的调整，而是着眼于风险的考察和利润的预测，并通过附加各种条件予以制约，也就是信贷配给的方式来实现贷款的发放，该理论是新凯恩斯主义理论的重要组成部分。信贷配给通常有以下两种情况:一是对一部分企业的贷款申请予以拒绝，从我国目前情况来看，主要是中小企业遭到拒绝。二是借款人的借款需求只能得到部分满足。2.我国中小企业融资困境的现实原因(1)内部原因分析a.我国中小企业自身的信用问题信用问题似乎是一个道德范畴的问题，但绝不仅仅是一个道德问题。信用是一种资源，是企业的无形资产，在市场经济中，信用已成为经济交易的基本准则。良好的信用是经济交易顺利进行的基础，也是一个社会经济赖以持续发展繁荣的前提。而在我国，市场经济发展过程中信用的缺失是一个非常普遍的现象。究其原因，一方面，我们在进行市场经济体制改革的初期，忽视了信用问题在整个经济发展中的重要作用；另一方面，改革开放之后的我国国民在经济利益面前表现出的机会主义、功利主义等短视行为，急功近利、损人利己等不道德行为严重阻碍了良好的信用意识地确立和传播。b.我国中小企业的产权问题产权笼统地说是人们使用资源的一组权利，从法律的观点看，一组完备的产权通常包括:使用权：在法律允许的范围内自由使用资源的权利;收益权：在不损害他人利益的条件下可以享有从占有的资源中获得的各种收益;排他权：可以享有对资源的占有而排斥其他人对资源的使用和占用;让渡权：可以将占有权出售或转让给别人。清晰的产权是企业进行现代化经营的基础，清晰的产权有利于资源的优化配置，减少交易成本，使经济交易过程顺利进行下去。产权问题是中小企业融资难的另一个重要原因。c.我国中小企业自身的管理问题也是内部原因之一当前，中小企业在经过20世纪80、90年代的粗放型快速增长后，中小企业发展的外部环境发生了重大变化，突出表现为市场变化和国家发展战略变化。由于制度更新滞后，管理方式不科学，一部分中小企业不适应外部环境变化，经营出现困难，大量产品积压，利润水平下降，内部积累大幅度减少，破产率高。一项调查表明:我国私营性质的中小企业有7-8成生存期不过3-5年，l-3成在5-10年内关门，能坚持15年以上的约占5%。