项目考察内容及评估提纲.doc

灵睿文档项目考察内容及评估提纲一、行业1、 国家的产业政策对于该行业是否有一定的倾斜2、 该行业的生命周期（成长期、稳定期或是衰退期）3、 该行业是否具有较高的进入壁垒4、 该行业的市场容量5、 该行业发展速度年均增长率是否在10%以上二、经营状况1、 产品1） 产品是否具有独特性，难以替代2） 产品的开发周期3） 产品的市场潜力4） 产品的产业化情况5） 产品结构是否合理6） 产品的生产途径2、 销售1） 市场开拓策略2） 市场销售渠道3） 市场占有率情况）竞争对手及市场份额调查三、技术1、 硬件部分设备或成套设备的技术领先性2、 软件部分1） 技术的专有性（技术来源）2） 技术的保密性（专利保护）3） 技术的领先性3、 技术开发1） 技术开发投入占总收入的比重2） 技术开发体系与机构3） 技术储备情况四、管理及人力资源1、 内部调控是否合理2、 管理组织体系是否健全3、 管理层是否稳定团结4、 管理层对市场拓展、技术开发的重视程度5、 有否科学的人才培训计划6、 各层面的执行情况五、财务状况1、 历史财务报表分析与考查：（1） 损益表A、营业收入确认政策，收入分部门、分地区情况；B、利润构成考察C、公司产品销售成本构成：直接材料、直接人工与制造费用明细D、公司管理费用、财务费用和销售费用明细及间接费用分配政策。E、公司利润分配政策及历年利润分配情况说明；F、税率和面临的赋税负担。（2）、现金流量表与融资A、现金收入与构成B、现金支出与构成C、折旧与摊销政策及折旧与摊销金额；D、资本支出与营运资金支出；E、自由现金流量、融资需求与融资额。（3） 资产负债表A、考察核实现金及现金等价物余额及本期变动情况；B、存货明细及存货可变现净值考查，存货管理办法及管理效果，存货账面值与盘点记录比较；C、应收账款明细及相关管理措施：账目集中、欠款追逃、质量、准备金、疑问账目、注销记录、追索、过期账目、账龄分析、应收账款政策；D、固定资产明细，历史成本与可变现价值，折旧政策等；E、长期投资明细及长期管理办法；F、银行长短期借款明细；G、应付帐款明细（4） 合并财务报表考查（5） 积压未交订货摘要（6） 主要合同摘要2、未来五年财务预测（）、公司业务计划、主要客户摘要及主要业务部门资料（）、损益表预测：从销售出发，考查预测数据并评价预测假设。合并财务报表。（）现金流量表预测：主要考察投资需求、资本支出维持水平、计划资本支出、计划折旧和摊销时间表、融资需求、产生净现金的能力。（）资产负债表预测：主要考查各主要账户的估计变动、固定资产变动、负债、流动负债变动情况及变动的合理性，与销售和损益的对照。财务主要考查指标：安全性1） 资产负债率2） 有形净资产3） 有形净值债务率4） 利息保障倍数 流动性1） 流动比率 2） 速动比率 盈利性1） 主营业务收入2） 销售毛利率3） 净资产收益率效率性1） 存货周转率2） 应收账款周转率3） 总资产周转率六、规范运作1、 股本结构1）合规性（注册资本、公司性质、发起人数量）2）流通性3）稳定性2、 法人治理结构-董事会、股东大会、监事会3、 规范改制-资产剥离、资产评估及帐务调整、独立董事、关联交易、同业竞争七、发展前景1 盈利预测2、 项目储备情况3、 新产品的开发4、 新建项目的投资与回报5、 投资项目的平均收益率与结构八、其他相关情况调查1 专利、许可证、商标2 诉讼：可能影响公司业务的法规方面的未决变化3 与政府监管部