交易品种 豆粕交易单位 手.doc

交易品种 豆粕交易单位 手（10吨/手） 报价单位 人民币元/吨 最小变动价位 1元/吨（10元/手） 涨跌停板幅度 上一交易日结算价的3% 合约月份 1，3，5，8，9，11 交易时间 每周一至周五9:0011:30，13:3015:00 最后交易日 合约月份第10个交易日 最后交割日 最后交易日后第4个交易日，遇法定节假日顺延 交割等级 标准品符合大连商品交易所豆粕交割质量标准(F/DCE D001-2002)中规定的标准品 交割地点 大连商品交易所指定交割仓库 交易保证金 合约价值的5% 交易手续费 3元/手 交割方式 实物交割 交易代码 M 上市交易所 大连商品交易所 注：目前涨跌停板幅度为上一交易日结算价的4% 附：大连商品交易所豆粕交割质量标准 F/DCE D001-2002 1 、主题内容与适用范围 1) 本标准规定了用于大连商品交易所交割的豆粕质量指标与分级标准。 2) 大连商品交易所豆粕期货合约中所规定的豆粕指以大豆为原料以预压-浸提或 浸提法取油后所得饲料用大豆粕，产地不限。 3) 本标准适用于大连商品交易所豆粕期货合约交割标准品。 2、 检验与测定标准 1) 有关饲料用大豆粕检验按照GB5490-5539的有关规定执行。 2) 有关水份、粗蛋白、粗纤维、粗灰分的检验，按照GB6432-6439的有关规定执行。 3) 脲酶活性的检验按照GB8622的有关规定执行。 3 、感官性状 1) 呈浅黄褐色或淡黄色，色泽一致。 2) 呈不规则的碎片状、粉状或粒状。 3) 无发酵、霉变、非挤压性结块、虫蛀及异味异嗅。 4 、夹杂物不得掺入饲料用大豆粕以外的物质，若加入抗氧化剂、防发酵剂等添加剂时，应做相应说明。 5 、质量指标 1) 标准品的质量指标见表1。 品级 标准品 质量指标 粗蛋白 43.0% 粗纤维 6.0% 粗灰分 7.0% 水份 125% 脲酶活性 0.02-0.35 2) 各项质量指标含量均以87%干物质为基础计算。 3) 以上各项指标必须全部符合相应品级的规定。 4) 脲酶活性定义为在305和pH值等于7的条件下，每分钟每克大豆粕分解尿素所释放的氨态氮的毫克数。 6、 卫生标准应符合中华人民共和国有关饲料卫生标准的规定。 本标准由大连商品交易所负责解释。 （来源：大连商品交易所） （一）交易保证金制度 豆粕期货合约的保证金比例为合约价值的5%。交易保证金实行分级管理。随着期货合约的临近和持仓量的增加。交易所将逐步提高交易保证金的比例。 1. 豆粕合约临近交割期时交易保证金收取标准 合约临近交割期时交易保证金收取标准为： 交易时间段 豆粕交易保证金(元/手) 交割月份前一个月第一个交易日 合约价值的10% 交割月份前一个月第六个交易日 合约价值的15% 交割月份前一个月第十一个交易日 合约价值的20% 交割月份前一个月第十六个交易日 合约价值的25% 交割月份第一个交易日 合约价值的30% 交割月份第五个交易日 合约价值的50% 2. 豆粕合约持仓量变化时交易保证金收取比例 豆粕合约持仓量变化时交易保证金收取标准为： 合约月份双边持仓总量（N） 交易保证金（元/手） N 30万手 合约价值的5% 30万手N35万手 合约价值的8% 35万手N40万手 合约价值的9% 40万手N 合约价值的10% （二）涨停板制度 涨停板是期货合约允许的每日交易价格最大波动幅度，超过该涨停幅度的报价将视为无效，不能成交。豆粕期货合约的涨停板幅度为3%。若第N+1个交易日收盘前5分钟内出现与第N个交易日同方向涨停板单边无连续报价的情况，则第N+1个交易日结算时，该合约的交易保证金按合约价值的8%收取。第N+2个交易日该合约的涨跌停板由3%增加到4%（原涨跌停板比例高于4%的，按原比例执行）。 (三)限仓制度 限仓制度是指交易所规定会员或客户可以持有的按单边计算的某一合约投机持仓的最大数额。 当豆粕一般月份合约单边持仓大于10万手时，经纪会员该合约持仓限额不得大于单边持仓的15%，非经纪会员该合约持仓限额不得大于单边持仓的10%，客户该合约持仓限额不得大于单边持仓的5%。 当豆粕一般月份合约单边持仓小于等于10万手时，经纪会员该合约持仓限额为15,000手，非经纪会员该合约持仓限额为10,000手，客户该合约持仓限额为5,000手。 豆粕合约进入交割月份前一个月和进入交割月期间,其持仓限额为： （单位：手） 时间段 经纪会员 非经纪会员 客户 交割月前一个月第一个交易日起 5,000 3,000 1,500 交割月前一个月第十个交易日起 2,000 1,500 800 交割月份 1,000 800 400 （四）大户报告制度 当会员或客户某品种持仓合约的投机头寸达到交易所对其规定的投机头寸持仓限量80%以上（含本数）时, 会员或客户应向交易所报告其资金情况、头寸情况，客户须通过经纪会员报告。交易所可根据市场风险状况，调整改变持仓报告水平。 （五）强行平仓制度 当会员、客户出现下列情形之一时，交易所有权对其持仓进行强行平仓： （1）会员结算准备金余额小于零，并未能在规定时限内补足的； （此条款具体施行日期另行通知，原实施条款为：会员结算准备金余额低于交易所规定的结算准备金最低限额并未能在规定时限内补足的） （2）持仓量超出其限仓规定的； （3）因违规受到交易所强行平仓处罚的； （4）根据交易所的紧急措施应予强行平仓的； （5）其他应予强行平仓的。 若系一个会员超仓，其需强行平仓头寸由交易所按会员超仓数量与会员投机持仓数量的比例确定有关客户的平仓数量；若系多个会员超仓，其需强行平仓头寸按会员超仓数量由大到