会计准则讲解2：总结 计划 汇报 设计 纯word可编辑

会计准则讲解,2011年8月,第一讲 会计准则的变化与效果,企业会计准则2007-2010年的主要变化我国企业会计准则实施的经济效果,一、企业会计准则2007-2010年的主要变化,2006年2月15日，财政部长金人庆签发的财政部令第（33）号，标志我国会计准则进入新的阶段，在我国会计发展史是具有深远影响的里程碑式的事件。 新会计准则的制定理念 政策变迁 具体变化,(一)新会计准则的制定理念,1.强化资产负债表观，淡化损益表现 “资产负债表观” 理念的实质是,在分析企业的财务状况,考核业绩时,关键是看净资产是否增加,即股东财富是否增加。在资产负债表观下,利润代表净资产的增加,亏损代表净资产的减少。“资产负债表观”从理念角度要求不追求虚假利润,而是将企业的发展落在实处,即企业净资产的增加。如所得税会计运用资产负债表债务法 、 多种计量模式的运用 。 2.注重合并报表，淡化个体报表 要求上市公司本部单体报表对下属子公司的投资采用成本法核算。 3.不再以抑制利润操纵为主要制定目标，转向如实反映企业资产价值 存货计价方法取消了后进先出法 资产减值损失的计提,(二)政策变迁：,1、企业会计准则解释第1号（财会200714号）2、企业会计准则解释第2号（财会200811号）3、企业会计准则解释第3号（财会20098号）4、企业会计准则解释第4号（财会2001015号）5、财政部关于做好执行会计准则企业2008年年报工作的通知（财会200860号）6、财政部关于执行会计准则的上市公司和非上市公司做好2009年年报工作的通知（财会200916号）7 、财政部关于执行会计准则的上市公司和非上市公司做好2010年年报工作的通知（财会201025号）,(二)政策变迁：,8、企业会计准则讲解释（2006版）9、企业会计准则讲解释（2008版）10、企业会计准则讲解释（2010版） 以上这些财政部下发的通知都是对会计准则实施过程中一些问题进行的补充解释、修正 ，涉及租赁、金融工具、长期投资、企业合并等。通知也涉及财政部门的监管。,(三)具体变化:,合并范围问题(企业应当正确理解会计准则中有关“控制”的规定，合理确定企业合并类型和合并财务报表的合并范围。判断企业对被投资单位是否形成控制时，应当综合考虑被投资单位的股权结构、董事会构成、日常经营管理特点等情况. （财政部）紫鑫药业)比例合并法能否继续使用(不允许可以采用-不允许)同一控制下企业合并的合并报表通过多次交易分步实现的企业合并限售流通股的会计处理问题关于捐赠的会计处理.,二、企业会计准则实施的经济效果,企业会计准则规定的若干系列会计政策有效地促进了上市公司的可持续发展企业会计准则统一了财务报告的格式和披露要求，提升了会计信息的质量，有效地促进了我国资本市场的完善和发展企业会计准则的有效实施，不仅经受了上市公司的检验，也为我国企业走出国门创造了条件企业会计准则的有效实施和国际趋同等效，促进了我国注册会计师行业的加快发展,（一）企业会计准则规定的若干系列会计政策有效地促进了上市公司的可持续发展,企业会计准则规定的相关会计政策有效的限制了企业的短期行为（直接计入所有者权益的利得和损失） 1、采用权益法核算的长期股权投资，在持股比例不变的情况下，被投资单位除净损益以外的所有者权益变动，企业按持股比例计算应享有的份额，计入其他资本公积; 2、可供出售的金融资产公允价值的变动计入资本公积; 3、存货或自用房地产转换为投资性房地产，采用公允价值计量模式的，公允价值小于账面价值，计入公允价值变动损益，大于则计入其他资本公积。.（计提资产减值损失）,（一）企业会计准则规定的若干系列会计政策有效地促进了上市公司的可持续发展,企业会计准则坚持以历史成本为基础，谨慎引入公允价值，有效的避免了公允价值计量对我国企业与资本市场的不利影响 1、 对公允价值的使用有限制条件。比如对投资性房地产有两种计量模式：成本模式和公允价值模式，但公允价值模式有前提条件： (1)投资性房地产所在地有活跃的房地产交易市场； (2)企业能够从活跃的房地产交易市场取得同类或类似房地产的市场价格及其他相关信息，从而对投资性房地产公允价值作出合理估计。 2、对公允价值的使用有限制条款：比如非货币性交易是否具有商业实质；可供出售的金融资产减值（如果是可供出售的权益工具）损失，不得通过损益转回。,（一）企业会计准则规定的若干系列会计政策有效地促进了上市公司的可持续发展,企业会计准则规定的相关会计政策支持企业加大研发和自主创新1、把自主创新分为两个阶段：研究阶段和开发阶段； （允许开发费用资本化，这在一定程度上起到了鼓励上市公司加大研发投入的作用 ）2、使用寿命不确定的无形资产进行减值测试；3、税法规定：应纳税扣除额，未形成无形资产的，按研究开发费用的50%加计扣除；形成无形资产的，按照无形资产成本的150%摊销。,（ 二）企业会计准则统一了财务报告的格式和披露要求，提升了会计信息的质量，有效地促进了我国资本市场的完善和发展,企业会计准则统一规范了财务报告的体系 新准则兼顾了不同行业，一套完整的财务报表至少包括四张报表及附注 （按编报期间可分年报和中报 ，按编报主体可分个别和合并） 财务报告中的数字均以企业会计准则执行为基础，并依照法规由单位负责人签字盖章，对财务报告的真实性和完整性负责上市公司会计政策的应用和财务报表的编制大多通过软件系统得以实现，从手段上提升了会计准则实施的质量和效益,思考题,注重合并报表，淡化个体报表，如何体现？ 我国新会计准则中涉及公允价值的分布在那些地方？我国会计准则谨慎地使用了公允价值？理由？,（三）企业会计准则的有效实施，不仅经受了上市公司的检验，也为我国企业走出国门创造了条件,1、企业会计准则的有效实施和等效认可最初是从中国香港开始的 2006年5月12日，中国会计准则委员会（CASC）办公室主任刘玉廷与香港会计师工会行政总裁兼注册主任张智媛签署了一项联合声明，宣布内地企业会计准则与香港财务报告准则实现了实质性趋同。 2007年底，内地与香港会计审计准则等效联合声明在香港签署，宣布内地企业会计、审计准则分别与香港财务报告准则、审计准则在技术层面实现了等效。,2、中国的会计准则得到欧盟的等效认同,2008年11月14日，由欧盟成员国代表组成的欧盟证券委员会(ESC)就第三国会计准则等效问题投票决定：自2009年至2011年底前的过渡期内，欧盟将允许中国证券发行者在进入欧洲市场时使用中国会计准则，不需要根据欧盟境内市场采用的国际财务报告准则调整财务报表。,3、世界银行对中国企业会计准则的有效实施给予了充分的肯定,在中国财政部的领导下，中国改进会计审计准则和实务质量的战略已经成为良好典范，并可供其他国家仿效。 -世界银行副行长佩鲁洛普布鲁克中国会计准则与国际财务报告准则基本可比。很多公司的财务报表显示了对使用会计准则和报告规定的高度遵循。-世界银行报告中国在会计和审计国际趋同实现的过程，是其他国家需要学习的，也是我们最想分享的。 -世界银行财务管理局局长托尼赫加蒂,4、IASB对中国企业会计准则的制定和有效实施给予了充分的肯定,不仅如此，其实在我国会计准则制定之前，我国与国际会计准则理事会达成公识。2005年11月，中国会计准则委员会与国际会计准则理事会签署联合声明。双方确认了会计国际趋同的原则；认为制定中的中国会计准则与国际财务报告准则实现了实质性趋同； 2006年6月25日，在北京举行的财政部中国企业会计准则体系发布会上，国际会计准则理事会主席戴维泰迪也对中国取得的成就进行了评论：采用新的中国企业会计准则体系已为内地企业会计准则与国际财务报告准则带来了实质性的趋同；事实上，国际会计准则理事会在日后的评估中，也认为中国结合自身经济环境、富有创新和特色的一些会计处理方法，比如公允价值的适度引入、同一控制下的企业合并、关联方披露以及资产减值的处理等，应该得到理解、认可和赞赏；认为这样做有利于新兴市场经济国家提高会计信息质量、更好地维护社会公众利益，对提高国际财务报告准则的认可度和适应力具有积极借鉴意义。,（四）企业会计准则的有效实施和国际趋同等效，促进了我国注册会计师行业的发展,企业会计准则的有效实施，有力地促进了我国注册会计师队伍整体素质的全面提升企业会计准则的有效实施国际趋同等效，导致上市公司双重审计政策的取消，实现的我国注册会计师行业的公平竞争和加快发展企业会计准则的有效实施国际趋同等效，加快了我国会计师事务所的强强联合和优化整合,1、企业会计准则的有效实施，有力地促进了我国注册会计师队伍整体素质的全面提升,2、企业会计准则的有效实施国际趋同等效，导致上市公司双重审计政策的取消，实现的我国注册会计师行业的公平竞争和加快发展,从2007年至2009年，国内会计师事务所的审计业务收入从48.19亿元上升到80.21亿元，年均增长率近33.23%。2007年后上市的金融公司均聘请了国内会计师事务所进行审计。,3、企业会计准则的有效实施国际趋同等效，加快了我国会计师事务所的强强联合和优化整合,截止2010年5月底，我国证券资格会计师事务所由2002年105家减少至54家，其中年收入达到5亿元的国内会计师事务所有5家，达到3-5亿元的国内会计师事务所约有7家。12家有A+H股上市公司审计资格,第二讲 金融资产,企业如果购买其他企业发行的证券，会计准则规定就比较复杂，有的确认为金融资产，有的确认为长期股权投资，因为管理者的意图决定了会计不同的处理。不仅如此，那长期股权投资与企业合并又有什么关系，而企业合并要编制合并报表，而合并报表怎么有的是合并日，有的是会计报表日，为了便于大家理解，我们重新梳理。,一、债券投资和权益性投资的购买的分类确认,二、金融资产2、3两类会计处理的比较,注意的几点：,1、公允价值变动计入当期损益的是先归入其他综合收益，处置时再转入投资损益；2、金融资产的分类在我国还包括贷款和应收账款。这里只是就证券类金融资产而言,会计处理案例,例：2007年5月13日，甲公司支付1，060，000元从二级市场购入乙公司发行的股票100，000股，每股价格10.60元（含已宣告但尚未发放的现金股利0.60元），另支付交易费用1000元，甲公司将持有的乙公司股权划分为交易性金融资产，且持有乙公司股权后对其无重大影响。甲公司其他的相关资料如下：（1）5月23日，收到乙公司发放的现金股利；（2）6月30日，乙公司股票价格涨到每股13元；（3）8月15日，将持有的乙公司股票全部售出，每股售价15元。假定不考虑其他因素。,甲公司账务处理：,（1） 5月13日，购入乙公司的股票 借： 交易性金融资产成本 1 000 000 应收股利 60 000 投资收益 1 000 贷：银行存款 1 061 000 （2） 5月23日，收到乙公司发放的现金股利 借：银行存款 60 000 贷：应收股利 60 000 （3） 6月30日，乙公司股票价格涨到每股13元 借：交易性金融资产 公允价值变动 300 000 贷：公允价值变动损益 300 000 （4）8月15日，将持有的乙公司股票全部售出，每股售价15元 借：银行存款 1 500 000 公允价值变动损益 300 000 贷：交易性金融资产 成本 1 000 000 公允价值变动 300 000 投资收益 500 000,如果划分为可供出售的金融资产？,（1） 5月13日，购入乙公司的股票 借： 可供出售金融资产成本 1 001 000 应收股利 60 000 贷：银行存款 1 061 000 （2） 5月23日，收到乙公司发放的现金股利 借：银行存款 60 000 贷：应收股利 60 000 （3） 6月30日，乙公司股票价格涨到每股13元 借：可供出售金融资产 公允价值变动 299 000 贷：资本公积其他资本公积 299000 （4）8月15日，将持有的乙公司股票全部售出，每股售价15元 借：银行存款 1 500 000 资本公积其他资本公积 299 000 贷：交易性金融资产 成本 1 001 000 公允价值变动 299 000 投资收益 499 000,案例:福建水泥低抛高吸离奇扭亏,2009年5月20日，福建水泥发布公告称，修正2009年上半年度业绩预告。此前，公司预计上半年累计净利润亏4500万元至6000万元，现在修正为预计净利润1500万元以上。福建水泥解释称，之所以在如此短的时间内实现扭亏，是因为公司出售了423万股兴业银行股票，获得投资收益1.12亿元。但是奇怪的是，福建水泥在出售兴业银行股票仅4天之后，又以更高的价格买回同等数量的股票。这一买一卖，福建水泥实际上多支付了535万元。4.19 卖出 27元/股4.23 买进 29元/股此买卖形成利润1亿，形成买卖价差亏损500万问题在哪？,三、其他金融资产,持有至到期投资（主要是债券投资）贷款和应收账款 这里着重简述持有至到期投资（主要是债券投资）会计处理要点： 1、持有至到期投资初始计量：入账价格=公允价值+相关费用 入账价值与票面价值的差额计入“持有至到期投资利息调整” 2、持有至到期投资后续计量：一般应当采用实际利率法，按摊余成本计量； 本期投资收益=期初摊余成本*实际利率 实际利息与票面利息之差作为摊销额计入“持有至到期投资利息调整” 摊余成本=初始确认金额累计摊销额-原已计入损益的减值损失 （期末摊余成本=期初摊余成本本期利息调整-本期计入损益的减值损失） 3、持有至到期投资转换为可供出售的金融资产： 转换日将该投资账面价值与公允价值的差额计入所有者权益，在该可供出售的金融资产发生减值或终止确认时转出，计入当期损益（投资收益）。,会计处理案例,20*0年1月1日，WL公司支付价款1000万（含交易费用）从活跃市场购入某公司5年期债券，面值1250万元，票面年利率4.72%，按年支付利息，本金最后一次支付。合同约定，该债券的发行方在遇到特定情况可以将债券赎回，且不需要为提前赎回支付额外款项， WL公司购买该债券时，预计发行方不会提前赎回。WL公司将该债券划分为持有至到期投资，且不考虑所得税、减值损失等因素。问题一：票面利息？票面利息=1250* 4.72%=59万问题二：实际利率？内含报酬率法计算R=10% 59万（P/A，R，5）+1250万（P，R，5）=1000万问题三：实际利率票面利率，折价发行,利息调整摊销表 金额单位：万元,WL公司的账务处理：,（1） 20*0年1月1日，购入债券 借：持有至到期投资成本 1 250 000 贷：银行存款 1 000 000 持有至到期投资利息调整 250 000 （2） 20*0年12月31日， 确认利息收入、收取票面利息 借：应收利息 590 000 持有至到期投资利息调整 410 000 贷：投资收益 1 000 000 借：银行存款 590 000 贷：应收利息 590 000 20*1年12月31日、 20*2年12月31日、 20*3年12月31日相同（金额不同）,（3） 20*4年12月31日， 确认利息收入、收取票面利息和本金等 借：应收利息 590 000 持有至到期投资利息调整 590 000 贷：投资收益 1 180 000 借：银行存款 590 000 贷：应收利息 590 000 借：银行存款 1 250 000 贷：持有至到期投资成本 1 2500 00,延伸的几种情况,1、如果是溢价发行，有哪些不同？（1）“持有至到期投资利息调整”在借方（2）摊余成本会递减2、如果是一次还本付息？（1）实际利率计算不同（2）增设“持有至到期投资应计利息”账户 当然，金融资产还有其他，比如应收账款就不一一讲述,四、可供出售的金融资产减值损失的会计处理,确认：必须有客观证据表明该金融资产发生减值（准则规定9条）。比如发行方发生严重财务困难；发行方发生重大财务困难，该金融资产无法在活跃市场继续交易；权益性工具投资的公允价值发生严重或非暂时性下跌.计量：有公允价值的： 减值损失=当前公允价值-账面价值 账面价值=初始成本-已收回本金-已摊余金额-原已计入损益的减值损失 没有公允价值且不能可靠计量权益性工具： 减值损失=未来现金流量的现值之和（类似金融资产的市场收益率）- 账面价值减值转回： 可供出售债务工具，原确认的损失可以转回计入当期损益； 可供出售权益工具，原确认的损失可以转回但不得通过当期损益；公允价值不能可靠计量的权益工具不得转回。？,会计处理案例,2005年5月5日，WL公司从二级市场上以每股15元（已宣告发放但尚未领取的股利0.2元）的价格够入LQ公司发行的股票2 000 000股，占LQ公司有表决权股份的5%，对LQ公司无重大影响，WL公司将该股票划分为可供出售的金融资产。其他资料如下：（1）2005年5月10日， WL公司受到LQ公司发放的上年现金股利400 000元。（2）2005年12月31日，该股票的市场价格为每股13元。 WL公司估计该股票价格下跌是暂时的。（3）2006年， LQ公司因违反相关证券法规，受到证券监管部门查处，受此影响， LQ公司股票的价格发生下跌。至2006年12月31日，该股票的市场价格下跌至每股6元。（4）2007年， LQ公司整改完成，加之基本面好转，股票价格有所回升，至2007年12月31日，该股票的市场价格上升到每股10元。,假定2006年和2007年均未分派现金股利，不考虑其他因素，则WL公司的有关账务处理如下：,（1） 2005年5月15日，购入股票： 借：可供出售金融资产成本 29 600 000 应收股利 400 000 贷：银行存款 30 000 000 （2） 2005年5月， 确认现金股利： 借：银行存款 400 000 贷：应收股利 400 000 （3） 2005年12月31日， 确认股票公允价值变动： 借：资本公积其他资本公积 3 600 000 贷：可供出售金融资产公允价值变动 3 600 000 （4） 2006年12月31日，确认股票投资的减值损失（2960万元-200万股*6）： 借：资产减值损失 17 600 000 贷：资本公积其他资本公积 3 600 000 可供出售金融资产公允价值变动 14 000 000 （5） 2007年12月31日， 确认股票价格上涨（ 200万股*4）： 借：可供出售金融资产公允价值变动 8 000 000 贷：资本公积其他资本公积 8 000 000,IASB、FASB的分类,IASB的分类：以公允价值计量且其变动计入当期损益金融资产,包括交易性金融资产和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益金融资产；以摊余成本计量的贷款和应收款；以摊余成本计量的持有至到期投资（主要是债券投资）；可供出售的金融资产 以公允价值计量，其价值变动计入其他综合收益，待终止确认够再由其他综合收益计入损益。FASB的分类：（规范分类比较分散，SFAS115主要是指证券类）（1）持有至到期证券，以摊余成本计量；（2）可供出售的证券，以公允价值计量，其价值变动计入其他综合收益， 实现时计入损益；（3）交易性证券，以公允价值计量，未实现价值变动计入损益。 比较一下与我国有何不同？评价,相关几个问题的思考,为什么交易性金融资产不提减值损失？为什么交易性金融资产公允价值变动损益计入当期损益？而可供出售的金融资产公允价值变动损益计入资本公积？可供出售债务工具减值转回与可供出售权益工具减值转回的会计处理不同，这基于何种考虑？,五、金融资产转移,（一）金融资产转移的界定（二）金融资产转移的形式（三）金融资产转移的确认（四）金融资产转移的计量,（一）金融资产转移的界定,金融资产转移，是指企业（转出方）将金融资产让与或交付给该金融资产发行方以外的另一方（转入方）。比如，企业将持有的未到期的商业票据向银行贴现，就属于金融资产转移。这里所讲的金融资产，既包括单项金融资产，也包括一组类似的金融资产；既包括单项金融资产（或一组类似的金融资产）的一部分，也包括单项金融资产（或一组类似的金融资产）的整体。金融资产转移包括金融资产整体转移和部分转移。,部分转移：,1、将金融资产所产生的现金流量中特定的、可辨认部分转移，如企业将一组类似贷款的应收利息转移等；2、将金融资产所产生的现金流量的一定比例转移，如企业将一组类似贷款的本金和应收利息合计的90%转移等；3、将金融资产所产生的现金流量中特定的、可辨认部分的一定比例转移，如企业将一组类似贷款的应收利息的90%转移等.,适用准则：,企业（转出方）对金融资产转入方具有控制权的，除在该企业个别财务报表上应用金融资产转移准则进行处理之外，还应按照企业会计准则第33号合并财务报表的规定，将转入方纳入合并财务报表的范围。比如，在资产证券化实务中，企业通常设立特殊目的主体作为结构化融资的载体，从法律角度看，企业已把金融资产转移到特殊目的主体，两者之间实现了风险隔离，但是，会计处理时，如果企业能够控制该特殊目的主体，这些特殊目的主体则视同为子公司而应纳入企业合并财务报表的范围。,资产证券化 ？,资产证券化是以特定资产组合或特定现金流为支持，发行可交易证券的一种融资形式。传统的证券发行是以企业为基础，而资产证券化则是以特定的资产池为基础发行证券。 资产证券化(asset securitization) 是指将缺乏流动性的资产，转换为在金融市场上可以自由买卖的证券的行为，使其具有流动性。 （1 ）广义的资产证券化是指某一资产或资产组合采取证券资产这一价值形态的资产运营方式，它包括以下四类：实体资产证券化、信贷资产证券化、证券资产证券化 、现金资产证券化。 （2）狭义的资产证券化是指信贷资产证券化。一次完整的证券化融资的基本流程是：发起人将证券化资产出售给一家特殊目的机构(Special Purpose Vehicle, SPV) ，或者由SPV 主动购买可证券化的资产，然后SPV 将这些资产汇集成资产池（Assets Pool ），再以该资产池所产生的现金流为支撑在金融市场上发行有价证券融资，最后用资产池产生的现金流来清偿所发行的有价证券。,（二）金融资产转移的形式,（一）将收取金融资产现金流量的权利转移给另一方 企业将收取金融资产现金流量的权利转移给另一方，表明该项金融资产发生了全部或部分转移。通常表现为金融资产的合法出售或者金融资产现金流量权利的合法转移。例如，我国实务中常见的票据背书转让、商业票据贴现等，均属于金融资产转移的情形。在这种情形下，转入方拥有了获取被转移金融资产所有未来现金流量的权利，转出方可视金融资产风险和报酬转移情况是否终止确认被转移金融资产。 （二）将金融资产转移给另一方，但保留收取金融资产现金流量的权利，并承担将收取的现金流量支付给最终收款方的义务 这种金融资产转移的情形通常被称作“过手协议”，因为金融资产未来现金流量的最终收款方通常是独立于转入方和转出方的第三方，转出方扮演了现金流量最终收款人的代理人的角色。这种金融资产转移情形常见于资产证券化业务。例如，当商业银行转移住房抵押信贷的收益权时，银行可能负责收取所转移信贷的本金和利息并最终支付给收益权凭证的持有者，同时相应地收取服务费。 因此，从表现形式上不同于第一种金融资产转移的情形。根据金融资产转移准则规定，如果“过手协议”作为金融资产转移处理，必须同时三个条件。,条件1：从该金融资产收到对等的现金流量时，才有义务将其支付给最终收款方,这一条件要求，当金融资产转出方从该金融资产收到对等的现金流量时才有义务向最终收款方支付，表明转入方承担了延期收款的风险。收到对等的现金流量，通常指被转移资产未来的现金流量是转出方最终支付所需现金流量的的唯一来源，其金额应当与最终支付的现金流量相等。转移协议中一般应该对此有合理的安排。有些情况下转出方发生的短期垫付款项，如果有权全额收回该垫付款并按照市场利率计收利息的，视同满足这一条件。反之：没有从该金融资产收到对等的现金流量时，就没有义务将其支付给最终收款方,条件2：根据合同约定，不能出售该金融资产或作为担保物，但可以将其作为对最终收款方支付现金流量的保证,企业不能出售该项金融资产，也不能以该项金融资产作为质押品对外进行担保，意味着转出方不再拥有出售或处置被转移金融资产的权利。但是，由于企业负有向最终收款方支付该项金融资产所产生的现金流量的义务，该项金融资产可以作为企业如期支付现金流量的保证。,条件3： 有义务将收取的现金流量及时支付给最终收款方,企业无权将该现金流量进行再投资，但按照合同约定在相邻两次支付间隔期内将所收到的现金流量进行现金或现金等价物投资的除外。企业按照合同约定进行再投资的，应当将投资收益按照合同约定支付给最终收款方。这一条件不仅对转出方在收款日至向最终收款方支付日的较短期限内将收取现金流量再投资做出了限制，而且对转出方出于最终收款人利益而进行的再投资做出了严格的限定，即仅允许进行现金或现金等价物投资。而且不允许转出方在这些短期流动性强的投资中保留任何投资收益，所有的投资收益必须支付给最终收款方。,（三）金融资产转移的确认,应当终止确认的金融资产不符合终止确认条件的金融资产转移继续涉入条件下的金融资产转移 IASB、FASB在终止确认上的差异,企业应当终止确认金融资产,终止确认，是指将金融资产或金融负债从企业的账户和资产负债表内予以转销。按照金融资产转移准则，金融资产转移满足下列条件的，企业应当终止确认该金融资产： 1、企业已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的； 2、企业既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但放弃了对该金融资产控制的。,看涨期权、看跌期权,看涨期权 ： 指期权买入方按照一定的价格，在规定的期限内享有向期权卖方购入某种商品或期货合约的权利，但不负担必须买进的义务。在看涨期权买卖中，买入看涨的投资者一般看好价格上升时购入看涨期权，而卖出者预期价格会下跌。 认购权 看跌期权： 指期权买方按照一定的价格，在规定的期限内享有向期权卖方出售商品或期货的权利，但不负担必须卖出的义务。在看跌期权买卖中，买入看跌的投资者是看好价格将会下降，所以买入看跌期权；而卖出看跌期权方则预计价格会上升或不会下跌。 认沽权,期货与期权的主要区别：,1、买卖双方权力和义务不同 期货交易的双方权利和义务是一样的，都承担着亏损的可能，也都享有盈利的可能。而期权的买方只享有权利，没有义务，他的义务在购买期权时付出了权利金就已经结束。而期权的卖方只承担义务，他收了权利金后就只剩下义务了。 2、保证金规定不同 期货买卖双方都要交纳保证金；而期权只有卖方需要交纳保证金，买方只用付出权利金就可以。 3、交易内容不同 期货交易是在未来一段时间支付某种实物商品或有价证券。而期权交易是买卖未来一段时间按指定价格买卖某种商品的权利。期货交易到期一定要交割或对冲，而期权不一定要交割，可以放弃，过期作废。 4、风险和获利不同 期货交易双方的风险和获利都是无限的。而期权买方的最大亏损是权利金，获利则是无限的。期权卖方的最大利润是权利金，而风险则是无限的。 注意：风险与报酬分离,四种组合：,“价内”期权是有内在值的期权。内在值指期权持有人在期权合约行使时所得价值。 1. 价内期权，即期权合约的条款设计,使得金融资产的买方很可能会到期行权，也就是很可能会返售给企业（看跌）。2. 价外期权，即期权合约的条款设计,使得金融资产的卖方很可能会到期行权，也就是很可能会流出企业 （看涨）。 价外（内）看涨（跌）期权和重大价外（内）看涨（跌）没有区别，只不过是从重要性的角度区分的。,1、企业已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的：,（ 1）不附任何追索权方式出售金融资产 （2）附回购协议的金融资产出售，回购价为回购时该金融资产的公允价值 （3）附重大价外看跌期权的金融资产出售,（ 1）不附任何追索权方式出售金融资产,企业出售金融资产时，如果根据与购买方之间的协议约定，在所出售金融资产的现金流量无法收回时，购买方不能够向企业进行追偿，企业也不承担任何未来损失。此时，企业可以认定几乎所有的风险和报酬已经转移，应当终止确认该金融资产。,（2）附回购协议的金融资产出售，回购价为回购时该金融资产的公允价值,企业通过与购买方之间签订协议，按一定价格向购买方出售一项金融资产，同时约定到期日企业再将该金融资产购回，回购价为到期日该金融资产的公允价值。此时，该项金融资产如果发生减值，其减值损失由购买方承担，因此可以认定企业已经转移了该项金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，因此，应当终止确认该金融资产。同样，企业在金融资产转移后只保留了优先按照公允价值回购该金融资产的权利的（在转入方出售该金融资产的情况下），也应当终止确认所转移的金融资产。,（3）附重大价外看跌期权的金融资产出售,企业将金融资产出售，同时与购买方之间签订看跌（即买入方有权将该金融资产返售给企业）期权合约，但从合约条款判断，由于该期权为重大价外期权(现价行权价)，致使到期时或到期前行权的可能性极小，此时可以认定企业已经转移了该项金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，因此，应当终止确认该金融资产。,2、企业既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但放弃了对该金融资产控制的,判断是否已放弃对所转移金融资产的控制？（1）转入方出售所转移金融资产的实际能力。 如果转入方能够单独将转入的金融资产整体出售给与其不存在关联方关系的第三方，且没有额外条件对此项出售加以限制，说明转入方有出售该金融资产的实际能力，同时表明企业（转出方）已放弃了对该金融资产的控制，从而应当终止确认所转移金融资产。（当然要存在活跃市场）。（2）转入方是否能够自由地处置所转移资产，也是判断转入方是否具有出售金融资产实际能力的一个方面。 “能够自由地处置”，表明转入方能够单独出售所转入金融资产且没有额外条件对此销售加以限制，使其独立于其他人的行为；并且，不存在与出售密切相关的约束性条款。比如，转入方出售转入的金融资产时附有一项看涨期权（当初转出方额外条款），且该看涨期权又是重大价内期权(现价行权价)，以致于可以认定转入方将来很可能会行权。在这种情况下，不表明转入方有出售所转入金融资产的实际能力。 需要强调的是，如果不否存在活跃市场，即使合同约定转入方有权处置该金融资产，也不表明转入方有“实际能力”，不能判断为转出方已放弃了对所转移金融资产的控制。,不符合终止确认条件的转移 ：,1采用附追索权方式出售金融资产；2附回购协议的金融资产出售，回购价固定或是原售价加合理回报；3附重大价内看跌期权的金融资产出售。4将信贷资产或应收款项整体出售，同时保证对金融资产购买方可能发生的信用损失等进行全额补偿（这种情形经常出现在资产证券化实务中）；5附总回报互换的金融资产出售，该互换使市场风险又转回给了金融资产出售方。,不符合终止确认条件的转移 ：,1采用附追索权方式出售金融资产； 此时，可以认定企业保留了该金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，不应当终止确认该金融资产。2附回购协议的金融资产出售，回购价固定或是原售价加合理回报； 表明企业保留了该金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，因此不应当终止确认所出售的金融资产3附重大价内看跌期权的金融资产出售。 持有该看跌期权的金融资产买方很可能在期权到期时或到期前行权。企业将金融资产出售，同时与购买方之间签订看跌期权合约，但从合约条款判断，由于该期权为重大价内期权(现价行权价)，致使到期时或到期前极可能行权，此时可以认定企业保留了该项金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，因此，不应当终止确认该金融资产。 4将信贷资产或应收款项整体出售，同时保证对金融资产购买方可能发生的信用损失等进行全额补偿（这种情形经常出现在资产证券化实务中）；5附总回报互换的金融资产出售，该互换使市场风险又转回给了金融资产出售方； 在这种情况下，企业保留了该金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，因此不应当终止确认所出售的金融资产。,四种组合：,“价内”期权是有内在值的期权。内在值指期权持有人在期权合约行使时所得价值。 1. 价内期权，即期权合约的条款设计,使得金融资产的买方很可能会到期行权，也就是很可能会返售给企业（看跌）。2. 价外期权，即期权合约的条款设计,使得金融资产的卖方很可能会到期行权，也就是很可能会流出企业 （看涨）。 价外（内）看涨（跌）期权和重大价外（内）看涨（跌）没有区别，只不过是从重要性的角度区分的。,继续涉入条件下的金融资产转移,企业既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但未放弃对该金融资产控制的，怎么办？ ？ ？ 应当按照其继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。 1、继续涉入所转移金融资产的程度，是指该金融资产价值变动使企业面临的风险水平。 在这种情况下，这种转移实际上反映了企业对所转移金融资产风险和报酬的风险敞口（指因债务人的违约行为所导致的可能承受风险的信贷业务余额） ，这一风险敞口并不与资产整体有关，而是限制为一定的金额。即企业对被转移资产继续涉入的程度。 2、继续涉入的方式主要有： （1）享有继续服务权；（2）签订回购协议；（3）签发或持有期权；（4）提供担保等。有时，企业仅继续涉入所转移金融资产的一部分，例如，保留一项买入期权，以回购所转移金融资产的某一部分。此时，企业应当按照其继续涉入所转移金融资产的部分确认有关金融资产，并相应确认有关负债 。,总结：金融资产转移的确认, IASB、FASB在终止确认上的差异,终止确认的两种方法：（1）风险与报酬分析（RiskandReturnsApproach） 按照风险与报酬分析法，只有当被转让资产上的全部风险和收益都转移了的时候才能对该资产进行终止确认，即出售出去了。在资产转移过程中，如果资产转移发起人还保留有资产上的风险和收益，那么就应该将该次转移认定为是担保融资。 （2）金融合成分析(FinancialComponentApproach) 以转移方是否放弃了对资产的有效控制来决定是否终止确认。“控制”这个概念是金融合成分析法的基石。,案例：,试举例说明。假设甲公司将一定数额的一组应收账款转移给乙公司以交换急需的现金；但甲公司仍要承担应收账款不能回收的损失。双方为此签订了转移交易合同，并为甲公司承担的损失额规定了一个上限。这笔交易的明显结果是，甲公司失去了对这组应收账款的控制权，而由乙公司来接管催收。另一方面，甲公司根据转移合同承担了坏账损失的风险，相应地乙公司也拥有了一项由甲公司提供的赔偿损失担保的合同权利。,按照金融合成分析法，甲公司应终止确认这组应收账款，把它们从资产负债表上剔除；同时，按照转移合同确认相应的坏账损失的担保责任（金融负债）。乙公司则由于获得了应收账款的控制权，因而要在其资产负债表上确认这项资产，同时将由甲公司提供坏账损失赔偿的担保合同权利确认为一项金融资产。如果按照风险和报酬分析法，由于甲公司仍然保留了应收账款的坏账损失风险，如果认定风险是相当重要的话，甲公司就应该在其资产负债表上继续确认这组应收账款而不应把它们剔除；而把转移应收账款得到的现金视为由乙公司提供的以这组应收账款为抵押的融资借款（即金融负债）。,FASB终止确认：,风险与报酬分析法金融合成分析法 1、FAS77转让人对转让有追索权的应收款的报告义务2、 FAS125金融资产转让和服务以及债务解除的会计处理3、FAS140金融资产的转移、服务权以及金融负债的解除,风险与报酬分析法缺陷：,（1）风险与报酬分析法对资产转移的确认作了简单而不全面的反映 随着金融技术的发展和交易的复杂化，风险与报酬分析法将风险和报酬视为整体的原则已经不适应经济金融的发展了，反而会令会计信息的可信度降低，例如期权可以使风险和报酬相分离，买方选择权使买方获得价格上涨的报酬，风险却由卖方承担。（2）双方交易形式的改变，会导致对被转移资产确认的不同结果 资产转移各方可以通过不同的交易形式安排来达到不同的会计处理、左右会计上对资产的确认和终止，从而扭曲了会计信息，损害了会计对交易处理的可比性原则。例如，在资产证券化中，发起人为了提高被证券化资产的信用等级而对其承担10的信用损失担保 。（3）风险与报酬分析法对“资产”的概念有着内在的不一致 在资产转