2010中国电子商务行业创业投资报告.doc

2010年中国电子商务行业创业投资报告 本报告，对2010年的中国电子商务行业融资事件进行了统计；主要依据了纵横合力数据库，国家统计局、CNNIC、各相关行业协会等机构和单位提供的大量基础信息和统计数据，结合我国电子商务的实际情况，对我国电子商务投资发展现状、国家政策法规，市场发展状况投资机会概况进行分析。比例计算方面，由于四舍五入，各项比例累加之和并非一定为百分之百(如99.9%、100.1%)。在汇率方面，以当月15日中国银行中行折算价为准。 2010年中国电子商务行业已经经历了13年，随着网络的普及，互联网热点也逐渐由最初的门户、娱乐向电子商务和生活服务应用转变，特别是电子商务的低成本、高效率、覆盖广、协调性强、透明度高等一系列明显的交易优势席卷了经济的各个层面。一、2010年中国电子商务行业整体发展现状1.1 2010年中国电子商务投资概况 2010年中国电子商务创投市场呈爆炸式发展的态势，投资案例数量和投资金额比2009年有明显的大幅上升。根据纵横合力数据库的统计，投资事件分别从18家上升到54家；投资金额从6.67亿上升到152.49亿，在35家披露具体金额的投资事件中只有5家低于2000万，显示行业投资门槛的提高。如图1.1如图1.21.2 2010年中国电子商务发展概况 随着互联网在中国的普及,截止到2010年6月，我国电子商务市场（包括B2B、B2C、C2C）交易额达到2.25万亿元；其中B2B交易额额达到2.05万亿元，B2C与C2C网购交易额达到2000亿元。中国网上支付（第三方支付）市场交易规模达到4500亿元，同比增长71.1%；移动电子商务实物交易规模达到13亿元，用户数为5531.5万人。 我国规模以上的电子商务网站总量已经超过20700家，其中B2B为8200家，B2C、C2C及其他模式的达12500家。其中,B2B电子商务网站是目前中小企业电子商务应用的主要途径,是引领我国B2B电子商务朝着专业化发展的”生力军”。调查显示：从2001年到2009年，国内行业B2B电子商务网站数量持续高速增长。行业网站数量从2007年4500余家，增加到2008年5100余家，增长速度是13%，呈现快速增长的势头。 各电子商务企业营收呈快速增长状态，主要原因是随着中小企业逐渐认识到电子商务的好处，越来越多的中小企业开始使用第三方电子商务平台，加之网购理念的普及、网购用户的增长均有着密切关联，而电子商务渗透率也随之保持持续高速增长。1.3 2010年电子商务投资趋势 根据纵横合力的统计，2010年B2C(商家对客户的销售模式)类的融资事件比例虽然相对于2009年略有下降，从68%到57% ，但绝对数量始终保持较快的增长，体现了随着中国网络应用用户的规模提高，网民越来越接受在网上进行交易。其中团购类网站的投资事件异军突起，从2009年的0件直接增长到2010年的17件，显示了2010年团购网站作为一种新的电子商务盈利模式，被投资市场迅速接受。图1.3图1.4二、行业增长分析2.1宏观经济环境影响 经过2008-2009年的经济危机的洗礼，淘汰了一大批管理、技术、规模无法适应市场竞争的公司，伴随着经济基本面的逐渐转好，未来发展的预期趋于乐观，电子商务市场上生存下来的企业开始凸显出投资的价值。 2.2产业政策 电子商务行业被国家列为新兴战略性产业，促成了多条法规在2010年颁布，包括商务部：关于加快流通领域电子商务发展的意见；国家工商总局：网络商品交易及有关服务行为管理暂行办法；中国人民银行：非金融机构支付服务管理办法等。这些条例与之前相比，更加明确和更具可操作性。这些新的变化有利于政府未来对电子商务的规范化引导和推进，更有利于电子商务市场的长远发展。2.3互联网网民规模稳定增长 根据CNNIC发布的数据显示，中国互联网网民已经突破4亿关口，互联网普及率攀升至31.8%，为中国电子商务的发展提供了基础，应用电子商务的个人用户和企业用户都在显著增加。商务类应用用户规模增速超过45%，远远超过其他类型网络应用。用户在网上进行交易活动的比例迅速提升到30%以上，经过十多年电子商务企业规模化发展和使用习惯的积累，用户逐渐接受了用网络进行方便，快捷，经济的消费的形式。图2.12.4出现新的商业模式 受美国团购网站Groupon成功的启发，团购的商业模式在国内迅速被接受，出现一大批各具特色的团购网站，在风险资本的支持下2010年团购网站从数量和规模都呈爆炸式的速度发展。图2.2三、子行业分析 电子商务按照交易对象的不同，主要可以分为B2B,B2C，C2C和团购（B2T）四种模型。其中，按照交易对象的不同，主要可以分为B2B,B2C，C2C和团购（B2T）四种模型，其中后三者统称为网络购物,属电子商务的典型应用，团购（B2T）脱胎于B2C。 图3.13.1 B2B行业 据中国B2B研究中心调查显示，目前全国仅家电类网上商城已超过1000家，2008年家电网购销售额约为200亿元，今年则有望突破400亿元。2010年共发生4件B2B领域的投资事件，最大的一起是IDG4000万美元投资四海商舟。四海商舟是一家典型的电子商务服务平台，提供全方位的外贸网络营销解决方案，其服务项目包括海外市场调查、网站建设、推广实施、线下物流支持、客服支持以及涉外法律服务等。 目前国内B2B市场前五名（阿里巴巴、环球资源、中国制造网、网盛生意宝、慧聪网）都已上市，前五家占有85%市场占有率，这表明B2B行业的潜在机会已经不多，传统的以展示中小企业供求信息为主的B2B模式的黄金期已经逝去。这给行业潜在后进者的生存和发展带来更大的壁垒，未来B2B市场的竞争将在这五家之间展开。图3.23.2 B2C行业 2010年共有38起属于B2C的投融资事件，占所有投融资事件的58%，这反映了B2C作为电子商务主流商业模式继续受到金融机构的追捧。其中最大的两件是麦考林在纳斯达克的IPO和当当网在纽交所的IPO，金额分别为1.29亿美元和2.72亿美元。这两家B2C公司经过十多年的发展终于得到资本市场的肯定，企业的服务能力和影响力进一步提升，也预示着更多B2C类型的公司将有机会上市或得到融资机会。 目前京东商城稳坐B2C领域的头把交椅，2010年共实现102亿元的销售额，占当年中国B2C市场规模的34%。伴随着B2C公司融资步伐的加快带来的巨大资金，国内的B2C巨头间正进入新一轮的全面竞争。图3.33.3 团购 (B2T） 2009年以美国Groupon为模板的团购经验模式的成功，使得国内团购网站数量出现爆炸性的增长。截至2010年12月，我国团购用户数已达到1875万人。2010年7月-9月的3个月期间，网络团购市场累计购买金额的月复合成长率为109%， 39月期间累计购买金额的增长率为241%。按照目前的增长趋势，估计2010的全年销售额将达到20亿元以上，2011年的总体团购市场规模保守地看为40亿元，乐观地看可以达到100亿元。 目前团购活动正更多地向二三线城市扩展，预计2011年团购用户仍将增长迅速。几乎所有中国互联网巨头都已涉足团购行业。这主要有三方面的原因l