6月17日NYMEX评论原油期货收低.doc

期 货 晨 报 2008-6-17/星期二值班经理 赵舟外盘报价（2008-6-17）CBOT市场品种收盘涨跌%7月大豆130.20-1.85%7月豆粕403.60-1.51%7月豆油65.51-1.19%7月小麦877.0-0.39%7月玉米733.00.47%NYBOT市场品种收盘涨跌%7月棉花74.63-4.19%7月原糖10.974.58%LME市场品种收盘涨跌%3月期铜8080.01.64%3月期锌1879.5-0.03%3月期铝29750.68%COMEX市场品种收盘涨跌%8月黄金884.21.27%NYMEX市场品种收盘涨跌%7月原油133.50-1.01%l 新闻资讯人民币存款规模快速扩张增加商业银行资金成本5月份人民币存款规模较上年同期增长近20%，资金继续从股票市场流向银行体系。预计2008年招商银行和中信银行等中小规模银行的净利息收益率将继续温和上升，但大型银行的净利息收益率可能开始下滑。此外鉴于当前高涨的通货膨胀，预计商业银行全年的贷款额度不会放松。l 外盘评论6月17日CBOT评论：大豆期货收低，受获利了结及技术性抛盘打压CBOT大豆期货周一下挫，受获利了结及技术性抛盘打压。CBOT 7月大豆期货合约收盘下跌26美分，至每蒲式耳15.34美元；11月合约收盘下跌8美分，收于每蒲式耳15.23美元。7月豆粕合约收低3.40美元，至每短吨405.80美元；7月豆油合约收盘下跌54个点，收于每磅65.65美分。一分析师称，有观点认为，上周价格上涨后，一些对美国中西部洪水的忧虑已经被市场消化。但单产及种植面积可能大幅减少，仍支撑大豆市场，尤其是新作大豆期货。大豆期货开盘飙升，受对中西部天气异常湿润的持续忧虑推动，之后价格回落。近月7月大豆合约未能触及每蒲式耳15.96美元的合约高点，之后市场出现技术性抛盘及获利了结。该合约盘中触及的高点为每蒲式耳15.93美元。一市场分析师称，很多破坏性因素已经被市场消化。本周天气看起来有利。交易商称原油价格疲软增加大豆期货的压力。预估商品基金卖出3,000手CBOT大豆合约。6月17日NYBOT评论：棉花期货触及九周高点，受基金买盘推动NYBOT棉花期货周一收盘脱离九周高点，盘中抛盘缺乏，基金买盘及强劲的选择权交易支撑价格处于或接近涨停。分析师称，棉花期货可能受天气对2008-09年度棉花造成的压力及基金持续交投支撑。7月期棉合约收高299个点，报每磅74.62美分；10月合约收高279个点至78.37美分。棉花期货开盘温和上涨，7月棉花合约早盘在71.88-72.18的窄幅区间内交投。市场受外部商品市场涨势推动，因美元疲软引发投机客买盘。7月棉花期货合约触及涨停，位于九周日内高点74.63美分。LOGIC Advisors的股东Ron Lawson称强劲的选择权交易亦支撑价格。分析师指出，盘中基金买入商品，作为对冲通膨工具。Lawson称，市场亦可能受到对2008-069年度棉花产量将减少的忧虑支撑。分析师称天气状况不利可能令棉花作物承压。SFS Futures分析师Mike Stevens称，尾盘时，外部市场涨势降温，棉花期货下跌，受获利了结及当地交易商抛盘打压。交易商将关注美国农业部公布的作物生长报告，其可能显示上 WCE市场品种收盘 涨跌%11月油菜籽6870.03%全球股票指数市场品种收盘涨跌幅道琼斯12256-0.31%全球外汇市场品种收盘涨跌幅美圆73.68+0%长江期货研究咨询部网址：联系电话 真 址：湖北省武汉市新华路8号长证大厦14楼邮政编码：430015周棉花生长优良率下降。该报告将于2000 GMT公布。交易所数据显示,周五NYBOT棉花期货持仓量减少22,757手，总计为228,995手。6月17日NYBOT评论：原糖期货收高，受原油上涨推动NYBOT原糖期货周一上涨至一个月高点，基金买入10月合约及远月合约，因原油及玉米价格走势强劲且美元疲软，而现货月7月合约展期交易持续。NYBOT7月原糖合约收盘上涨30个点，至每磅10.84美分；10月合约收高34个点至每磅12.27美分；2009年3月合约收盘上涨30个点，收于每磅13.67美分。原油及玉米价格双双触及纪录高位，吸引投机客及基金买盘。周一贸易行买入7月-10月合约的价差，现货月合约还有两周期满。中西部的洪水将令本年度美国玉米田地不能播种。截至周五的一周，巴西圣保罗州含水乙醇的价格上涨，无水乙醇价格下跌。俄罗斯食糖生产商协会Soyuzrossakhar周一公布，从1月1日至6月9日，俄罗斯从进口原糖中生产了968,400吨精炼糖，去年同期精炼糖产量为160.2万吨。6月9日，精炼糖厂持有的原糖库存总计为265,900吨。中国政府将采购600,000吨当地生产的糖，以支撑国内价格。美国农业部称，美国明尼苏达州及北达科他州糖用甜菜播种已经在5月末完成，其它主要天气种植州爱达荷州及密歇根州在5月中期完成播种。CFTC周五公布的交易商持仓报告显示，截至6月10日当周，基金及小型投机客持有NYBOT原糖期货及期权净多头头寸120,407手，前一周为122,874手，因基金出脱多头头寸，小型投机客增持空头头寸。商业持有120,407手净空头头寸。6月17日LME评论：基本金属走高，跟随原油走势LME基本金属周一受原油价格创纪录高位提振，商品市场人气改善，交易商及分析师称消息流通将继续成为近期走势的关键所在。周一美元温和疲软，MF Global分析师Ed Meir称这激励一些商品买盘，货币市场或许预期周末举行的G7金融会议将出现一些更有利于美元的消息。巴克莱资本在每日报告中指出，LME期锡价格攀升逾4%，至每吨21,875美元，受LMR库存位于低水准及中国国内精炼锡产量及出口量均持续疲软推动。中国的初步贸易流通数据亦显示锌产量非常强劲，引发市场供应将大量过剩的忧虑。LME三个月期铜收报8,100美元，较上周五收盘涨120美元，盘中高见每吨8,159美元，为5月28日来最高。三个月期铝上涨30美元，报每吨2,975美元；三个月期锌下跌20美元，报1,880美元。6月17日COMEX评论：期金上涨，受原油和美元推动COMEX黄金期货周一大幅上涨，因美元走软且原油价格创新高，但期金缩减涨幅，因原油期货尾盘自高点回落。COMEX8月期金合约收盘上涨13.20美元，或逾1.5%，报每盎司886.30美元，日内高点为897.30美元。OptionS的经纪商兼期货分析师Michael Gross表示，“原油自高点回落影响期金走势。黄金场内交易收盘时，原油期货持稳，但随后跌至平盘下方，稍早触及139.89美元的纪录高点。MF Global的商品交易顾问Patrick Lafferty表示，油价下滑令期金出现获利了结。6月17日NYMEX评论：原油期货收低，盘中创记录高位NYMEX原油期货周一下跌，未能守住早盘的涨势，因交易商对供应增加的幅度及影像感到困惑。NYMEX7月原油期货结算价收低0.25美元，或0.19%，至每桶134.61美元，盘中交投区间介于133.46-139.89美元，后者超过6月6日所创的139.12美元上一高位。NYMEX8月及2008年之后月份原油期货都升穿140美元创新高。美元兑欧元疲软，激励买家买入原油期货来作为美元避嫌工具，原油价格大幅上涨。伦敦布兰特8月原油期货结算价报134.71美元，下跌0.40美元或0.3%，交投区间介于132.28-139.32美元，后者亦为盘中纪录新高。MF Global经纪商Andy Lebow表示，今日油价逼近140美元后，市场人士重估局势，注意到OPEC可能增产以及本周末沙特将召开石油生产国和消费国的峰会。联合国秘书长潘基文与沙特阿拉伯石油部长欧那密会谈后在周日表示，沙特计划在7月将产量提升至每日970万桶。石油生产国和消费国将在6月22日在沙特开会讨论油价劲升。周三美国能源资料协会将公布的周度石油库存数据将成为市场的焦点，因市场参与者寻求指引。分析师预期，截至6月13日当周，美国原油库存将下降90万桶；汽油库存将增加100万桶，馏分油库存预期将增加150万桶。炼厂产能利用率预期将增加0.4%，至89%。l 程序交易提示阅读本交易提示请注意以下三点： 1. 本交易提示所分析对象全部是各品种的综合指数，而非具体合约，但各品种综合指数走势大多与主力合约接近，故其能指引对主力合约的交易。2. 本提示是一种趋势性的方向指引，所以在震荡市中容易出现连续止损。3. 正因为本提示是趋势性的方向指引，所以能够把握各品种的中长期走势方向。市场焦点提示：当前焦点：天胶新一波拉升进行中，多单持仓，逢低买进，严禁追涨；IF0809：空单持仓第10日，持仓价5179.8（5月19日）。注意：若今日收盘在4983上方，空单可以考虑平仓。黄金：空单持仓2日，持仓价200.31（5月29日）。注意：若今日收盘在201.97上方，空单可以考虑平仓。铜：空单持仓第18日，持仓价64285.5（5月7日）。注意：若今日收盘在62496上方，空单可以考虑平仓。锌：空单持仓第8日，持仓价18135.44（5月21日）。注意：持仓。铝：空单持仓第2日，持仓价18955.23（5月29日）。注意：若今日收盘在19098上方，空单可以考虑平仓。天胶：多单持仓第23日，持仓价21767.28（4月28日）注意：持仓。燃料油：多单持仓第23日，持仓价4492.44（4月28日）。注意：若今日收盘在4783下方，多单可以考虑平仓。塑料：多单持仓第5日，持仓价14614.8（5月26日）。注意：若今日收盘在14626下方，多单可以考虑平仓。PTA：多单持仓第25日，持仓价8095.11（4月24日）。注意：若今日收盘在8547下方，多单可以考虑平仓。白糖：多单持仓第3日，持仓价3902.63（5月28日）。注意：若今日收盘在3853下方，多单可以考虑平仓。棉花：空单持仓第3日，持仓价14375.88（5月28日）。注意：若今日收盘在14448上方，空单可以考虑平仓。菜籽油：多单持仓第5日，持仓价11660.24（5月26日）。注意：若今日收盘在11707下方，多单可以考虑平仓。棕榈油：空单持仓第2日，持仓价10561.58（5月29日）。注意：若今日收盘在10568上方，空单可以考虑平仓。豆油：空单持仓第2日，持仓价11260.84（5月29日）。注意：若今日收盘在11281上方，空单可以考虑平仓。大豆：多单持仓第20日，持仓价4556.38（5月5日）。注意：若今日收盘在4828下方，多单可以考虑平仓。