货币银行学-3商业银行

第三章商业银行,第一节商业银行的体制第二节商业银行的资产负债表第三节商业银行的业务第四节商业银行的经营管理,第一节商业银行体制,一、按组织形式分：单一制：也称单元银行制，是指业务只由一个独立的银行机构经营而不设任何分支机构的银行组织制度。目前只有美国还部分地采用这种组织模式。分支行制：银行在大城市设立总行，在本市及国内外各地普遍设立分支行并形成庞大银行网络的制度。银行持股公司：指由一家控股公司持有一家或多家银行的股份，或者是控股公司下设多个子公司的组织形式。,二、按业务范围分，可分为分业经营与综合经营（混业经营）。分业经营:-指银行、证券、保险业务分别由不同的机构经营。即商业银行只从事商业银行业务，证券公司只经营证券业务，保险公司只经营保险业务。综合经营:-是指银行、证券、保险业可以跨行业交叉经营的金融制度,它是相对于分业经营制度而言的。,综合经营应划分为完全综合制、综合银行制、母子公司制和金融控股公司制四种模式。完全综合银行银行证券保险。银行内部设立银行部门、证券部门以及保险部门经营业务，这是综合经营程度最高的形态。优点：透过业务多样化，以产生规模经济（EconomicsofScale）和范围经济（EconomicsofScope）。范围经济是指组合多种相关产品的生产比把这些产品彼此独立地分开生产更为经济，在生产上可使更多产品生产运用同一设备，营销上使更多的产品行销运用同一管道。缺点：将严重产生利益冲突，金融监管难度最高。实例：实例上极为罕见。,德国式综合银行（银行证券）子公司。银行内设证券部门，并由银行转投资设立保险子公司，经营业务。优点：产生规模经济与范围经济。缺点：亦引发利益冲突，亦有监管难度。实例：德国、荷兰、奥地利、瑞士、法国、意大利,英国式综合银行。银行不得兼营证券业务，应由银行转投资设立证券子公司和保险子公司经营业务。优点：证券保险子公司业务风险得以区隔，唯有银行母公司亏损可能影响其子公司。缺点：规模经济效果差。实例：英国、澳大利亚、加拿大等英联邦国家）,金融控股公司制金融控股公司子公司。即银行、证券公司与保险公司三者都是控股公司的子公司，互为兄弟关系，与母子公司制中互为母子关系不同。（美国、日本以及台湾地区）优点：银行、证券、保险之间的风险相互隔离缺点：较难有规模经济实例：美国、日本,中国金融业的历程：合业分业合业,在1979年以前，我国只有中国人民银行一家，既是决策银行，又对外开办业务.从1979年开始，先后从中国人民银行分离出四家专业银行：中国农业银行、中国工商银行、中国建设银行，中国银行。中国农业银行以代办农村信贷业务为主；中国工商银行主要承担城市的信贷业务；中国建设银行主要承担中长期投资信贷业务，中国银行主要经营外汇业务。,新中国的第一家证券公司诞生在“改革开放的窗口”深圳市，“深圳经济特区证券公司”于1987年9月19日正式成立时，其发起人是中国银行、中国工商银行、中国人寿保险等10家中央金融单位在深圳的分支机构。1988年由中国工商银行发起成立的中国第一家股份制保险公司平安保险公司。在上世纪80年代末、90年代初，各级国有独资商业银行（包括改制前的人民银行）、财政系统以及众多信托投资公司先后出资，在10多个省市成立了一批证券营业部或证券公司。,中国金融业第一个历程：混业,自1992年下半年起，社会上出现了房地产热和证券投资热，大量银行信贷资金通过同业拆借进入了证券市场，扰乱了金融秩序。1993年的商业银行法第43条明确规定：商业银行“不得从事信托投资和股票业务，不得投资于非自用不动产”，“不得向非银行金融机构和企业投资”。1993年下半年开始,中国政府审时度势,大力整顿金融秩序,中国的银行、保险、证券实行分业经营,并分别由中国人民银行、保监会、证监会进行分业监管。,中国金融业第二个历程：分业,2005年2月20日,人民银行、银监会、证监会联合公布了,4月6日,确定中国工商银行、中国建设银行和交通银行成为首批直接设立基金管理公司的试点银行,这是对我国金融分业经营的重大突破,中国金融业第三个历程：混业,第二节商业银行的资产负债表,（一）资产负债表的负债方存款借款银行资本（二）资产负债表的资产方现金资产贷款证券投资其他资产,美国1993年所有商业银行合并资产负债表,中国工商银行合并资产负债表,资产,负债和所有者权益,资本充足率为2.8%,第三节商业银行的业务,商业银行的业务分类,（一）上图表示的说明：1银行业务=表内业务+广义表外业务2表内业务=资产业务+负债业务3广义表外业务=狭义中间业务+狭义表外业务4图中表示表内业务与广义表外业务的区别在于：该业务是否直接反映在资产负债表上。5图中表示狭义中间业务与狭义表外业务的区别在于：该业务是否有风险。,一、商业银行的负债业务形成其资金来源,（一）吸收存款1、支票存款支票存款是流动性最高的一种负债，支票存款的所有者可以随时要求提取账户中的余额，也可以向第三者开出支票，由第三者凭支票到开户银行要求付款。在美国，支票存款有四种不同的形式：不付息的活期存款、付息的可转让提款单存款（NegotiableOrderofWithdrawalAccount）、超级可转让支付凭证账户、货币存款账户,（1）不付息的活期存款（DemandDeposits）：是商业银行传统的、特有的业务。特点是：具有很强的派生能力；流动性强、经营成本较高、风险较大；活期存款相对稳定部分可用于中长期投资。（2）可转让支付命令（NOWs）:一种对个人和非盈利机构开立的计算利息的支票账户，也称付息的活期存款。它以支付命令书取代了支票，直接提现或直接向第三者支付，经被书也可以转让，对其存款余额可取得利息收入。,（3）超级可转让支付命令（Supper-NOWs）:是NOWs账户的延伸。该账户对签发支票无限制，它规定法定最低开户余额和平均余额为2500美元，存款余额保持2500美元以上的账户利率不受管制，但若账户余额降到2500美元以下，则银行只能按储蓄账户的利率支付。NOWS账户和超级NOW账户只能由个人和非营利性机构持有。,（4）货币市场存款账户（MoneyMarketDepositAccounts，简称MMDA）:要有2500美元的最低限额；存款利率没有上限限制，并可以浮动，一般按市场规定的每日利率为基础随时计算；存户每月可从账户上进行6次转账，其中3次可以是支票转账；对个人提款没有限制；存户对象不限，个人、非营利机构、工商企业都可开户。,2、非交易性存款（不能直接签发支票的存款）（1）储蓄存款（2）定期存款：包括小额定期存款（10万美元以下）和大额可转让存单（NegotibleCertificatesofDeposit，简称CDs可NCDs）。,（二）借入资金同业拆借：金融机构之间的短期资金融通。向中央银行借款：（1）再贴现。把自己办理贴现业务所买进的未到期票据，如商业票据、短期国库券等，再转卖给中央银行。（2）再贷款。中央银行向商业银行的信用贷放款，也称为直接借款。发行金融债券：商业银行的长期借款一般采用金融债券的形式。其他借入款：如转贴现、回购协议、大面额存单、欧洲货币市场等。,（三）银行资本股本：包括普通股和优先股，它等于股票发行数量乘以每股面值。资本公积：商业银行在筹集资金中的资本溢价、股票溢价、法定资本重估增殖，以及接受捐赠的资产价值等。盈余公积：商业银行按照有关规定，从税后利润中提取的公积金，它既可以弥补亏损，又可转增银行资本。未分配利润：商业银行在经过各种形式的利润分配后剩余的利润。,二、商业银行的资产业务形成其资金运用,贷款,现金,其他资产,投资,二、商业银行的资产业务,资产业务除贷款业务、贴现业务、证券业务等主要业务外，还有一些非主要的业务，如库存现金、中央银行的存款准备金、存放同业等。（一）贴现银行应客户的要求，买进其未到付款日期的票据，或者说，购买票据的业务叫贴现。,未到期票据贴现付款额的计算公式是：,例题，银行以年贴现率10%为顾客的一张面额为1万元、72天后才到期的票据办理贴现，试计算贴现付款额。,（二）贷款按贷款是否有抵押品，分为抵押贷款和信用贷款；按贷款对象划分，有工商贷款、农业贷款和消费贷款；按贷款期限分，有短期贷款（不超过一年）、中期贷款（一年以上七八年以下）和长期贷款。,案例：美国信用制度与中国个人信用档案建设,美国个人征信服务公司叫信用局，是英文CreditBureau的直译。信用局专门从事收集消费者个人信用记录，合法地制作消费者个人信用调查报告，并向合格的使用者出售信用调查报告的业务。1860年，美国纽约布鲁克林成立了第一家信用局，标志着美国个人信用市场的萌芽，经过140多年的发展演变，形成了目前三大信用局-E-QUIFAX、EXPERIAN、TRANS、UNION-GONG公司三足鼎立的局面。,消费者个人信用调查报告最常见的用途包括：金融机构发放个人消费信贷的主要参考，商场向顾客发放购物卡的授信依据；租赁类公司考察个人用户的参考，公用事业公司是否开通服务的参考，帮助雇主了解工作应征者的品行，以及商账催收公司的参考。,美国个人信用评估的核心是信用分的评定，即信用评分。20世纪50年代一位工程师BillFair和一位数学家EarlIsaac发明了一个信用分的统计模型，80年代开始在美国流行。由于美国三大信用局都使用FICO信用分，以致FICO信用分成为信用分的代名词。FICO信用分模型利用高达100万的大样本的数据，首先确定刻画消费者的信用、品德，以及支付能力的指标，再把各个指标分成若干个档次以及各个档次的得分，然后计算每个指标的加权，最后得到消费者的总得分。FICO信用分的打分范围是325900。,一般地说，如果借款人的信用分达到680分以上，金融机构就可以认为借款人的信用卓著，可以毫不迟疑地同意发放贷款。如果借款人的信用分低于620分，金融机构或者要求借款人增加担保，或者干脆寻找各种理由拒绝贷款。如果借款人的信用分介于620680分之间，金融机构就要作进一步的调查核实，采用其它的信用分析工具，作个案处理。,（三）证券投资投资对象：政府及其所属机构的证券，如公债券、国库券等；一此财力雄厚、信誉较高的公司债券；公司、企业的股票。,三、商业银行的中间业务与表外业务,（一）中间业务与表外业务的定义广义表外业务（off-balancesheetactivities）是指所有不在资产负债表中反映的一切业务，具体包括金融服务类表外业务和或有债权、或有债务表外业务。狭义表外业务是指或有债权、或有债务表外业务。或有债权、或有债务业务是指不在资产负债表内反映，但在一定条件下会转化为表内资产业务和负债业务的或有债权、或有债务类表外业务。金融服务类表外业务是指那些只能为银行带来服务性收入而不会影响银行表内业务质量的业务。中间业务是指金融服务业表外业务，也即是指银行并不需要自己的资金而代理客户承办支付和其他委托事项，并据以收取手续费的业务称为中间业务。,（二）汇兑业务是指客户将现款交付银行，由银行把款项支付给异地受款人的一种业务。根据承汇行通知承兑行付款的方式不同，可以分为：票汇：承汇行开出汇票，由客户寄给异地收款人，再由持票人向承兑行取款。信汇：承汇行以邮信方式寄送支付委托书通知承兑行付款。电汇:承汇行以电报或电传方式通知承兑行付款。,（三）信用证业务信用证是由银行保证付款的业务。现在广泛使用的是商品信用证。商品信用证是银行应客户（购货单位）的要求，按其所指定的条件开给销货单位的一种保证付款的凭证。,（四）代收业务：代收业务是银行根据各种凭证以客户名义代替客户收取款项的业务。（五）代客买卖业务代客买卖业务是银行接受客户委托，代替客户买卖有价证券、贵金属和外汇的业务。,（六）承兑业务承兑业务是指银行为客户开出的汇票或票据签章承诺，保证到期一定付款的业务。当票据到期前或到期时，客户应将款项送交银行或由其自己办理兑付。如若到期客户无力支付款项，则该承兑银行必须承担付款责任。,（七）信托业务银行信托是经营金融性质的委托代理业务，即银行作为受托人接受客户（委托人）的委托，代为管理、经营、处理有关钱财方面的事项。（八）银行卡业务银行卡是银行发行、供客户办理存取款业务的新型服务工具的总称。,第四节商业银行的经营管理,如何处理好三者之间的关系：在保证安全性、流动性的前提下，实现盈利的最大化。,（一）资产管理（TheAssetManagementThoery）,资产管理理论的基本思想是强调在负债处于被动的情况下，如何保持银行资产的流动性。,阶段一：商业性贷款理论（TheCommercialLoadTheory),阶段二：资产可转换理论（TheShiftabilityTheory),阶段三：预期收入理论（TheAnticipatedIncomeTheory),（二）负债管理（TheLiabilityManagement）,负债管理理论的基本思想：商业银行的流动性问题，既可以从资产的安排上想办法，也保以从增加负债或开辟新的负债上想办法，其核心思想是主张以借入资金的办法来保持银行的流动性。,（三）资产负债综合管理（Asset-LiabilityManagement）,资产负债综合管理的基本思想是通过同时调整资产和负债，使达到合理搭配，以实现银行的经营目标。,案例：中国银行业资产负债比例管理,资产负债比例管理是通过对信贷资金内在相互关联和制约的资产负债项目规定一定比例，求得资产和负债在总量与结构上的均衡，以此实现对