促进财务公司规范运作增强企业集团发展动力(一)

促进财务公司规范运作增强企业集团发展动力(一)【摘要】文章通过对财务公司成立的必要性、财务公司成立后的规范运作，如何处理好财务公司与集团公司内部的服务及与商业银行之间的协作关系等方面的分析，提出了提高队伍建设、完善制度管理、创新服务理念、加强银行协作，从而促进财务公司规范运作，增强企业集团发展动力的措施。【关键词】财务公司；规范；集团；动力财务公司是企业集团发展到一定规模，以加强资金集中管理和提高资金使用效率为目的，为企业集团各成员单位提供专业化财务管理服务的非银行金融机构。资金集中管理是企业集团财务公司的核心，集中可以产生规模效益，专业化有利于提高运作效率。笔者认为，设立财务公司是企业集团健康发展的需要，而促进财务公司规范运作更是企业集团实现跨越发展的根本保证。一、企业集团成立财务公司的必要性山西焦煤集团有限责任公司是中国目前规模最大的炼焦煤生产企业。公司的跨越发展将产生相应的现金流量，如何进一步加强资金集中管理、增强集团的发展动力成为当前和今后一段时期财务工作的首要任务。财务公司通过对集团内部资金集中管理，提高内部资金、资源的使用效率，辅之以一定的投资、融资等手段，达到优化集团资源配置、改进现金流的目的。（一）充分发挥资金集中管理的核心功能资金集中管理就是在集团各成员单位正常经营的情况下，集团内部有偿调剂使用，降低整个集团的财务成本、内部交易成本和融资成本。可以通过资金的集中管理，起到对子分公司的经营状况和财务信息的监控作用。独立地帮助集团了解各单位占用资金多少、单位资金使用效益好坏、交易对手风险大小和现金流的变化。（二）创造集团争取整体利益的优越条件集团提升竞争能力很重要的一条就是，集团不但要熟悉经营管理的国内、国际市场环境，还要熟悉货币市场、资本市场和债务市场。继2007年成功发行15亿元企业债券后，目前正积极开展发行中期票据及二期企业债的前期准备工作。在此过程中，遇到了如何与评级公司、审计事务所、商业银行、投资银行协作的问题。成立财务公司后，可以从维护集团利益的角度来自主选择投资银行，选择评级公司和审计事务所，选择募集资金的各种社会中介，增强集团对外的谈判能力。（三）延伸集团投资融资业务的职能财务公司的效益包括对集团的贡献和效益以及财务公司直接的经济效益。集团公司近年来连续地发行企业债券和中期票据及大规模对外投资对此体会尤为深刻。财务公司通过拆借、担保等作为主业的延伸和派生来提高资产回报率，改善集团现金流，提高服务效益。二、如何规范财务公司内部运作搞好一个企业，一靠人才，二靠制度。重视内部制度和人才队伍建设，可为财务公司的健康发展打下坚实基础。（一）培育高素质人才队伍现有财务公司的前身大多是集团内部的结算中心，人员的总体素质有待提高。很多先进的技术与管理经验单纯依靠财务公司的自身力量在短期内是难以创造的，所以必须考虑引进合格的境外战略投资者，引进有金融工作经历，特别是有国外资金运作经验的高素质人才来更好、更快地设计软件，设计资金的管理模型，更好、更快地达到降低风险，拓展业务新领域和管理国际化的预期目标。（二）制定完备的内控制度制度建设首先要保证公司治理结构的合理性。董事会要通过下属的委员会或小组对财务公司进行管理。通过分析、预测、规划、控制等手段，实现充分利用本企业资源，达到优化管理，提高经济效益的目的。要有一个明确的长远奋斗目标和战略规划，通过严格的管理，建立良好的信息搜集、整理、分析、报告体制，以保证决策的灵敏性、准确性。一是成立风险管理委员会或小组，由董事会直接领导。二是成立审计委员会。财务公司都是关联交易，其风险要通过审计得到有效控制。稽核工作一定要与风险管理配合，为控制好相关风险发挥作用。只有把人才和制度结合起来，公司的严格管理和科学发展才有很好的基础。（三）完善财务公司法人治理公司法人治理一般分为两个部分：一个是治理结构，另一个是治理机制。治理结构包括股权结构、董事会、监事会、经营班子设置等。治理机制包括用人机制、监督机制和激励机制等。治理结构和治理机制是一个有机的整体。进一步完善财务公司法人治理，促进治理结构与治理机制的协调发展，促进财务公司的健康持续发展以达到提高财务公司运作效率、降低财务公司经营风险的目的。应该全面考虑财务公司法人治理的三个价值目标，结合我国财务公司法人治理中存在的问题及财务公司的法律定位，笔者就完善财务公司的法人治理提出以下几点建议：1.引入战略合作者，适当实现财务公司股权多元化。2.明确授权，严格问责，夯实财务公司法人治理基础。3.强化信息披露和外部监事制度，切实发挥公司治理的监督制约作用。4.完善制度指引，强化财务公司外部治理。5.建立有效的用人制度和激励制度，优化财务公司治理机制。三、处理好财务公司与企业集团的关系（一）设立财务公司是集团健康发展的需要设立财务公司的根本目的是提高整个集团的资金利用水平与效率，进而提高集团对整体资源的利用效率和配置效率，提高集团的管理水平和品牌效应，在财务公司出现支付困难的紧急情况时，集团按照解决支付困难的实际需要，增加相应资本金。这是由财务公司与集团的关联性和对集团的重要性所决定的。财务公司对集团统收统支，必须按日结清，按月支付，否则，一旦问题积累和拖延，则会引起多米诺骨牌效应，影响到集团的健康发展。（二）财务公司目标和集团整体目标的区别财务公司的目标和集团的整体目标既是完全一致的，又是独立的，必须妥善处理好二者之间的关系。另一个重要的基点就是财务公司在风险自我防范方面要与集团达成默契，当发现集团资金缺乏，经营状况不佳时财务公司要保持自己的独立性，要有独立的风险判断，不能盲目服从集团的要求。（三）取得集团支持和监管的统一集团应当对财务公司在集中集团内部的资源资金上给予适当的支持。财务公司为集团的成员单位服务，如果没有集团的有力支持，就没有办法有效集中集团内部成员单位的资金。集团要加强监管但要避免乱干预。财务公司与集团密切关联，但财务公司是独立法人的有限责任公司，必须有自己的经营目标和风险管理理念，必须遵循市场规则以及金融行业的客观规律。集团要依法通过董事会来管理财务公司，通过董事会的职能委员会实施有效的审慎的持续监管，但不能干预其经营活动和风险取向。（四）实现关联主体的利益共盈财务公司治理所要实现的终极目标是促进利益各方协作，在股东利益、相关者利益及社会公共利益上寻找一个平衡点，以实现维护股东及利益相关者（董事、经理、监事、员工、债权人）利益共盈，最终促进社会公共利益发展。四、协调财务公司与商业银行的外部协作（一）处理好与银行的合作财务公司从筹建开始就离不开与银行的合作，很多情况下，银行与财务公司存在着既合作又竞争的关系。财务公司不能提供全方位的金融服务，那就必须与商业银行合作，但在合作过程中，财务公司要寻求最大程度的主动权，避免银行坐地起价，甚至在与财务公司的合作中抢走自己的客户。财务公司在与银行的结算合作中，应坚持三条基本原则：一是多伙伴制，即结算网络的建立以财务公司为中心，邀请多家银行与之平台连接，从而根据客户的要求以及各银行结算网络的特点