EN奔向国际资本市场v1317Jan2013英国.ppt

ListingPlanofGateWangintheUKFinancialMarkets奔向英国金融市场盖网上市展望,境内Local,境外Oversea,集团公司管理层Managementteam,创投原始股东OriginalShareholders,公众股东25%ShareholdersinPublic,其他股东OtherShareholders,100%控股100%Shares,（BVI）离岸公司(BVI)Offshorecompany,盖网中国（香港）有限公司GateWangChina(HK)Limited,公司架构分析AnalysisofCompanyStructure,100%,文化产业CulturalProductline,盖网通传媒GaiWangMedia,盖网商城GaiWangShoppingMail,佳士得食品JiaShiDeFoodProduction,永炎（香港）有限公司YongYan(HK)Limited,100%控股100%Shares,100%控股100%Shares,盖网科技发展有限公司GateWangTechnologydevelopmentLimited,为何选择境外注册Whyregisterabroad,拓展国际市场的窗口和进入中国内地市场的跳板；ExploringtheinternationalmarketandaspringboardtoentertheChinesemainlandmarket;(2)境外税率低、税种少，可以合理避税；thelowtaxrate,taxavoidanceoverseas;(3)容易获得国际信用和信贷；accesstointernationalcreditandaccesstocreditearlier;(4)人、物、资金进出自由；freeflowofpeopleresource,goods,capital;(5)法律健全，与国际接轨，便于发展跨国企业；soundlawswithinternationalstandards,andtofacilitatethedevelopmentofmultinationalcorporations;(6)超级金融体制与国际接轨，便于离岸公司对接，跨国融资上市。Excellentfinancialsystemwithinternationalstandardsfacilitatetojointoffshorecompany,andlistoncross-borderfinancingmarket.。,英国金融市场介绍IntroductionofUKfinancialmarkets,1、伦敦股票市场（LSE):成立于1801年，英国主板市场，全球最佳金融市场2、AIM市场：成立于1995年，英国二级市场，但交易量和活跃程度不逊于主板；3、PLUS:2005年成立，三板市场，但在全球三板市场中成长率最高；LondonStockExchange(LSE):Foundedin1801,UKsmainmarket,oneofthetopfinancialmarketsintheworldAIMMarket:Foundedin1995,thesecondarymarketoftheUnitedKingdom,butthetradingvolumeandlevelofactivityisnolessthantheMainBoard;PLUS:Foundedin2005,thirdboard,butthehighestrateofgrowthintheworldsthirdboardmarket;,英国AIM市场介绍IntroductionofAIM,AIM（AlternativeInvestmentMarket）是伦敦证券交易所于1995年6月19日建立的专门为新成立和成长型的公司服务的市场,是继美国纳斯达克之后欧洲设立的第一个“二板”性质的股票市场,附属于伦敦证券交易所，但又具有相对独立性，与日本、新加坡的创业板市场有所区别。AIM实行做市商制度和竞争性报价制度，容许一个或多个做市商在一天之内就某一股票报价，所以市场活跃远高于全球其他二级市场。自1995年启动以来，总融资额达203亿美元，市值388亿美元。过去几年AIM上市企业增长速度很快，其中2012年差不多有1094多家公司上市IntroductionofAIMAIM(AlternativeInvestmentMarket)isLondonStockExchanges(theExchanges)marketforandgrowingcompaniesthatlaunchedin19thJanuary1995.AfterNASDAQestablishedinAmerica,AIMisthefirstsecondboardofthestockmarketsetupinEuropewhichisthesubsidiaryontheLondonStockExchange,butwithrelativeindependencewhichisdifferentfromthesecondarybroadmarketinJapanandSingapore.AIMMarketMakerSystemandcompetitivequotationsystemtoallowoneormoremarketmakersquotethestockintheday,sothemarketisactiveismuchhigherthantheanotherglobalsecondarymarkets.Sinceitsinceptionin1995,thetotalfinancingamountedtoUS$20.3billion,amarketcapitalizationofUS$38.8billion.AIMlistedcompanieswasgrowingfastinthepastfewyears,thereisalmostmorethan1094listedcompaniesin2012.,英国AIM市场优势AdvantagesofAIM,全球最成功的二级市场Themostsuccessfulsecondarymarketintheworld中国证监会与英国证监会已签署备忘录：中国企业可直接在此上市TheChinaSecuritiesRegulatoryCommissionhassignedamemorandumwiththeUnitedKingdomSFC:ChinesecompanieslistedinthisAIMdirectly上市门槛比较底:无最小公司的限制，高成长企业都可申请无需有3年公司运营记录要求，无业绩要求由保荐人进行适宜性审核，而不是由证交所或监管部门进行Nominimumrestrictions,anyhigh-growthcompaniescanapplyThereisnoneedforathree-yearoperatingrecordrequirement,noperformancerequirementSuitabilityauditconductedbytheNomad,ratherthanbythestockexchangeorregulatoryauthorities上市成本较低：总融资成本仅约100万美金（约800万元人民币）LowcostTotalfundraisingcapitalisonlyabout1millionU.S.dollars(about8millionyuan)上市周期短通过审核管理后6-9个月内可完成RequirementofAIMlistingisrelativelylowshortperiodtobecompletedwithin6-9monthsafterthemanagementassessmentapproved,为何选择英国上市WhylistinUKMarket,1、英国开放的经济丶鼓励投资的政策丶丰富的人才资源和一流的支持网络使其成为外国投资者的不二之选；Liberalizationofeconomy,encouraginginvestmentpolicy,richhumanresourcesandworld-classnetworksupportofBritishmakesittothebestchoiceofforeigninvestors;2、从投资环境的便利性考察，英国是欧洲地区的首选。中国企业在英不断开展重大投资，而英国政府非常欢迎中国企业到英国拓展业务。Comparedwiththeconvenienceinvestigationoftheinvestmentenvironment,UnitedKingdomisthefirstchoicefortheEuropeanregion.ChineseenterprisesongoingsignificantinvestmentintheUK,theBritishGovernmentwelcomesChineseenterprisestoexpandtheirbusinessintheUK.,纳斯达克上市公司架构分析,纳斯达克上市公司架构分析,纳斯达克上市公司架构分析,英国上市合法配股路径图（间接上市）PathdiagramofthelegitimaterightsissueoflistinginUK(Indirectway),创投集团VenturesGroup,离岸公司OffshoreCompany,现有公司估值CurrentEvaluati