借款企业财务分析PPT课件

2020年5月28日。1、借款企业财务分析，主讲人：高桂珍工作单位：南京财经学院审计学院，联系方式箱：GGZ 28 . 05 . 2020。2，28.05.2020，3，信用分析聚焦财务分析，2020年5月28日。4、信用分析的质量由获得的可信财务信息的数量决定。布莱恩考威尔，信用风险管理，28.05.2020，5，蓝田证券的真实故事，证券代码600709，于1996年在上海证券交易所上市。在上市后的五年里，该公司的股本增长了360%，并在中国股市创造了神话。五年财务报表显示业绩持续高速增长，主营业务收入从4.6亿元大幅上升至18.4亿元。利润增长了两倍多，蓝田公司被有关部门视为农业产业化的旗帜。然而，2001年10月26日，刘姝威的一篇600字的文章直接改变了蓝田神话的命运。28 . 05 . 2020 . 6，刘姝威，中央财经大学研究院研究员，现任中央财经大学研究院研究员，中国企业研究中心主任。专攻信用研究。专著上市公司虚假会计报表识别技术写了一篇600字的文章应立即停止对蓝田股份发放贷款，发表于2001年10月26日。金融内参是金融内参的内部刊物，提交范围仅限于中央金融工委、中国人民银行总行及相关司局领导。安全级别被归类为“机密”。2000年蓝田股份的流动比率为0.77。2000年，蓝田股份的速动比率为0.35。蓝田2000年的净营运资金为-1.3亿元。同行业最低水平的上市公司，28 . 05 . 2020 . 8，结论：蓝田股份已经失去了创造现金流的能力，是一个空壳。如果银行继续贷款，蓝田的债务负担将会越来越重，无法偿还这些庞大的债务。那对银行来说就更危险了。这篇文章的发表引起银行领袖的极大关注，所有银行均停止向蓝田贷款。它使蓝田没有血，瘫痪了。蓝田事件终于浮出水面。粉碎蓝田神话。刘姝威平静的生活也被打破了。2001年12月13日，刘姝威接到湖北省洪湖市人民法院传票，控告你谋杀蓝田。案由是蓝田有限公司诉刘姝威侵犯名誉权案。蓝田公司在起诉书中称，刘姝威在文章中捏造事实，要求法院责令刘姝威公开道歉，恢复名誉，消除影响，赔偿经济损失50万元。2002年1月3日，刘姝威将她的分析报告金融时报发送给国内100多家媒体。刘姝威和蓝田之间的纠纷引起了全国各大新闻机构的极大关注。在此期间，有关部门调查了蓝田诈骗案。2002年3月26日，湖北省洪湖市人民法院驳回了湖北蓝田股份有限公司的诉讼，宣告案件终结。根据有关法律，当事人因在有关机关和组织出版的供领导部门内部参考的出版物上发表的信件或文章侵犯名誉权向人民法院提起诉讼的，人民法院不予受理。根据这一规定，本案不属于人民法院的管辖范围。1996年，蓝田公司伪造股票发行申报材料，根据评估结果，将沈阳市国土局未批准处置的两块公司土地纳入公司资产。公司无形资产膨胀1100万元；伪造公司及其关联企业三个银行账户的对账单，导致银行存款虚增2770万元，占公司1995年财务会计报告银行存款余额的62%。蓝田2001年年报更名为ST Ecology，对1999年和2000年的虚假业绩进行了大规模的追溯调整。经过追溯调整，1999年和2000年主营业务收入减少98.31%，利润减少94%。这个案例对我们有什么启示？金融分析在银行信贷决策中的作用，2020年5月28日。15.1。财务分析概述财务分析是以客户的财务报表为基础，运用一定的分析方法来研究和评价客户的财务过程和结果，从而分析客户的财务状况、盈利能力、资金使用效率和偿债能力，从而预测客户的发展和变化趋势，从而为贷款决策提供依据。(1)财务分析的目的财务分析的一般目的可以概括为：评估过去的经营成果；衡量当前的财务状况；预测未来发展趋势。企业财务报表的不同使用者有不同的分析目的。债权人：在决定是否向企业贷款时，应该分析贷款的报酬和风险。为了了解债务人的短期偿债能力，有必要对其现状进行分析。为了了解债务人的长期偿债能力，有必要分析其资本结构和盈利能力。为了决定是否出售债权，应当对其价值(债券)进行评估。财务分析所需的信息：1。定期财务报告四大会计报表及会计报表附注2。日常会计信息。计划、配额、标准等信息。4.同行业其他企业信息。审计报告28.05.2020 .注意重要性：相对于报表，它是财务报表的一个组成部分。同等重要的报表使用者了解企业的财务状况、经营成果和现金流量，并应阅读说明说明报表中的相关项目。主要内容包括：企业基本信息(历史、主要业务范围)；采用的会计方法；会计处理方法的变更、变更原因以及对财务状况和经营成果的影响；非经常项目的说明；(3)财务分析方法1。比较分析法的实际数标准数：计划数的绝对数(增减)、去年的实际数、历史上的最佳水平、同行业的先进水平等。相对数量(增减率)注意：指标的可比性和口径的一致性。通过比较，找出差异，从而正确评价差异的原因？一种分析方法，通过指数中各种因素的变化来定量地确定对综合经济指数的影响程度。(1)确定综合指标的影响因素(2)按顺序排列因素(3)进行序列替换和序列比较，计算各因素对综合指标的影响值。(4)试算，2020年5月28日。21.3。比率分析是比较同一财务报表中不同项目、不同类别之间或两个不同财务报表(如资产负债表和损益表)中相关项目之间的方法，以表达相关财务指标之间的关系，并分析和评估客户的财务状况和经营状况。比较两个相关的经济指标，找出比率。相关比率，结构比率，28.05.2020，22.4趋势分析是一种方法，用于比较客户连续财务报告中相同项目的绝对数量或相对数量，以揭示其增加或减少的趋势。固定基数比较系列比较，2020年5月28日。23.5、结构分析(percentage method)根据财务报表中的某个总体指标，计算总体指标中各组成项目的百分比，然后比较各个项目在不同时期的百分比变化趋势。(4)财务分析财务分析程序一般包括以下步骤：1 .阐明财务分析的目标。2.收集数据。3.研究审计报告。无保留意见的审计报告：“在所有主要方面公允地反映”有保留意见的审计报告：“除上述待确定的情况外”拒绝审计报告：“不能对发表审计意见”拒绝审计报告：“由于没有公允地反映”通过研究审计报告，可以为分析人员提供分析的线索和要点。，28.05.2020，25.4、分析财务报告的可靠性，分析和调整企业的财务报表。5.根据调整后的财务报告或分析师确认的其他数据进行分析。6.综合分析。28.05.2020，26、对企业的财务报告要有适当的警惕性！一位在商业银行工作多年的贷款官员说：“当你看到客户提供的财务报表时，你首先要质疑它们的真实性。我见过许多种虚假陈述。向提供虚假报表的客户提供的贷款将是100%的坏账。也许你会说这是极端的。但是想想看，美国的安然公司在2000年的蓝田之迷杂志世界500强中排名第七。从1997年到2000年，该公司不断做假账。负责审计的安达信会计师事务所高估了6亿多美元的利润，掩盖了超过10亿美元的巨额债务。世界通信公司也有超过40亿美元的虚拟利润。两家公司的破产震惊了世界。世界上最著名的公司和会计师事务所冒着数百亿甚至数千亿美元的机会成本去做假账，更不用说急于从银行套现的国内借款人了”。例如，资产：估价因素、不能发挥作用的资产、品牌价值等。28.05.2020，28岁。其次，根据情况对企业财务报告中的数据进行适当调整。但这种调整：不能扭曲企业的实际情况，应该反映企业的真实情况。28.05.2020，29，技术程序(一般)，28.05.2020，30.2、财务报表分析(一)利润表分析目的：了解企业利润总额的增长和构成，分析企业的利润水平和盈利能力。方法：项目分析和结构分析。利润表：28.05.2020、 31的结构和内容利润表将由公司编制02报表：月单位：人民币项目本期金额、前期金额、营业收入金额减去：营业成本、营业税金及附加销售费用、管理费用、财务费用、资产减值损失加：公允价值变动收入(亏损以“-”号填列)、投资收益(亏损以“-”号填列)，其中：为合营企业和合营企业的投资收益营业利润(亏损以“-”号填列)加：营业外收入减：营业外支出，包括：非流动资产处置损失3，利润总额(亏损以“-”号填列)减：所得税4，净利润(亏损以“-”号填列)5，每股收益：(1)每股基本收益(2)每股摊薄收益，28.05.2020。32.2，审查和分析损益表中的关键项目：(1)营业收入分析：如何确认收入？是真的吗？它被高估了吗？根据现行会计制度，有三种方法来确定收入：a .完成销售(货物已经售出，货物已经发出，权利已经获得；劳务已经提供)，无论是否收到报酬，都可以视为收入实现；b、根据生产进度确认(完成程度或工程进度)；c、按合同确认，主要指分期付款销售法。同时，规定在确认营业收入时还应扣除折扣、津贴和销售退货。如有欺诈行为，企业可根据需要随时调整收入确认方法或调整扣除项目。28 . 05 . 2020 . 33，营业收入增长(本期收入-前期收入)/前期收入一般超过20%，表明企业稳定增长，增长率超过30%，即销售价格和销售量快速增长(销售价格和每个营业地点的客户数量产品结构)。销售量的构成是不同销售部门和产品类型的销售量。目前的订单已经洞察到销售的发展趋势和提供产品的能力。的大额和非经常性销售额大幅增长。28.05.2020， 34。销售给边缘客户的产品销售量应收账款收回速度较慢。净销售收入：总销售收入-销售折扣-销售折扣-退货主要收入的增长率隐藏在董事会报告或报告附注中，并已列出和计算。甚至企业也向我们解释了你为什么关心变化的原因。我们可以直视它。任何净利润和主要收入同时增长的公司都可以被认为是一个好公司。如果净利润同比增长20%，主营业务收入下降，这意味着利润增长主要取决于主营业务以外的收入。应识别收入来源，确认其是否形成新的利润增长点，以判断公司未来的发展前景。2020年5月28日，35，(2)如何确认成本分析的成本？对当前利润有什么影响？成本被低估了吗？运营成本的增长率是多少？(1)主要业务成本的计算和分析商业(批发商和零售商):初始库存采购成本-最终库存=销售成本，28 . 05 . 2020 . 36，主要业务成本分析制造：初始库存原材料成本，工资成本，间接制造成本=在制品销售的预期成本-最终库存=销售成本库存估价方法后进先出法，先进先出法，28 . 05 . 2020 . 37，在价格上涨期间：后进先出法减少先进先出增加了存货价值，降低了成本，增加了毛利。例如，假设初始库存为0，本期采购的库存如下：单位成本总采购成本为1100001.00100000550001.507500810000.0020000，合计2500037500，28.05.2020，38，假设在第8天结束时，10，000件存货以每件4.00的价格售出，而15，000件未售出。后进先出，先进先出销售4000040000初始库存00采购成本3750037500可销售商品成本3750037500减去期末库存1750027500(10000 1.00(5000 1.505000 1.50)10000 2.00)销售成本200001000毛利2000033.39岁。结论：存货计价方法的选择对损益表科目有很大影响，应引起重视。运营成本的增长率应与运营收入的增长率相比较。运营成本的增长率越低越好。如果经营成本的增长率大于经营收入的增长率，就意味着企业的成本控制存在问题。如果成本控制的问题年复一年地出现，我们必须重视它。然后我们将看看这三项支出与去年同期相比是否大幅增长。如果是这样，这是企业衰落的标志。(3)毛利和毛利率分析毛利率=营业收入-营业成本毛利率=(营业收入-营业成本)/营业收入毛利率指数是观察财务业绩时的一个重要指标，被认为是一种独特的武器。毛利率反映的是收入与成本的比例关系，与其他费用无关。如果毛利率高，你的产品就有竞争力，三项费用可以人为控制。一般来说，毛利率超过30%是最好的。此外，还应分析销售利润率的变化趋势：毛利率的下降可能是由于采购困难(价格上涨)、生产效率低下等原因。(4)管理费用(营业费用)分析：分解、不可控费用和可