面点王首次公开发行A股项目建议书

2020年5月31日，深圳市绵电网餐饮有限公司首次发布a股项目建议书，2，卷首。致深圳市绵电网餐饮有限公司：安信证券有限公司(以下简称“安信证券”)非常荣幸有机会向深圳市绵电网餐饮有限公司(以下简称“绵电网”和“贵公司”)提交本次中国首次公开发行股票(首次公开发行)的项目建议书，该公司作为一家中型面条快餐连锁企业在深圳取得了巨大的成功。下一个巨大的挑战是如何成为一个成功的中国快餐连锁企业，跨越地区，甚至全国，因为没有先例，除了“外国快餐”在这个领域。在绵电网的跨区域扩张中，利用资本市场获取品牌优势、资本优势和人才优势将事半功倍，从而取得前所未有的成功。安信证券由中国证监会直接管理的中国证券投资者保护基金有限公司作为主要发起人出资设立。安森证券凭借强大的股东实力和人才优势，愿意为贵公司发行a股提供优质高效的服务，并期待与贵公司发展长期稳定的友好合作关系。3，4。政策：国内资本市场的现状。中小企业改制上市的九大问题。中小企业境内外上市比较。5.a股市场概述。a股市场迎来了一个新时代。股权分置改革的成功实施，开启了国内资本市场市场化、规范化和法制化的新时代。随着股票的全面流通，资本市场已经成为一个真正的社会资源配置平台，一个大规模投资的平台，一个为上市公司创始人创造财富的平台。发行市场呈现出新的格局。公司上市审计程序日益规范和透明，上市过程可控。自去年以来，国内市场规模急剧扩大，分销市场容量超出想象。无论是像中国工商银行或中国人寿这样的超大型IPO，还是中小规模的IPO，它都收到了超过100次的认购。分销市场非常火爆。投资者信心的恢复推动了牛市模式，对中国经济的未来和资本市场的规范运行形成了良好的预期。资本市场的牛市周期已经开始。大量新增资金进入股市，股指持续上涨，成功突破3300点。国内资本市场现状如下：6 .6、IPO平均市盈率为25倍，平均胜率为0.52305%，a股已募资2432亿股，创历史最高水平。a股市场的财务状况，政策第条国内资本市场的现状，7。随着世贸组织过渡期的结束，中国的金融市场将进一步对外开放。外资流入已经成为一种趋势。开放式股票基金的激增，以及保险基金和社保基金入市比例的放宽，制度变迁的结果继续显现。市场建设稳步推进，股权分置改革对上市公司业绩和发展潜力的实质性积极影响开始显现。优质资产注入、结构重组和整体上市激活了一批上市公司，业绩迅速提升，而海外企业发行大型蓝筹股和a股将进一步稳定市场焦点。股改的完成将从根本上消除一个长期影响中国股市上涨的威胁因素。融资融券、股指期货和多层次市场的建设将推动a股市场继续活跃。直接融资的比例将继续增加。目前，企业通过资本市场直接融资的比例仍只有7%左右。提高直接融资比例仍然是证券监管机构的一项重要任务。a股市场将在2007年继续改善。政策33，354国内资本市场现状，8。问题1:企业并不缺钱，也不需要上市融资。服务企业只是资本市场的一个功能。除了融资效应，还有品牌效应、人才效应、财富效应、规范约束效应、创新激励效应等资本市场。从而为企业下一步的并购、股权激励和风险资本退出奠定基础。政策中小企业改制上市的九大问题。问题2:上市标准太高。新股发行的标准财务条件非常具体。是否上市以及何时上市预计都很清楚。新标准采用“或”标准，有利于适应不同类型企业的发行和上市。新标准的清晰可使企业更容易进行自我评估。问题3:是否有必要排队上市并取消咨询期？发行申报和审查材料应符合行政许可法；发行时间取决于企业的质量，从计划重组到上市，如果进展顺利，大约可以在半年内完成。排队等候审判的现象已经消除。从过去半年的试发行统计到从申报到发行平均79个工作日，“100天上市”基本实现。政策中小企业重组上市九题10题4:上市成本中小企业板块102家上市公司平均发行成本为1669万元，仅占加权平均融资额的6%，远低于主要市场，主要成本在发行完成后支付。各地也出台了重组上市优惠政策，给予奖励或减免部分费用。问题5:新股发行前通过私募(私募)引入战略投资者的新股发行新方法能否取消新股发行前12个月内不得增资扩股的相关规定；交易规则规定，发行人在招股说明书公布前12个月内增加资本和股份的，新股持有人应当承诺自完成资本和股份工商变更登记手续之日起36个月内不转让发行人持有的部分新股。9、政策第条、第11条、第6条中有关中小企业改制上市的重大问题：外资企业上市及境外战略投资者资金汇出中国中小板上市公司程琳(002047)为台资控股企业，环球投资控股公司(BVI)为42.90%，金青股份有限公司为29.89%；此外还有永新股份、魏星股份和中捷股份等外资参股的中小上市公司政策33，354中小企业重组和上市的九大问题，12，问题7:上市容易失去控制权是一个相对的概念，意味着股权分散和杠杆效应的趋势；公开发行的比例必须很高。公开发行股票占发行后总股本的比例可低至25%。发行后总股本超过4亿元的，公开发行股份比例超过10%。问题8:发行和审批的成功率低，需要“公共关系”来发行上市“推荐系统”，为市场导向的选择提供更多空间。企业和中介组织坚持商业合作共赢的原则。发展和审查委员会及其开放系统提高了透明度，使得上市的成功率更加依赖于企业本身的质量。2004年，67%的企业通过了一次首次公开募股考试，2006年，64家企业在新老决定恢复首次公开募股后申请首次公开募股，通过率为85%。发行申请未获批准的，自中国证监会决定不予批准之日起6个月后，企业可以再次申请发行股票。政策33，354关于中小企业重组和上市的九个问题13，问题9:上市是否会束缚企业的手脚？监管是为了促进企业的规范发展。标准化企业不会担心被监管的中小企业的上市过程。它也是企业整理财务资源、确定发展方向、完善公司治理、巩固基础管理、转变管理机制、实现规范化运作的过程。政策条款:中小企业重组上市的九大问题，14:发行价格/收益率，政策条款:中小企业境内外上市比较。中国企业在不同市场的平均IPO市盈率对照表(倍数)显示，平均IPO市盈率较高，表明相同的收益和利润可以以较高的价格发行。中小企业板的发行价是许多其他市场的2-3倍。15.二级市场交易市盈率，政策条款中小企业境内外上市比较。不同市场中国企业二级市场平均市盈率(倍数)对照表。相对较高的二级市场市盈率意味着原始股东可以以相对较高的价格变现。他们还可以根据二级市场一段时间的平均收盘价发行股票，并以相对较高的市盈率发行纳斯达克股票，这主要受到单只网络股票高市盈率的影响。16.周转率。与政策条款中的境内外中小企业上市相比，中国企业在不同市场的换手率和日换手率代表了投资者对企业的关注和热情。周转率不足将对企业再融资、股权激励以及股东和战略投资者的退出产生不利影响。太低的日周转率将导致“没有市场的价值”。如果没有一定的交易活动和周转率，原股东的股份很难流通和兑现。全流通机制也难以发挥作用。17.发行成本。与号政策文件中的国内外中小企业上市相比，中小企业板的发行成本平均占融资额的6%左右，是其他市场的1/3，18%。与政策文件中的国内外中小企业上市相比，中小企业板上市公司的维护成本约为100万元，约为其他市场的1/6至1/3，19。政策条款比较了国内外中小企业的上市情况。品牌效应和广告效应，“免费”咨询效应。资本市场的广告效应、舆论聚焦、日常市场展示、股票评估、机构投资者的调查分析，可以增强企业产品在市场上的影响力，为企业提供行业分析和管理咨询。20、政策篇中小企业境内外上市比较市场容量：就餐饮业而言，随着中国庞大的人口基数和未来城市化进程的加快，可以说市场容量几乎是无限的。在快餐连锁行业，5元快餐的年消费量为1000亿元，以目前中国近5亿个城市的人口和10%的人口的平均日消费量为基础。标准化问题：国外快餐在世界上成功的秘诀在于其产品(口味)和服务的标准化，而中国食品(口味)的标准化问题已经成为中国快餐企业在跨区域扩张中必须解决的问题。这个问题目前似乎还没有得到解决，这也是中国快餐连锁店在市场上没有成功的主要原因之一。24，聚酯漆，主要产品：标准化面条，分析公司和行业分析，25，竞争优势，分析公司和行业分析，面条王-都市厨房！26岁，公司未来跨区域发展的挑战，R&D:深圳是一个典型的移民城市，生活节奏很快。深圳的成功并不意味着其他地区的成功。中国广大地区的饮食习惯一直与该地区的文化习俗密切相关。如何在产品标准化和适应地区口味之间取得平衡，是贵公司在产品和服务研发方面的主要关注点。管理：跨区域扩张意味着大量管理人才的输出，管理人才的培养和成本控制可能是关注的焦点；就资源而言：扩张意味着投资。如何充分利用资本市场获取经济和社会资源是贵公司融资面临的新课题。分析家公司和行业，27家中国第一家成功的中式快餐连锁店？诱惑是巨大的！成为中国资本市场上最成功的餐饮连锁企业？股东财富效应巨大！勇敢面对挑战，充分利用资本市场，“面条王”一定会成功！巨大的机遇和前所未有的挑战，分析公司和行业分析，28，提议国内公开发行a股的提议，29，提议国内公开发行a股的提议，投资故事的构建，投资故事的重要性监管机构审查的重点与a股能否成功出售有关，影响公司在a股市场的形象，并与a股市场的发行价格和筹集的资金数额有关。30.议案第条关于境内公开发行a股的议案、关于投资故事建设的议案、关于公司历史和未来投资故事的议案不能脱离公司的发展历史，也不能缺乏对未来的指引。通过这个投资故事，投资者不仅可以看到公司的辉煌历史，还可以展望光明的未来。募集资金的使用与募集资金的使用相联系，关系到公司的发展战略，预示着公司的未来。因此，募集资金的使用对于投资故事的构建是不可或缺的。筹集资金、保持强大的M&A战略能力以及在结构上保持公司快速增长的潜力是投资故事的重要组成部分。与行业发展趋势相联系的中国快餐连锁行业的发展前景，可以说是任何行业都无法比拟的。该公司未来跨地区的快速扩张将会给投资者带来无穷的想象力。判断和提示发行时机、积极因素未来市场市场面临各种有利因素，支持市场在较高水平运行，增强宏观经济稳定性。宏观调控对股市的影响趋于消退，结构性因素推高未来股市，负面因素推高未来股市，大盘股集中发行“小非股”和“大非股”的压力和减持压力，大盘股的快速上涨导致股指继续上涨并积累一定的市场风险，货币政策的收紧将对市场产生压力， 全球资本市场的调整压力越来越大，建议，建议32，未来市场初步判断，长期波动和调整将是短期市场的主旋律。 提议的时机主要取决于公司的战略决策和融资需求。从时间的角度来看，“面条王”更好的时机不晚于2008年底。方案33，354:a股境内公开发行方案，33。a股定价矩阵、a股价格体系和投资者偏好。a股估值区间，方案，a股境内公开发行方案，34，定价的复杂性，a股监管机构的态度，a股市场的影响，定价机制和投资者选择，方案，a股境内公开发行方案，35，定价原则表明，定价最终是各种内在矛盾因素的妥协和平衡。复杂的问题必须简单处理。必须牢牢控制可以控制的因素。最重要的定价是艺术，而不是技术。定价最终取决于公司的战略判断。方案股国内公开发行方案，36，定价机制-定价策略需要基于最初确定的估值区间。在发行和承销过程中，定价过程的特点是价格逐步整合。方案股境内公开发行方案37，主要考虑以下因素：募集和投资项目所需的资本金额原则上不超过募集和投资项目所需的资本金额公司股本规模a股占已发行股本总额的比例必须在控股股东对公司控制权的25%以上；议案股境内公开发行议案、融资规模议案、38募集资金及投资项目议案、公司跨区域扩张议案、新网点及物流配送中心建设议案；研发投入：主要研究目标地区的产品标准化、食品饮料口味和饮食习惯分析等。管理人员的培训；加强广告和促销策略，提高品牌知名度。提案33，354a股国内公开发行提案39。发行方案应结合向询价对象的线下询价分配和网上资金申购定价发行进行发行，并考虑建立适当的回调机制。一、号议案a股境内公开发行议案，40号议案路演与推广，路演推广与发行前的重要节点，号议案a股境内公开发行议案，41号议案机构投资者促进战略，号议案a股境内公开发行议案，42号议案散户投资者促进战略，号议案a股境内公开发行议案，43号议案信息披露重要时间点，信息披露重要时间点取决于整体工作的主要节点。关于在中国公开发行a股的提案，提案33，354，44，注：M天-审查委员会；报纸上刊登的招股说明书、号提案境内公开发行a股、45号提案、总体时间和工作分工安排、主要工作阶段、号提案境内公开发行a股、46号提案、号服务安信证券的优