中小企业论文关于论中小企业现状融资困境论文范文参考资料

中小企业论文关于论中小企业现状融资困境论文范文参考资料 摘要中小企业是推动国民经济增长不能缺少的重要力量，在提高居民收入、创造就业机会等方面均发挥了重要作用。现阶段我国中小企业正处于成长的关键时期，必然要经历融资阶段，但是在融资过程中遭遇的困境却一直阻碍中小企业的发展。从规模、资金、管理等方面阐述中小企业的发展现状，并说明中小企业很难获得贷款的原因，内部原因包括中小企业规模、财务管理制度、信息对称程度等，外部原因从担保体系、融资制度、政府等方面进行了分析，针对具体存在的问题采取针对性的措施，一方面提升中小企业自身能力，另一方面利用影子银行、网贷、资产证券化、政府、金融机构来解决中小企业融资困境，以此来推动中小企业的成长、可持续发展。 关键词中小企业；发展现状；融资 （） 一、引言我国国民经济的快速发展离不开中小企业，中小企业是促进我国国民经济健康持续发展的重要生力军，是大型企业的基础和支撑力量。调查报告显示，截至年底，我国中小企业的数量大约为万，占我国全部企业数量的以上，缴纳的税收占我国税收总数的以上，提供了左右的城镇就业机会，进出口贸易额占我国贸易总额的。中小企业的成长既是我国经济发展的巨大成就，同时也是对国民经济的一项挑战。数据表明，正规经工商部门注册的中小型企业仅为多万，将近万的中小企业属于不正规企业，我国的中小企业还具有很大的改善和发展空间。 我国的企业绝大部分为中小企业，中小企业存在绝对数量优势。中小企业分布在全国不同行业和地区，十分广泛，分布密度呈现出一定的规律性。依据有关数据，分布在东部和中部的中小企业繁荣发展，在一定水平上促进了当地的经济发展，增加了居民收入；而西部的一些中小企业的发展程度远不如东部和中部，相应的当地经济发达程度也低于东部和中部。 中小企业的资产有限，缺乏创业资本和运营资本，且权益资本较少，所以相应的负债投资也受到限制。由于其本身的局限性，无法像大企业那样有足够多的机会向社会筹集资金，其拥有的资金主要是股东原有注册资金和个人财产，因此资金数量十分有限。自有资金以及后期筹集资金的相对匮乏，使得中小企业的资产负债率高于大型企业，表为大、中、小型企业的资产负债率和长期资本金比率情况。由表可知，我国中小企业的资产负债率高于大型企业，而长期资本金比率却低于大型企业。 中小企业融资困境主要表现为内外两方面：内部原因主要包括自身资金、规模、制度等方面；外部原因，如银行担保体系、金融机构、政府政策等，造成中小企业融资数量不足和方式过于单一。 中小企业相较大企业规模小，资金不充足。中小企业诚信意识不强，设备技术落后，土地较为廉价，无法获得担保，这些情况都使得中小企业很难获得足够的资金支持。经营范围狭窄更是影响中小企业获取融资机会的关键因素，导致融资信贷配给问题。我国商业银行从风险与收益两个方面出发，通过对企业规模的分析，评估其还款能力，越发倾向于向大型企业提供贷款，增加融资支持，然而对缺乏有效质押及抵押担保的中小企业态度冷淡。由表可知，中小企业的规模对资金支持力度影响较大，规模越大的企业越容易获取资金。 中小企业成立时间短、财务管理制度不成熟。一方面大多数中小企业缺乏健全的财务报表和核心财务人才，财务状况很难精确计算，信息不全甚至不真实，不能向银行等金融机构提供有效的信息，因此金融机构无法给其提供必要的贷款；另一方面表现在中小企业管理制度不够成熟。由表可知，中小企业成立时间越长，贷款越容易，说明中小企业创立时间长短对获取贷款有一定影响。 信用担保体系缺失。我国信用担保体系大多是针对大型企业、国有商业银行、城市银行、农村信用合作社等金融机构建立的信用担保体系，针对中小企业的少之又少。近年来尽管银行担保体系对于融资方面有一定的积极作用，但是由于融资的总资金不足，融资的对象一般要面临苛刻的筛选。中小企业因其各方面的不成熟而被大多数金融机构拒之门外。同时，金融机构是以盈利为目的的机构，考虑到中小企业给他们带来的盈利远小于大型企业，便将融资机会大部分给了大型企业。盈利伴随着风险，金融机构为了防范金融风险，倾向于为大企业融资。我国中小企业发展调查报告表明，受调查民营中小企业中有以上表示，几乎没有从银行获取融资机会。 融资制度和法律还不够完善。现阶段我国有关法律法规几乎没有专门针对中小企业的法律法规，导致中小企业的发展缺乏健康的法制环境。现阶段对中小企业的融资主要依靠人民银行制定的各项相关政策，但不是规范性的法律，所以实施起来存在难度。其原因一方面在于中小企业组成结构不像大企业那样有章可循、中规中矩，因此相关法律法规制定难度较大；另一方面相应的法则不适用中小企业，例如对中小企业来说很难实现担保法；同时，尽管改革开放之后，国家为更好管理中小企业融资制定了相关法则，但由于发展不成熟，相关金融机构缺乏有效的落实，因此并没有实质性效果。 政府对中小企业的扶持力度不够 企业的融资主要由两部分组成，即资本市场融资和银行贷款，但是利用资本市场进行融资的门槛较高，资本市场大多服务于大企业，受此影响政府主要推进大型企业发展，对中小企业扶持力度不够。 （一）完善中小企业自身管理和诚信机制建设 一是加强中小企业的财务管理。财务管理是中小企业的关键，只有财务方面明确、透明，公开有关财务信息，规范财务制度，避免中小企业信息不对称，才能让金融机构为其制定合适的融资策略，获得更多的融资机会；二是加强工作人员自身素质，营造融洽的工作氛围，提高员工工作的积极性，提高工作效率，从而增加企业盈利，增加金融机构对其贷款意愿；三是要消除违约率，中小企业由于缺乏必要的担保和诚信理念，违约率较高，使得商业银行等金融机构更倾向于给大企业提高贷款。因此，必须塑造企业诚信的良好形象，尽最大可能消除违约率，提升中小企业整体的质量。 我国金融业一直处于快速发展之中，但金融产品与西方国家相比有落差。小额贷款公司、民间机构、委托贷款、担保公司也确实为金融行业带来一定收益，但是中小企业融资机会依然不足。影子银行是具有 _的金融机构，能够为中小企业提供融资渠道，在改善中小企业融资难问题上的优势主要为： 以正规银行作为*提供委托贷款。我国的相关金融法律法规规定，任何个人和集体不得擅自从事金融业务活动，但是市场中无论上市公司、中小企业都需要一定的融通资金。因此，在遵守我国有关法律的规范条件下，企业之间形成了一种委托贷款的形式，政府虽然禁止个人和单位从事金融业务活动，但是允许正规银行作为*来委托贷款，这间接有效地解决了中小企业融资难的现状。对中小企业的主要流程是银行面向中小企业设计，发行特定理财产品，并通过这种方法来募集基金，然后将这些募集来的基金发放给中小企业，使中小企业获得更多的融资机会，有效解决中小企业资金不足的现状。 相较于民间银行交易成本更低。现阶段民间金融的资金广泛、规模不小，但存在供求关系、运作机制、操作方式不合理等问题。中国的民间信贷发展不足且发展较慢，无法很好地为中小企业服务。同时银行考虑到收益与风险而紧缩信贷，剥夺原本属于中小企业的融资机会。而影子银行能够改善此困境，通过从正规银行获得委托贷款，再将委托贷款贷给中小企业。 网贷模式为中小企业融资注入新的动力。当网贷出现后，中小企业融资难的现状有了一个全新的转机，网贷增加了融资渠道，同时也减少了融资的时间成本，促进了中小企业的发展。网贷优点主要有： 融资成本降低。传统的商业银行向中小企业贷款程序比较繁琐，需中小企业缴纳高昂的手续费，而中小企业由于发展不成熟，资金不足，融资积极性受到沉重打击。网贷模式中，融资双方直接通过网络进行交易，无需缴纳高昂手续费，只需要为提供交易的网上平台付较少的费用，减少了融资成本。 节省时间，手续较简便。通常商业银行融资给中小企业，需要符合国家的相关政策来降低风险水平。但是此方式较为繁琐，往往会花费很多不必要的时间，最终使得中小企业错失融资机会。而的优点是在网上实现交易，交易速度快，耗用时间短，审核条件比较宽松，给中小企业更多的融资机会。 资产证券化是将一些流动性较差的资产通过打包重组，使其重新获得高流动性，并通过平台进行出售，相当于将一些预期比较高的资产提前出售给投资者，这种直接融资的方式可以降低成本，提升资金配置效率。将资产注入载体，利用平台来发行证券，一方面可以为中小企业提供更多的融资，另一方面也可以通过网上平台来降低融资风险。利用解决中小企业融资难的优势在于： 的组织形式简单、分散风险。平台具有无固定的办公地点和工作人员、不制定决定性决策等特点，这些特点使得平台不仅管理成本低，而且不会破产。更重要的是能对资产进行有效隔离，分散风险，同时不同的组织对风险的隔离程度不同。 的形式可根据中小企业的特点进行选择。我国中小企业经营范围狭窄，管理制度不够成熟。中小企业运用特殊目的信托来进行资产证券化，从而高质量、高效率地弥补中小企业融资困境。其主要流程为发起公司将资产设置为委托资产进而交给受托人，然后受托人将其分为优先级和次级受益凭证，同时将优先级受益凭证转化为债券形式向中小企业融资。 发达国家在对中小企业的扶持政策制定方面进行了一定探索，给我国政府部门带来了启示。一是在法律层面上，明确政府扶持中小企业的力度；二是我国现阶段政策偏向宏观，基层缺少必要的自由权，然而发达国家的相关法律法规具有较强的可操作性，我国政府应该在实践后合理制定扶持政策；三是发达国家认为大型企业发展的成熟必须要有中小企业的支持，而且中小企业的成长是大型企业的基础和保障。因而中小企业需在政府的帮助下稳定发展。 运用财政政策而非货币政策引导中小企业成长。随着我国市场经济逐步加深，货币政策在中小企业融资中发挥的作用越来越小，货币政策虽然是宏观政策中非常有效的政策，但是改善中小企业融资难的现状需要从微观方面着手，因此货币政策不适用。这时候就需要财政政策为中小企业获取融资机会，使得银行降低对中小企业的顾虑，降低融资风险，从而促进国民经济的快速发展。 金融机构应公平公正为企业融资。金融机构