技术分析-18日均线法

技术分析系列讲座,浙商证券临海营业部培训教材-产品篇,适合人群：想投资但风险承受能力不强的投资者有投资意愿但缺乏投资管理能力和时间的投资者有中远期资金需要的人月光族先花族,基金定投,15年定投，百万养老,李先生今年45岁，李太太43岁，中学教师，他们有一个刚上大学的女儿，家庭年收入15万元，日常生活支出每月2000元，现有住房一套，100平方米，存款10万元，无其他投资。考虑到养老，希望能有好的理财方式。,案例说明,建议按月定投开放式基金3000元，即使考虑通货膨胀，也足够保持现在的生活水准。假设长期基金定投年收益率为10%，15年后李先生可取到的退休金大致有：,3000*12*1.1*【-1+1+0.115】/0.1=125万,3000*12*15=54万,差额71万,案例说明,单利与复利,1元（100年，单利10%）1元（100年，复利10%）,11元,13780元,相差1253倍！,基金定投收益一览表,我们需要掌握正确的方法！,大多数人：尽管上一轮牛市从998点到最高的6124点涨了6倍多，到现在的2200点仍然涨了2倍多，但大部分的投资者没赚到钱！买了就跌，卖了就涨怎么做都不会赚钱每次都是赚少赔多大牛股我买到过,可是只赚了一点点,原因是：心态问题！没有掌握正确方法！,股市状况之一,人人怕风险，人人都是冒险家（1）,实验（心理测试）NO1：你现在面临两个选择A：肯定能得到1万元B：50%可能性得到2万元50%可能性什么也得不到你选择哪一种呢？,大部分人选择A,人人怕风险，人人都是冒险家（2）,实验（心理测试）NO2：你现在面临两个选择A：肯定损失1万元B：50%可能性损失2万元50%可能性什么都不损失你选择哪一种呢？,大部分人选择B,人人怕风险，人人都是冒险家（3）,分析其实两个问题完全一样。假设你手里有10万元市值的股票，现在已经上涨（下跌）了10%，还有50%的可能性上涨（下跌）到20%，则:肯定得到1万元（上涨10%）肯定损失1万元（下跌10%）50%得到2万元（再上涨10%）50%可能性不损失钱（上涨10%）50%什么也拿不到（下跌10%）50%损失2万元（下跌10%）,结论：人在面临获得时，往往小心翼翼，不愿冒风险；而在面临损失时，人人都成了冒险家。,炒股有许多人是输的那么这些钱输给了谁？,机构投资者他有研究团队，咨询设备，有钱有人才庄家主力他有大你几百倍几千倍的资金，有呼风唤雨的能力业内人士他有第一手消息，内神通外鬼专业投资者他有专业的炒股技巧，收放自如,自己输给自己一个贪！一个怕！赚了小钱就跑掉，输了套牢等解套。,如何做？才能成为那赚钱的人！,树立正确的投资理念掌握一定的投资技能,输掉的钱，轻松赚回来！深度套牢，轻松解开套！买进卖出，平安又保险！,小故事：有一天，苏东坡问佛印法师:观世音菩萨手持念珠念些什么？,佛印答到：念救苦救难南无观世音菩萨。,苏东坡再问：他自己就是观世音菩萨，为何还念观世音菩萨？,佛印答到：,求人不如求己啊！,正确的投资理念,炒股票有四种结果，您希望是哪一个结果呢？,大赚小赔只赔不赚只赚不赔大赔小赚,选择：刚好是今天我们要学习的技巧！,选择：很少人选，但大部分投资人都是大赔小赚!,选择：您可以下课了，我也不懂。,选择：您真伟大！不过我建议您把钱捐给希望工程！,投资技能,玩水先学会什么？,游泳,开车先学会？,交通规则,投资股票要先学会？,就可以大胆买进您就是那赚钱的人！,控制风险,永不套牢法,第二篇,永不套牢法原理：控制风险,最怕就是继续下跌,永不套牢法,标准停损法进阶停损法,认识头部,1、反转向下的头部2、回档的头部,头部形成，执行止损，避免损失扩大,头部一般情况下是有58根k线组成。,每次头部成立，立即计算止损价公式：头部最高收盘价X0.9=止损价止损价盘中破掉三十分钟内不再站上来，立即止损出场,标准停损法,头部最高收盘价,头部最高收盘价,9元,9.5元,10元,8.5元,9元,8元,止损价,买进价,8.5元买人头部形成，跌破止损价止损，赢利0.5元,9元买人头部形成，跌破止损价止损，赢利0元,9.5元买人头部形成，跌破止损价止损，赢利-0.5元,10元买人头部形成，跌破止损价止损，赢利-1元,最大的损失可以控制在10%,标准停损法,每次头部出现立即设止损，止损价未到，可续抱。若股价仅是回档，有机会享受大利润，技巧的避免主力洗盘。,止损价,特别提醒一,当股价一波比一波底的时候请注意止损价以最高的为标准,10元,9元,9.6元,8.64元,8.8元,7.92元,特别提醒二,1,6,8,7,5,4,3,2,齐鲁石化,齐鲁石化标准停损实战表,侥幸贪婪执行不利的严重后果!,大赚小赔法-十八日均线法,第三篇,认识市场一,证券市场，谁是主角？,18日均线中线买入法,股价下跌一段后。,买入条件：今日收盘价站上18日均线千分之四，且18日均线走平或走多,明日以集合竞价买入,优化条件：6日均量大于36日均量大盘指数18均走平或走多,股价已下跌一段,收盘价站上18日均线千分之四,18日均线走平或走多,安彩高科,股价已下跌一段,山东铝业,买入前后股价走势放大图,18日均线走平或走多收盘价站上18日均线千分之四,山东铝业,加码点放大示意图,加码点,山东铝业,加码的前提是18日均线依然走多,上证指数2003年10月27日至2004年4月29日走势,18日均线走多，指数收盘站上18日均线千分之四,大盘加码机会,18日均线再次走多，指数收盘站上18日均线千分之四,中国联通2003年9月1日至2004年4月29日走势,18日均线走多，股价收盘站上18日均线千分之四,加码点,连续加码区间,南方航空2003年7月25日至2004年3月4日走势,18日均线走多，股价收盘站上18日均线千分之四,加码点,18日均线中线卖出法,股价上涨一段后。,卖出条件：连续两日收盘价跌破18日均线，且18日均线走平或走空,明日以集合竞价卖出,连续两日收盘价跌破18日均线，18日均线走平或走空,上证指数2001年7月,18日均线走空，连续两日收盘价跌破18日均线的中线卖出,兰州民百,成功避开34%跌幅,18日均线走空，连续两日收盘价跌破18日均线的中线卖出,华北制药,成功避开29%跌幅,18日均线走空，连续两日收盘价跌破18日均线，中线大跌,厦工股份,G宏盛,卖出,重新买入,南方汇通,18日均线走平，股价未连续两日跌破18日均线，继续持股,西藏矿业,18日均线持续走空,18日均线买卖法综合实战,解决了五大问题：1、买点2、卖点3、加码4、摊平5、观望,18日均线中线卖出法：18日均线走空或走平，股票收盘价连续两日跌破18日均线,18日均线持续走空，观望,18日均线中线买入法：股价下跌一段后，18日均线走多或走平，股价收盘站上18日均线千分之四,18日均线走多，股价回档或跌破18日均线：加码,中联重科,指数下跌一段后，18日均线走多，指数收盘站上18日均线，中线买入,18日均线走多，指数回档或跌破18日均线，加码,18日均线走空，指数连续两日收盘价跌破18日均线，中线卖出,18日均线持续走空，中线观望,上证指数2003年10月16日至2004年8月19日走势图,邯郸钢铁,2003年10月21日18日均线走多，股价收盘站上18日均线千分之四，买入,2004年3月26日18日均线走空，连续两日收盘价跌破18日均线，卖出,加码点,中原油气,2003年10月10日18日均线走多，股价收盘站上18日均线千分之四，买入,2004年4月13日18日均线走空，连续两日收盘价跌破18日均线，卖出,加码点,2003年10月22日18日均线走多，股价收盘站上18日均线千分之四，买入,华菱管线,2004年3月24日18日均线走空，连续两日收盘价跌破18日均线，卖出,加码点,加码价位计算方法,加码价位=明日18日均价*1.004明日18日均价（今日收盘价-18日前收盘价）/18+今日18日均价,18日均线买卖法综合实战,这天开始往前数18天,18日前收盘价,计算日,买入日,600002齐鲁石化2003年10月17日的加码买进（当天最低价5.16元)(5.19-4.83)/18+5.12明日18日均价约等于5.14加码价位可设为5.14*1.004=5.16按该方法计算的加码价位正好是加码点当天的最低价,600002齐鲁石化2003年10月31日的加码买进（当天最低价5.45元)(5.58-5.05)/18+5.42明日18日均价约等于5.45加码价位可设为5.45*1.004=5.47按该方法计算的加码价位略高出加码点当天的最低价,成功买入,这天开始往前数18天,计算日,买入日,18日前收盘价,香车美人,请问你在这张图看到了什么？,这条线是18日均线,18日均线买卖法成功率测算结果1996年2009年,-操作难点-,18日均线买卖法综合实战,信号准确率如何把握？,大盘股信号相对清晰，买卖点、观望指示及加码点确定和容易辨认,宝钢股份,三精制药,抛开盘整区域，在股价见底和见顶时依然是最重要的参考,小盘股容易受主力操纵，信号相对过多，增加了操作的难度,暴大量买卖法,第四篇,暴大量代表什么？,当一股票当日出现一段时间以来最大成交量，代表当日多空换手活络，激战热烈，多空胜出即将分晓。作为筹码归属，并判断主力买入或卖出的重要信号！,4.24印花税缺口，大盘放出了近期三倍的成交量,股票暴大量的六种情况,下跌暴大量上涨下跌暴大量下跌盘整暴大量上涨盘整暴大量下跌上涨暴大量上涨上涨暴大量下跌暴大量：股票当日成交量放出了近期以来的最大成交量。(可能是20日、60日、120日、180日以来的最大成交量)暴大量买卖法：根据这根大量后股价连续两天出现的走势，给出买卖信号。,一、暴大量卖出法,基本条件：连续两日收盘价跌破暴大量K线实体底部（“连续两日”不一定是暴大量的次日就出现）。卖出价格：第二天以跌停板价格集合竞价卖出。中国石化在2003年5月27日到9月3日走势,连续两日收盘价跌破暴吕量K线实体底部，第二天集合竞价卖出,迅速跌破暴大量的情况,正式跌破，在盘前卖出,东方航空,暴大量卖出的基本原理,连续两天跌破暴大量K线实体底部,3-8天股价回抽,盘整区域,连续两天跌破暴大量K实体底部,清华同方,总结：连续两天收盘价跌破暴大量K线实体底部，隔日盘前参加集合竞价卖出。,连续两天跌破暴大量K线实体底部,清华同方,特殊情况之一：成交量持续放大,在第一暴大量日后，又放一根大量，并且第二根大量达到前一根的三分之二量，则接受第二根大量作为新的卖出标准,特征情况之二：无实体以最低价位为标准,无实体，以最低价为标准,连续两日跌破,案例,暴大量的K线实体底部，成为一个重要的压力位,卖出,再卖一次,案例,二、暴大量买进法,基本条件：连续两日收盘价站上暴大量K实体顶部。（“连续两日”不一定是暴大量的次日就出现）。买入时间：隔日盘前以涨停价参与集合竞价买入。线上海汽车2002年12月5日到2003年3月31日走势,暴大量买入法基本条件,2007年12月放出近60日以来最大量，暴大量次日就出现“连续两日站上”的买入条件,变化图,2007年3月19日放出近60日以来的最大量，暴大量调整4个交易日后出现“连续两日站上”,盘整中的暴大量买入法,买入,2003年9月16日股价盘整中放出60天来最大量，并且暴大量12个交易日后才出现“连续两日站上”,股价上涨走势中的暴大跌买入信号,买入,2007年8月22日股价从底部涨升超过15倍后放出近60天以来的最大成交量，并且买入条件随之成立,股价下跌趋势中的暴大量买入,2007年11月19日股价在跌了50%后放出了近半年来最大成交量，并随之出现买入条件。,阴线暴大量：以阴线实体顶部作为是否站上的标准,买入,2007年2月27日放出近一年来最大量，暴大量K线是阴线，并且暴大量的次日就出现“连续两日站上”,三、操作技巧：股价走势与预期相反的应对策略,股价连续两日跌破暴大量K线实体，卖出,买入后股份并未上涨，反而回跌,上涨途中的短期头部的问题,连续两日收盘价跌破暴大量K线实体底部，卖出,18日均线买入法,连续两日收盘价站上暴大量K线实体顶部,暴大量买卖法与十八日均线法的综合使用,暴大量在很多时候意味着市场趋势的改变，暴大量买卖法在使用时与十八日均线法相互验证，成功率更高！,暴大量法,十八日均线法,暴大量和18日均线。共同发出买入信号,18日均线加码点,暴大量买入点,暴大量卖出点,18日均线卖出点,暴大量卖出点,18日均线买入点,？,技术分析的应用,第五篇,技术分析的局限性,股市已进入机构博弈的时代，市场的盈利模式转向机构价值挖掘投资的模式，而以资金推动的价值挖掘操作模式正越来越多地得到认可。资金推动意味着大资金存在“一手遮天”的可能，按技术分析的买卖点操作存在市场骗线的风险,“市场有风险，投资需谨慎”风险在哪里？,没有风险控管的意识和手段将会遭受大资金出逃、系统性风险的冲击；没有资金配置的手段，就不能使自已的资产达到长期稳定增值的目标。我们需要掌握风险控管和资金配置的手段！,风险控制之控制仓位,大盘18日均线发出卖出及观望信号时，个股投资的风险比较大，我们建议操作上要重视控制仓位的原则，轻仓参与、控制风险资产的比例。,风险控制之持仓时间,大盘18日均线发出卖出及观望信号时，减小持股的时间现金为王。大盘18日均线为买入及持股信号时，以持股为上。,风险控制之止盈止损,大盘18日均线发出卖出及观望信号时，个股投资的风险比较大，并且个股获利的空间在减小，此时的操作要先设好止盈止损点。止盈：下跌趋势中盈利的目标不可定的过高，当个股累计上涨超过10%时可先减半仓，达到20%后可继续减仓。止损：下跌趋势中要综合运用“永不套牢法”。,稳健获利投资法,基本核心：中长线的买进股价收盘站上18均线千分之四，18均线走平或走多中长线的卖出连续两日收盘价跌破18日均线，18日均线直产或走空,稳健获利投资法操作理念,通过系统的资金管理、风险控制、交易模式及严格的纪律，始终把风险的衡量与控制放在首位，追求投资收益持续、稳健的增长。,稳健获利投资法风险控管,依照18日均线法风险控管提示严格操作，最大损失可控制在百分之十，而最大获利可能达30%以上。买入后出现下列情况获得了结或止损：、中长线：连续两天收盘价跌破18日均线、且18日均线走平或走空，隔日盘前卖出或止损。永不套牢法：跌破善最高收盘价*0。95第一次止损、0。9