农发行风险管理的类别与防范

1/6农发行风险管理的类别与防范随着农发行商业性贷款规模的不断增大，对贷款风险的管理要求也越来越高。而农发行长期从事政策性贷款业务，对商业性贷款操作的生疏也造成对如何进行风险管理弄不清楚。所以随着农发行现代银行办行方针的确立，树立科学的风险观，构建符合农发行业务特点的风险管理体制、机制及技术方法，已经逐步形成全行多数人的共识。本文通过对风险管理的分类认识入手，立足实际，谈谈农发行风险管理的类别和防范措施。一、信用风险及防范信用风险是指借款人或交易对手违约而导致损失的可能性，它是银行面临的最传统的风险。这不仅仅是因为银行业务具有其他交易都可能出现的对手风险，更重要的是银行的基本职能之一就是向市场提供信用。对于信用风险的测量，目前西方先进银行在实践中主要是通过内部评级法量化信用风险。当前，农发行也在积极推进信用评级工作，业已建立了客户评级体系并得到了广泛使用，但是与先进银行相比还存在很大差距，没有建立起清晰明确的二维评级体系。根据巴塞尔新资本协议内部评级法有关风险评级维度的规定，贷款风险评级体系应有独立的、性质截然不同的两个分析维度，即借款人违约风险和特定的交易风险。第一维2/6评级是客户评级，用以计算客户的违约概率，要针对借款人的经营状况、财务状况、行业规模、产业发展状况，对客户的违约风险进行评估，对于同一客户的不同贷款，其客户评级必须一致，而不管每笔交易性质是否有差异；第二维评级是债项评级，也就是单笔贷款的评级，用以计算风险敞口和违约损失率，即客户违约后某一笔业务的损失率，要反映单笔贷款本身特定的风险要素，如贷款的抵押、优先性、贷款项目的稳定现金流等。受技术手段、管理理念等方面的影响，农发行只是在客户评级上进行了初步的尝试，还尚未建立客观的债项评级体系。但是，从银行信用风险管理长远发展趋势来看，建立二维的评级体系已经是各家银行的努力目标，更是新巴塞尔协议对内部评级法之高级法的基本思路。目前，开行、工行、建行、中行、光大等已经开始着手研究内部评级系统的建设问题，部分行已经正式投入了使用，并取得了良好效果。农发行即将上线运行的CM2016信贷管理系统中的信贷资产风险分类模块实质上就是在内部评级框架下的初步运用。它以客户信用等级评分为起点，通过特别事件、还款意愿、客户状态等因素调整确定客户分类；在此基础上，再根据债项的具体情况，包括担保、贷款到期期限、贷款用途、优先级、展期情况、还款记录、预计损失率等得出贷款分类结果。通过客户和3/6债项两个维度的综合评判得出的贷款分类结果，必将推动农发行贷款质量分类向科学性、精确性、多维性发展。二、市场风险与防范市场风险是银行经营管理过程中面临的基本风险之一，是指因市场价格如利率、汇率、股票和商品价格的变动而使银行表内和表外业务发生损失的风险，一般存在于银行的交易和非交易业务中。对于农发行而言，由于业务的限制，目前面临的市场风险主要是利率风险。但是长期以来，市场风险并没有像信用风险一样引起充分重视。造成这一现象的主要原因是，传统的信贷业务决定了农发行的收入主要来源于利差，而且长期以来利率水平因受政府管制而相对稳定，在以再贷款为主的筹资模式下，利率风险并不突出。但是，随着利率市场化的推进和农发行筹资方式的转变，“借短用长”导致资产负债期限的不匹配已十分突出。此外，利率风险中的基准风险、客户提前还款造成的期权性风险也是农发行市场风险管理中不可忽视的内容，强化市场风险管理已刻不容缓。目前，加强农发行市场风险管理，必须要建立一个完整的能够与本行资产、负债和表外业务头寸相关联的所有重大风险的利率风险计量系统和资源分配体系。这需要从以下几方面入手一是要分类和汇总本行当前及未来将面临的各种利率风险，包括再定价风险、收益曲线风险、4/6基准风险与期权风险等；二是要在科学进行利率风险计量分析的基础上，根据风险偏好，确定全行可承受的利率风险总额并将其在各业务模块或各部门进行分解；三是要构建利率市场化的商业性贷款定价机制，将筹资成本的变动与贷款定价相联动，从而保证利差的相对稳定性；四是在风险计量方法上也应结合实际，采用一些适合农发行业务特征和风险现状的计量模型；五是要积极尝试利用衍生金融工具对利率风险进行对冲锁定，将利率风险控制在可承受的范围之内。三、有效控制营运风险营运风险也就是我们常说的操作风险。根据新巴塞尔协议，营运风险是指由不完善或有问题的内部程序、人员及系统或外部事件所造成损失的风险。包括法律风险，但不包括策略风险和声誉风险。从农发行风险管理实践来看，对于营运风险还存在一定的认识误区一是将营运风险等同于人员操作性风险或金融犯罪，将其内涵局限在了对人员操作行为的规范和控制上，而忽略了对内部程序、系统及外部事件的监控。二是没有充分理解营运风险的内涵，认为营运风险与信用风险、市场风险具有相同的性质。而实际上，与其他两种风险相比，营运风险具有以下特点一是营运风险纯粹意味着损失，是一种管理成本，5/6而非利润的来源。而市场风险和信用风险所指的风险是一个中性的概念，既包含潜在的损失，也意味着潜在的盈利机会。二是营运风险具有内生性，由内部因素引起，对于营运风险主要应通过内部控制来加以防控。三是从风险分散角度来讲，营运风险是剩余风险的集合。银行可以借助业务产品组合的多样化效果来降低市场风险和信用风险，改善风险回报分布。但不能通过多样化来降低营运风险，不然反而还会因业务的复杂、操作难度的加大而放大发生损失的可能性。四是营运风险是一种“被动型”风险，无法通过主动增大风险来获得更大的收益，其风险具有单侧性，只有损失的可能性而无收益的预期，这就决定了对营运风险管理的目的不是承担风险获得收益，而是要将其降到最低点。加强农发行营运风险管理，首先需要在全行范围内普及营运风险的内涵、表现形式及其危害性，借鉴国际国内银行先进的营运风险管理经验，探索适合农发行现状及发展方向的营运风险管理技术和方法。其次要结合农发行实际，明确风险偏好，制定科学合理的风险管理政策，设计清晰高效的风险管理流程，并在此基础上建立和完善营运风险的识别、监测和报告体系，要对农发行所有贷款业务、行为、程序和系统中的营运风险进行识别。再次，要运用先进的现代技术，建立营运风险计量、预报和信息发6/6布制度。要学习和