2512112531银行信用证业务及风险　精品PPT

1、信用证业务及风险信用证业务及风险 主要内容主要内容 一、国际贸易中信用证结算方式一、国际贸易中信用证结算方式 二、信用证业务主要风险二、信用证业务主要风险 国际贸易市场的运转涉及：国际贸易市场的运转涉及： 实物流 资金流 单据流 详见基本流程图 跟单信用证业务 定义：定义：银行应申请人的请求，并根据其指示，或者 根据银行自己的意愿，在与信用证条款相符的条件下， 凭规定的单据（1）向第三方（受益人）或其指定人付 款，或承兑并支付受益人出具的汇票，或（2）授权另 一家银行付款或承兑并支付该汇票，或（3）授权另一 家银行议付。 国际惯例：国际惯例：跟单信用证统一惯例（ucp500） 跟单信用证统一惯

2、例（ucp600）(2007年7月1日启用) 信用证业务基本流程图 进口商 （ 申请人） 开 证行 出口 商 （ 受益人） 议付 行 /交单 行 合 同 发 货 通 知行 开证 委托、 保证 金 1 开 证 2 通 知 3 交单4 寄 单 5 6 信用证业务信用证业务 主要特点主要特点 逆汇型 开证行独立于进口商向出口商（受益人）发出 有条件付款保证 信用证的自足性：单据交易 信用证业务主要风险信用证业务主要风险 信用风险：开证行信用风险（倒闭、重组、 经营作风差等） 操作风险：技术性风险，条款风险 市场风险： 价格波动 国家风险：动乱、制裁、战争、外汇管制等 汇率风险：外汇价格波动 法院禁付

3、风险： 案例一：案例一：信用证交易与买卖合同关系信用证交易与买卖合同关系 投资银行应华龙申请开立以现代商社为受益人的信用投资银行应华龙申请开立以现代商社为受益人的信用 证；证； 国际工程技术公司向投资银行出具国际工程技术公司向投资银行出具80%80%不可撤销担保；不可撤销担保； 华侨银行汉城分行议付了单据并提示给投资银行；华侨银行汉城分行议付了单据并提示给投资银行； 投资银行经华龙确认承兑了单据；投资银行经华龙确认承兑了单据； 华龙以货物质量问题为由申请对外拒付，中等法院冻华龙以货物质量问题为由申请对外拒付，中等法院冻 结该证项下货款；结该证项下货款； 华侨汉城分行以议付行身份要求付款，对裁定

4、提出异华侨汉城分行以议付行身份要求付款，对裁定提出异 议；议； 中院解除冻结，投资银行对外付款；中院解除冻结，投资银行对外付款； 投资银行向华龙追索垫款本息未果，向高院起诉，并投资银行向华龙追索垫款本息未果，向高院起诉，并 要求担保人履行责任；要求担保人履行责任； 高院判华龙公司清偿投资银行垫款本息，担保人承担高院判华龙公司清偿投资银行垫款本息，担保人承担 连带责任。连带责任。 投资银行投资银行v.v.华龙公司华龙公司/ /国际工程技术公司国际工程技术公司 c:投资银行 （开证行） d：现代商社 （受益人） b:国际工程公司 （担保人） a:华龙公司 （开证申请人） 高院观点高院观点 信用证交

5、易和买卖合同属不同法律关系，信用证独立信用证交易和买卖合同属不同法律关系，信用证独立 于合同，单证相符开证行必须付款，无论实际交易如于合同，单证相符开证行必须付款，无论实际交易如 何（欺诈例外）；何（欺诈例外）； 投资银行在单证相符情况下做出承兑，其在信用证上投资银行在单证相符情况下做出承兑，其在信用证上 的责任变为票据下无条件付款责任；的责任变为票据下无条件付款责任； 国际工程公司担保真实有效；国际工程公司担保真实有效； 属于交易合同的质量纠纷，不属于欺诈。属于交易合同的质量纠纷，不属于欺诈。 案例二：案例二：fob fob 倒签提单倒签提单 进口国进口国( (韩国韩国) )市场价格下跌市场

6、价格下跌, ,导致申请人不想要货，于导致申请人不想要货，于 是指使原约定船公司（韩国泛阳轮运输公司）拒载；是指使原约定船公司（韩国泛阳轮运输公司）拒载； 为赶船期，受益人另找运输代理要求为赶船期，受益人另找运输代理要求5 5月月3131日日2424时（时（lclc 规定的船期：规定的船期：2002-5-312002-5-31）前装船完毕，并签发）前装船完毕，并签发5 5月月3131 日已装船提单；货物装货单日已装船提单；货物装货单5 5月月3131日海关放行，装船作日海关放行，装船作 业单记载装船时间业单记载装船时间2002-5-31 82002-5-31 8：0000至至6 6月月1 1日日

7、4 4：0000。 中行核电站支行寄单开证行。中行核电站支行寄单开证行。 开证行拒付，不符点如下：品名不一致（非实质性不开证行拒付，不符点如下：品名不一致（非实质性不 符点）；符点）；b/lb/l日期不对，认定为日期不对，认定为“伪造伪造”；汇票的；汇票的 draweedrawee与信用证规定不符（多与信用证规定不符（多head officehead office，seoulseoul字字 样）；未注明收货人地址。中行核电站支行代受益人样）；未注明收货人地址。中行核电站支行代受益人 交涉，开证行仍然退单。交涉，开证行仍然退单。 我国判例：口福公司我国判例：口福公司v.v.韩国银行韩国银行 c:

8、韩国中小企业银行 （开证行） d：中国银行 （审单行） b:连云港口福公司 （受益人） a:韩国昌技公司 （开证申请人） 焦点焦点 “倒签提单倒签提单”是否必然构成信用证欺诈？是否是否必然构成信用证欺诈？是否 必然导致银行有权以存在信用证欺诈为由拒付必然导致银行有权以存在信用证欺诈为由拒付 信用证项下款项？信用证项下款项？ 诉讼及判决诉讼及判决 受益人同时诉开证行和中行，江苏高院仅就倒签提单受益人同时诉开证行和中行，江苏高院仅就倒签提单 一事咨询最高院。一事咨询最高院。 最高法院认为倒签提单的行为，不同于以表面上相符最高法院认为倒签提单的行为，不同于以表面上相符 而实际上不能代表真实货物的单据

9、骗取信用证项下款而实际上不能代表真实货物的单据骗取信用证项下款 项的欺诈行为，欺诈例外原则不仅以有无欺诈行为来项的欺诈行为，欺诈例外原则不仅以有无欺诈行为来 判断，还在于是否存在恶意；无主观恶意、必然损失，判断，还在于是否存在恶意；无主观恶意、必然损失， 不应认为是欺诈；本案是申请人干扰受益人发货，申不应认为是欺诈；本案是申请人干扰受益人发货，申 请人恶意在先。（泛阳轮公司也被起诉，有责任赔偿）请人恶意在先。（泛阳轮公司也被起诉，有责任赔偿） 因此不认定为受益人欺诈。因此不认定为受益人欺诈。 倒签提单的行为并不必然给申请人和开证行造成损失。倒签提单的行为并不必然给申请人和开证行造成损失。 案例

10、三：倒签提单迟交货案例三：倒签提单迟交货 信用证规定最晚船期为信用证规定最晚船期为5 5月月1515日；日； 5 5月月2929日港口出示单据装船日期日港口出示单据装船日期5 5月月1616日；日； 6 6月月2 2日开证行通知托收单据已到，要求承付，买方拒日开证行通知托收单据已到，要求承付，买方拒 绝，并当日电告卖方，解除合同；绝，并当日电告卖方，解除合同； 8 8月月1212日卖方申请仲裁：理由按合同履约，船期日卖方申请仲裁：理由按合同履约，船期5 5月月1212 日（经船方修改）；日（经船方修改）； 买方辩称：卖方严重违约，且不预先通知卖方；船买方辩称：卖方严重违约，且不预先通知卖方；船

11、5 5月月 1212日不在日本港口，是串通承运人倒签提单；卖方擅日不在日本港口，是串通承运人倒签提单；卖方擅 自改变合同规定的付款方式；将要求的指示提单改为自改变合同规定的付款方式；将要求的指示提单改为 记名提单；因此有权拒收货物、拒付货款；记名提单；因此有权拒收货物、拒付货款； 案例三：倒签提单迟交货案例三：倒签提单迟交货 评析：评析： 卖方延迟交货一天，是否构成根本违约？卖方延迟交货一天，是否构成根本违约？ 根据根据国际货物销售合同公约国际货物销售合同公约，根本违反合同是指一方当事人，根本违反合同是指一方当事人 违反合同的结果，使另一方蒙受损失，以至于实际上剥夺了他根违反合同的结果，使另一

12、方蒙受损失，以至于实际上剥夺了他根 据合同规定有权期待得到的利益。本案属轻微违约，不能单方解据合同规定有权期待得到的利益。本案属轻微违约，不能单方解 除合同，不能拒收货物。除合同，不能拒收货物。 买方是否有权拒付货款？买方是否有权拒付货款？ 卖方将信用证付款改为托收付款方式，且未事先与买方商定，信卖方将信用证付款改为托收付款方式，且未事先与买方商定，信 用证项下买方与开证行之间的合同关系解除，买方有权对托收银用证项下买方与开证行之间的合同关系解除，买方有权对托收银 行拒付货款。行拒付货款。 卖方倒签提单要承担的法律责任？卖方倒签提单要承担的法律责任？ 倒签提单是一种欺诈行为，卖方一旦有证据表明

13、装船日期是伪造倒签提单是一种欺诈行为，卖方一旦有证据表明装船日期是伪造 的，有权拒收单据、拒收货物、拒付货款，由此而承担的损失完的，有权拒收单据、拒收货物、拒付货款，由此而承担的损失完 全由卖方和承运人负责。全由卖方和承运人负责。 案例三：倒签提单迟交货案例三：倒签提单迟交货 c:中国银行 （开证行） d：船公司 b:日本电器公司 （卖方） a:百货公司 （开证申请人） 案例四、倒签提单案例四、倒签提单 case study case study united city merchants (investments) ltd. v. royal bank united city merchan

14、ts (investments) ltd. v. royal bank of canada of canada 涉及倒签提单。货物实际于涉及倒签提单。货物实际于19761976年年1212月月1616日装船，但提单显示的日装船，但提单显示的 装运日期为装运日期为1212月月1515日日(l/c(l/c要求的最迟装船日）。而该倒签行为是要求的最迟装船日）。而该倒签行为是 航运代理人瞒着受益人作出的，受益人并不知晓。航运代理人瞒着受益人作出的，受益人并不知晓。 q:q:是否可以以欺诈为由拒绝付款是否可以以欺诈为由拒绝付款? ? 案例四、倒签提单案例四、倒签提单 一审法院：一审法院： 如果是卖方个人

15、的欺诈行为或不道德行为如果是卖方个人的欺诈行为或不道德行为 去提交这样的倒签单据，银行应当根据去提交这样的倒签单据，银行应当根据“违反违反 道德之对价不生诉权道德之对价不生诉权”的原则有权拒绝付款，的原则有权拒绝付款， 但该案中的欺诈行为不在卖方，其在提交单据但该案中的欺诈行为不在卖方，其在提交单据 时也不知悉，因而卖方有权得到信用证下的偿时也不知悉，因而卖方有权得到信用证下的偿 付。付。 案例四、倒签提单案例四、倒签提单 上诉法院推翻了一审判决上诉法院推翻了一审判决 : 申请人给予银行的是对申请人给予银行的是对“真实单据真实单据”付款的付款的 授权，因而银行对伪造单据拒绝付款是再正授权，因而

16、银行对伪造单据拒绝付款是再正 当不过的了，第三方欺诈并不能成为受益人当不过的了，第三方欺诈并不能成为受益人 对欺诈例外原则适用的抗辩。对欺诈例外原则适用的抗辩。 风险分摊的角度风险分摊的角度 银行担保权益角度银行担保权益角度 案例四、倒签提单案例四、倒签提单 贵族院又推翻了上诉法院的判决，维持一审法贵族院又推翻了上诉法院的判决，维持一审法 院的判决院的判决 : 仍然强调由于是第三方欺诈，受益人并未参仍然强调由于是第三方欺诈，受益人并未参 与，也不知悉该欺诈，不应对受益人适用欺与，也不知悉该欺诈，不应对受益人适用欺 诈例外原则。另外还认为，该带有虚假装船诈例外原则。另外还认为，该带有虚假装船 日

17、期的提单并未完全失去法律效力，毕竟货日期的提单并未完全失去法律效力，毕竟货 物已经装运，提单持有人仍可以用以提货。物已经装运，提单持有人仍可以用以提货。 案例四、倒签提单案例四、倒签提单 学术界对该案的评论更多的是批评：学术界对该案的评论更多的是批评： export tradeby c.m. schmitthoff:“the decision of the court of appeal represented sound commercial sense.” benjamins sale of goods： “it is disturbing that whilst a document s

18、tating the true loading date could have been rejected by the bank in the light of the doctrine of strict compliance, a document in which the loading date was fraudulently misrepresented by its maker constituted a valid tender in the beneficiarys hands.” bank credits and acceptancesby h. harfield: al

19、though it is not explicitly stated in every letter of credit that the documents should be genuine, it is logically and generally recognized that there is an implied warranty by the beneficiary that documents tendered are genuine. 信用证欺诈信用证欺诈 对对“material fraud”material fraud”的把握：的把握： 对于对于单据中的欺诈单据中的欺诈而

20、言，而言，“实质性欺诈实质性欺诈”达到达到 令单据无效的严重程度，破坏了其作为信用证令单据无效的严重程度，破坏了其作为信用证 交易所特定要求的本质；交易所特定要求的本质； 对于对于基础交易中的欺诈基础交易中的欺诈而言，受益人非根本性而言，受益人非根本性 的违约一般不能被认为构成欺诈，只有受益人的违约一般不能被认为构成欺诈，只有受益人 的行为严重违背包括基础合同在内的整个交易的行为严重违背包括基础合同在内的整个交易 安排，导致对方的根本合同目的或主要目的已安排，导致对方的根本合同目的或主要目的已 经落空时，才构成经落空时，才构成“实质性欺诈实质性欺诈”。 信用证欺诈信用证欺诈 案例：案例： hy

21、osung america, inc. v. sumaghhyosung america, inc. v. sumagh textile co. textile co. 信用证及基础合同中要求受益人出运信用证及基础合同中要求受益人出运“fabric fabric with a 65% rayon/35% wool content”with a 65% rayon/35% wool content”。 受益人实际出运受益人实际出运“fabric with a 70% rayon/30% fabric with a 70% rayon/30% wool content”wool content”，

22、但提交的单据中却虚假地显示与，但提交的单据中却虚假地显示与 信用证相同的货物且单据相符。信用证相同的货物且单据相符。 q q：applicantapplicant是否可以欺诈为由向法院申请支付该笔是否可以欺诈为由向法院申请支付该笔 信用证下的付款？信用证下的付款？ 欺诈例外欺诈例外 信用证欺诈例外原则信用证欺诈例外原则 是指在肯定信用证独立性原则的前提下，允许银行是指在肯定信用证独立性原则的前提下，允许银行 在存在信用证欺诈的情况下，不予兑付，法院亦可在存在信用证欺诈的情况下，不予兑付，法院亦可 以颁发止付令对银行的兑付行为予以禁止。以颁发止付令对银行的兑付行为予以禁止。 三个理论基础三个理论

23、基础 欺诈使一切变得无效（欺诈使一切变得无效（fraus omnia corrumpitfraus omnia corrumpit) ) 诚实信用原则诚实信用原则 公共秩序保留原则公共秩序保留原则 信用证欺诈例外豁免原则（欺诈例外的例外）信用证欺诈例外豁免原则（欺诈例外的例外） 信用证欺诈例外的豁免的理论基础信用证欺诈例外的豁免的理论基础 保护善意第三方保护善意第三方 风险分摊的角度风险分摊的角度 在什么情况下，将适用信用证欺诈例外的豁免原则呢？在什么情况下，将适用信用证欺诈例外的豁免原则呢？ 信用证欺诈例外豁免原则（欺诈例外的例外）信用证欺诈例外豁免原则（欺诈例外的例外） 必须符合四个条件：

24、必须符合四个条件： 该第三方必须支付了对价该第三方必须支付了对价 该第三方必须要有开证行的授权去兑付或议付，或该第三方必须要有开证行的授权去兑付或议付，或 以自己的名义提交单据索款。以自己的名义提交单据索款。 该第三方必须在上述开证行的授权范围内行事。该第三方必须在上述开证行的授权范围内行事。 该第三方的行为必须是善意的该第三方的行为必须是善意的。 信用证欺诈例外豁免原则（欺诈例外的例外）信用证欺诈例外豁免原则（欺诈例外的例外） 受欺诈例外的豁免原则保护的第三方受欺诈例外的豁免原则保护的第三方 1 1）保兑行）保兑行 保兑行如果仅仅作为保兑行，那么在其履行完保兑行如果仅仅作为保兑行，那么在其履

25、行完 独立于开证行的保兑责任，即兑付后将享有豁独立于开证行的保兑责任，即兑付后将享有豁 免权。免权。 信用证欺诈例外豁免原则（欺诈例外的例外）信用证欺诈例外豁免原则（欺诈例外的例外） 受欺诈例外的豁免原则保护的第三方受欺诈例外的豁免原则保护的第三方 2 2）被指定付款）被指定付款/ /议付议付/ /延期付款延期付款/ /承兑行承兑行 被指定行必须在开证行的授权范围内行事，被指定行必须在开证行的授权范围内行事， 同时必须善意地支付对价，这样才能受到豁免同时必须善意地支付对价，这样才能受到豁免 权的保护。权的保护。 我国的我国的最高人民法院关于审理信用证纠纷案件最高人民法院关于审理信用证纠纷案件

26、若干问题的规定若干问题的规定 第八条凡有下列情形之一的，应当认定存在信用证欺诈：第八条凡有下列情形之一的，应当认定存在信用证欺诈： （一）受益人伪造单据或者提交记载内容虚假的单据；（一）受益人伪造单据或者提交记载内容虚假的单据； （二）受益人恶意不交付货物或者交付的货物无价值；（二）受益人恶意不交付货物或者交付的货物无价值； （三）受益人和开证申请人或者其他第三方串通提交（三）受益人和开证申请人或者其他第三方串通提交 假单据，而没有真实的基础交易；假单据，而没有真实的基础交易； （四）其他进行信用证欺诈的情形。（四）其他进行信用证欺诈的情形。 我国的我国的最高人民法院关于审理信用证纠纷案件最高

27、人民法院关于审理信用证纠纷案件 若干问题的规定若干问题的规定 几点值得注意：几点值得注意： 未强调欺诈的未强调欺诈的“实质性实质性” ” 但从（二）中也能够体现出但从（二）中也能够体现出“实质性欺诈实质性欺诈” 的标准的标准 明确了信用证欺诈的形式明确了信用证欺诈的形式 “提交记载内容虚假的单据提交记载内容虚假的单据” ” 我国的我国的最高人民法院关于审理信用证纠纷案件最高人民法院关于审理信用证纠纷案件 若干问题的规定若干问题的规定 欺诈例外原则欺诈例外原则 按照我国民法通则，欺诈导致民事权力无效。所谓欺按照我国民法通则，欺诈导致民事权力无效。所谓欺 诈例外，是指虽然信用证下银行仅处理单据，不

28、受基诈例外，是指虽然信用证下银行仅处理单据，不受基 础合同履行等因素影响，但当出现欺诈行为时，就将础合同履行等因素影响，但当出现欺诈行为时，就将 受到客观事实约束，这是对独立抽象性原则的例外。受到客观事实约束，这是对独立抽象性原则的例外。 我国的我国的最高人民法院关于审理信用证纠纷案件最高人民法院关于审理信用证纠纷案件 若干问题的规定若干问题的规定 欺诈例外的例外（第欺诈例外的例外（第1010条）条） 指即使存在信用证欺诈（符合第指即使存在信用证欺诈（符合第8 8条），但由于开条），但由于开 证行或者其指定人、授权人已经对外付款或者基于票证行或者其指定人、授权人已经对外付款或者基于票 据上的法

29、律关系将来必须对外付款，在这种情况下，据上的法律关系将来必须对外付款，在这种情况下， 就不能再遵循就不能再遵循“信用证欺诈例外信用证欺诈例外”的原则，即不能再的原则，即不能再 通过司法手段干预信用证项下的付款行为。通过司法手段干预信用证项下的付款行为。 发生信用证欺诈时各相关方的地位发生信用证欺诈时各相关方的地位 寄单行寄单行 寄单行即出口方委托收款的银行。从法律关系讲，寄单行即出口方委托收款的银行。从法律关系讲， 如果该行不是信用证指定银行，且没有通过给付对价如果该行不是信用证指定银行，且没有通过给付对价 成为善意持票人，其法律地位只能是出口方的收款代成为善意持票人，其法律地位只能是出口方的

30、收款代 理人，该行对开证行的权利不优于受益人。在背景交理人，该行对开证行的权利不优于受益人。在背景交 易出现欺诈的情况下，寄单行对开证行的拒付行为无易出现欺诈的情况下，寄单行对开证行的拒付行为无 抗辩权。抗辩权。 发生信用证欺诈时各相关方的地位发生信用证欺诈时各相关方的地位 开证行开证行 （1 1）受益人凭单证相符单据向开证行索偿时）受益人凭单证相符单据向开证行索偿时 依据依据“欺诈例外欺诈例外”原则，开证行可以凭止付原则，开证行可以凭止付 令对外拒付。受益人不能以令对外拒付。受益人不能以“信用证独立性信用证独立性”为由向为由向 开证行提出抗辩。开证行提出抗辩。 （2 2）善意第三方向开证行索

31、偿时）善意第三方向开证行索偿时 依据依据“欺诈例外豁免欺诈例外豁免”原则，开证行不能对外拒原则，开证行不能对外拒 付。但如果在付款前收到了当地法院签发的止付令，付。但如果在付款前收到了当地法院签发的止付令， 开证行只能遵守。不过在这种情况下，法院签发下达开证行只能遵守。不过在这种情况下，法院签发下达 止付令属执法不当，开证行应向法院拒理力争，一旦止付令属执法不当，开证行应向法院拒理力争，一旦 法院止付令撤消应立即履行付款责任，否则将面临善法院止付令撤消应立即履行付款责任，否则将面临善 意第三方的起诉。意第三方的起诉。 发生信用证欺诈时各相关方的地位发生信用证欺诈时各相关方的地位 开证申请人开证

32、申请人 （1 1）如果信用证交易中未出现善意第三方）如果信用证交易中未出现善意第三方 开证申请人可申请当地法院向开证行下达止付令。但开证申请人可申请当地法院向开证行下达止付令。但 开证申请人必须向法院提交存在欺诈的证据并满足其开证申请人必须向法院提交存在欺诈的证据并满足其 它规定的条件（见它规定的条件（见信用证规定信用证规定第第1111条）条） （2 2）如果信用证交易中已存在善意第三方）如果信用证交易中已存在善意第三方 依据依据“欺诈例外豁免欺诈例外豁免”原则，开证申请人不应要求原则，开证申请人不应要求 开证行对外止付，也不应申请法院向开证行签发止付开证行对外止付，也不应申请法院向开证行签发

33、止付 令。从各国司法实践看，法院在这种情况下签发止付令。从各国司法实践看，法院在这种情况下签发止付 令往往难以阻止开证行的付款行为。因为，善意第三令往往难以阻止开证行的付款行为。因为，善意第三 方往往可以通过直接起诉开证行或其分支机构而获得方往往可以通过直接起诉开证行或其分支机构而获得 偿付，由此产生的费用最终也要由开证申请人承担。偿付，由此产生的费用最终也要由开证申请人承担。 发生信用证欺诈时各相关方的地位发生信用证欺诈时各相关方的地位 受益人受益人 在发生信用证欺诈时，受益人多数属实施诈在发生信用证欺诈时，受益人多数属实施诈 骗的一方，其行为方式不在本文讨论范畴。骗的一方，其行为方式不在本

34、文讨论范畴。 发生信用证欺诈时各相关方的地位发生信用证欺诈时各相关方的地位 善意第三方善意第三方 根据上述讨论，在信用证交易中出现善意第三根据上述讨论，在信用证交易中出现善意第三 方的情况下，开证行不能以方的情况下，开证行不能以“欺诈例外欺诈例外”原则原则 进行抗辩。如果开证行拒不履行付款责任，善进行抗辩。如果开证行拒不履行付款责任，善 意第三方可以向开证行拒理力争，直至诉诸法意第三方可以向开证行拒理力争，直至诉诸法 律。律。 发生信用证欺诈时各相关方的地位发生信用证欺诈时各相关方的地位 法院法院 如果开证申请人向法院申请下达止付令，如果开证申请人向法院申请下达止付令， （1 1）在存在善意第

35、三方的情况下，法院不能）在存在善意第三方的情况下，法院不能 签发止付令。（签发止付令。（2 2）如果尚未出现善意第三方，）如果尚未出现善意第三方， 根据根据“欺诈例外欺诈例外”原则，法院可根据申请人的原则，法院可根据申请人的 请求向开证行签发止付令制止其对外付款。请求向开证行签发止付令制止其对外付款。 开证申请人如何防范受益人欺诈开证申请人如何防范受益人欺诈 （1 1）签署合同前对受益人进行资信调查）签署合同前对受益人进行资信调查 （2 2）通过合理设计信用证条款规避风险）通过合理设计信用证条款规避风险 a a、信用证单据中要求国际知名机构出具检验、信用证单据中要求国际知名机构出具检验 报告报

36、告 b b、要求受益人发送已装船通知，并将通知副、要求受益人发送已装船通知，并将通知副 本作为信用证项下单据本作为信用证项下单据 c c、信用证类型尽量选择、信用证类型尽量选择 available with available with issuing bank issuing bank 的即期付款或延期付款信用证的即期付款或延期付款信用证 案例五、我国判例案例五、我国判例: :兰州三毛公司兰州三毛公司v.v.佛肯公司佛肯公司 c:兰州招商银行 （开证行） a:兰州三毛公司 （开证申请人） b:香港佛肯公司 （受益人） d：香港汇丰银 行 （议付行） 案例五、我国判例案例五、我国判例: :兰州

37、三毛公司兰州三毛公司v.v.佛肯公司佛肯公司 基本案情：基本案情： 开证行未审单，洽申请人同意后，对外承兑。其后申开证行未审单，洽申请人同意后，对外承兑。其后申 请人发现无货，向法院申请止付令。请人发现无货，向法院申请止付令。 问题：此种情形问题：此种情形是否可以申请止付保全是否可以申请止付保全 案例五、我国判例案例五、我国判例: :兰州三毛公司兰州三毛公司v.v.佛肯公司佛肯公司 审判结果：审判结果： 高院回复：不可止付，因为高院回复：不可止付，因为hsbchsbc已成为善意第三方，已成为善意第三方， 没有事实表明没有事实表明hsbchsbc参与欺诈。止付令将造成开证行名参与欺诈。止付令将造

38、成开证行名 誉受损，而且一旦在境外遭到起诉，将肯定败诉。誉受损，而且一旦在境外遭到起诉，将肯定败诉。 高院从高院从8989年会议纪要，年会议纪要，9797年院长讲话，到年院长讲话，到0303年钢材案，年钢材案， 一直保持正确态度一直保持正确态度保护善意第三方。保护善意第三方。 案例六、案例六、banco santander v. banque paribas 案情：案情： 在提单日后在提单日后180180天的延期付款信用证下保兑行凭一天的延期付款信用证下保兑行凭一 份款项让渡书贴现了远期付款款项。贴现后一周，份款项让渡书贴现了远期付款款项。贴现后一周， 开证行通知受益人提交了伪造的单据并存在确

39、凿的开证行通知受益人提交了伪造的单据并存在确凿的 欺诈。在到期日，开证行以欺诈为由拒绝付款。欺诈。在到期日，开证行以欺诈为由拒绝付款。 q q：保兑行能否享有欺诈例外豁免权？：保兑行能否享有欺诈例外豁免权？ 案例六案例六banco santander v. banque paribas 一审法院、上诉法院：一审法院、上诉法院： 在延期付款信用证下，开证行对被指定行的指定是在延期付款信用证下，开证行对被指定行的指定是 被指定银行作出延期付款的允诺并在到期日付款，被指定银行作出延期付款的允诺并在到期日付款， 被指定银行仅仅作出延期付款的允诺只是执行了开被指定银行仅仅作出延期付款的允诺只是执行了开

40、证行指令的一半，此时不能得到开证行的偿付。开证行指令的一半，此时不能得到开证行的偿付。开 证行并未要求保兑行在到期日前贴现或支付任何对证行并未要求保兑行在到期日前贴现或支付任何对 价，这只是保兑行自己的决定，尽管这样做也没有价，这只是保兑行自己的决定，尽管这样做也没有 与指令相违背。如果保兑行没有在到期日前贴现，与指令相违背。如果保兑行没有在到期日前贴现， 当得知存在确凿欺诈时，完全可以在到期日以欺诈当得知存在确凿欺诈时，完全可以在到期日以欺诈 例外的抗辩来拒绝付款。例外的抗辩来拒绝付款。 案例七、八：案例七、八： 2/32/3提单：松下诉科龙案提单：松下诉科龙案 检验证明由谁出具？（河南检验

41、证明由谁出具？（河南- -英格兰银行）英格兰银行） 案例九案例九: :茶叶出口公司茶叶出口公司v.abv.ab贸易公司贸易公司 c:（开证行） a:dubai （开证申请人） b:茶叶公司 （受益人） d：中国银行 （议付行） 案例九案例九: :茶叶出口茶叶出口v.abv.ab贸易公司贸易公司 案情：案情： 以以cfrcfr向向abab贸易公司出口茶叶，规定：买方投保，装运后立即航空寄商业贸易公司出口茶叶，规定：买方投保，装运后立即航空寄商业 保险公司第保险公司第xxxx号预约保险单下的装运通知，该通知副本随单据办理议付；号预约保险单下的装运通知，该通知副本随单据办理议付； 单到开证行后，异议：装运通知漏发票金额单到开证行后，异议：装运通知漏发票金额- -货物总值，保险无法生效，货物总值，保险无法生效， 开证申请人拒绝接受单据，但据开证申请人拒绝接受单据，但据 留存我行；留存我行； 茶叶公司直接向茶叶公司直接向abab贸易公司提出：根据贸易公司提出：根据incotermsincoterms中中cfrcfr下第下第a3a3条：卖方条：卖方 对保险没有义务，保险应由买方自理，不能以此为由拒付；对保险没有义务，保险应由买方自理，不能以此为由拒付； 买方答复：根据买方答复：根据incotermsincoterms中中c