分红险基础知识

1、张苗霞 分红险推出背景 一、货币贬值与利率的不断变化 1、客户投资风险 2、公司经营风险 二、投资渠道少而客户需求却呈现多样化 三、市场竞争的必然结果 四、实现公司同客户的良性互动与共赢 分红保险的历史溯源：分红保险的历史溯源： 分红保险最早出现在十八世纪的英国，当时是为抵御通货 膨胀和利率波动风险而推出的，由于它兼具保障与投资功 能，因此一经推出，立即受到市场的普遍欢迎（到1991年 在英国已占55%的市场份额）。到二十世纪六十年代，西 方发达国家的寿险公司以在此基础上进行了多样化的开发 。而我国在2000年4月于上海由中国人寿、中宏人寿和友 邦保险公司一起推出，受到广大客户的普遍关注和欢迎

2、。 世界上最早的分红保险 ? 1776年：英国公平保险公司进行决算 ? 时，发现实际责任准备金比将来保险金支 ? 付所需的准备金多出许多，于是将已收保 ? 费的10%还给保单持有人。 ?1850年：出现增加保额的分红方式。 ?1863年：英国homans and fakler ? 认为应根据死亡率、利息率、费用率产生 ? 的盈余对保单进行分红。 分红保险的市场现状 ? 近年来，分红保险更是成为世界保险市场的主流产品。分近年来，分红保险更是成为世界保险市场的主流产品。分 红保险作为目前国际保险市场流行的险种，其作用在于客红保险作为目前国际保险市场流行的险种，其作用在于客 户不仅能享有充分的保障，

3、还能从保险公司经营的利润中户不仅能享有充分的保障，还能从保险公司经营的利润中 获得较高的投资回报。获得较高的投资回报。 ? 分红类寿险是东南亚地区最受客户欢迎的产品之一；在北分红类寿险是东南亚地区最受客户欢迎的产品之一；在北 美地区，8080以上的产品有分红功能；在德国，分红保险以上的产品有分红功能；在德国，分红保险 占该国人寿保险市场占该国人寿保险市场85；在香港，这一数字更高达90。 我国分红保险产品的开发背景 ? 一、中国寿险业进入变革的时期 ?1.中国寿险业在经营观念和管理水平上全 面提升，因此有能力经营分红性产品 ?2.中国寿险业目前已经进入了传统寿险产 品向非传统寿险产品转变的时期

4、 ?3.使世界上最大寿险潜在市场转变为现实 市场 我国分红保险产品的开发背景 ? 二、顾客需求多样化 ?1.公众的金融投资意识日益成熟 ?2.金融服务的需求更加个性化和多样化 ?3.分红保险是解决利率影响的最好方法 我国分红保险产品的开发背景 ? 三、老龄化社会的到来 ?1.平均寿命达73岁 ?2.60岁以上人口超过1.2亿 ?3.家庭结构向小型化过渡，“四二一”结 构出现 ?因此：分红保单成为抵御通货膨胀最有利 的方法，是家庭长期理财的工具。 我国分红保险产品的开发背景 ? 四、保险资金运用渠道进一步拓宽 ?1.保险基金进入拆借市场 ?2.通过证券投资基金间接进入股市 ?3.保险基金投资范围

5、增加，回报率提高 ?因此：保险公司有能力让客户分享经营 成果，同时我国保监会规定：客户可享有 保险公司分红保险70%以上的可分配盈余 红红 利利 死差益 利差益死差益 其 它 证 券 投 资 基 金 同 业 拆 借 债 券 协 议 存 款 有保底不封顶有保底不封顶 中国保监会规定分红保险：中国保监会规定分红保险： 有2%保底利率，保险投 资收益超过2%的部分至少反 馈70%给客户。 大额协议存款4.8% 金融债5.5% 企业债三峡债券8% 证券投资基金约10% 稳健的投资回报率 分红保险分红保险分红保险分红保险 29.12%开放式基金 52.66%国债回购 17.33%金融、企业债 0.89%

6、协议存款 为什么投资收益率设定总是不低于为什么投资收益率设定总是不低于4% 个人投资机构投资 银行 一年期利率： 2.25%(1.8%) 协议存款（4%以上) 国债 到期国债的收益 发行国债的收益 国债回购的收益 到期国债的收益 证券 风险自负，信息技 术及专业知识全靠 自己 一级市场配售原始基金， 享受基金分红； 专项金融债券个人不能进入 可大额投资同业拆借市场个人不能进入 国务院特许投资项目个人不能进入 个人投资与机构投资 何为分红保险？ ? 一、分红保险的含义 ? 保单持有人参与分享保险公司的可分配盈余， 与保险公司共同分享经营成果的 一种保险。 ?可分配盈余是指保险公司可用于分配给分红

7、 保单持有人的那部分盈余。 ?红利是指保单持有人从保险公司可分配盈余 中分享到的金额。 红利的来源？ ?红利来源于实际的经营红利来源于实际的经营 与预期的偏差与预期的偏差 红利的来源？ 利差益：实际投资回报率大于预定利率的部分利差益：实际投资回报率大于预定利率的部分 利差是指保险公司的投资收益可能高于预计的投资收 益时产生的盈余 死差益：实际死亡率小于预定死亡率的部分死差益：实际死亡率小于预定死亡率的部分 死差是指保险公司实际的风险发生率低于预计的风险 发生率（如实际死亡人数少于预定死亡人数）产生的 盈余 红利的来源？ 费差益：实际费用率小于预定费用率的部分 费差是指保险公司实际发生的费用低于

8、预计费用时产 生的盈余 我司的分红保险采用二差分红（固定费用率，费差不 参与分红），即红利主要来源于投资收益差（利差） 和死亡经验差（死差） 红利分配基于公平的原则，按保单对公司盈余的贡红利分配基于公平的原则，按保单对公司盈余的贡 献大小分配献大小分配 红利的领取方式红利的领取方式 ?1、现金领取 ?2、累计生息 ?3、增加保额 ?4、抵交保费 红利领取人 ?投保人 红利分配原则 ? 我公司于每一会计年度结束后，确定分红 保险业务当年度的可分配盈余，将可分配 盈余的70%作为红利分配给保户，其余作 为公司利润留存。红利分配遵从公平性、 灵活性、可操作性的原则，按每张分红保 单对分红帐户盈余的贡

9、献分配红利。 ? 我司按利差和死差两差进行分红，每年根 据公司实际经营情况，计算并确定每张保 单该年度应分配红利，在保单周年日派发 。 如何正确理解红利？ ? 1、各公司红利不具可比性 ? 2、某一时期红利并不能说明未来的红利？ ? 3、分红保险初期并不是红利越多越好？ ? 4、红利金额可能为零 ? 5、效力中止期间停发红利 ? 6、红利首先用于清偿各种欠款 红利事项 （我司条款） ? 在本合同有效期内，在符合保险监管部门规定的 前提下，本公司每年根据上一会计年度分红保险 业务的实际经营状况确定红利分配方案。如果本 公司确定本合同有红利分配，则该红利将分配给 投保人。 ?投保人在投保时可选择以

10、下任何一种红利处理 方式： ?一、现金领取； ?二、累积生息：红利保留在本公司以复利方式 累积生息，红利累积利率每年由本公司宣布。 ?若投保人在投保时没有选定红利处理方式 ，本 公司按累积生息方式办理。 国寿鸿鑫两全国寿鸿鑫两全 分红保险分红保险 投保范围：30天60岁 缴费方式：趸缴、年缴、月缴 缴费期间: 3年、5年、十年 保险期间：至被保险人80周岁 保单功能：借款 保险责任保险责任 生存给付 每三周年的年生效对应日，每三周年的年生效对应日， 按基本保额的按基本保额的9%给付。 意外、疾病身故意外、疾病身故 被保险人于本合同生效之日起一年内 因疾病身故，本公司无息返还所缴保费， 合同终止

11、. 被保险人因意外伤害身故或于本合同 生效之日起一年后因疾病身故，本公司 按基本保险金额的200%给付身故保险金， 合同终止。 满期给付 被保险人生存至保险期满被保险人生存至保险期满 的年生效对应日，本公司按的年生效对应日，本公司按 基本保险金额的 150%150%给付满 期保险金，合同终止。期保险金，合同终止。 鸿鑫进门 五福临门 双倍生命保障 人生有备无后顾之忧 一重福临门 生命生命 保障保障 二重福临门 固定固定 利息利息 三年一次返还 收益稳定可随意支配 八十满期养老 祝寿延年更幸福圆满 三重福临门 祝寿祝寿 养老养老 每年享有红利 分享成果得意外惊喜 四重福临门 投资投资 分红分红

12、所有收益免税 实实在在利益不打折 五重福临门 收益收益 免税免税 凭保单可贷款 手续简单方便 资金周转灵活 不影响利息不影响利息 不影响保障 不影响分红 拥有鸿鑫 享受特权 投保实例 客户： 张先生 30岁 投资10万保额鸿鑫 分3年投资，每年64380元 30岁男性 10份鸿鑫 64380 3 共投入 33岁：9000元 36岁：9000元 39岁：9000元 42岁：9000元 利益演示 513129 80 岁时 祝寿金 15万元 45岁：9000元 48岁：9000元 51岁：9000元 到80周岁累计 144000元假定低等 红利累积 219129 193140 自投保生效之日起 生命