贷款业务PP5new

1、第五章第五章 贷款业务贷款业务 一、贷款种类一、贷款种类 1、按贷款期限分类：、按贷款期限分类： 活期贷款、活期贷款、 定期贷款定期贷款 透支透支 2、按贷款保障条件分类、按贷款保障条件分类 信用贷款信用贷款 信用贷款具有以下几个特信用贷款具有以下几个特 点：点：1)以借款人信用和未以借款人信用和未 来的现金流量作为还款保来的现金流量作为还款保 证；证； 2)风险大且利润高；风险大且利润高； 3)手续简便手续简便 担保贷款担保贷款 担保贷款是银行要求借款人根据规定的担保提方担保贷款是银行要求借款人根据规定的担保提方 式供贷款担保而发放的贷款，分为保证贷款、质式供贷款担保而发放的贷款，分为保证贷

2、款、质 押贷款和抵押贷款三种。押贷款和抵押贷款三种。 担保贷款存在的前提条件：担保贷款存在的前提条件： 借款人的负债率较高，表明其财力脆弱；借款人没有建借款人的负债率较高，表明其财力脆弱；借款人没有建 立令人满意的、稳定的收益记录；借款人的股本未能销立令人满意的、稳定的收益记录；借款人的股本未能销 售出去；借款人是新客户；借款人的经营环境恶化；贷售出去；借款人是新客户；借款人的经营环境恶化；贷 款的期限很长等款的期限很长等 保证贷款保证贷款 保证是指保证人与银行约定，当债务人不履保证是指保证人与银行约定，当债务人不履 行债务时，保证人按照约定履行或承担责任行债务时，保证人按照约定履行或承担责任

3、 的行为。的行为。 保证人资格保证人资格 保证方式保证方式 一般保证一般保证 连带责任保证连带责任保证 质押贷款质押贷款 质押权：特别授予的所有权质押权：特别授予的所有权 转移所有物的占有，作法定的移转移所有物的占有，作法定的移 交交 质物：动产质押、权利质押质物：动产质押、权利质押 抵押贷款抵押贷款 债务人或第三人不转移抵押财产债务人或第三人不转移抵押财产 的占有的占有 抵押物抵押物 抵押物的选择抵押物的选择 抵押物的估价抵押物的估价 确定抵押率确定抵押率 抵押管理重点抵押管理重点 合法性原则合法性原则 易售性原则易售性原则 稳定性原则稳定性原则 易测性原则易测性原则 抵押物的产权设定与登记

4、抵押物的产权设定与登记 抵押物占管：占有、保管抵押物占管：占有、保管 抵押方式：抵押人占管抵押方式：抵押人占管 质押方式：抵押权人占管质押方式：抵押权人占管 抵押物处分抵押物处分 贷款期满，如期归还本息：退回贷款期满，如期归还本息：退回 抵押人抵押人 不能偿还本息：处分不能偿还本息：处分 拍卖、转让、兑现拍卖、转让、兑现 3、按贷款规模分类、按贷款规模分类 批发贷款：客户为了经营批发贷款：客户为了经营 企业的目的而获取的贷款企业的目的而获取的贷款 零售贷款：客户为了个零售贷款：客户为了个 人目的获取的贷款人目的获取的贷款 4、按贷款的质量和风险程度、按贷款的质量和风险程度 的分类的分类 “一逾

5、两呆一逾两呆”分类办法分类办法 正常贷款、逾期贷款、呆滞贷款和呆帐正常贷款、逾期贷款、呆滞贷款和呆帐 贷款贷款 “五级分类办法五级分类办法” 正常贷款、关注贷款、次级贷款、可疑正常贷款、关注贷款、次级贷款、可疑 贷款、损失贷款贷款、损失贷款 五级贷款分类五级贷款分类 1）正常贷款）正常贷款是指借款人能够履行借款合同，有充分把握按时是指借款人能够履行借款合同，有充分把握按时 足额偿还本息的贷款。这类贷款的借款人财务状况无懈可击，足额偿还本息的贷款。这类贷款的借款人财务状况无懈可击， 没有任何理由怀疑贷款的本息偿还会发生任何问题。没有任何理由怀疑贷款的本息偿还会发生任何问题。 2）关注贷款）关注贷

6、款是指贷款的本息偿还仍然正常，但是发生了一些是指贷款的本息偿还仍然正常，但是发生了一些 可能会影响贷款偿还的不利因素。如果这些因素继续下去，则可能会影响贷款偿还的不利因素。如果这些因素继续下去，则 有可能影响贷款的偿还，因此，需要对其进行关注，或对其进有可能影响贷款的偿还，因此，需要对其进行关注，或对其进 行监控。行监控。 3）次级贷款）次级贷款是指借款人依靠其正常的经营收入已经无法偿还是指借款人依靠其正常的经营收入已经无法偿还 贷款的本息，而不得不通过重新融资或拆东墙补西墙的办法来贷款的本息，而不得不通过重新融资或拆东墙补西墙的办法来 归还贷款，表明借款人的还款能力出现了明显的问题。归还贷款

7、，表明借款人的还款能力出现了明显的问题。 4）可疑贷款）可疑贷款是指借款人无法足额偿还贷款本息，即使执行抵是指借款人无法足额偿还贷款本息，即使执行抵 押或担保，也肯定要造成一部分损失。这类贷款具备了次级货押或担保，也肯定要造成一部分损失。这类贷款具备了次级货 款的所有特征，但是程度更加严重。款的所有特征，但是程度更加严重。 5）损失贷款）损失贷款是指在采取了所有可能的措施和一切必要的法律是指在采取了所有可能的措施和一切必要的法律 程序之后，本息仍无法收回，或只能收回极少部分。程序之后，本息仍无法收回，或只能收回极少部分。 量化贷款质量的指标量化贷款质量的指标 工业贷款、商业贷款、农业贷款、科工

8、业贷款、商业贷款、农业贷款、科 技贷款和消费贷款技贷款和消费贷款 消费者贷款是指银行以消费者个人为消费者贷款是指银行以消费者个人为 对象，以个人消费为用途而发放的贷对象，以个人消费为用途而发放的贷 款款 5、按贷款对象的部门分类、按贷款对象的部门分类 信用卡贷款信用卡贷款 由发卡机构签发的用以证明持卡人信誉良由发卡机构签发的用以证明持卡人信誉良 好并持以在特定场所进行消费或提现的信好并持以在特定场所进行消费或提现的信 用凭证。用凭证。 信用卡贷款是实际上是银行向其帐户提供信用卡贷款是实际上是银行向其帐户提供 的，在一定期限、一定额度内进行透支的的，在一定期限、一定额度内进行透支的 权利。权利。

9、 住房按揭贷款住房按揭贷款 住房按揭贷款是目前我国银行发放的一种主要的住房按揭贷款是目前我国银行发放的一种主要的 消费者贷款。它是由楼宇的购买者在支付一定的消费者贷款。它是由楼宇的购买者在支付一定的 购房款（通常占总购房款的购房款（通常占总购房款的30-40%）后，不足部）后，不足部 分向银行申请贷款，以向卖楼者（通常是发展商）分向银行申请贷款，以向卖楼者（通常是发展商） 付清全部房款。付清全部房款。 住房按揭贷款通常需要以楼花或现楼作抵押，还住房按揭贷款通常需要以楼花或现楼作抵押，还 需要发展商提供担保或承诺在购房者不能还清贷需要发展商提供担保或承诺在购房者不能还清贷 款时由发展商进行回购，

10、向银行购回房屋的抵押款时由发展商进行回购，向银行购回房屋的抵押 权。权。 银行发放住房按揭贷款的一般程序是：银行发放住房按揭贷款的一般程序是： 1)银行与房地产开发商签定协议；银行与房地产开发商签定协议； 2)购房者与发展商签定住房买卖合同；购房者与发展商签定住房买卖合同； 3)购房者提出借款申请；购房者提出借款申请； 4)发展商签字担保；发展商签字担保； 5)银行审批；银行审批； 6)公证和登记；公证和登记； 7)购买保险和交付银行贷款手续费；购买保险和交付银行贷款手续费； 8)贷款的发放与收回贷款的发放与收回 票据贴现票据贴现 是一种以票据所有权的有偿转让为前提的约期性资是一种以票据所有权

11、的有偿转让为前提的约期性资 金融通。从持票人来讲，贴现是以手持未到期的票金融通。从持票人来讲，贴现是以手持未到期的票 据向银行贴付利息，取得现款的经济行为据向银行贴付利息，取得现款的经济行为 特点：特点： 1）它是以持票人作为贷款直接对象；）它是以持票人作为贷款直接对象； 2）它是以票据承兑人的信誉作为还款保证；）它是以票据承兑人的信誉作为还款保证；3）它是以票）它是以票 据的剩余期限为贷款期限；据的剩余期限为贷款期限； 4）实行预收利息的方法）实行预收利息的方法 实付贴现额实付贴现额=贴现票据面额贴现利息贴现票据面额贴现利息 贴现利息贴现利息=票据面额票据面额贴现期限贴现期限（月贴现率（月贴

12、现率30） 贷款的组合贷款的组合 银行贷款组合的目的是最大程度地提高银行贷款组合的目的是最大程度地提高 银行贷款发放的收益，降低整体贷款风险。银行贷款发放的收益，降低整体贷款风险。 决定某个银行贷款组合结构的首要因素决定某个银行贷款组合结构的首要因素 是特定的市场环境。是特定的市场环境。 银行的经营规模同样也能决定银行的贷银行的经营规模同样也能决定银行的贷 款组合结构。款组合结构。 二、贷款政策二、贷款政策 贷款业务的发展战贷款业务的发展战 略略 贷款审批的分级授贷款审批的分级授 权权 贷款的期限和品种贷款的期限和品种 结构结构 贷款发放的规模控贷款发放的规模控 制制 关系人贷款政策关系人贷款

13、政策 信贷集中风险管理信贷集中风险管理 政策政策 贷款定价贷款定价 贷款的担保政策贷款的担保政策 贷款档案的管理政贷款档案的管理政 策策 贷款的审批和管理贷款的审批和管理 程序程序 贷款的日常管理和贷款的日常管理和 催收政策催收政策 对所有贷款质量评对所有贷款质量评 价的标准价的标准 对不良贷款的处理对不良贷款的处理 贷款程序贷款程序 贷款申请贷款申请 贷前检查：借款者信用分析贷前检查：借款者信用分析 贷时审查贷时审查 贷款协议是否结构合理，完善对抵押品的索贷款协议是否结构合理，完善对抵押品的索 偿权偿权 贷款审批贷款审批 贷款发放贷款发放 贷后检查贷后检查 贷款收回或处理问题贷款贷款收回或处

14、理问题贷款 三、有问题贷款的产生和发现三、有问题贷款的产生和发现 问题贷款是指借款人不能在约定的期限内偿问题贷款是指借款人不能在约定的期限内偿 还贷款或者银行对该贷款存在着潜在的部分还贷款或者银行对该贷款存在着潜在的部分 或者全部损失。或者全部损失。 问题贷款的产生的原因问题贷款的产生的原因 （1）借款人自身的因素借款人自身的因素 （2）借款人外界的因素）借款人外界的因素 （3）银行自身的错误）银行自身的错误 w 对问题贷款的管理取决于：对问题贷款的管理取决于： （1）问题的早期发现问题的早期发现 （2）立即采取有效的措施）立即采取有效的措施 杠杆作用：负债权益比率是最容易发现问题的指标。杠杆

15、作用：负债权益比率是最容易发现问题的指标。 当这一比率超过行业平均值时，就应引起银行的注意。当这一比率超过行业平均值时，就应引起银行的注意。 获利能力：企业经营的目的是获利，当借款人没有获利能力：企业经营的目的是获利，当借款人没有 足够的获利能力时，银行就要对该借款人的生存能力足够的获利能力时，银行就要对该借款人的生存能力 表示怀疑了。衡量企业获利能力的指标很多，但总资表示怀疑了。衡量企业获利能力的指标很多，但总资 产收益率也许是最好的。产收益率也许是最好的。 流动性：有许多关键性指标可以用来测试企业的流流动性：有许多关键性指标可以用来测试企业的流 动性，如流动比率、速动比率、应收帐款周转率、

16、存动性，如流动比率、速动比率、应收帐款周转率、存 货周转率等，但都必须综合使用。货周转率等，但都必须综合使用。 利用早期财务信息发现问题贷款利用早期财务信息发现问题贷款 企业管理风格的改变：这涉及到企业的管理企业管理风格的改变：这涉及到企业的管理 能力，如有无充分的计划、有无管理发展的能力，如有无充分的计划、有无管理发展的 能力、重要的人事变动等。能力、重要的人事变动等。 行行业、市场或产品的变化：企业管理层的一业、市场或产品的变化：企业管理层的一 项主要责任是预期和计划未来的变化。银行项主要责任是预期和计划未来的变化。银行 要确信借款人的管理层能够清楚地认识到自要确信借款人的管理层能够清楚地

17、认识到自 己所处的环境变化并去预测这些变化。己所处的环境变化并去预测这些变化。 信息获取的变化：当银行应从借款人那里获信息获取的变化：当银行应从借款人那里获 得的财务数据发生拖延或不充分以及银行只得的财务数据发生拖延或不充分以及银行只 能勉强地获得这些信息时就是不好的征兆。能勉强地获得这些信息时就是不好的征兆。 利用非财务信息发现问题贷款利用非财务信息发现问题贷款 有问题贷款的处理程序有问题贷款的处理程序 首先会与借款人会面，商讨合作的可能性，如首先会与借款人会面，商讨合作的可能性，如 果可能的话，银行会继续向借款人注入新的资果可能的话，银行会继续向借款人注入新的资 金。金。 当追加资金方案不

18、能选择时，银行和企业还可当追加资金方案不能选择时，银行和企业还可 以协商制定一个双方同意的政策。以协商制定一个双方同意的政策。 当银行与企业双方无法实现上述目标时，则只当银行与企业双方无法实现上述目标时，则只 有清算最后一种选择了。有清算最后一种选择了。 借款人破产清算后，银行也有可能遭受贷款损借款人破产清算后，银行也有可能遭受贷款损 失，这部分损失的贷款转化成呆账。失，这部分损失的贷款转化成呆账。 呆帐准备金呆帐准备金(贷款损失准备金贷款损失准备金loan loss reserves) 贷款呆帐准备金是从银行收入中提取的，用贷款呆帐准备金是从银行收入中提取的，用 于弥补贷款损失的一种价值准备

19、。于弥补贷款损失的一种价值准备。 银行提取呆帐准备金的唯一目的是弥补评估银行提取呆帐准备金的唯一目的是弥补评估 日贷款和租赁组合中的固有损失。日贷款和租赁组合中的固有损失。 银行提取呆帐准备金要符合两项原则：一是银行提取呆帐准备金要符合两项原则：一是 及时性原则，二是充足性原则。及时性原则，二是充足性原则。 呆账准备金有三种类型：普通呆账准备金、呆账准备金有三种类型：普通呆账准备金、 专项准备金、特别准备金。专项准备金、特别准备金。 计算所需的专项呆帐准备金计算所需的专项呆帐准备金 专项呆帐准备金的计算要按照贷款的分类结果，不专项呆帐准备金的计算要按照贷款的分类结果，不 同的贷款分类按不同的比

20、例计提。可参考的比例为：损同的贷款分类按不同的比例计提。可参考的比例为：损 失类贷款为失类贷款为100%；可疑类贷款为；可疑类贷款为50%；次级类贷款为；次级类贷款为 20%；关注类贷款为；关注类贷款为5%。其中，次级和可疑类贷款的。其中，次级和可疑类贷款的 损失准备，计提比例可以上下浮动损失准备，计提比例可以上下浮动20%。 特种准备由银行根据不同类别（如国别、行业）贷款的特特种准备由银行根据不同类别（如国别、行业）贷款的特 种风险情况、风险损失概率及历史经验，自行确定按季种风险情况、风险损失概率及历史经验，自行确定按季 计提比例。计提比例。 准备金的计算步骤准备金的计算步骤 计算普通呆帐准

21、备金计算普通呆帐准备金 w 即一般准备是根据全部贷款余额的一定比例计提的、用即一般准备是根据全部贷款余额的一定比例计提的、用 于弥补尚未识别的可能性损失的准备。于弥补尚未识别的可能性损失的准备。一般准备年末一般准备年末 余额不得低于年末贷款余额的余额不得低于年末贷款余额的1%； 普通呆帐准备金（贷款总额普通呆帐准备金（贷款总额专项呆帐准备金）专项呆帐准备金）规定的规定的 比例比例 呆帐准备金总量专项呆帐准备金普通呆帐准备金呆帐准备金总量专项呆帐准备金普通呆帐准备金+特特 别准备金别准备金 按1988年的巴塞尔协议，普通呆帐准备金可作为银行的二 级资本，计算资本充足率，而专项呆帐准备金则要从银行

22、 的资本组成中扣除。用于特别目的的准备金不应包括在资 本范围内。 不良贷款拨备覆盖率不良贷款拨备覆盖率 是衡量商业银行贷款损失准备金计提是否充是衡量商业银行贷款损失准备金计提是否充 足的一个重要指标。足的一个重要指标。 贷款损失准备对不良贷款的比率，该比率最贷款损失准备对不良贷款的比率，该比率最 佳状态为佳状态为100 拨备率：拨备率：拨备的贷款损失准备金占总贷款比拨备的贷款损失准备金占总贷款比 率。银监会规定率。银监会规定2011年不低于年不低于2.5% 2007年银行年银行拨备覆盖拨备覆盖 率率 不良贷款不良贷款 率率 资本充足资本充足 率率 核心资本核心资本 充足率充足率 浦发银行浦发银

23、行191.08%1.46 9.15% 招商银行招商银行180.39%1.54% 10.67% 9.02% 深圳发展银深圳发展银 行行 48.28%5.62 5.77%5.77% 在在2005年至年至2008年三季度期间，深圳发展银行拨备覆盖率的平均值为大大低于同业的年三季度期间，深圳发展银行拨备覆盖率的平均值为大大低于同业的 49.8。从。从2003年以来，除了年以来，除了2008年中期进行了象征性的分红：年中期进行了象征性的分红：10派派0.335元元(含税含税) ， 就没有给它的股东们分过一分钱的现金分红。就没有给它的股东们分过一分钱的现金分红。 2008年四季度深圳发展银行核销年四季度深

24、圳发展银行核销94亿元呆坏账贷款，加亿元呆坏账贷款，加56亿元计提拨备的调整，拨备亿元计提拨备的调整，拨备 覆盖率从覆盖率从48.28猛增至猛增至105.14。 结果：结果：大幅提高的资本充足率和极低的不良贷款率，但消耗了原本表面上高增长的净大幅提高的资本充足率和极低的不良贷款率，但消耗了原本表面上高增长的净 利润，使得每股收益下降至利润，使得每股收益下降至0.2元元 三、贷款价格的构成三、贷款价格的构成 贷款利率贷款利率 承诺费承诺费 贷款承诺、信贷限额贷款承诺、信贷限额 补偿余额：为按实际贷款余额计算加上补偿余额：为按实际贷款余额计算加上 按已承诺而未使用的限额计算的补偿余按已承诺而未使用

25、的限额计算的补偿余 额额 隐含价格：附加条款，非货币性内容隐含价格：附加条款，非货币性内容 四、贷款定价应考虑的因素四、贷款定价应考虑的因素 1）资金成本）资金成本 2）贷款风险程度）贷款风险程度 3）贷款费用）贷款费用 4）借款人的信用及其与银行的关系）借款人的信用及其与银行的关系 5）银行贷款的目标收益率）银行贷款的目标收益率 6）贷款供求状况）贷款供求状况 五、贷款定价方法五、贷款定价方法 1、基础利率定价法、基础利率定价法 优惠利率：可能是当时银行对最值得信优惠利率：可能是当时银行对最值得信 赖的客户短期流动资金贷款的最低利率赖的客户短期流动资金贷款的最低利率 即优惠利率即优惠利率 基

26、础利率：国库券利率、基础利率：国库券利率、cds利率、同利率、同 业拆借利率等业拆借利率等 加价即针对特定客户的贷款的风加价即针对特定客户的贷款的风 险溢价（违约风险溢价和期限风险溢价（违约风险溢价和期限风 险溢价）险溢价） 贷款利率贷款利率=基础利率基础利率+加价加价 6.00%1年年 5.91%6个月个月 5.91%3个月个月 5.96%1个月个月 伦敦银行间同业拆借利率伦敦银行间同业拆借利率 假如一家大公司欲借数百万美元的贷款，期限假如一家大公司欲借数百万美元的贷款，期限 为三个月，那么它从国内银行或国外银行借入为三个月，那么它从国内银行或国外银行借入 的这笔贷款的利率报价可能会这样：的

27、这笔贷款的利率报价可能会这样： 以伦敦银行同业以伦敦银行同业 拆借利率为基准的贷款利率拆借利率为基准的贷款利率= 伦敦银行间同业拆借利率伦敦银行间同业拆借利率+违约风险溢价违约风险溢价+利润利润 =5.91%+0.125%+0.125%=6.16% 优惠利率（优惠利率（%） 加数（优惠利率加数（优惠利率2%） 乘数（优惠利率乘数（优惠利率1.2） 10 12 12 11 13 13.2 12 14 14.4 13 15 15.6 14 16 16.8 15 17 18 2、优惠加数定价法和优惠乘数定价法、优惠加数定价法和优惠乘数定价法 优惠利率可换为其它基准利率优惠利率可换为其它基准利率 基准

28、利率相加法和基准利率相乘法基准利率相加法和基准利率相乘法 当基准利率是浮动利率时，基准利当基准利率是浮动利率时，基准利 率相乘法的波动幅度更大率相乘法的波动幅度更大 例题例题 某银行的大客户某银行的大客户a公司申请公司申请1500万美元的流万美元的流 动资金贷款为应收款和存货融资，银行的报动资金贷款为应收款和存货融资，银行的报 价为浮动利率价为浮动利率libor+1/8%的利率，浮动利的利率，浮动利 率值为率值为30天欧洲货币存款的天欧洲货币存款的libor（目前为（目前为 9.25%）的）的90天浮动利率贷款。但是天浮动利率贷款。但是a公司公司 希望利率为希望利率为1.014乘以乘以libo

29、r。如果银行同。如果银行同 意客户要求，当天制定的贷款利率为多少？意客户要求，当天制定的贷款利率为多少？ 与银行希望的报价相比如何？客户的申请表与银行希望的报价相比如何？客户的申请表 明客户对未来明客户对未来90天利率的变动预期如何？天利率的变动预期如何？ 3、成本加成定价法、成本加成定价法 又称宏观差额定价法，借入资金的又称宏观差额定价法，借入资金的 成本加上一定的利差成本加上一定的利差 贷款利率贷款利率=贷款成本率贷款成本率+利率加成利率加成 这是根据银行贷款的成本来确定贷款价格这是根据银行贷款的成本来确定贷款价格 的方法。的方法。 贷款成本率贷款成本率 银行筹集可贷资金的成本；银行筹集可

30、贷资金的成本； 银行人的非资金性经营成本（包括贷款人员的工银行人的非资金性经营成本（包括贷款人员的工 资以及发放和管理贷款时使用的设备、工具等成资以及发放和管理贷款时使用的设备、工具等成 本）；本）； 贷款的利率加成考虑贷款的利率加成考虑 对银行由于贷款可能发生的违约风险作出必要的对银行由于贷款可能发生的违约风险作出必要的 补偿；补偿； 为银行股东提供一定的资本收益率所必需的每一为银行股东提供一定的资本收益率所必需的每一 贷款项目的预期利润水平。贷款项目的预期利润水平。 例如：例如： 假设有一钢铁制造公司要求银行给予假设有一钢铁制造公司要求银行给予500万美元万美元 的银行贷款，如果银行为了筹

31、款必须在贷币市场的银行贷款，如果银行为了筹款必须在贷币市场 上以上以10%的利率卖出大额可转让存单，筹集资金的利率卖出大额可转让存单，筹集资金 的边际成本就是的边际成本就是10%。银行分析、发放及监管这。银行分析、发放及监管这 项贷款的非资金性经营成本大约为项贷款的非资金性经营成本大约为500万美元的万美元的 2%，银行信贷部门建议为了补偿贷款不能及时全，银行信贷部门建议为了补偿贷款不能及时全 额偿付的风险再加上额偿付的风险再加上500万美元的万美元的2%。最后，银。最后，银 行要求在该项贷款的财务、经营和风险成本之上行要求在该项贷款的财务、经营和风险成本之上 再加上再加上1%的利润水平，这样

32、，这家银行就以的利润水平，这样，这家银行就以15% 的利率水平（的利率水平（10%+2%+2%+1%=15%）来发放）来发放 这笔贷款。这笔贷款。 4、目标收益率定价法、目标收益率定价法 目标收益率是指银行资本从每笔贷款中目标收益率是指银行资本从每笔贷款中 应获得的最低收益率应获得的最低收益率 税前资本收益率税前资本收益率=（贷款收益（贷款收益-贷款费用）贷款费用） / 应摊产权资本应摊产权资本 目标利润目标利润=资本的目标收益率资本的目标收益率 贷款额贷款额 资本资本/总资产总资产 应摊产权资本应摊产权资本=资本资本/总资产总资产 贷款额贷款额 5、保留补偿余额定价法、保留补偿余额定价法 在

33、确定目标利润的基础上，贷款人在在确定目标利润的基础上，贷款人在 银行保留的补偿余额作为贷款价格的银行保留的补偿余额作为贷款价格的 一部分一部分 费用费用+目标利润目标利润=收入收入 例题例题 假设某企业向银行申请一份期限为假设某企业向银行申请一份期限为1年限额为年限额为700万万 元的循环使用贷款，申请者和银行无其它往来关系，元的循环使用贷款，申请者和银行无其它往来关系， 银行预计在贷款期限内，该客户的实际平均贷款额将银行预计在贷款期限内，该客户的实际平均贷款额将 是所申请的贷款限额的是所申请的贷款限额的75%，帐户存款服务成本为，帐户存款服务成本为 68000元，贷款的管理费和风险费为实际贷

34、款额的元，贷款的管理费和风险费为实际贷款额的 1.3%，贷款的，贷款的7%由银行资本金支持，其余的由银行资本金支持，其余的93%则则 由银行负债来支持。加权边际资金成本为由银行负债来支持。加权边际资金成本为10%，银行，银行 资本的税前目标收益率为资本的税前目标收益率为18%。客户贷款有两种选择：。客户贷款有两种选择： 方案甲要求借款者按可投资金额存入贷款限额的方案甲要求借款者按可投资金额存入贷款限额的4% 和实际贷款额的和实际贷款额的4%，预测的补偿存款的投资收益率，预测的补偿存款的投资收益率 为为6%，贷款承诺费为贷款限额的，贷款承诺费为贷款限额的0.125%；方案乙：；方案乙： 借款者不需在银行存款，但贷款承诺费增加